База даних на основі основних металургійних підприємств України

Коефіцієнт співвідношення позикових і власних коштів характеризує структуру фінансових ресурсів підприємства. Розраховується як частка від розподілу  суми позикових коштів на суму власного капіталу.

Згідно з балансу :

 

Ксп= ( ф.1ряд.430+ф.1ряд.480+ф.1ряд.620)/ ф.1ряд.380

 

Коефіцієнт автономії (коефіцієнт концентрації власного капіталу) характеризує частку коштів, вкладених власниками підприємства в загальну вартість майна.

 

Ка=Власний капітал/Валюта баланса ;

 

Коефіцієнт маневреності власних коштів характеризує степінь  мобільності використання власного капіталу.

 

Км= Власні оборотні кошти/ Власний  капітал 

 

Коефіцієнт ефективності використання власних коштів показує  скільки прибутку дає 1 грн. власних  коштів. Згідно балансу розраховується за формулою:

 

Кевк=ф.№2,ряд.170 / ф.1ряд.380

 

Коефіцієнт використання фінансових ресурсів (усього майна) дає  змогу визначити, за який період одержаний  прибуток може компенсувати вартість майна. Нормативного числового значення для цього коефіцієнта немає, позитивним вважається збільшення цього  коефіцієнта по відношенню до попереднього періоду. Згідно балансу розраховується за формулою:

 

Квфр=ф.№2,ряд.170 / ф.1ряд.280

 

На короткострокову ліквідність  або платоспроможність підприємства впливає його здатність генерувати прибуток. У цьому зв’язку розглядається  такий аспект діяльності підприємства як рентабельність. Це і якісний  і кількісний показник ефективності діяльності всякого підприємства.

До основних показників рентабельності, які використовуються у ході аналізу  фінансового стану підприємства, належать:

• коефіцієнт рентабельності активів;
• коефіцієнт рентабельності власного капіталу;
• коефіцієнт рентабельності діяльності.

Коефіцієнт рентабельності активів(економічна рентабельність) характеризує – рівень прибутку, що створюється  всіма активами підприємства, які  перебувають у його використанні згідно з балансом.

 

Кра= Прибуток від звичайної  діяльності до оподаткування/ Валюта балансу ;

 

Коефіцієнт рентабельності власного капіталу (фінансова рентабельність) характеризує рівень прибутковості  власного капіталу, вкладеного в дане підприємство, тому найбільший інтерес  представляє для наявних і  потенційних власників й акціонерів й є одним з основних показників інвестиційної привабливості підприємства, тому що його рівень показує верхню межу дивідендних виплат.

 

Крвк= Чистий прибуток/ Власний  капітал ;

 

Коефіцієнт рентабельності діяльності розраховується як відношення чистого прибутку підприємства до чистої виручки від реалізації продукції (робіт, послуг) . Збільшення цього показника  свідчить про зростання ефективності господарської діяльності підприємства, а зменшення навпаки.[12]

Згідно балансу розраховується за формулою:

 

Крд= ф.2ряд220/ф.2ряд.035

 

На основі вище наведених  показників проведемо аналіз основних фінансових показників підприємств.

Таб.1 Аналіз фінансових показників ММК ім.. Ілліча

Показники	Нормативне значення	2010	2011	2012
Показники ліквідності
Коефіцієнт загальної ліквідності	1,5 - 2,5	2,83	2,71	1,44
Коефіцієнт поточної ліквідності	>0,6	1,91	1,96	1,02
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	<0,2-0,3	0,31	0,13	0,09
Чистий оборотний капітал	>0	2912098	4422336	2453500
Показники рентабельності
Коефіцієнт рентабельності активів		-0,03	-0,21	-0,02
Коефіцієнт рентабельності власного капіталу		-0,04	-0,27	-0,03
Коефіцієнт рентабельності діяльності		-0,02	-0,14	-0,02
Показники фінансової стійкості
коефіцієнт співвідношення залучених  і власних кошті	1	0,15	0,24	0,57
коефіцієнт автономії(платоспроможності)	0,5	0,87	0,80	0,63
коефіцієнт маневреності власних  коштів	>0,2	0,26	0,17	0,07
коефіцієнт ефективності використання власних коштів	>0,4	-0,03	-0,25	-0,03
коефіцієнт використання фінансових ресурсів усього майна	-	-0,03	-0,20	-0,02

 

В 2012 р. майже всі показники знаходиться в межах норми, що свідчить про рівність поточних активів і пасивів. Зменшення рівня рентабельності на протязі 3 років може свідчити про падаючий попит на продукцію підприємства й про перенагромадження активів.

 

 

 

Таб.2 Аналіз фінансових показників підприємства Азовсталь

Показники	Нормативне значення	2010	2011	2012
Показники ліквідності
Коефіцієнт загальної ліквідності	1,5 - 2,5	1,77	1,62	1,39
Коефіцієнт поточної ліквідності	>0,6	1,52	1,44	1,24
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	<0,2-0,3	0,07	0,00	0,00
Чистий оборотний капітал	>0	5960801	7129817	7371151
Показники рентабельності
Коефіцієнт рентабельності активів		-0,01	-0,01	-0,01
Коефіцієнт рентабельності власного капіталу		-0,02	-0,01	-0,01
Коефіцієнт рентабельності діяльності		-0,01	-0,01	-0,01
Показники фінансової стійкості
коефіцієнт автономії(платоспроможності)	0,5	0,52	0,49	0,42
коефіцієнт ефективності використання власних коштів	>0,4	-0,01	0,00	0,00
коефіцієнт використання фінансових ресурсів усього майна	-	-0,01	-0,01	-0,01
коефіцієнт співвідношення залучених  і власних кошті	1	0,92	1,05	1,37
коефіцієнт маневреності власних  коштів	>0,2	0,47	0,21	0,29

 

Таб.3 Аналіз фінансових показників підприємства Криворіжсталь

Показники	Нормативне значення	2010	2011	2012
Показники ліквідності
Коефіцієнт загальної ліквідності	1,5 - 2,5	3,19	2,43	2,10
Коефіцієнт поточної ліквідності	>0,6	2,19	1,61	1,28
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	<0,2-0,3	0,10	0,18	0,06
Чистий оборотний капітал	>0	5459989	5425016	5117467
Показники рентабельності
Коефіцієнт рентабельності активів		0,08	0,12	0,06
Коефіцієнт рентабельності власного капіталу		0,12	0,19	0,09
Коефіцієнт рентабельності діяльності		0,05	0,07	0,05
Показники фінансової стійкості
коефіцієнт автономії(платоспроможності)	0,5	0,67	0,64	0,66
коефіцієнт ефективності використання власних коштів	>0,4	0,13	0,18	0,09
коефіцієнт використання фінансових ресурсів усього майна	-	0,19	0,28	0,14
коефіцієнт співвідношення залучених  і власних кошті	1	0,50	0,55	0,52
коефіцієнт маневреності власних  коштів	>0,2	0,29	0,27	0,21

 

Таб.4 Аналіз фінансових показників підприємства Запорожсталь

Показники	Нормативне значення	2010	2011	2012
Показники ліквідності
Коефіцієнт загальної  ліквідності	1,5 - 2,5	1,53	1,14	0,88
Коефіцієнт поточної ліквідності	>0,6	1,17	0,81	0,62
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	<0,2-0,3	0,30	0,14	0,08
Чистий оборотний капітал	>0	969144,00	393070,00	542192,00
Показники рентабельності
Коефіцієнт рентабельності активів		0,03	-0,01	0,02
Коефіцієнт рентабельності власного капіталу		0,04	-0,02	0,04
Коефіцієнт рентабельності діяльності		0,02	-0,01	0,02
Показники фінансової стійкості
коефіцієнт автономії(платоспроможності)	0,5	0,61	0,59	0,53
коефіцієнт ефективності використання власних коштів	>0,4	0,02	-0,01	0,01
коефіцієнт використання фінансових ресурсів усього майна	-	0,03	-0,01	0,03
коефіцієнт співвідношення залучених і власних кошті	1	0,63	0,71	0,90
коефіцієнт маневреності власних коштів	>0,2	-0,16	-0,18	-0,26