Отчет по практике в ОАО «Красноярская Энергетическая Компания»

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.1 Анализ прибыли и уровня рентабельности

Анализ прибыли осуществляется по данным отчета ф. 2, на основании которых  составляется табл.1.

В процессе анализа изучается  изменение показателей прибыли, доходов и расходов за анализируемый  период («горизонтальный анализ»), а  также исследуется структура  данных показателей и ее изменение («вертикальный анализ»).

Дальнейший анализ должен конкретизировать причины изменения  нераспределенной прибыли, определить характер и степень влияния каждого  фактора. Соответствующие расчеты  осуществляются в табл.2.

В дальнейшем необходимо детализировать результат от прочей реализации по видам продукции, услуг и других объектов, реализация которых проведена  по этой статье.

 

Таблица 1

Динамика показателей  прибыли по сравнению с прошлым  годом
Показатели	Предыдущий год		Отчетный год	Отклонение
				абсолютное		%
Доходы и расходы  по обычным видам деятельности
Выручка (нетто) от продажи  товаров, продукции, работ,  услуг (за минусом налога на добавленную стоимость,  акцизов и аналогичных обязательных платежей)	38838475		52352844	13514369		34,80%
Себестоимость проданных  товаров, продукции, работ, услуг	29587198		36588536	7001338		23,66%
% к выручке	76,18%		69,89%	-6,29%		–
Валовая прибыль	9251277		15764308	6513031		70,40%
% к выручке	23,82%		30,11%	6,29%		–
Коммерческие расходы	244163		253188	9025		3,70%
% к выручке	0,63%		0,48%	-0,15%		–
Управленческие расходы	1058387		1209060	150673		14,24%
% к выручке	2,73%		2,31%	-0,42%		–
Прибыль (убыток) от продаж	7948727		14302060	6353333		79,93%
% к выручке	20,47%		27,32%	6,85%		–
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению		1196689	159572	-1037117		-86,67%
Проценты к уплате		2574764	1214526	-1360238		-52,83%
Доходы от участия в  других организациях		1820	5455	3635		199,73%
Прочие операционные доходы		2196305	1905765	-290540		-13,23%
Прочие операционные расходы		3961683	3094481	-867202		-21,89%
Внереализационные доходы
Внереализационные расходы
Прибыль (убыток) до налогообложения		4807094	12063845	7256751		150,96%
Отложенные налоговые  активы		229655	270719	41064		17,88%
Отложенные налоговые  обязательства		97292	225042	127750		131,31%
Текущий налог на прибыль		1346880	2631461	1284581		95,37%
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода		3589860	9463517	5873657		163,62%

 

По данным табл. №1 для  организации ОАО «Красноярская Энергетическая Компания» в 2012г., видно, что выручка от реализации продукции за 2012 год по отношению к 2011 году увеличилась на 13514369 тыс.руб.(+35%). Основные факторы, оказавшие наибольшее влияние на рост выручки – увеличение объема реализации электроэнергии и мощности и рост доли либерализации на оптовом рынке электроэнергии и мощности с 40% в 2011 году до 70% в 2012 году. Себестоимость товаров, продукции, работ, услуг 2012 года по отношению к показателю 2011 года увеличилась на 7001338 тыс.руб.(+24%) в результате увеличения объема сжигаемого топлива при росте выработки электро и теплоэнергии на ТЭЦ и объема приобретаемой электроэнергии на внешнем рынке. Но если рассмотреть изменение себестоимости в доли от выручки, то заметно снижение уровня себестоимости на 8,26%, что, в том числе, повлияло на увеличение прибыли. Темп роста выручки превысил темп роста себестоимости на 11,14%, что поспособствовало росту валовой прибыли. Чистая прибыль возросла на 163,62%, что в абсолютном выражении составило 5 873 657 тыс. руб.

 

 

 

 

 

Для анализа изменения  чистой прибыли необходимо детально рассмотреть факторы, способствующие изменению чистой прибыли.

Подробнее рассмотреть факторы, влияющие на изменение уровня чистой прибыли, можно в таблице 2.2:

Таблица 2

Анализ изменения  нераспределенной прибыли по факторам
Факторы	Изменение нераспределенной прибыли (+увеличение; - снижение)
Изменение чистой (нераспределенной) прибыли - всего	5873657
В том числе за счет изменения:
1) суммы выручки	3732445
2) уровня себестоимости  в % к выручке	32939
3) уровня коммерческих  расходов в % к выручке	759
4) уровня управленческих  расходов в % к выручке	2176
5) суммы процентов к  получению	1037117
6) суммы процентов к  уплате	1360238
7) суммы доходов от  участия в других организациях	3635
8) суммы доходов от  прочих операций	290540
9) суммы расходов от  прочих операций	867202
10) суммы доходов от  внереализационных операций	0
11) суммы расходов от  внереализационных операций	0
12) суммы отложенных налоговых  активов	-41064
13) суммы отложенных налоговых  обязательств	-127750
14) суммы налога на прибыль	-1284581

 

Как видно из приведенной  таблицы положительное влияние  на увеличение  прибыли оказали: увеличение сумм выручки (оказало самое большое влияние), увеличение уровня себестоимости, увеличение коммерческих и управленческих расходов, рост суммы доходов от участия в других организациях и снижение суммы расходов от прочих операций, снижение суммы процентов к получению и уплате.

Отрицательное влияние на изменение чистой прибыли отчетного  года оказали: увеличение суммы отложенных налоговых активов, суммы отложенных налоговых обязательств и суммы налога на прибыль.

 

 

 

 

 

 

Расчет и аналитическая  оценка показателей рентабельности приведена в таблице 3

Таблица 3

Динамика показателей  рентабельности по сравнению с прошлым  годом
Показатели	Предыдущий год	Отчетный год	Отклонение
1. Средняя величина активов	61925803	68352506	6426703
2. Средняя величина собственного  капитала	41447853	49625388	8177535
3. Выручка от реализации (без НДС)	38838475	52352844	13514369
4. Балансовая прибыль	4807094	12063845	7256751
5. Чистая прибыль	3589860	9463517	5873657
6. Рентабельность активов	5,80%	13,85%	8,05%
7. Рентабельность собственного капитала	8,66%	19,07%	10,41%
8. Рентабельность инвестиций	11,60%	24,31%	12,71%
9. Рентабельность продукции	9,24%	18,08%	8,83%

 

Средняя величина активов  в отчетном году увеличилась по сравнению с прошлым на 6426703 тыс. руб., а рентабельность активов выросла на 8,05%, что связано с увеличением чистой прибыли.

Та же причина привела  к увеличению рентабельности собственного капитала до 10,41% (при этом рост собственного капитала составил 8177535).

Рентабельность инвестиций в отчетном году составила 24,31%, что связано с увеличением прибыли до налогообложения.

Рентабельность продаж увеличилась на 8,83%и составила в отчетном году 18,08%, что вызвано ростом чистой прибыли и увеличением выручки от продаж. В целом такой рост говорит об увеличении эффективности деятельности предприятия.

 

2.2 Анализ структуры стоимости имущества предприятия и источников его формирования

 

Анализ структуры имущества  предприятия осуществляется на основе уплотненного аналитического баланса, в котором статьи баланса группируются по признаку ликвидности (статьи актива) и срочности обязательств (статьи пассива). Анализ статей актива и пассива  проводится по данным таблицы 4.

Таблица 4

Состав и структура  имущества предприятия и источников его формирования
Показатели	На начало года	В % к имуществу	На конец года	В % к имуществу	Отклонение (гр.4 – гр.2)
1	2	3	4	5	6
Актив
Всего имущества, в том  числе:	66467609	100,00%	70237402	100,00%	3769793
Внеоборотные активы	57382327	86,33%	61350374	87,35%	3968047
Оборотные активы, в том числе:	9085282	13,67%	8887028	12,65%	-198254
материальные оборотные  средства	2579336	3,88%	2956689	4,21%	377353
дебиторская задолженность	5888111	8,86%	5650771	8,05%	-237340
денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения	617835	0,93%	279568	0,40%	-338267
Реальные активы (справочно)	37072396	55,78%	38487234	54,80%	1414838
Пассив
Всего источников приобретения имущества, в том числе:	66467609	100,00%	70237402	100,00%	3769793
Собственные средства, в том числе:	46031617	69,25%	54451596	77,53%	8419979
собственные оборотные средства	1084379	1,63%	1302843	1,85%	218464
Заемные средства, в том числе:	21665635	32,60%	15785806	22,47%	-5879829
долгосрочные кредиты  и займы	12435089	18,71%	8201621	11,68%	-4233468
краткосрочные кредиты и  займы	2956323	4,45%	3271283	4,66%	314960
кредиторская задолженность, в том числе:	6269776	9,43%	4311726	6,14%	-1958050
по расчетам с поставщиками	1953337	2,94%	0		-1953337
задолженность по нетоварным операциям	3865542	5,82%	0		-3865542

 

Размер имущества к концу года увеличился на 3769793 тыс. руб., это связано со значительным увеличением внеоборотных активов, также рентабельность активов выросла, значит имущество стало более эффективно использоваться. Значительное увеличение запасов и налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, входящих в состав реальных активов повлияли на рост имущества. Считается, что доля  мобильных активов в структуре имущества должна быть в пределах от 40% до 60%. Таким образом, к концу отчетного года изменения в структуре активов (увеличение доли иммобилизованных активов до 87,35% и увеличение доли мобильных активов до 12,65%) привели к ее более нерациональному виду. Увеличение доли материальных оборотных средств до 4,21% связано с увеличением сырья, материалов и других аналогичных ценностей. Такое изменение можно расценивать как отрицательное, так как приводит к замедлению оборачиваемости всех средств предприятия, а также к значительному высвобождению средств в их наиболее мобильной форме – в виде денег, доля которых снизилась на 0,40%. Доля дебиторской задолженности также уменьшилась на 0,81%, что говорит об уменьшении зависимости от своевременного погашения дебиторами своих долгов. Производственный потенциал снижается, так как снизилась доля  реальных активов на 0,98%. На начало года доля собственных средств была 69,25%. Но к концу года была получена прибыль, а также погашена доля кредиторской задолженности (снижение доли задолженности  на 8,28%), что привело к более рациональной структуре источников средств. На конец года доля собственных средств составила 77,53%, а заемных средств 22,47%. Увеличение доли собственных средств, способствует усилению финансовой устойчивости организации.

Важным показателем финансового  состояния предприятия является наличие собственных оборотных  средств. Расчет суммы собственных  оборотных средств Общества и  факторный анализ динамики их изменений  приводятся в таблице 5.

 

Таблица 5

Анализ наличия  и движения собственных оборотных  средств
Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение
I. Капитал и  резервы, всего	44801263	54450910	9649647
Прибавляется:
Доходы будущих периодов	711	686	-25
Исключаются:
Целевые финансирования и  поступления	0	0	0
Задолженность по взносам  в уставный капитал	0	0	0
Собственные акции, выкупленные  у акционеров	-1229643	0	1229643
II. Собственный  капитал предприятия	46031617	54451596	8419979
Прибавляются:
Долгосрочные обязательства, всего	12435089	8201621	-4233468
Исключаются:
Внеоборотные активы, всего	57382327	61350374	3968047
III. Собственные  оборотные средства	1084379	1302843	218464
Изменение собственных оборотных  средств за счет изменения:
1) оборотной части уставного  (включая добавочный) капитала	-24817887	-28890426	-4072539
2) величины резервного  капитала	1191702	1191702	0
3) суммы нераспределенной  прибыли (непокрытого убытка)	0	9463517	9463517
4) величины незавершенного  строительства	2426753	3029594	602841
5) величины долгосрочных  финансовых вложений	19811185	21868187	2057002