Аналіз кредитоспроможності підприємства ВАТ «Стройдеталь»

 

Міністерство  науки та освіти України

Одеський державний  економічний університет

 

 

 

 

Кафедра аналізу господарської діяльності

 

 

 

 

 

 

 

Курсова робота

на тему:

Аналіз кредитоспроможності  підприємства

 ВАТ «Стройдеталь»

 

 

 

 

 

 

                                                                                              Виконала студентка

                                                                                                      кредитно-економічного

                                                                                                      факультету

                                                                                                      III курса 1 группы

                                                                                                      Лужанська О.О.

                                                                                                      Науковий керівник

   канд. екон. наук, доцент

  Шевчук Н.С.                                                       

 

 

 

 

 

Одеса 2009

 

 

Зміст

Вступ………………………………………………………………...3

Розділ 1. Аналіз фінансових результатів діяльності підприємства ВАТ «Стройдеталь»………………………………………………………..………5

1.1  Аналіз прибутку…………………………………………………5

1.2  Аналіз рентабельності…………………………………………..7

1.3  Прогнозний аналіз фінансових результатів……………………11

Розділ 2. Аналіз фінансового стану підприємства ВАТ «Стройдеталь»…14

2.1 Аналіз фінансових ресурсів і майна підприємства…………… 14

2.2 Аналіз фінансової стійкості і ліквідності підприємства………18

2.3  Аналіз ефективності  раціонального використання ресурсів….24

Розділ 3. Визначення класу кредитоспроможності підприємства………...27

Висновки……………………………………………………………..30

Література……………………………………………………………………..32

Додатки

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Вступ

 

В умовах ринкової економіки для підприємства важливими питаннями є розширення чи скорочення виробництва та реалізації продукції, зростання норми прибутковості, складності податкового, фінансового та бухгалтерського обліку, що викликають потребу в дослідженні вказаних проблем.

Актуальність даної теми обумовлюється тим, що на певних етапах виробничого процесу майже всі підприємства зазнають недостатність коштів для здійснення тих чи інших господарських операцій, тобто виникає необхідність у залученні коштів зовні. В такій ситуації самий логічний вихід отримання банківського кредиту, але на практиці така задача для підприємств стає часто непосильною, українські підприємства в основному не відповідають критеріям кредитоспроможності.  
            Питання визначення кредитоспроможності позичальника коли банк приймає рішення про видачу чи, навпаки, відмову у видачі кредиту являються одними з найбільш простих.Кожен день з співробітниками відділів кредитування комерційних банків проводяться десятки розрахунків кредитоспроможності підприємств, на основі яких робляться заключення про ступені доцільності видачі кредиту.

Мета дослідження - обґрунтування принципів і методів аналізу фінансового стану та аналіз кредитоспроможності ВАТ «Стройдеталь». Для досягнення мети нами передбачалося розв’язати наступні задачі:

• аналіз фінансових результатів діяльності підприємства, 
• аналіз прибутку,
• аналіз рентабельності, 
• прогнозний аналіз фінансових результатів,
• аналіз фінансового стану підприємства, 
• аналіз фінансових ресурсів і майна підприємства,
• аналіз фінансової стійкості і ліквідності підприємства,
• аналіз ефективності раціонального використання ресурсів
• визначення класу кредитоспроможності підприємства.

Об'єктом дослідження є діагностика кредитоспроможності ВАТ „Стройдеталь”.

Методи дослідження. Для розв'язання визначених завдань, досягнення мети використовувався комплекс взаємодоповнюючих методів дослідження: методи системного аналізу, методи причинно-наслідкового аналізу, методи порівняльного аналізу, методи прямого структурного аналізу, моделювання.

  При написанні  даної курсової роботи використовувалися навчальні посібники, нормативні документи банку, Інтернет-джерела, а також фінансова звітність досліджуваного підприємства (форма №1 та форма №2).

 

Розділ 1. Аналіз фінансових результатів діяльності підприємства

 

1. Аналіз прибутку

 

Характерною ознакою  роботи підприємства в ринкових умовах господарювання є його економічна відособленість, організація фінансово-господарської  діяльності на госпрозрахункових засадах.

У зв’язку з цим  визначення прибутку має особливе значення.

Прибуток є головною метою та мотивом підприємницької  діяльності, матеріальним джерелом економічного та соціального розвитку, інвестиційної  та інноваційної діяльності. Він стає фактором удосконалення відносин власності.

Прибуток є однією з основних категорій товарного виробництва. Це передусім виробнича категорія, що характеризує відносини, які складаються в процесі суспільного виробництва. Водночас прибуток є однією з важливих форм розподілу національного доходу.

 

Таблиця 1

Вихідні дані для аналізу прибутку від реалізації продукції

 

№	Показники	Попередній рік	Фактична реалізація	Звітний рік
1	Чистий доход від реалізації продукції	1167,40	1050	937,7
2	Витрати на виробництво реалізованої прожукції	956,6	600	828,8
3	Прибуток (збиток )від реалізації продукції	210,8	450	108,9

 

1 Розрахуємо  вплив фактору «Фізичний обсяг реалізації»

1. Тпр об.реал.=ЧД умов *100/ ЧД попер -100

Тпр об.реал.= 1050*100/1167,4-100 = -10,06%

2. ∆Пр об.реал.= Базовий прибуток*Тпр/100

∆Пр об.реал.=210,8*(-10,06)/100=-21,21 тис грн.

2 Розрахуємо вплив фактору  «Ціна»

        ∆Прціна= ЧД зв - ЧД умов

∆Прціна =  937,7-1050= - 112,3 тис грн.

3 Розрахуємо вплив фактору «Витрати»

        ∆Пр витр = Витрати зв – Витрати умов

∆Пр витр = 828,8-600 =  228,8 тис грн. (-228,8)

4 Структура

1.   ∆Прстр-ра і об’єм = Прибуток від реалізації умов - Прибуток від реалізації поп

∆Прстр-ра і об’єм =450 – 210,8=239,2

2. ∆Прстр = 239,2+21,21=260,41

Перевірка:

 

1) ∆Пр = Прзв – Пр поп = -101,9

2) ∆Пр = -21,21-112,3-228,8+260,41=-101,9

 

Висновок факторний аналіз прибутку від реалізації показав, що прибуток від реалізації продукції у звітному році знизився на 101,9 тис грн.  і склав      108,9 тис грн. Це було обумовлено:

зниженням ціни реалізації, тобто додатковий збиток склав 112,3 тис грн. ;

погіршенням фізичного  обсягу реалізації (зниження прибутку на 21,21 тис грн. ).

Негативний  вплив вище зазначених факторів частково перекрито покращенням структури  реалізації (додатковий прибуток 260,41 тис  грн. ) та позитивним фактором витрат. Резервом збільшення прибутку реалізації можна вважати 228,8 тис грн. які можна використати, якщо розробити заходи для підвищення матеріаловіддачі та фондовіддачі.

 

 

 

 

2. Аналіз рентабельності

 

Показники рентабельності характеризують ефективність роботи підприємств із позицій їх самофінансування та економічних інтересів власників. Рентабельність безпосередньо зв'язана з отриманням прибутку. Однак її не можна ототожнювати з абсолютною сумою отриманою прибутку. Рентабельність — це відносний показник, тобто рівень прибутковості, що вимірюється у відсотках.

Аналіз рентабельності підприємства здійснюється шляхом розрахунку таких основних показників 

• рентабельність продажів;
• рентабельність активів;
• рентабельність власного капіталу;
• рентабельність інвестицій;
• рентабельність діяльності;
• рентабельність продукції.

 

 Рентабельність продажів розраховується як відношення чистого прибутку підприємства до чистого доходу від реалізації і характеризує ефективність продажів пдприємства. 

Рентабельність активів розраховується як відношення чистого прибутку підприємства до середньорічної вартості активів і характеризує ефективність використання активів підприємства. 

Рентабельність власного капіталу розраховується як відношення чистого прибутку підприємства до середньорічної вартості власного капіталу і характеризує ефективність вкладення коштів до даного підприємства. 

Рентабельність інвестицій - розраховується як відношення суми чистого прибутку та виплачених процентів до суми власного і довгострокового позикового капіталу середнього за період.

Показує, яку віддачу  мають власники акціонерного капіталу та утримувачі довгострокового боргу  компанії. 

Рентабельність продукції розраховується як відношення чистого доходу від реалізації продукції (робіт, послуг) до собівартості і характеризує прибутковість господарської діяльності підприємства від основної діяльності.

Для розрахунку рівня рентабельності підприємств можуть використовуватися: балансовий прибуток; прибуток від реалізації продукції (робіт, послуг), тобто від основної діяльності; прибуток від інших видів діяльності (фінансової, інвестиційної). При цьому прибуток зіставляється з авансованою вартістю, яку можна брати в різних варіантах (весь капітал підприємства, власний капітал, позичковий капітал, основний капітал, оборотний капітал).

Таблиця 2

Аналіз динаміки рентабельності

	Показники	Попердній рік	Звітний рік	Зміна %
1	Чистий доход  від реалізаціїпродукції	1167.40	937.70	Х
2	Чистий прибуток	160,40	16,60	Х
3	Фінансовий результат  до оподаткування (тис, грн)	212,60	24,70	Х
4	Прибуток , збиток від реалізації продукції	210.80	108.90	Х
5	Середньорічна вартість основних виробничих фондів	2503,30	2609,80	Х
6	Середньорічна вартість нормованих оборотних засобів	167,30	171,40	Х
7	Витрати на виробництво реалізованої продукції	737,40	589,20	Х
8	Рентабельність  виробництва, %	8	1	-7
9	Рентабельність  реалізованої продукції	29	18	-11
10	Рентабельність продаж	14	2	-12

 

 

Висновок: рентабельність виробництва, що характеризує ефективне використання вкладених у підприємство ресурсів свідчить про інвестиційну непривабливість підприємства, оскільки на 1 грн авансованого капіталу припадає тільки 1 коп. прибутку від оподаткування у звітному році, що може бути пов’язано із зміною стратегії виробництва.

Показник рентабельності у звітному році складає 18% , тобто менше на 11% ніж у попередньому. Ця тенденція пов’язана зі зниженням попиту на продукцію підприємства. Також негативна динаміка спостерігається за рентабельністю продаж, яка знизилась на 12% і склала у звітному році лише 2%(знижається конкурентоспроможність продукції) .