Анализ оборачиваемости оборотных средств и ее влияния на финансовое состояние организации

В части анализа оборачиваемости  оборотных средств используется информация отчета о прибылях и убытках о выручке (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей), а так же о себестоимости продаж (при анализе оборачиваемости запасов организации).

Таким образом, в период своего развития и деятельности каждое предприятие  осуществляет различные операции хозяйственного значения, принимает разнообразные  решения. Каждое принимаемое действие должно отражаться в отчетности данного  предприятия. Отчетность предприятия  это один из важнейших источников получения информации о результатах  деятельности предприятия, который  доступен некоторым группам пользователей. Состав, содержание и качество информации, которая привлекается к анализу, имеют определяющую роль в обеспечении действенности анализа хозяйственной деятельности.

 

2. Анализ оборачиваемости  оборотных активов и ее влияния  на финансовое состояние организации  на примере ООО «***»

2.1. Экономическая характеристика ООО «***»

 

Общество с ограниченной ответственностью «***» зарегистрировано 6 апреля 2005 года в органе государственной регистрации Межрайонная инспекция Министерства Российской Федерации по налогам и сборам №5 по Ярославской области.

Основной вид деятельности: операции с недвижимым имуществом, управление недвижимым имуществом, управление эксплуатацией нежилого фонда.

Описание компании, согласно кодам ОКВЭД:

• Нежилой фонд и земельные участки (эксплуатация и управление);
• Автобусные пассажирские перевозки, подчиняющиеся расписанию;
• Инженерное оборудование зданий и сооружений (монтаж);
• Отделочные работы;
• Строительные машины и оборудование (аренда с оператором);
• Пищевые продукты, напитки, табачные изделия (оптовая торговля);
• Непродовольственные потребительские товары (оптовая торговля);
• Техника и оборудование (оптовая торговля);
• Универсальный ассортимент товаров (оптовая торговля);
• Неспециализированные магазины (розничная торговля);
• Одежда, обувь, мебель и товары для дома (розничная торговля);
• Недвижимое собственное имущество (подготовка к продаже, покупка и продажа);
• Недвижимое собственное имущество (сдача внаем);
• Недвижимое имущество (управление);
• Строительная техника и оборудование (аренда);
• Офисная техника и оборудование, вычислительная техника (аренда);
• Специализированная техника и оборудование (аренда);
• Право, бухгалтерский учет, аудит, консультирование по вопросам управления предприятием;
• Коммерческая деятельность и управление (консультирование);
• Рестораны и кафе;
• Бары;
• Здания и сооружения (строительство).

ООО «***» успешно осуществляет все функции технического заказчика, способно выполнять любые генподрядные работы. Всегда предлагается

использовать только проверенные технологии строительства и технического оборудования, которые апробированы в условиях рынка и дают представление о своих качествах и возможных рисках.

Рассмотрим ООО «***» с финансовой точки зрения.

Бухгалтерский  баланс  занимает  центральное  место  в  финансовой  отчетности организации, так  как он наиболее полно характеризует  ее финансовое состояние на дату составления  баланса.

Изучение бухгалтерского баланса позволяет выявить обеспеченность организации собственными оборотными средствами, состояние расчетных и кредитных отношений и в целом финансовое состояние организации.

На основе бухгалтерского баланса, представленного в Приложении 1, проведем анализ динамики и структуры имущества ООО «***» за 2012 год (табл. 6).

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 6

Динамика и структура  имущества ООО «***» за 2012 год

Актив баланса	На начало года		На конец года		Абсолют. изменение, руб.	Темп роста, %
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
1	2	3	4	5	6	7
I. Внеоборотные активы
Основные средства	893	2,11	168	0,55	-725	18,81
Итого по разделу I	893	2,11	168	0,55	-725	18,81

Продолжение табл. 6

1	2	3	4	5	6	7
II. Оборотные активы
Запасы:	3511	8,29	6852	22,47	3341	195,21
в том числе:    сырье, материалы	3510	8,29	6847	22,45	3337	195,07
расходы будущих периодов	1	0	5	0,02	4	500
Дебиторская задолженность	33466	79,05	21698	71,16	-11768	64,84
в том числе:      покупатели и заказчики	30205	71,35	14458	47,42	-15747	47,87
Финансовые вложения	234	0,55	136	0,45	-98	58,12
Денежные средства	3975	9,39	765	2,51	-3210	19,25
Прочие оборотные активы	255	0,61	873	2,86	618	342,35
Итого по разделу II	41441	97,89	30324	99,45	-11117	73,17
Баланс	42334	100	30492	100	-11842	100

 

По данным таблицы 6 видно, что за отчетный период валюта баланса уменьшилась на 11842 тыс. руб. или на 28 %, что свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственной деятельности.

Как показывают данные, наибольший удельный вес в структуре активов предприятия занимают оборотные активы – 97,89% на начало 2012 г. и 99,45% на конец 2012 г. При этом величина оборотных активов за 2012 г. снизилась на 11117 тыс. руб. или на 26,83%, что и оказало наибольшее влияние на снижение валюты баланса.

Доля внеоборотных активов  занимает 2,11 % на начало и 0,55 % на конец  отчетного периода. Основные средства за исследуемый период сократились  на 725 тыс. руб. или  на 81,19%, что так  же негативно сказалось на валюте баланса.

Рассмотрим подробнее  раздел «Оборотные активы». Доля запасов в структуре активов выросла с 8,29 % до 22,47 %. НДС по приобретенным ценностям на конец отчетного периода равен 0. Также положительное влияние на рост валюты баланса оказало увеличение прочих оборотных активов с 255 тыс. руб. до 873 тыс. руб., что означает увеличение более чем в 3 раза по сравнению с величиной на начало отчетного периода. Увеличение удельного веса производственных запасов может свидетельствовать о:

- наращивании производственного потенциала предприятия;

- стремлении за счет вложений в производственные запасы защитить денежные активы предприятия от обесценивания под воздействием инфляции;

- нерациональности выбранной  хозяйственной стратегии, вследствие  которой значительная часть текущих  активов иммобилизована в запасах,  ликвидность которых может быть  невысокой. 

Дебиторская задолженность в целом сократилась на 11768 тыс. руб. или на  35,16 %. Доля финансовых вложений также сократилась на с 234 тыс. руб. до 136 тыс. руб., т.е. на 41,88%. Денежные средства уменьшаются на 3210 тыс. руб., или на 80,75%.

Если в активе баланса  отражаются средства предприятия, то в  пассиве - источники их образования. Финансовое состояние предприятия  во многом зависит от того, какие  средства оно имеет в своем  распоряжении и куда они вложены.

На основе бухгалтерского баланса, представленного в Приложении 1, проведем анализ динамики и структуры источников формирования имущества ООО «***» за 2012 год (табл.7)

Таблица 7

Динамика и структура  источников формирования имущества 

ООО «***» за 2012 год

Пассив баланса	На начало года		На конец года		Абсолют. изменение, руб.	Темп роста, %
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу
1	2	3	4	5	6	7
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	10.00	0.02	10.00	0.02	0.00	100
Нераспределенная прибыль	13271	31.35	19629	64.38	6358	147.9
Итого по разделу III	13281	31.37	19639	64.40	6358	147.9
IV. Долгосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-
V. Краткосрочные обязательства
Кредиторская задолженность	29053	68.63	10853	35.60	-18200	37.35
в том числе:    поставщики и подрядчики	25260	59.67	2653	8.70	-22607	10.5
задолженность перед персоналом  организации	291	0.69	237	0.77	-54	81.44

 

 

Продолжение табл. 7

1	2	3	4	5	6	7
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	188	0.44	1	0.00	-187	0.53
задолженность по налогам и сборам	1636	3.86	2238	7.34	602	136.80
прочие кредиторы	1678	3.96	5724	18.77	4046	341.12
Итого по разделу V	29053	68.63	10853	35.60	-18200	37.35
Баланс	42334	100	30492	100	-11842	100

 

Исходя из данных таблицы 7, можно сделать вывод о том, что наибольший удельный вес в структуре пассивов предприятия на начало 2012 г. занимают краткосрочные обязательства, а именно кредиторская задолженность – 68,63%, а на конец 2012 г. собственные средства – 64,4%. Такое изменение вызвано ростом нераспределенной прибыли за отчетный период на 6358 тыс. руб.

Уставный капитал остается неизменным в течение всего отчетного  периода в сумме 10 тыс. руб.

Краткосрочные обязательства  в течение отчетного периода  имеют тенденцию к снижению. Наибольшее влияние на уменьшение величины кредиторской задолженности на 62,65% оказало сокращение задолженности перед поставщиками и подрядчиками на 22607 тыс. руб. Одновременно с этим на 47,9 % увеличивается нераспределенная прибыль.

Проведя анализ динамики и  структуры имущества ООО «***» можно сделать следующие выводы.

Уменьшение валюты баланса за отчетный период однозначно свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственного оборота, что может повлечь его неплатежеспособность. Установление факта сворачивания хозяйственной деятельности требует проведения тщательного анализа его причин (сокращение спроса на товары, работы и услуги данного предприятия, ограничение доступа на рынки необходимых ресурсов, постепенное включение в активный хозяйственный оборот дочерних предприятий за счет материнской компании и т.д.).

Изменение структуры активов  предприятия в пользу увеличения доли оборотных средств может  свидетельствовать о:

- формировании более мобильной структуры активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия;

- отвлечении части текущих  активов на кредитование потребителей  товаров, работ и услуг предприятия,  дочерних предприятий и прочих  дебиторов, что свидетельствует  о фактической иммобилизации  этой части оборотных средств  из производственного процесса;

- сворачивании производственной базы;

- искажении реальной оценки основных фондов вследствие существующего порядка их бухгалтерского учета и т.д.

Еще одним важным документом финансовой отчетности является отчёт о прибылях и убытках, который содержит информацию о деятельности по созданию прибыли или о средствах, заработанных и истраченных в течение определенного периода.

На основе отчета о прибылях и убытках, представленном в Приложении 2, проведем анализ финансовых результатов  ООО «***» за 2011-2012 гг. (табл. 8).

Таблица 8

Динамика и структура  финансовых результатов ООО «***»

за 2011-2012 гг.

Показатели	за  2011 год		за  2012 год		изменения за год
	сумма, тыс.руб.	удельный вес, %	сумма, тыс. руб.	удельный вес, %	сумма, тыс. руб.	темп роста,%
Выручка	72776	100	133387	100	60611	183
Себестоимость	(    -    )	-	(   178   )	0,13	178	-
Валовая прибыль	72776	100	133209	99,87	60433	183
Коммерческие и управленческие расходы	(  69331 )	95,27	(  125801 )	94,31	56470	181
Прибыль от продаж	3445	4,73	7408	5,55	3963	215
Проценты к получению	28	0,003	8	0	(   20   )	28
Прочие доходы	1361	1,87	1963	1,47	602	144
Прочие расходы	(  1642  )	2,26	(  1541  )	1,15	101	94
Прибыль до налогообложения	3192	4,39	7838	5,88	7838	245
Текущий налог на прибыль	(   689   )	0,95	(  1628  )	1,22	(   939   )	236
Чистая прибыль	2503	3,44	6210	4,66	3707	248