Ликвидность коммерческого банка и методы управления ею

1. Ликвидность коммерческого банка и методы управления ею.

 

1. Понятие ликвидности коммерческого банка и факторы, ее определяющие

 

Ликвидность банка -- его способность своевременно и без потерь выполнять свои обязательства перед вкладчиками, кредиторами и другими клиентами. Обязательства банка складываются из реальных и условных.

По степени риска Инструкция Банка России № 110-И Инструкция Центрального Банка Российской Федерации от 16.01.2004 №110-И «Об обязательных нормативах банков» (в ред. Указания ЦБ РФ от 31.03.2008 №1191-У) // Вестник Банка России, №11, 11.02.2004. выделяет 5 групп активов.

Ликвидность банка определяется также качеством привлеченных средств, т.е. ликвидностью обязательств, стабильностью  депозитов и умеренной зависимостью от внешних заимствований.

Ликвидность обязательств характеризует  быстроту их погашения и степень  возобновляемости для банка при поддержании общего объема привлеченных средств на определенном уровне, отражает их срочную структуру.

Качество депозитов зависит  от их стабильности. Наиболее стабильны  депозиты до востребования. Открывая расчетный  или текущий счет, клиент устанавливает  долговременные связи с банком, систематически расходуя и пополняя средства на счете. Меньшей стабильностью обладают остатки срочных и сберегательных депозитов. На их закрепленность за конкретным банком оказывает влияние уровень  процентной ставки.

Качество ресурсной базы обусловлено также зависимостью банка от внешних источников (межбанковские  кредиты). Межбанковский кредит в  определенных пределах не представляет угрозы для ликвидности, позволяет  устранить краткосрочный недостаток ликвидных средств. Если же он занимает основное место в привлеченных ресурсах, неблагоприятная конъюнктура на межбанковском рынке может привести к краху банка.

Серьезное влияние на ликвидность  банка оказывает сопряженность  активов и пассивов по суммам и  срокам. Выполнение банком обязательств перед клиентом предполагает согласование сроков, на которые инвестируются  денежные средства, с теми, на которые  предоставили их вкладчики. Игнорирование  этого правила банком, работающим преимущественно на привлеченных ресурсах, приводит к невозможности своевременного выполнения им обязательств перед кредиторами.

Соотношение активов и  пассивов банка, а также его условных обязательств за период (на конкретную дату) определяет состояние ликвидной  позиции банка. При оценке влияния  состояния ликвидной позиции  банка на его ликвидность важно  иметь в виду не столько наличие  несоответствий в объеме активов  и пассивов по срокам, сколько уровень  этого несоответствия по отношению  к общим обязательствам, а также  динамику таких несоответствий.

В последние годы в связи  с развитием активных и пассивных  операций банков в разных валютах  возникла проблема обеспечения валютной ликвидности, т.е. соответствия активов  и пассивов в конкретной валюте по срокам и суммам.

 К внутренним факторам ликвидности банка относится менеджмент, т.е. система управления деятельностью банка в целом и ликвидностью в частности. Качество управления банком определяется: содержанием банковской политики; рациональной организационной структурой, позволяющей решать стратегические и текущие задачи; механизмом управления активами и пассивами банка; четкостью процедур, в том числе касающихся принятия ответственных решений.

Ликвидность банка обусловливает  такой фактор, как имидж. Положительный  имидж банка дает ему преимущество перед другими банками в привлечении  ресурсов, обеспечивает стабильность депозитной базы и развитие связей с иностранными партнерами.

Рассмотренные факторы приобретают  большее или меньшее значение в зависимости от особенностей и  длительности функционирования банка, финансового состояния учредителей, круга клиентов, специализации, качества команды менеджеров и т.д.

Проблему ликвидности  банка могут создавать структура  и качество ресурсной базы, качество активов, менеджмент, совокупность всех факторов. Признавая многофакторность проблемы ликвидности банка, важно  учитывать его индивидуальность, выделять «болевые» точки.

От ликвидности банка  необходимо отличать ликвидность его  баланса. Ликвидность баланса банка -- одно из условий ликвидности банка. Она отражает такое структурирование активов и пассивов, которое позволяет обеспечивать внутреннюю их сбалансированность по степени ликвидности.

К внешним факторам ликвидности  банков относятся: политическая и экономическая  обстановка в стране, развитие рынка  ценных бумаг и межбанковского рынка, система рефинансирования Банком России коммерческих банков, эффективность  его надзорных функций.

Наряду с термином «ликвидность банка» используется термин «платежеспособность  банка». В материалах Мирового банка  платежеспособность связана с положительной  величиной собственного капитала банка. В некоторых странах платежеспособность банка определяют достаточностью капитала по отношению к риску активов.

В отечественной литературе платежеспособность часто рассматривается  как более узкая категория  по отношению к ликвидности банка. При такой трактовке критерий ликвидности банка -- сопряженность  всех его активов и пассивов по срокам и суммам и способность  обеспечить себя ликвидными активами при возникновения несоответствия; критерий платежеспособности -- достаточность на определенную дату средств на корреспондентском счете для выполнения платежей.

Обобщая точки зрения, имеющиеся  в современной литературе, можно  отметить, что обеспечение экономической  безопасности банковской деятельности - это процесс достижения состояния  защищенности экономических интересов  банка, проявляющихся в ходе реализации его уставных целей и задач, и  заключается в создании и благоприятных  условий для реализации всех предусмотренных  уставом видов банковской деятельности. Уровень обеспечения экономической  безопасности банка определяется общепринятыми  критериями его надежности, а также  другими показателями, характеризующими его способность противостоять  различным негативным явлениям.

В подходах к создаваемым  системам страхования депозитов  можно выделить: государственную  систему, которая предполагает, что  учредителями выступают органы государственного управления и регулирования, это  придает ей высокий статус и позволяет  функционировать как прибыльной организации, гарантирует надежность контроля текущей деятельности; частную  систему, которая учреждается частными коммерческими структурами. Это  потенциально наиболее выгодное вложение собственных средств. Но здесь возможны противоречия между интересами прибыльности и выполнением созданной структурой основных задач; смешанную систему, уставный капитал которой формируется  как органами государственного управления, так и частными структурами, что  способствует расширению возможностей по формированию собственных средств. При этом надо иметь ввиду низкие стимулы для сторонних инвесторов при сохранении государством за собой практически полного контроля за деятельностью такой системы.

Основными характеристиками систем депозитного страхования  и институтов страхования в России могли бы стать:

• обязательность и ограниченность, активная государственная поддержка, возможность открытия специальной кредитной линии Банка России или Министерства Финансов РФ для обеспечения гарантий ее ликвидности;
• установление единых уровней ставок обязательных платежей для основной массы коммерческих банков с возможностью их диверсификации для более рискованных кредитных учреждений, одновременно система депозитного страхования может быть дополнена различными добровольными формами страхования депозитов, прежде всего на региональном уровне, независимыми страховыми организациями, действующими без государственной поддержки на коммерческих началах, распределение условий гарантирования на средства, размещенные на счетах физических и юридических лиц, без их разделения, гарантирование вкладов только физических лиц может рассматриваться как временная мера с дальнейшим расширением видов вкладов и категорий участников Ивашкин Е.И. Корпоративное и взаимное страхование. Учебно-методическое пособие. М., 2003..

 

Неоднозначность трактовки  понятия ликвидности коммерческого  банка во многом связано с тем, что оно рассматривается многими  авторами в различных аспектах. Понятие  банковской ликвидности применяется  в различных трактовках. При этом акцент делается, в основном на способности  банка выполнять обязательства  своевременно и без значительных потерь. Однако такой подход не совсем корректно отражает эту сферу  деятельности банка.

Ликвидность коммерческого  банка следует рассматривать  как специфическую форму ликвидности  хозяйствующего субъекта, специфика  которого, прежде всего, связана с  выполняемыми функциями. Следствием этого  является специфичность денежных потоков, организацией движения которых занимается банк.

Для банка крайне важной является реальная и потенциальная  возможность обеспечивать равновесие входящих и исходящих денежных потоков  в настоящем и будущем. При  этом необходимо отметить, что ликвидность  коммерческого банка это динамическое состояние, то есть оно характеризуется  не столько статическими показателями баланса (хотя этот фактор необходимо учитывать) сколько способностью банка  проводить активную политику в области  управления ликвидностью. Она характеризуется  умением грамотно подходить к  вопросам определению уровня соотношения уровня ликвидных активов и наличием резервных источников, за счет которых может быть покрыт отрицательный разрыв в денежных потоках.

Исходя из этого, ликвидность  коммерческого банка - это динамическое состояние банка, характеризующееся  способностью обеспечивать равновесие проходящих через него денежных потоков  без ущерба для прибыльности.

 

1.2 Методы оценки ликвидности коммерческого банка

 

В современной российской практике используются два метода оценки ликвидности: посредством коэффициентов  и на основе потока денежной наличности. Основу метода коэффициентов составляют оценочные показатели ликвидности, установленные Банком России. В настоящее  время в соответствии с Инструкцией Банка России № 110

Для более реальной оценки эффективности регулирования риска  ликвидности в методику расчета  высоколиквидных (ЛАМ) и ликвидных  активов (ЛАТ) Банк России установил: указанными активами следует считать только те финансовые активы банка, которые  в соответствии с нормативными актами Банка России отнесены к I или II категориям качества (группам риска).

Наряду с государственным  регулированием ликвидности банков посредством установления экономических  нормативов в России развивается  оценка ликвидности на основе рассчитываемой ликвидной позиции: общей и в  разрезе разных валют. При данном методе ликвидность понимается как  поток (при методе коэффициентов как запас).

Ликвидная позиция банка  отражает соотношение его денежных требований и обязательств за определенный период. Если за период (к определенной дате) требования к клиентам (активы) превысят обязательства банка, будет  иметь место излишек ликвидности, если обязательства, означающие отток  денежных средств, превышают требования (поступления) недостаток ликвидности.

Состояние ликвидности оценивается  на текущую дату и все последующие, т.е. на перспективу. Для определения  ликвидной позиции составляется реструктурированный баланс, в котором  активы и пассивы классифицируются по срокам погашения и востребования.

 

 

 

 

2. Вексель и его использование в хозяйственном обороте.

 

2. 1 Форма векселя

 

Исходя из ст. 145 части  первой ГК РФ, вексель следует рассматривать, как ордерную ценную бумагу, права  на которую могут принадлежать названному в ней лицу, а это лицо может  само осуществлять свои права либо передать их другому. Переводной или  простой вексель в целом, любая  содержащая на нем подпись, надпись  или отметка не требуют нотариального  удостоверения.

Каждый вексель под  страхом его недействительности должен содержать совокупность обозначений (вексельных реквизитов), которые и  придают ему вексельную силу. Реквизиты  векселя неразрывно связаны с  его формой. Несоблюдение реквизитов векселя означает порок его формы: письменный документ, на котором отсутствует какое-либо из обязательных обозначений не может считаться векселем, а потому не воплощает в себе вексельного обязательства. Из практики ВАС РФ //Вестник Вас РФ, 1996 №8 с.29-30

Кроме того, вексель - строго письменная бумага, а потому невозможно существование бездокументарных векселей, как это иногда предлагается. Такого однозначного мнения придерживаются Д.А. Медведев и В.Т. Смирнов. Гражданского право, учебник под ред Сергеева А.П. и Толстого Ю.К. Так, федеральная комиссия по ценным бумагам и фондовому рынку РФ утвердила постановление N5 от 21 марта 1996г. "Положение об обращении бездокументарных простых векселей на основе учета прав их держателей". N48-ФЗ от 11 марта 1997г. "О переводном и простом векселе" (ст. 4) прямо указывает, что переводной и простой вексель должен быть составлен только на бумаге (бумажном носителе).

Положение (п. 1) относит к  числу реквизитов переводного векселя  следующие:

1). наименование "вексель", включенное в самой текст документа и выраженное на том языке, на котором этот документ составлен (вексельная метка);