Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО «Лаверна-Новосибирск»

1. Товарооборот (реализованная продукция), складывающийся из суммы продаж товаров и услуг собственного производства и закупленных на стороне, за вычетом складируемой продукции и незавершенного производства.
2. Затраты   (издержки   продаж  и   реализации   продукции)   на приобретение перепродаваемых продуктов и услуг, на изготовление реализуемых продуктов и услуг, расходы по сбыту, административные расходы.
3. Прибыль от реализации, получаемая при вычитании полных затрат из товарооборота.
4. Поступления  и убытки от инвестиционной деятельности, состоящие из прибыли по акциям фирмы, прибыли от инвестиций,   процентов   уплаченных,   списанных   инвестиций,   процентов,   полученных по  предоставленным  клиентам   кредитам   и  по счетам в банках.
5. Прибыль (убыток) до налогообложения, включающая прибыль от реализации, поступления (или убыток) от инвестиционной деятельности и сальдо внереализационных операций.
6. Налог на прибыль от основной деятельности.
7. Чрезвычайные доходы и расходы, которые включают вес непредвиденные операции. По статье «Чрезвычайные доходы», в частности, могут быть отражены суммы страхового возмещения и покрытия из других источников убытков от стихийных бедствий, пожаров, аварий, других чрезвычайных событий, подлежащие получению или полученные предприятием, а также стоимость материальных ценностей, остающихся от списания непригодных к восстановлению и дальнейшему использованию активов. По статье «Чрезвычайные расходы» отражаются, например, стоимость утраченных материально-производственных ценностей, убытки от списания пришедших в негодность в результате пожаров, аварий, стихийных бедствий, других чрезвычайных событий и не подлежащих восстановлению и дальнейшему использованию объектов основных средств и пр.
8. Чистая прибыль (или убытки) за отчетный период.

Справочно к отчету о прибылях и убытках акционерным обществом  приводятся данные о дивидендах, приходящихся на одну акцию. 
В разделе «Расшифровка отдельных прибылей и убытков» отчета о прибылях и убытках приводится расшифровка отдельных прибылей и убытков, полученных (выявленных) фирмой в течение отчетного периода, в сравнении с данными за аналогичный период предыдущего года.

Отчет о прибылях и убытках  является важнейшим источником информации для анализа показателей рентабельности фирмы, рентабельности реализованной  продукции, рентабельности производства продукции, определения величины чистой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, и других показателей.

 

2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО  СОСТОЯНИЯ ООО «ЛАВЕРНА-НОВОСИБИРСК»

2.1 Анализ имущества  предприятия и источников его  формирования

Анализ имущества предприятия  начинается с составления сравнительного аналитического анализа. С помощью  способов горизонтального и вертикального  анализа можно получить наиболее общее представление о качественных изменениях в имуществе предприятия  и источниках его формирования, а  также динамики этих изменений. Также  анализ актива и пассива дает возможность  установить основные показатели финансовой деятельности предприятия, а именно общую стоимость имущества предприятия, стоимость иммобилизованных средств, стоимость мобильных средств, стоимость  материальных оборотных средств, величину собственного капитала, величину заемного капитала.

Сравнительный аналитический  баланс представлен в таблице 1.

 

 

Таблица 1 - Агрегированный баланс
Показатели	2010г.	2011г.	2012 г.	Удельный вес, %			Абсолютные изменения,тыс. руб.		Темпы роста, %
				2010г.	2011г.	2012 г.	за  2011 г.	За 2012 г.	за  2011 г.	За 2012 г.
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы
Основные средства	29163	32164	36180	34,0	30,0	28,1	3001	4016	110,3	112,5
Прочие внеоборотные активы	5771	10434	8067	6,7	9,7	6,3	4663	-2367	180,8	77,3
ИТОГО по разделу 1	34934	42598	44247	40,7	39,8	34,4	7664	1649	121,9	103,9
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы и НДС	22757	29782	37677	26,5	27,8	29,3	7025	7895	130,9	126,5
Дебиторская задолженность	24132	30785	39072	28,1	28,8	30,4	6653	8287	127,6	126,9
Денежные средства и финансовые вложения	4006	3875	7698	4,7	3,6	6,0	-131	3823	96,7	198,7
Прочие оборотные активы	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
ИТОГО по разделу II	50895	64442	84447	59,3	60,2	65,6	13547	20005	126,6	131,0
БАЛАНС	85829	107040	128694	100	100	100	21211	21654	124,7	120,2
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	1000	1000	1000	1,2	0,9	0,8	0	0	100	100
Добавочный и резервный капитал	2498	2498	2498	2,9	2,3	1,9	0	0	100	100
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	9164	20284	29515	10,7	18,9	22,9	11120	9231	221,3	145,5
ИТОГО по разделу III	12662	23782	33013	14,8	22,2	25,7	11120	9231	187,8	138,8
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА	14316	18950	20600	16,7	17,7	16,0	4634	1650	132,4	108,7
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	26300	30100	28420	30,6	28,1	22,1	3800	-1680	114,4	94,4
Кредиторская задолженность	32551	34208	46661	37,9	32,0	36,3	1657	12453	105,1	136,4
Прочие обязательства
ИТОГО по разделу V	58851	64308	75081	68,6	60,1	58,3	5457	10773	109,3	116,8
Итого заемных средств	73167	83258	95681	85,2	77,8	74,3	10091	12423	113,8	114,9
БАЛАНС	85829	107040	128694	100	100	100	21211	21654	124,7	120,2

 

 

По данной таблице 1 можно  сделать следующий вывод:

За рассматриваемый период имущество предприятия увеличивается  в 2011 г. на 21211 тыс. р. или на 24,7%, а в 2012г. на 21654 тыс. р. или на 20,2%,что свидетельствует  о расширении производственно-хозяйственной  деятельности предприятия.

В 2011 г. стоимость имущества  увеличивалась, как за счет внеоборотных активов на 7664 тыс. р. или 21,9%, так и за счет оборотных активов на 13547тыс. р. или 26,6%. В 2012 г. наблюдается преимущественное увеличение оборотных активов на 20005 тыс. р. или на 31%. Внеоборотные активы увеличились только на 1649 тыс. р. или на 3,9%. Превышение темпов роста оборотных активов над внеоборотными следует рассматривать, как положительный фактор, так как это способствует повышению ликвидности баланса, а следовательно и платежеспособности предприятия.

В 2011г. внеоборотные активы увеличиваются за счет прочих внеоборотных активов (долгосрочные финансовые вложения) на 4663 тыс. р. или более, чем в 46,6 раза и за счет увеличения основных средств на 3001 тыс.р. или на 12,5%, следовательно в этом году предприятие расширяло свою материально-техническую базу и занималось инвестиционной деятельностью. В 2012г. ситуация меняется. Предприятие сокращает свои инвестиции на 2367 тыс. р. или 22,7%, но продолжает расширять свою материально-техническую базу на 4016 тыс. р. или на 12,5%.

Оборотные активы в 2011г. увеличиваются  за счет роста дебиторской задолженности  на 6653 тыс. р. или 27,6% и за счет увеличения запасов на 7025 тыс. р. или 30,9%. Значительный рост, как запасов, так и дебиторской  задолженности свидетельствует  о нерациональной политике управления запасами на предприятии и неэффективной  политике работы с покупателями. Так  же отрицательным фактором является уменьшение свободных денежных средств  на 131 тыс. р. или на 3,3%. В 2012 г. продолжается рост дебиторской задолженности  еще на 8287 тыс. р. или 26,9%. Доля дебиторской  задолженности в имуществе предприятия  на конец периода 30,4%, однако снижаются темпы увеличения запасов до 26,5%, а их доля в имуществе предприятия увеличивается с 26,5 до 29,3%, как положительный фактор – значительное увеличение свободных денежных средств на 3823 тыс. р. или 98,7%.

Таким образом, основной прирост  имущества обеспечивается за счет оборотных  активов, однако основное финансирование направлено на формирование запасов  и обеспечение дебиторской задолженности, что приводит к значительному  отвлечению средств из оборота.

Основное финансирование на предприятии осуществляется за счет заемных источников, однако, их доля за период уменьшается с 85,2 до 74,3, хотя наблюдается их абсолютный рост в 2011г. на 13,8%, а в 2012г. еще на 14,9%. Как положительный  фактор следует отметить увеличение доли собственного капитала в источниках финансирования с 14,8 до 25,7%, что повышает финансовую устойчивость предприятия.

Собственный капитал предприятия  увеличивается за счет нераспределенной прибыли на 11120 тыс. р. или 21,3% в 2011г. и  на 9231 тыс. р. или 45,5% в 2012г. Доля прибыли  в источниках финансирования увеличивается  с 10,7 до 22,9%.

В заемных источниках финансирования за весь период преобладает кредиторская задолженность, и хотя ее доля уменьшается  с 37,9 до 36,3%, однако наблюдается ее абсолютное увеличение на 5,1% в 2011г. и на 36,4% в 2012.

Значительно увеличивается  доля долгосрочных заемных источников в 2011г., особенно на 4634 тыс. р. или 32,4%. В 2012г. их рост незначительный и составляет только 8,7%.

Как положительный фактор следует отметить снижение доли краткосрочных  кредитов с 30,6 до 22,1%.

 

 

 

2.2. Анализ ликвидности и платежеспособности

 

Ликвидность баланса –  это степень покрытия долговых обязательств активами, срок превращение которых  в деньги соответствуют сроку  погашению обязательств.

Платежеспособность –  это возможность предприятия  наличными денежными ресурсами  своевременно погашать свои платежные  обязательства.

Более детальный анализ платежеспособности проводится с помощью расчетов финансовых коэффициентов.

 

Показывает, какая часть  краткосрочных обязательств финансируется  за счет наиболее ликвидных активов  норматив 0,2-0,25.

 

Показывает, какая часть  краткосрочных обязательств финансируется  за счет свободных денежных средств  и с учетом своевременного расчета  с дебитором норматив 0,7-0,8.

 

Показывает, какая часть  краткосрочных обязательств финансируется за счет мобилизации всех оборотных активов норматив больше 1.

 

Таблица 2 - Платежный  баланс ООО «Лаверна-Новосибирск»
АКТИВ	2010г.	2011 г.	2012г.	ПАССИВ	2010г.	2011 г.	2012г.	Платежный излишек (+) или недостаток (-)
								2010г.	2011 г.	2012г.
А1	4006	3875	7698	П1	32551	34208	46661	-28545	-30333	-38963
А2	24132	30785	39072	П2	26300	30100	28420	-2168	685	10652
А3	22757	29782	37677	П3	14316	18950	20600	8441	10832	17077
А4	34934	42598	44247	П4	12662	23782	33013	22272	18816	11234
ИТОГО	85829	107040	128694	ИТОГО	85829	107040	128694	-	-	-

По данной таблице 2 можно  сделать следующий вывод:

Невыполнение соотношения  А1 и П1 свидетельствует о текущей  неплатежеспособности предприятия, т.е. у предприятия недостаточно свободных денежных средств (А1) для погашения кредиторской задолженности (П1), причем ситуация за период ухудшается.

В 2010 г. соотношение А2 и  П2 не выполняется, но в течение периода  ситуация меняется, платежеспособность предприятия до 6 месяцев, т. е. с учетом своевременного расчета с дебиторами, предприятие сможет погасить свои краткосрочные  кредиты (П2).

Выполнение соотношения  А3 и П3 свидетельствует о платежеспособности предприятия до года, т. е. с учетом реализации запасов (А3) предприятие сможет погасить долгосрочные (П3).

Невыполнение 4-го соотношения  свидетельствует об отсутствии у  предприятия собственных оборотных  средств, что оценивается весьма отрицательно.

Более детальный анализ платежеспособности проводится с помощью расчета  финансовых коэффициентов в таблице 3.

Таблица 3 - Показатели ликвидности и платежеспособности
Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,068	0,060	0,103
Коэффициент промежуточной  ликвидности	0,478	0,539	0,623
Коэффициент текущей ликвидности	0,865	1,002	1,125

 

 

 

 

 

 

По данным табл. 3 можно сделать следующий вывод:

Коэффициент абсолютной ликвидности  не соответствует нормативному значению (0,2-0,25), предприятие на конец периода  обеспечено денежными средствами только на 10,3 %, что еще раз подтверждает вывод о недостаточности у  предприятия свободных денежных средств.

Коэффициент промежуточной  ликвидности также не соответствует  нормативу (0,7-0,8). На конец периода  за счет своевременного расчета с  дебиторами предприятие может погасить не более 62,3% своих обязательств.

Коэффициент текущей ликвидности  в течение периода меняется и  к концу находится на грани  платежеспособности. Однако предприятие  можно рассматривать, как платежеспособное.

Обобщив информацию, мы можем  сделать следующие выводы: