Методика определения стоимости машин

Метод трендов позволяет определить себестоимость оцениваемого оборудования на основании имеющейся ретроспективной информации об изменении себестоимости или ВС на идентичное (аналогичное) оборудование с последующим приведением ее к текущему уровню (на дату оценки) при помощи индексов (трендов). Такое приведение может осуществляться как по отдельным статьям затрат, формирующих себестоимость, так и по себестоимости в целом [13].

Метод расчета по цене однородного объекта предполагает проведение следующих этапов:

1. Для оцениваемого объекта подбирается однородный объект, похожий на оцениваемый, прежде всего по технологии изготовления, используемым материалам, конструкции. Цена на однородный объект должна быть известна.

2. Определяется полная себестоимость производства однородного объекта по формуле:

 

, (11)

 

где Сп.од - полная себестоимость производства однородного объекта;

Цод - цена однородного объекта;

Ндс - ставка налога на добавленную стоимость;

Нпр - ставка налога на прибыль;

Кр - показатель рентабельности продукции.

Допустимо принять показатель рентабельности для пользующейся повышенным спросом продукции в интервале 0,25-0,35, для продукции, имеющей средний спрос - 0,1-0,25, для низкорентабельной продукции - 0,05-0,1 [13].

3. Рассчитывается полная  себестоимость оцениваемого объекта.  Для этого в себестоимость  однородного объекта вносятся корректировки, учитывающие различия, например, в массе объектов.

 

, (12)

 

где Сп - полная себестоимость производства оцениваемого объекта;

G0 / Gод - масса конструкции оцениваемого и однородного объектов соответственно.

4. Определяется восстановительная стоимость оцениваемого объекта по формуле:

 

, (13)

 

где Sв - восстановительная стоимость оцениваемого объекта.

Если оцениваются машины и оборудование, спрос на которые  низок, то их восстановительная стоимость  принимается обычно на уровне себестоимости [8, 96].

При использовании метода поэлементного расчета осуществляют следующие этапы работы:

1.Составляется перечень комплектующих узлов и агрегатов оцениваемого объекта. Собирается ценовая информация по комплектующим, но это становится возможным только при наличии развитого рынка комплектующих изделий.

2. Определяется полная себестоимость объекта оценки по формуле:

 

, (14)

 

где Сп – полная себестоимость объекта;

Цэ – стоимость комплектующего узла или агрегата;

В – собственные затраты  изготовителя (например, стоимость сборки).

3. Рассчитывается восстановительная стоимость оцениваемого объекта (Sв).

Индексный метод оценки. При применении индексного метода оценки осуществляется приведение базовой стоимости объекта оценки (первоначальной балансовой стоимости или восстановительной стоимости по предыдущей переоценке) к современному уровню с помощью индекса (или цепочки индексов) изменения цен по соответствующей группе машин или оборудования за соответствующий период.

 

, (15)

 

где Sв – восстановительная стоимость объекта;

Sо – базовая стоимость объекта;

Y – индекс изменения  цен.

Возможно осуществление  индексирования затрат, из которых  складывается себестоимость оцениваемого объекта. При этом используются ценовые индексы ресурсов. Для определения остаточной стоимости машин и оборудования из восстановительной стоимости вычитается суммарный износ: физический, функциональный и внешний.

Затратный метод в оценке машин и оборудования гласит, что осведомленный инвестор не заплатит за объект большую сумму, по сравнению с затратами на производство (приобретение) аналогичного объекта одинаковой полезности с сопоставимыми технико-эксплуатационными показателями. При оценке затратным подходом как бы моделируется процесс формирования цены продавца (предложения) исходя из соображений покрытия ценой всех произведенных издержек и получения достаточной прибыли.

Методы затратного подхода  незаменимы, если речь идет об объектах, которые практически не встречаются на открытом рынке и изготовляются по индивидуальным заказам, к их числу относится специальное и уникальное оборудование.

Надежность оценки стоимости  затратным подходом, в значительной степени зависит от полноты и  достоверности экономической и технической информации, которой располагает оценщик.

 

 

 

 

 

Заключение

 

Затратный метод в оценке машин и оборудования гласит, что осведомленный инвестор не заплатит за объект большую сумму, по сравнению с затратами на производство (приобретение) аналогичного объекта одинаковой полезности с сопоставимыми технико-эксплуатационными показателями. При оценке затратным подходом как бы моделируется процесс формирования цены продавца (предложения) исходя из соображений покрытия ценой всех произведенных издержек и получения достаточной прибыли.

Методы затратного подхода  незаменимы, если речь идет об объектах, которые практически не встречаются  на открытом рынке и изготовляются  по индивидуальным заказам, к их числу  относится специальное и уникальное оборудование. Затратный подход рекомендуется использовать для средств морского, водного и воздушного транспорта и специального оборудования, изготовляемого по специальному заказу.

 Выбор методики  оценки движимого имущества зависит  от цели оценки и вида определяемой стоимости. Цели оценки стоимости машин и оборудования могут быть различными: страхование имущества предприятия; передача машин и оборудования в аренду; передача и оформление объекта в качестве вклада в уставной капитал другого предприятия; продажа машин и оборудования; переоценка основных фондов и т.д.

Для определения  рыночной или другого вида стоимости  машин, оборудования и транспортных средств применяются специальные  подходы и методы. Каждый метод  оценки предполагает предварительный  анализ определенной информационной базы и соответствующий алгоритм расчета. Все методы оценки позволяют определить стоимость имущества на конкретную дату и все методы являются рыночными, т.к. учитывают сложившуюся рыночную конъюнктуру, рыночные ожидания инвесторов, рыночные риски, сопряженные с оцениваемым объектом.

В зависимости  от факторов стоимости, являющихся основными  переменными в алгоритмах, методы оценки подразделяются на методы доходного, сравнительного и затратного подхода. Каждый подход позволяет «уловить»  определенные факторы стоимости. Так, при оценке с позиции доходного подхода, во главу угла ставится доход, как основной фактор, определяющий величину стоимости объекта. Чем больше доход, приносимый объектом оценки, тем больше величина его рыночной стоимости при прочих равных условиях. При этом имеет значение продолжительность периода получения возможного дохода, степень и вид рисков, сопровождающих данный процесс. Доходный подход целесообразно применять, например, для технологических линий по производству конкурентоспособной, ликвидной и доходной продукции.

 

Затратный подход представляет собой совокупность методов  оценки стоимости объекта, основанных на определении затрат, необходимых  для воспроизводства либо замещения  объекта оценки, с учетом износа. При затратном подходе в качестве меры стоимости принимается сумма затрат на создание и последующую продажу объекта, т.е. его себестоимость.

Большую остроту  имеет проблема идентификации оцениваемых  объектов, зачастую их количество только на одном предприятии может достигать нескольких тысяч единиц очень разнообразной по назначению и устройству номенклатуры. При этом необходимо отделить оборудование от других объектов, например от недвижимости. Например, вентиляционные, отопительные и осветительные системы в зданиях по существу представляют собой оборудование, но относятся к недвижимости. Лифт в здании, его кабина, привод и управление – это оборудование, а шахта лифта – это сооружение и к оборудованию не относится.

В затратном  подходе присутствуют достоинства  к которым относятся: универсальность(применимы для любой единицы оборудования и транспортного средства), детализация расчета по отдельным единицам машин и оборудования, результаты расчетов стоимости поддаются обоснованию, если достаточно информации, так и недостатки: в процессе формирования стоимости в большей мере отражает интересы производителя или продавца, расчеты стоимости воспроизводства затратным подходом из-за их детализированности оказываются весьма трудоемкими, информация из сферы производства может быть не всегда надежной.

При использовании  оценщиком затратного подхода, ему  необходимо учитывать плюсы и  минусы подхода при согласовании результатов, полученных разными подходами (доходным и сравнительным), и выведение  окончательного результата оценки.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список литературы

 

1. Промышленность Казахстана -  2006г.
2. Ковалев А.П., Кушель А.А., Хомяков В.С., Андрианов Ю.В., Лужанский Б.Е., Королев И.В., Чемерикин С.М. Оценка стоимости машин, оборудования и транспортных средств.  «Интерреклама» 2008г.
3. Ковалев А.П. Затратный подход в оценке машин и оборудования. Оборудование: рынок, предложение, цены. 2007г. № 3.
4. Козырев А.Н., Макаров В.Л. Оценка стоимости машин, оборудование и транспортных средств.  РК 2009г.
5. Оценка недвижимости: учебник под ред. Грязновой А.Г., Федотовой М.А. 2-е изд.  Финансы и статистика 2008г.
6. Симионова Н.Е. Методы оценки имущества: бизнес, недвижимость, земля, машины, оборудование и транспортные средства. Ростов-на-Дону: Феникс 2009г.
7. Васляев М.А. Оценка бизнеса и оценочная деятельность.  Приор-издат 2008г.
8. Григорьев В.В., М.А. Федотова Оценка предприятий: теория и практика.  ИНФРА-М 2007г.
9. Григорьев В.В., Островкин И.М. Оценка предприятий. Имущественный подход. Учебно-практическое пособие  Дело 2008г.