Отчет по практике в ООО «ТИРИОН»

Таблица 3.

Абсолютные показатели финансовой устойчивости

Показатели	2011	2012	2013	Изменение 2012/2011  (+,-)	Изменение 2013/2012  (+,-)
1. Источники формирования  собственных средств (капитал и  резервы)	12 747	11 249	12 228	-1 498	979
2. Внеоборотные активы	22 417	28 394	20 664	5 977	-7 730
3. Наличие собственных  оборотных средств	-9 670	-17 145	-8 436	-7 475	8 709
4. Долгосрочные обязательства (кредиты и займы)	7 000			-7 000
5. Наличие собственных  и долгосрочных заемных источников  формирования оборотных средств	-2 670	-17 145	-8 436	-14 475	8 709
6. Краткосрочные кредиты  и займы	96 359	115 358	115 958	18 999	600
7. Общая величина основных  источников средств	-99 029	-132 503	-124 394	-33 474	8 109
8. Общая сумма запасов	44 222	16 989	15 628	-27 233	-1 361
9. Излишек (+), недостаток (-) оборотных средств	-53 892	-34 134	-24 064	19 758	10 070
10. Излишек (+), недостаток (-) собственных долгосрочных  заемных источников покрытия  запасов	-46 892	-34 134	-24 064	12 758	10 070
11. Излишек (+), недостаток (-)  общей величины основных источников финансирования запасов	-143 251	-149 492	-140 022	-6 241	9 470

 

Из данных таблицы следует, что организация находится в кризисном финансовом положении, так как ключевой элемент оборотных активов «Запасы» не обеспечен источниками финансирования как на начало, так и на конец отчетного периода. Подтверждением этого является:

1. Недостаток собственных оборотных средств для покрытия запасов на конец 2013 года составил тыс. руб. , несмотря на то, что по отношению.
2. Недостаток общей величины источников финансирования запасов в 2012 году  составил 34134 тыс. руб., в 2013г. сократился  на 10070 тыс. руб.
3. На основании вышесказанного можно сделать вывод, что тип финансовой устойчивости исследуемой организации - кризисное, или критическое финансовое состояние.

Рассчитаем относительные показатели финансовой устойчивости, характеризующие степень зависимости предприятия от внешних инвесторов, сведения представим в таблице 4

Таблица 4.

Анализ финансовой устойчивости

Показатели	2011	2012	2013	Изменение 2012/2011  (+,-)	Изменение 2013/2012  (+,-)
1. Коэффициент финансовой  независимости	0,05	0,03	0,03	-0,014	-0,003
2. Коэффициент финансовой  зависимости	22,05	31,80	35,53	9,742	3,738
3. Коэффициент задолженности	20,51	30,80	34,53	10,291	3,738
4. Коэффициент самофинансирования	0,05	0,03	0,03	-0,016	-0,004
5. Коэффициент обеспеченности  собственными оборотными средствами	-     0,04	-      0,05	-     0,02	-0,015	0,032
6. Коэффициент соотношения  мобильных и иммобилизированных  средств	11,54	11,60	20,03	0,056	8,431
7. Коэффициент соотношения  иммобилизированных и мобильных  средств	0,09	0,09	0,05	0,000	-0,036
8. Коэффициент маневренности  собственными средствами	-     0,76	-      1,52	-     0,69	-0,766	0,834
9. Коэффициент финансовой  напряженности (привлеченного капитала)	0,93	0,97	0,97	0,039	0,003
10. Коэффициент обеспеченности  материальных запасов собственными  оборотными средствами	-     0,22	-      1,01	-     0,54	-0,791	0,469
11. Коэффициент вложения  заемных средств в запасы и  затраты	1,22	2,01	1,54	0,791	-0,469
12. Коэффициент имущества  производственного назначения	0,237	0,127	0,084	-0,110	-0,043
13. Коэффициент инвестирования  собственного капитала во внеоборотные  активы	0,57	0,40	0,59	-0,172	0,196
14. Коэффициент финансовой  устойчивости	0,05	0,03	0,03	-0,014	-0,003

 

Из данных таблицы 4 можно сделать вывод, что в течение анализируемого пероида  финансовая устойчивость организации снизилась. Это подтверждается снижением коэффициента независимости (автономии),   в 2011 году он составлял 0,05, в 2012 году – 0,03 (минимальное рекомендуемое значение 0,5), к концу 2013 также 0,03, т.е финансовая независимость организации снизилась (так к концу отчетного периода на 1 руб. имущества приходится 0,03 руб. собственных средств). 

Показатель финансовой зависимости увеличился, что означает увеличение доли заемных средств в финансировании организации.

Показатель задолженности отражает, что на 1 руб. вложенных в активы средств приходится 20,51 руб. заемных. К концу 2013 года коэффициент увеличился до 34,53, рост свидетельствует об увеличении задолженности, а также об увеличении обязательств на 1руб. собственного капитала.

Коэффициент самофинансирования с 0,05 в 2011 году (минимальное рекомендуемое значение 1) на конец 2013 года снизился до 0,03, что говорит о недостаточном покарытии собственным капиталом заемных средств и ухудшении ситуации к 2013 году.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в ниже рекомендуемого значения, в  2013 годах ситуация незначительно улудшилась. Снижение указывает на отсутствие возможностей проведения независимой финансовой политики, а также на необеспеченность собственными оборотными средствами.

Показатель соотношения мобильных и иммобильных средств и обратный ему отражают структуру актива организации. Так в 2010 году на 1 руб. внеоборотных активов приходится 1,5 руб. оборотных средств, в 2011 – 2,7 руб., а в 2012 году структура актива изменилась и уже на 1 руб. иммобильных активов приходится 3,6 руб. мобильных активов.

Показатель обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами на начало и на конец года ниже рекомендуемого значения. Это говорит, что у организации нет возможности обеспечить материальные запасы собственными средствами, это показывает, что в формировании производственных запасов приоритетное значение имеют заемные средства. К концу 2013 года наблюдается уменьшение данного показателя.

Коэффициент маневренности показывает, что организация не может свободно использовать в своей оперативной деятельности собственные средства для формирования текущих активов. Уровень вложения собственных и заемных средств в реальные активы, которые обеспечивают предприятию его производственную деятельность снизился в 2013 году на 23% по сравнению с 2012.

Коэффициент инвестирования собственного капитала во внеоборотные активы в течение анализируемого периода не изменился, за исключением снижения в 2012 году,  т.е. собственный капитал покрывает внеоборотные активы организации на одном уровне.

Коэффициент финансовой устойчивости отражает удельный вес всех источников финансирования, на которые организация может рассчитывать длительное время, вместе с собственным капиталом, не нарушая при этом договорных отношений с собственниками заемных средств. Снижение финансовой устойчивости свидетельствует об уменьшении финансовой устойчивости.

Вторым этапом анализа является анализ платежеспособности ООО «Тирион».  С целью оценки платежеспособности организации и ликвидности проведем анализ абсолютных показателей ликвидности и отобразим их в таблице 5

Таблица 5.

АКТИВ	2011	2012	2013	ПАССИВ	2011	2012	2013	Платежный излишек (+), недостаток (-)
								2012	2013
Быстрореализуемые активы (А1)	5952	2810	4 895	Наиболее срочные пассивы (П1)	165020	23170	306329	-228260	-301434
Среднереализуемые активы (А2)	200133	304256	388640	Краткосрочные пассивы (П2)	96359	115358	115 958	188898	272682
Медленно реализуемые активы (А3)	52624	22217	20316	Долгосрочные пассивы (П3)	7000	0	0	22 217	20 316
Труднореалзуемые пассивы (А4)	22417	28 394	20664	Постоянные пассивы (П4)	12747	11 249	12 228	17 145	8 436
БАЛАНС	281126	357677	434515		281126	357677	434515	-	-

 

По данным таблицы 2.65 в результате сопоставления активов и обязательств по балансу выявляется несоответствие первого неравенства, характеризующего текущую ликвидность организации. Платежеспособный недостаток свидетельствующий о недостаточности быстрореализуемых активов для оплаты срочной задолженностив 2012 году составлял 228260 тыс. рпуб., в 20123 году – 301434 тыс. руб.

К 2013 году платежный недостаток по параметру А2≥П2  отсутствовал, т.е среднереализуемые активы покрывают краткосрочные обязательства.

По третьему неравенству, выражающему перспективную ликвидность, платежный излишек в 2012 году 22217 тыс. руб., в 2013 году 20316 тыс. руб., Это связано с отсутствием у предприятия долгосрочных обязательств. 

Выполнение последнего неравенства свидетельствует о наличии у предприятия собственных оборотных средств, что необходимо для соблюдения условия платежеспособности. Платежный излишек в 2012 году  17145 тыс. руб.,  на конец 2013 года 8436 тыс. руб.

По данным анализа можно сделать вывод, что ликвидность баланса анализируемой организации отличается от абсолютной.

По динамике абсолютной величины чистого оборотного капитала проанализируем изменение уровня ликвидности. Он составляет сумму средств, оставшуюся после погашения всех краткосрочных обязательств, поэтому рост данного показателя отражает повышение уровня ликвидности предприятия таблица 6

Таблица 6.

Расчет чистого оборотного капитала ООО «Тирион»

Показатели	2011	2012	2013	Изменение 2012/2011	Изменение 2013/2012
1. Оборотные активы	258 709	329 283	413 851	70 574	84 568
2. Краткосрочные обязательства	261 379	346 428	422 287	85 049	75 859
3. Чистый оборотный капитал	-2 670	-17 145	-8 436	-14 475	8 709
4. Чистый оборотный капитал, отнесенный к оборотным активам	-1,03%	-5,21%	-2,04%	-4,17%	3,17%

 

На анализируемом предприятии краткосрочные обязательства не покрываются оборотными активами. За анализируемый период  величина чистого оборотного капитала сократилась на 5766 тыс. руб. На основании этого можно сделать вывод о низкой платежеспособности организации.

С целью качественной оценки финансового положения предприятия кроме абсолютных показателей ликвидности баланса определим ряд финансовых коэффициентов.  Цель расчета - оценить соотношение имеющихся активов, как предназначенных для непосредственной реализации, так и задействованных в технологическом процессе, с целью их последующей реализации и возмещения вложенных средств и существующих обязательств, которые должны быть погашены данным предприятием в предстоящем периоде. Основные финансовые коэффициенты для оценки ликвидности и платежеспособности представим в таблице 7