Ликвидность КБ "Кедр"

 

 

Глава 3. Рекомендации по управлению ликвидностью банка

3.1. Расчёт  и анализ коэффициентов ликвидности  КБ «Кедр»

Банк «Кедр» основан в 1991 году на Сибирской земле при  участии стратегически важных предприятий  Красноярского края, которые одновременно стали первыми клиентами: Красноярская железная дорога, Енисейское речное пароходство, Электросвязь, Федеральная почта  и др. За 19 лет КБ «Кедр» достиг уровня не только федерального, но и международного финансового рынка. В настоящее  время он достаточно серьёзно адаптировался  к банковской системе Евросоюза, его гарантии принимаются на территории Европы.

Банк «Кедр» сотрудничает как с крупнейшими предприятиями  страны, так и с представителями  малого и среднего бизнеса, оказывает  услуги государственным и коммерческим предприятиям и учреждениям, общественным организациям. Клиенты банка представляют все отрасли народного хозяйства. 

Сегодня ЗАО КБ «Кедр» входит в сотню самых успешных банков России и занимает 1-е место по многим ключевым показателям деятельности среди банков, зарегистрированных на территории Красноярского края. А также по итогам 2008 года Банк «Кедр» стал лауреатом конкурса НАУФОП «Элита фондового рынка» по Восточно-Сибирскому региону в номинации «Лучший инвестиционный банк»

Для проведения анализа ликвидности  необходимы данные по активам и пассивам баланса КБ «Кедр» за 2 финансовых года.  Консолидированный баланс приведён в табл.1. В табл.2 приведена детальная расшифровка статей баланса банка.

 

 

Таблица 1 – Консолидированный баланс КБ «Кедр» (в тысячах российских рублей)

АКТИВЫ	31.12.2009	31.12.2008
Денежные средства и остатки  в ЦБ РФ	6,025,055	4,366,154
Драгоценные металлы	4,249	9,245
Финансовые инструменты, оцениваемые по справедливой стоимости  через прибыли и убытки	87,572	-
Счета и депозиты в банках	4,147,011	1,462,170
Кредиты, выданные клиентам	10,760,995	12,379,792
Инвестиции, удерживаемые до погашения	184,356	788,897
ОС и НМА	1,286,868	1,453,208
Прочие активы	60,193	52,616
ИТОГО АКТИВЫ	22,556,299	19,912,082
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА	31.12.2009	31.12.2008
Средства ЦБ РФ	107,526	1,027,570
Счета и депозиты банков	914,519	1,711,577
Текущие счета и депозиты клиентов	17,846,284	12,614,435
Выпущенные долговые ценные бумаги	896,457	1,829,188
Кредиторская задолженность  по текущему налогу на прибыль	-	4,665
Обязательства по отложенному  налогу	136,869	160,066
Прочие обязательства	55,127	36,067
ВСЕГО ОБЯЗАТЕЛЬСТВ	19,956,782	17,383,568
СОБСТВЕННЫЕ СРЕДСТВА	31.12.2009	31.12.2008
Акционерный капитал	520,798	520,798
Эмиссионный доход	608,770	608,770
Положительная переоценка ОС	483,737	640,390
Нераспределённая прибыль	986,212	758,556
ВСЕГО СОБСТВЕННЫХ  СРЕДСТВ	2,599,517	2,528,514
ВСЕГО ОБЯЗАТЕЛЬСТВ И СОБЧТВЕННЫХ СРЕДСТВ	22,556,299	19,912,082

 

 

Таблица 2 - Детальная расшифровка статей баланса КБ «Кедр» (в тысячах российских рублей)

Активы	31.12.2009	31.12.2008
Счета и депозиты в банках, в том числе:	4,147,011	1,462,170
-депозиты до востребования	2,063,456	564,563
-депозиты на срок 30 дней	962,450	364,560
Кредиты, выданные клиентам, в том числе:	10,760,995	12,379,792
- кредиты на срок до 30 дней	2,156,360	2,596,365
- кредиты с оставшимся  сроком до  погашения более  1 года	6,562,365	7,065,450
Обязательства	31.12.2009	31.12.2008
Счета и депозиты банков, в том числе:	914,519	1,711,577
-депозиты до востребования	456,460	295,800
-депозиты со сроком  свыше 365 дней	364,945	769,210
Текущие счета и депозиты клиентов, в том числе:	17,846,284	12,614,435
-счета до востребования	9,569,456	5,696,458
-обязательства банка  со сроком исполнения в ближайшие 30 календарных дней	2,961,896	3,469,462
-долговые обязательства  банка со сроком свыше 365 дней	4,163,586	2,965,456
-величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования	3,365,896	2,658,340
- величина минимального  совокупного остатка средств  по счетам физических и юридических  лиц (кроме кредитных организаций)со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней	1,560,200	1,964,458
- величина минимального  совокупного остатка средств  по счетам со сроком исполнения  обязательств до 365 календарных	1,561,450	1,069,458

 

К привлечению недепозитных ресурсов обычно прибегают крупные банки, занимающие достаточно прочное положение в банковской системе и имеющие репутацию финансово устойчивых учреждений. К этому числу относится и коммерческий банк «Кедр». Проанализируем операции  банка на финансовых рынках.

Выпуск ценных бумаг для  резидентов - один из способов привлечения  дополнительных ресурсов для коммерческих баков (рис.5).

Рисунок 5 – Выпущенные и  учтённые векселя, тыс.руб.

Банк Кедр использует привлечение  денежных средств путём выпуска  собственных векселей на протяжении последних 2 финансовых годов. Благодаря  этому у банка появляются дополнительные денежные средства для оперативного поддержания текущей банковской ликвидности. А вот объём вложений в долговые ценные бумаги заметно снижается (рис.6).

Рисунок 6 – Объём вложений в долговые гос. ценные бумаги и объём долговых обязательств банка, тыс.руб

Проводя анализ ликвидности, используем метод расчета коэффициентов. Его смысл заключается в том, что на основании получаемых расчетных значений и контроля их соответствия установленным значениям можно количественно оценить существующий уровень ликвидности и определить изменение потребности банка в ликвидных средствах, т. е. размер его ликвидных активов, который должен превышать сумму прогнозируемых, а также непрогнозируемых требований на настоящий момент и в будущем.

По методологии расчёта  Центральный банк обязывает коммерческие банки рассчитывать и соблюдать следующие обязательные нормативы ликвидности:

1) норматив мгновенной  ликвидности Н2; 
2) норматив текущей ликвидности НЗ; 
3) норматив долгосрочной ликвидности Н4;

Вначале составим формулы  для всех нормативов ликвидности, используя  данные из консолидированного баланса  коммерческого банка «Кедр»  (табл.1) и детальной расшифровки статей баланса (табл. 2) . А затем по этим формулам рассчитаем коэффициенты за два финансовых года (табл.3) и проведём анализ.

Таблица 3 – Расчёт коэффициентов  ликвидности

Норматив	2008 год	2009 год	Допустимое значение норматива
Н2	82,2%	72,3%	≥15%
Н3	71,3%	84,4%	≥50%
Н4	100,1%	77,4%	≤120%

 

          Норматив мгновенной ликвидности Н2 рассчитываем по формуле (1)  сначала, исходя из имеющихся данных:

Н2 =

* 100% (1)

 

=*100% = 82,2%

= *100% = 72,3%

Норматив текущей ликвидности  НЗ рассчитываем по формуле (2), исходя из имеющихся данных:

Н3 =

* 100% (2)

= *100% = 71,3%

= *100% = 84,4%

Норматив долгосрочной ликвидности Н4 рассчитываем по формуле (3), исходя из имеющихся данных:

Н4 =

* 100% (3)

= *100% = 100,1%

= *100% = 77,4%

    

Сопоставляя полученные коэффициенты нормативов ликвидности за 2 финансовых года и допустимое значение нормативов, можно сделать определённые выводы:

1. Отклонений  фактических значений коэффициентов ликвидности от нормативных нет. Коммерческий банк «Кедр» поддерживает мгновенную, текущую и долгосрочную ликвидность  на достаточно хорошем уровне.
2. Норматив мгновенной ликвидности Н2 в 2008 году составил 82,2% , а в 2009 году – 73,2%, что свидетельствует о возможности появления излишней ликвидности, которая может отрицательно сказывается на доходности операций.
3. Значение норматива текущей ликвидности Н3 за 2 финансовых года не отклоняется от допустимой нормы. Поддержание такого уровня ликвидности поможет банку избежать ситуации, когда у него возникнет избыток ликвидных средств при «неожиданном» возврате активов.
4. В 2009 году произошло снижение значения норматива долгосрочной ликвидности Н4 на 22,7%. Этот показатель отражает, в какой мере долгосрочные вложения банка сформированы за счет долгосрочных источников средств.

 

3.2. Выработка рекомендаций по дальнейшему управлению ликвидностью

Заключительным и наиболее важным этапом анализа ликвидности  банка является подведение итогов по всем вышеупомянутым этапам анализа, выработка рекомендаций для дальнейшего управления ликвидностью и составление прогнозов развития банка.

Объективная оценка уровня ликвидности банка и эффективное  управление ею относятся к наиболее важным аспектам деятельности коммерческого  банка. Для того, чтобы своевременно проводить платежи, возвращать средства с депозитных счетов, отвечать по другим обязательствам, банк должен уделять большое внимание поддержанию ликвидности. Эта проблема занимает одно из ведущих мест в банковском менеджменте. Вместе с тем при формировании стратегии управления ликвидностью перед банком стоит дилемма: либо повышать надежность функционирования, либо увеличивать доходность операций. Каждый банк должен разрабатывать, а затем и применять на практике целую совокупность мер по поддержанию оптимального уровня ликвидности, который обеспечивал бы удовлетворение спроса клиентов банка на денежные средства и в то же время не снижал рентабельности активов и прибыль банка. Совокупность мер и методов, направленных на поддержание ликвидности банка, можно определить как методологию управления ликвидностью. В зависимости от специализации, особенностей клиентской базы, проводимых операций и многих других факторов управление ликвидностью в различных банках существенно различается. Разумеется, в процессе работы банка под воздействием изменяющихся условий функционирования методология управления ликвидностью должна постоянно дорабатываться, совершенствоваться и своевременно модифицироваться, чтобы адекватно реагировать на конъюнктурные изменения.

Управление ликвидностью является сложной комплексной проблемой. На сегодняшний день существуют следующие основные методы управления ликвидностью:

• управление активами — банк определяет пути размещения собственных и привлеченных средств таким образом, чтобы при минимальном риске получить максимально возможный доход, оставаясь при этом ликвидным;
• управление пассивами — банк определяет политику управления размером собственного капитала и привлеченных средств, определение их оптимальной структуры с целью дальнейшего эффективного использования в активных операциях. В узком смысле управление ликвидностью через управление пассивами часто сводится к действиям, направленным на изыскание заемных средств по мере возникновения потребности в них для поддержания ликвидности;
• сбалансированное управление активами и пассивами — этот метод является применением портфельного подхода к управлению ликвидностью через согласованное управление активами и пассивами банка.

Наиболее важным и действенным  методом является управление активами. Управление активами заключается в эффективном размещении имеющихся ресурсов, т. е. максимизации возможных доходов при минимальном риске, и поддержании при этом ликвидности банка. Основной проблемой управления активами является неопределенность будущей потребности в ликвидных активах, которую банк должен постоянно отслеживать и прогнозировать. Для того, чтобы банк сохранял ликвидность, его активы должны удовлетворять ряду критериев:

• определенная доля активов должна находиться в высоколиквидной форме, т. е. должен поддерживаться достаточный уровень резервов первой очереди;
• банк будет ликвидным, если часть его активов можно продать или передать кредиторам в короткие сроки и с минимальными потерями (этому критерию удовлетворяют резервы второй очереди);
• ликвидность банка поддерживается, если определенная доля его активов — своевременно погашаемые краткосрочные ссуды;
• ликвидность банка можно планировать, воздействуя на срочную структуру активов банка, т. е. применяя «ступенчатость» погашения кредито<span class="List_0020Paragraph__Char" style=" font-family: 'Times New Roman', 'Ar