Перспективы развития рынка страхования

2. основным источником финансовых ресурсов страховых компаний являются страховой фонд, уставный капитал, а также доходы от инвестиций и средства, полученные в результате реализации права на суброгацию;

3. страховой взнос играет роль цены страхового продукта;

4. основными направлениями использования финансовых ресурсов являются выплата страхового возмещения страхователям в связи с наступлением страховых случаев и инвестиции;

5. страхование выступает также как «одна из форм финансового посредничества, в процессе которого средства, полученные от держателей страховых полисов, инвестируются в финансовые или другие активы»⁹;

6. инвестиционная деятельность страховых компаний основана на принципах диверсификации, возвратности, прибыльности и ликвидности9[9];

7. для обеспечения своей платежеспособности страховые компании обязаны соблюдать определённые соотношения между находящимися в их распоряжении активами и взятыми на себя обязательствами, что обуславливает существование механизма перестрахования;

8. финансовый контроль над деятельностью страховых компаний и управление финансами в сфере страхования на макроуровне осуществляется Министерством финансов РФ.

  Рассмотрим  подробнее финансы страховых компаний. Если финансовые ресурсы промышленных предприятий принимают последовательно денежную и товарную форму, то финансовые ресурсы страховых организаций всегда имеют только денежную форму. В самом общем виде финансовый механизм страхования схематично выражается через взаимосвязь:

   Способы формирования страхового фонда, определение его  размера и достаточности для  осуществления последующих платежей выступают важными элементами этого  механизма. Страховой фонд создается  по определенным правилам и преследует цель достаточной компенсации ущерба при минимально необходимых затратах участников страховой схемы¹⁰.

  Страховой взнос формируется из совокупности страховых взносов. Страховой взнос, называемый иначе брутто-ставка, состоит  из нетто-ставки и нагрузки. Нагрузка – это часть брутто-ставки, предназначенная для покрытия административно-хозяйственных и аквизиционных расходов страховщика, а также для формирования его плановой прибыли.

Нетто-ставка — это часть  брутто-ставки, используемая для формирования страховых страхового фонда (называемого  иначе страховыми резервами) и предназначенная  для обеспечения выполнения страховщиком обязательств по договорам страхования  по осуществлению страховых выплат. Нетто-ставка рассчитывается исходя из средней стоимости ущерба и вероятности его наступления.

  Однако  финансовый механизм страховых компаний не ограничивается формированием и распределением страхового фонда. Важную роль играют также инвестиции, так как приносимый ими доход (в форме дохода от собственности или чистой прибыли и приравненных к ней доходов, получаемых от сдачи в аренду жилых или нежилых помещений) оказывает значительное влияние на размер страховых взносов. Управление инвестиционным портфелем является неотъемлемой частью страхового дела, так как от этого во много зависит рентабельность и конкурентоспособность страховой компании. Все страны цивилизованного мира занимаются разработкой правил деятельности страховых компаний, в частности, в области регламентации размещения временно свободных средств. Это необходимо в силу следующих причин:

1. размещение средств, производимое страховыми организациями, должно совпадать во времени и в пространстве с их обязательствами, а это, в свою очередь, означает, что производимые размещения должны отвечать требованиям страховой защиты, то есть ликвидности и рентабельности, и производится на срок, сравнимый со временем действия взятых обязательств, так как нельзя без серьезного риска брать обязательства на 20 или 30 лет и гарантировать их краткосрочным размещением;

2. с точки зрения макроэкономики долгосрочные вложения способствуют удовлетворению потребностей национальной экономики в капиталовложениях, в связи с этим размещение средств за рубежом по большей части сильно ограничено;

3. нормы размещения могут определять и направлять инвестиционные ресурсы страховых компаний в конкретные отрасли производства, которые необходимо развивать в каких-либо конкретных регионах, либо в конкретный период времени.

   Финансовые  отношения в сфере страхования можно сгруппировать в 3 группы:

1.Отношения по поводу аккумуляции страховых  взносов и выплатам страховых  возмещений (включая перестрахование) 

Возникают между  страховщиком и страхователем, между  страховщиком и перестраховщиком

2.Отношения, связанные с ведением страхового дела 

Возникают между страховой  компанией и ее работниками и  контрагентами (поставщиками и подрядчиками, банками и т.д.)

3.Отношения, связанные с инвестиционной деятельностью  страховой компании

Отношения между  страховой  компанией и инвестиционными  институтами, эмитентами ценных бумаг

1.3 Доходы и расходы страховой организации, ее финансовые результаты

Страховая организация может  иметь доходы от страховых операций, инвестиционной деятельности и другие доходы.

Доходы от страховых операций формируются на основе страховых  платежей, в том числе по договорам, полученным в перестрахование.

Доходы от инвестирования страховых резервов – это прямое инвестирование (участие страховщика  в уставном капитале других юридических  лиц), ценные бумаги, недвижимость, депозиты и др. Доходы от инвестиционной деятельности могут быть использованы как на компенсацию  убытков от страховых операций, на развитие страхового дела, так и  в коммерческих целях или на потребление. Порядок инвестирования технических  резервов регламентируется Правилами  размещения страховых резервов, разработанными Минфином РФ.

Прочие доходы страховая  компания может иметь от оказания различного рода услуг, связанных прежде всего с рискменеджментом, консультациями, обучением кадров и т.д.

Расходы страховщика формируются  в процессе распределения страхового фонда. Состав и структуру расходов определяют два взаимосвязанных  экономических процесса: 1.погашение  обязательств перед страхователями;

2.финансирование деятельности  страховой организации. 

В связи с этим в страховом  деле принята следующая классификация  расходов:

выплаты страхового возмещения и страховых сумм;

1.отчисления в страховые  резервы; 

2.страховые премии по  рискам, переданным в перестрахование; 

3.отчисления в резерв  превентивных (предупредительных) мероприятий  (как заложено в тарифной ставке);

4.расходы на ведение  дел. 

В совокупности эти расходы  представляют собой полную себестоимость  страховой деятельности.

Путем сопоставления доходов  и расходов определяется финансовый результат страховых операций. Финансовый результат – это стоимостная  оценка итогов хозяйственной деятельности страховой организации. Он определяется по страховым операциям в целом и по каждому виду страхования.

Финансовый результат  от деятельности страховой компании складывается из трех элементов: от проведения страховых операций, от проведения инвестиционной деятельности и от прочей деятельности.

Конечный финансовый результат  деятельности компании – это балансовая прибыль или убыток. Прибыль является одним из важнейших показателей  финансового результата деятельности страховой компании. Она служит основным источником увеличения собственного капитала компании, выполнения обязательств перед  бюджетом, кредиторами, выплаты дивидендов инвесторам.

Убыток от страховой деятельности еще не является показателем неудовлетворительной работы компании. Некоторые страховые  компании снижают страховые тарифы в целях привлечения клиентов. Общие финансовые результаты зависят  от доходности финансовых вложений, поэтому  необходимо сопоставлять финансовые результаты по всем составляющим.

При подведении итогов хозяйственной  деятельности страхового органа финансовый результат определяется за один год, при оценке эквивалентности отношений  страховщика и страхователей  – за тот период, который был  принят за основу при расчете тарифа.

В связи с необходимостью временной раскладки ущерба реальный финансовый результат деятельности страховой компании может быть определен  только за тарифный период (временнoй период, который основан для расчета тарифа (5 лет)).

Однако потребности финансово-хозяйственной  деятельности заставляют страховщика  определять финансовый результат ежегодно. Такой результат исчисляется  исключительно для целей налогообложения и использоваться для общей оценки деятельности не должен.¹¹

1.3.1 Управление рисками

Целью управления финансовым риском является снижение потерь, связанных  с данным риском до минимума. Общеизвестны четыре метода управления риском: упразднение, предотвращение потерь и контроль, страхование, поглощение. Среди методов управления рисками значительное место отводится страхованию.

С экономической точки  зрения страхование представляет собой  способ возмещения убытков, которые  потерпело физическое или юридическое  лицо, посредством их распределения  между многими лицами (страховой  совокупностью).

Страхование - это способ побуждения другого лица к принятию на себя риска - взамен получения определенного  вознаграждения. Предприниматель, собственник  производства, страхуя свои возможные  финансовые потери, заключает со страховой  компанией своего рода пари – произойдет страховой случай или нет. А страховая  компания на основе статистики с математической точностью рассчитывает вероятность  наступления риска. Все крупнейшие отечественные страховщики достаточно опытны в проведение процедур оценки риска, располагают развитыми филиальными  сетями для территориального сопровождения. Обычно это позволяет компании довольно быстро отгородится от рисков стеной страхового полиса.

Выбор конкретного метода управления рисками в значительной степени зависит от специфики  предпринимательской деятельности, принятой стратегии достижения поставленных целей, конкретной ситуации и других факторов.

Риск может быть застрахован, если отвечает четырем критериям:

1. риск связан с угрозой  большому количеству клиентов;

2.убытки должны быть  делом случая и не должны  быть подвластны воле предпринимателя;

3.убытки должны поддаваться  точному измерению;

4. вероятные убытки должны  быть столь серьезными, что предприниматель  не сможет их восполнить.

В целом, преимущества использования  страхования как механизма управления риском сводятся к следующим факторам:

1. привлечение страхового  капитала для компенсации убытков  предприятия;

2. снижение неопределенности  в финансовом планировании деятельности  предприятия;

3. высвобождение денежных  средств для более эффективного использования;

4.сокращение затрат на  управление риском путем использования  опыта страховых экспертов для  оценки и управления риском.

 

Привлечение страхового капитала является очень важной задачей. Страховые  фонды представляют собой гарантированный  источник денежных средств для компенсации убытков страхователя в случае возникновения неблагоприятных событий, например, когда при возникновении крупных убытков использование собственных денежных ресурсов может быть ограничено. Это также актуально в том случае, если ограничена способность предприятия привлекать внешние кредиты для компенсации убытков.

Страхование рисков предприятия  снижает неопределенность в планировании финансовой деятельности. Предприятие  заменяет неизвестные ему затраты  на компенсацию убытков в будущем  определенными затратами на уплату страховой премии. Происходит это  благодаря эффекту интегрирования отдельных рисков индивидуальных страхователей  в общем массиве страхового фонда  страховщика. В соответствии с законом  больших чисел неопределенность при этом уменьшается, что находит  свое отражение и в размере  страховой премии.

Снижение неопределенности в финансовом планировании дает существенную экономическую выгоду - высвобождение  денежных средств, которые должны были бы резервироваться в фонде риска  для покрытия непредвиденных убытков, а теперь могут быть использованы для получения дохода при инвестировании в производство.

Особую роль играет и такой  фактор, как сокращение затрат на управление риском. Для страхователя очень важно то обстоятельство, что страховые компании располагают опытом и статистическими данными в отношении разнообразных рисков. Этот опыт находит свое отражение в страховых тарифах. Страховщик, таким образом, выполняет за страхователя часть работы по сбору статистических данных о вероятности наступления и ожидаемых потерях при наступлении страховых событий, а страхователь косвенным образом оплачивает эти расходы, поскольку они заложены в страховую премию.

Использование механизма  страхования как финансового  инструмента для покрытия риска  связано с определенными проблемами, основная из которых заключается в том, что практически никогда страхование не может обеспечить полную компенсацию всех убытков.

Любой крупный промышленный объект обладает чертами уникальности, и это обстоятельство следует  иметь в виду при обсуждении условий  страхования. Проблемы, связанные с  уникальностью объектов страхования, можно разделить условно на несколько  категорий:

Невозможность определить адекватное страховое покрытие. Предлагаемое в  рамках договора страховое покрытие может быть неполным либо в части  перечня охватываемых событий, либо в части проведения оценки, т.е. максимально  возможной величины убытка для данного  риска. Ошибка в ту или иную сторону  приведет к недострахованию либо к чрезмерному страхованию.

Отсутствие страхового покрытия для специфических рисков. Уникальность объектов страхования или нестандартность  их функционирования могут привести к тому, что предприятие не сможет найти даже частичное страховое  покрытие некоторых своих рисков в силу отсутствия рыночной практики их страхования.

Неадекватный размер страховой премии. Неопределенность относительно будущих убытков заставляет страховщика «подстраховываться» самому и завышать размер страховой премии, что, разумеется, невыгодно страхователю. Как показывает опыт, подобное завышение может быть двух-трехкратным и более против разумной величины страховой премии.

  Трудности сравнения  условий конкурирующих страховых  компаний. Как правило, крупный  риск побуждает страхователя  организовывать своеобразный «тендер»  среди страховщиков для получения  максимально выгодных для себя  условий страхования. Однако сравнить  условия различных страховых  компаний для сложного и уникального  объекта зачастую очень непросто, и минимальный размер страхового  тарифа здесь не является главным  критерием. В подобных случаях  факторами, определяющими выбор,  являются, как правило, надежность  и опыт работы страховщика  в данной отрасли промышленности.