Анализ нематериальных ресурсов и активов предприятия

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.2. Методология оценки нематериальных активов.

Нематериальные  активы предоставляют предприятию  долгосрочные права или преимущества. Чаще всего это права на использование  других активов (право на аренду помещений и земельных участков), осуществление отдельных видов деятельности, для которых является обязательным патентование или лицензирование, исключительные права на использование определенной формулы, технологии или внешнего вида. Такие права являются долгосрочными инвестициями, которые предприятие осуществляет за денежные средства или в обмен на другие активы. Использование прав дает предприятию преимущества, которое дает возможность снизить себестоимость продукции, занять определенное место на рынке или лучше продвигать продукцию. При приобретении нематериальных активов за денежные средства или в обмен на другие активы проблем в их оценке, конечно, не возникает. Значительно сложнее, а иногда и невозможно оценить нематериальные активы, созданные собственными силами.

В связи с  тем, что внутрегенерированные нематериальные активы предприятия очень сложно идентифицировать и оценить, они довольно часто не становятся объектами финансового учета и не отображаются в составе активов вообще.

По украинским стандартам к нематериальным активам относят такие группы (табл. 2.1).

  Таблица  2.1

Группирование нематериальных активов по их видам  и возможной идентификации

Идентифицированные            нематериальные активы	Неидентифицированные  нематериальные  активы
1	2
Права пользования природными ресурсами (недрами, другими ресурсами природной среды, геологической и другой информацией о природной среде и т.п.)	Внутрегенерированный  гудвилл, который определяет преимущества предприятия на рынке и дает возможность  получать большие прибыли по сравнению с конкурентами
Права пользования имуществом (право пользования земельным  участком, право пользования зданием, право на аренду помещений и т.п.)	Квалификация, честность  и точность работников при исполнении служебных обязанностей
Права на знаки для  товаров и услуг (товарные знаки, торговые марки, фирменные названия и т.п.)	Наличие уникальной стратегии  развития предприятия
Права на объекты промышленной собственности (право на изобретения, полезные модели, промышленные образцы, сорт растений, породы животных, ноу-хау, защита от недобросовестной конкуренции и т.п.)	Наличие менеджмента, который  может реализовать и развивать  определенную стратегию
Авторские и сопредельные с ними права (права на литературные и музыкальные произведения, программы  для ЭВМ, базы данных и т.п.)	Проведенные предприятием маркетинговые исследования рынка, которые дают возможность успешно  продвигать продукцию на рынке
Незавершенные капитальные  инвестиции в нематериальные активы	Надежность связей с  покупателями и поставщиками
Другие нематериальные активы (право на проведение деятельности, использование экономических и  других привилегий и  т.п.)	Незапатентованные изобретения, которые дают возможность усовершенствовать процесс производства и сократить затраты
	Тайны предпродажной  подготовки товаров, которые дают возможность  успешно продвигать их на рынке
	Затраты на рекламу, которые  обуславливают успешное продвижение продукции на рынке
	Наличие доли рынка

 

В табл. 2.1. видно, что количество неидентифицированных нематериальных активов, т.е. таких, которые  невозможно отделить от предприятия, признать и оценить, значительно больше, чем  идентифицированных. Часто экономическая выгода от их использования превышает стоимость всех других активов. Например, если фирма предоставляет консультационные или аудиторские услуги, то наиболее дорогим ее активом являются квалифицированные работники, а не помещение, компьютеры и прочие формационные программы.

Важной  проблемой оценки нематериальных активов  является также неопределенность будущих  экономических выгод, которые мы ожидаем получить от них, и периоды  их получения. Например, предприятием разработана новая технология изготовления продукта (ноу-хау), использование которой даст возможность изготовлять более качественный продукт с затратами ниже, чем у конкурентов. Однако в долгосрочном периоде невозможно 
точно прогнозировать вероятность ее преимуществ через 
появление более прогрессивных технологий у конкурентов или перенасыщение рынка продукцией, вследствие чего потребность в ее производстве может сокращаться. Относительно авторских прав, то вероятность получения от них будущей экономической выгоды в продолжительном долгосрочном периоде является еще более неопределенной. Например, большинство учебников становятся устаревшими через 2-5 лет и если не осуществлять их доработки и переиздания, они перестают приносить выгоды.

Согласно  П(С)БУ 8: нематериальный актив - немонетарный актив, который не имеет материальной формы, может быть идентифицирован и содержится предприятием с целью использования на протяжении периода больше одного года (или одного операционного цикла, если он превышает один год) для производства, торговли, в административных целях или предоставлении в аренду другим лицам.

Из  этого определения вытекает, что  основной чертой нематериальных активов  является отсутствие материальной формы, т.е. они являются собственностью предприятия, которую невозможно увидеть, ощутить, поскольку она не имеет материальной формы, является бестелесной. На предприятии могут быть также активы, которые не имеют адекватной материальной формы, например, денежные средства, дебиторская задолженность, затраты будущих периодов. Однако в этом случае наши ожидания в получении от них будущей экономической выгоды можно оценить с достаточной точностью, которая зависит от того, как именно они оценены на дату баланса и насколько известны период и способ их получения.

Важной  характеристикой объекта нематериальных активов является возможность его идентификации, т.е. возможность выделения из других активов, что практически не всегда удается. Так, если объект приобретен вместе с группой других активов, то можно идентифицировать передачу юридических прав, которые дают возможность использовать эти активы. Если актив генерирует будущие экономические выгоды лишь в объединении с другими активами и возможна их оценка, то такой нематериальный актив можно идентифицировать.

Оценка нематериального  актива возможна, если он может быть идентифицирован, существует вероятность поступления экономических выгод на предприятие и его можно достоверно оценить. Для оценки степени уверенности получения предприятием определенного объема будущих экономических выгод, связанных с его использованием, чаще всего применяют внешние оценки, т.е. оцениванию подлежат приобретенные (полученные) объекты.

Для определения  стоимости отдельных объектов интеллектуальной собственности и нематериальных активов в целом, так же, как  и в процессе оценки другого имущества предприятия соответственно к международным стандартам оценки используют три основных подхода: затратный, прибыльный (доходный), рыночный. В пределах каждого из этих подходов, в свою очередь, можно выделить несколько конкретных методов оценки стоимости нематериальных активов (рис. 2.1).

Очень распространенным на практике является затратный подход, который состоит из расчета расходов на воспроизведение нематериальных активов.

Согласно методу начальных расходов стоимость нематериальных активов определяется по бухгалтерской отчетности предприятия за несколько последних лет. При этом внимание обращается на величину таких расходов и срок создания активов. Реализация метода начальных расходов предусматривает такие шаги: указываются все фактические расходы, связанные с созданием, приобретением или внедрением объекта интеллектуальной собственности; расходы корректируются на величину индекса цен на день оценки; определяется начисленная величина амортизации объекта интеллектуальной собственности; стоимость объекта интеллектуальной собственности определяется как разность между величиной расходов, которые корректировались, и начисленной амортизацией.

Идея метода стоимости замещения заключается  в том, что максимальная стоимость  определенного нематериального актива определяется минимальной ценой, которую необходимо заплатить за приобретение актива аналогичной полезности или аналогичной потребительской стоимости.

Наиболее приемлемым способом расчета стоимости уникальных нематериальных активов является метод восстановительной стоимости. Восстановительная стоимость актива определяется как сумма расходов, необходимых для создания новой точной копии оцениваемого актива. Конечно, расчеты таких расходов должны основываться на современных ценах, на сырье, материалах, комплектующих изделиях и на среднеотраслевой стоимости рабочей силы соответствующей квалификации.

Прибыльный (доходный) подход складывается из предположения, что экономическая ценность конкретного  актива на текущий момент обусловлена  размером доходов, которые надеются получить из этого актива в будущем. Иначе говоря, стоимость объекта может быть определена как его способность давать прибыль в будущем. Прибыльный подход реализуется с помощью следующих методов: капитализации прибылей, дисконтирования  будущих денежных потоков, остаточных прибылей.

Процедура оценки стоимости нематериального актива методом капитализации прибылей состоит из таких этапов: выявление  источников и размеров чистой прибыли, которую  давал соответствующий  актив; определение ставки капитализации чистой прибыли; расчет стоимости актива делением чистой прибыли на ставку капитализации.

Реализация  метода дисконтирования будущих  денежных потоков предусматривает: оценку будущих денежных потоков, которые  представляют чистую прибыль от использования объекта интеллектуальной собственности и величину амортизации этого объекта; определение ставки дисконтирования; расчеты суммарной текущей стоимости будущих прибылей; добавление к полученному результату стоимости объекта интеллектуальной собственности, приведенной к текущему периоду.

Рыночный подход к оценке стоимости нематериальных активов реализуется с помощью  метода сравнительного анализа продажи  и метода освобождения от роялти.

Метод сравнительного анализа продажи предусматривает  сравнение объекта интеллектуальной собственности, которая оценивается, со стоимостью аналогичных объектов, которые были реализованы на рынке. При использовании метода сравнительного анализа продажи: собирают информацию относительно соглашений по реализации аналогичных объектов интеллектуальной собственности; определяют перечень показателей, по которыми сравнивают объекты интеллектуальной собственности; корректируют фактические цены соглашений относительно объектов интеллектуальной собственности с учетом значений показателей сравнения; определяют стоимость объекта интеллектуальной собственности, которая оценивается, на основании скорректированных фактических данных за реальными соглашениями.

Стоимость актива согласно метода освобождения от роялти определяется на основании условного предположения, что вся интеллектуальная собственность, которая используется предприятием, ему не принадлежит. Тогда часть выручки предприятие могло бы выплачивать в виде вознаграждения (роялти) владельцам этой интеллектуальной собственности. На самом деле же эту часть предприятие оставляет у себя. Эту часть выручки и считают дополнительной прибылью, которая создается данным нематериальным активом. Стоимость денежных потоков, сформированных на основании этой прибыли, берут за рыночную стоимость оцениваемого актива.

 

 

 

 

 

 

 

 

Рис. 2.1. Методы оценки стоимости нематериальных активов.

Нематериальные  активы предприятия также подлежат амортизации. Норму амортизации  отчислений устанавливает предприятие  в зависимости от срока использования отдельного вида  нематериальных активов. Относительно нематериальных активов, которых невозможно установить период использования, норма амортизации определяется в расчете на 10 лет, т.е. 10 %.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.3.  Механизм воспроизводства нематериальных активов.

 Ни одно предприятие не обходится без использования в производственной деятельности различных объектов нематериальных активов. Их наличие обеспечивает настоящее и будущее становление и развитие предприятия.

Бухгалтерский учет нематериальных активов осуществляется в соответствии с Положением (стандартом) бухгалтерского учета 8 «Нематериальные активы» с изменениями и дополнениями, а также Планом счетов бухгалтерского учета и Инструкцией о его применении.

Операции с нематериальными активами оформляют документами типовых форм, образцы и порядок составления которых утверждены приказом Министерства финансов Украины от 22.11.2004 г. № 732.

Положение (стандарт) бухгалтерского учета 8 «Нематериальные активы» регламентирует методологические основы организации и ведения бухгалтерского учета нематериальных активов - поступление и выбытие, переоценки и т. п.

С точки зрения организации и рационального ведения бухгалтерского учета правильное отражение на бухгалтерских счетах выбытия и амортизации нематериальных активов с соблюдением норм П(С)БУ 8 и принятой корреспонденции счетов имеет большое значение.

Счет 12 «Нематериальные активы» кредитуется по дебету счетов:

12«Нематериальные активы» - на балансовую стоимость нематериальных активов, переданных одним материально ответственным лицом другому; 14«Долгосрочные финансовые инвестиции» - на остаточную стоимость нематериальных активов, переданных как взнос в уставный капитал другого предприятия; 133«Накопленная амортизация нематериальных активов» на сумму:  уценки нематериальных активов в части их амортизации, в том числе ранее переоцененных; уменьшения амортизации переоцененных объектов нематериальных активов, связанного с уменьшением их полезности; амортизации реализованных  нематериальных активов; амортизации ликвидированных нематериальных активов; амортизации подобных и неподобных объектов нематериальных активов, переданных по бартерному соглашению; амортизации безвозмездно переданных нематериальных активов; амортизации нематериальных активов, переданных как взнос в уставный капитал другого предприятия; амортизации списанных нематериальных активов в результате их недостач или порчи; 425«Прочий дополнительный капитал» на сумму: очередной (последней) уценки объектов нематериальных активов, которые только переоценивались, но не более суммы предыдущих дооценок остаточной стоимости объектов над суммой предыдущих уценок; очередной уценки, но не более превышения суммы предыдущих дооценок объектов нематериальных активов и восстановления их полезности над суммой предыдущих уценок остаточной стоимости этих объектов и потерь от уменьшения их полезности; уменьшения полезности объектов нематериальных активов, которые раньше переоценивались, но не более превышения суммы предыдущих дооценок объектов и восстановления их полезности над суммой предыдущих уценок остаточной стоимости этих объектов и потерь от уменьшения их полезности; уменьшения полезности объектов нематериальных активов, которые раньше переоценивались, при отсутствии превышения суммы предыдущих дооценок объектов и восстановления их полезности над суммой предыдущих уценок остаточной стоимости этих объектов и потерь от уменьшения их полезности; 972«Себестоимость реализованных необоротных активов» на: сумму остаточной стоимости реализованных нематериальных активов; остаточную стоимость переданных по бартерному соглашению неподобных объектов нематериальных активов, но не более справедливой стоимости (без НДС) полученных вместо неподобных объектов; 975«Уценка необоротных активов и финансовых инвестиций» на сумму: разницы от превышения остаточной стоимости переданного по бартерному соглашению объекта нематериальных активов над справедливой стоимостью (без НДС) полученного объекта; уценки нематериальных активов, которые раньше не переоценивались, в части остаточной их стоимости; очередной (последней) уценки объектов нематериальных активов, которые только переоценивались, превышающей сумму предыдущей дооценки остаточной их стоимости, отнесенной в дебет субсчета 425; разницы от превышения суммы очередной уценки объектов нематериальных активов над суммой превышения суммы предыдущих дооценок объектов и восстановления их полезности над суммой предыдущих уценок остаточной стоимости этих объектов и потерь от уменьшения их полезности, отнесенной в дебет субсчета 425; разницы от превышения суммы уменьшения полезности объектов нематериальных активов, которые раньше переоценивались, над суммой превышения суммы предыдущих дооценок объектов и восстановления их полезности над суммой предыдущих уценок остаточной стоимости этих объектов и потерь от уменьшения их полезности, отнесенной в дебет субсчета 425; 976«Списание необоротных активов» на остаточную стоимость: ликвидированных объектов нематериальных активов; безвозмездно переданных объектов нематериальных активов; нематериальных активов, списанных в результате недостач или порчи, и по дебету других счетов.