Финансовая устойчивость предприятия

2.Внешняя устойчивость  предприятия обусловлена стабильностью  экономической среды, в рамках  которой осуществляется его деятельность. Она достигается соответствующей  системой управления рыночной экономикой а масштабах всей страны.

3.Общая устойчивость  предприятия - это такое движение  денежных потоков, которое обеспечивает  постоянное превышение поступления  средств (доходов) над их расходованием  (затратами).

4.Финансовая устойчивость является отражением стабильного превышения доходов над расходами, обеспечивает свободное маневрирование денежными средствами предприятия и путем эффективного их использования способствует бесперебойному процессу производства и реализации продукции. Поэтому финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно-хозяйственной деятельности и является главным компонентом общей устойчивости предприятия.

Источником информации о финансовой устойчивости предприятия является финансовая отчетность предприятия, в частности это:

- бухгалтерский баланс (форма №1);

- отчетность о прибылях и  убытках (форма №2).

Таким образом, в зависимости от того, какой аналитический баланс принимается во внимание, меняется величина совокупного капитала. С  помощью расчета данных показателей, можно выявить слабые и сильные стороны предприятия, и принять меры по его стабилизации.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Экономическая характеристика  деятельности ГУП «Учколлектор»

 

Государственное унитарное  предприятие «Чувашский республиканский коллектор учебно-наглядных пособий» Министерства образования ЧР зарегистрировано 12 марта 1997г.

Юридический адрес: г. Чебоксары, Школьный проезд, 6а.

Основной целью создания предприятия является удовлетворение потребности учреждений образования республики, педагогических работников, учащихся и студентов учебно-наглядными пособиями, учебными программами, школьной документацией, техническими средствами обучения и оборудования с высокими потребительскими свойствами и качеством.

Основными видами деятельности являются:

• торговая, закупочная и сбытовая деятельность;
• организация и проведение выставок, выставок-продаж

редакционно-издательской и полиграфической продукции;

• организация выпуска образовательной литературы;
• повышение квалификации, переподготовки целевых групп

пользователей телекоммуникационной и информационной сети (ТИС);

• организация обучений и консультаций для специалистов по

работе с базой данных, ТИС и средствами автоматизации  обработки информации;

• оказание информационной и консультационной помощи в

области учебного книгоиздания;

• внедрение информационно-образовательных технологий и

информационное обслуживание;

• мониторинг системы образования и образовательной

статистики.

Охарактеризуем финансовое состояние предприятия ГУП «Учколлектор»  с помощью анализа показателей рентабельности, используя отчет о прибылях и убытках (форма №2).

Для начала дадим краткую  характеристику основным статьям отчета о прибылях и убытках, которые  учитываются на анализируемом предприятии. По статье «Выручка от реализации товаров, продукции (работ, услуг)» показывается выручка от реализации за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей.

 Экономический смысл  статьи «Себестоимость реализации товаров, продукции (работ, услуг)» определяется видом деятельности предприятия. В частности, торговые, снабженческо-сбытовые и иные посреднические организации отражают здесь покупную стоимость товаров, выручка от реализации которых приведена в форме №2; а остальные организации показывают здесь затраты, связанные с производством реализованной продукции, выполнением работ, оказанием услуг.

Статья «Коммерческие расходы» характеризует затраты, связанные со сбытом продукции (работ, услуг) у производителей и товаров у товарных и сбытовых организаций. Расходы по управлению являются составной частью издержек обращения, отражаемых общей суммой по статье «Коммерческие расходы».

Отдельными статьями показывают прочие операционные доходы и расходы, связанные с реализацией основных средств и прочего имущества, прекращением производства, не давшего продукции, аннулированием производственных заказов и др., и прочие внереализационные доходы и расходы, такие, как суммы, поступившие в погашение дебиторской задолженности, ранее списанной на убытки, штрафы, полученные и уплаченные, суммы страхового возмещения, излишки, выявленные в ходе инвентаризации ценностей, судебные издержки и др.

В результате суммирования рассмотренных показателей рассчитывается чистая прибыль (убыток) приводимая отдельной  строкой в форме №2.

Логика построения отчета о прибылях и убытках отражена в следующей схеме:

Выручка от продажи продукции, работ, услуг  без НДС 

-

Себестоимость проданных продукций, работ, услуг

=

Валовая прибыль

-

Коммерческие  и управленческие расходы

=

Прибыль (убыток) о продажи

+/-

Проценты  к получению (уплате)

+/-

Прочие  операционные и внереализационные  доходы и расходы

=

Прибыль убыток до налогообложения

+/-

Отложенные  налоги

-

Налог на прибыль

=

Чистая прибыль

 

Составим таблицу №1 для анализа оценки структуры  и динамики показателей отчета о прибылях и убытках:

Таблица 1.

Оценка структуры и  динамики показателей отчета о прибылях и убытках ГУП «Учколлектор»  за период 2003-2004 г.г.

Показатели	2003 г.		2004 г.		Отклонение
	сумма,т.р.	уровень,%	сумма,т.р.	уровень,%	сумма,т.р.	уровень,%
1. Выручка от продажи	21797		27148		5351
2. Себестоимость проданной  продукции	17412		20734		3322
3. Валовая прибыль	4385		6414		2029
4. Коммерческие расходы	3947		4534		587
5. Прибыль (убыток) от  продажи	438		1880		1442
6. Операционные доходы	812		14		-798
7. Операционные расходы	499		4		-495
8. Внереализационные  доходы	-		178		178
9. Внереализационные  расходы	-		804		804
10. Прибыль (убыток ) до  налогообложения	751		1264		513
11. Отложенные налоговые  обязательства	9		2		-6
12. Текущий налог на  прибыль	191		363		172
13. Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	569		903		334

 

Проведя оценку структуры и динамики показателей отчета о прибылях и убытках ГУП «Учколлектор» за период 2003-2004 г.г. можно сделать следующие выводы: по данным таблицы №1 видно, что прибыль от продаж на 2004 год составила 1880 тыс. руб., что на 1442 тыс.руб. больше по сравнению с прошлым годом. На это положительное влияние оказало увеличение выручки  (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг на 5351 тыс.руб., но в связи с этим так же возросли коммерческие расходы на 587 тыс.руб.

 За отчетный период 2003 года предприятие ГУП «Учколлектор»  имеет прибыль по прочим операционным  доходам и расходам в размере  313 тыс.руб. = 812 тыс.руб. – 499 тыс.руб. (прочие операционные доходы – прочие операционные расходы). За отчетный период 2004 года предприятие имеет прибыль в размере 10 тыс.руб. = 14 тыс.руб.– 4 тыс.руб. (приложение 2, 4).

За отчетный период 2003 года предприятие ГУП «Учколлектор»  не производило внереализационную деятельность; за отчетный период 2004 года предприятие имеет убыток по данной деятельности в размере 626 тыс.руб. = 178 тыс.руб. – 804 тыс.руб. (внереализационные доходы – внереализационные расходы (приложение 2, 4).

За отчетный период 2003 года чистая прибыль составила 569 тыс.руб. (прибыль до налогообложения – текущий налог на прибыль, за отчетный период 2004 года – 903 тыс. руб. (приложение 2, 4).

Таким образом, чистая прибыль  за отчетный год составила 903 тыс. руб., что на 334 тыс.руб. больше по сравнению с прошлым годом. Из приведенного выше анализа можно сказать, что предприятие ГУП «Учколлектор» имеет постоянную прибыль. 

Проведем анализ  показателей  рентабельности.

Показатели рентабельности – показатели эффективности финансово-хозяйственной деятельности. Расчет данных показателей осуществляется по отчету о прибылях и убытках бухгалтерскому балансу. Для характеристики рентабельности используют следующие показатели (приложение 1, 2):

общая рентабельность активов (прибыль до налогообложения/средний итог активов, т.е. код 140 / стр. (300 н.г.+300к.г.)/2);

чистая рентабельность активов (чистая прибыль (убыток)/ средний итог активов, т.е. код 190 / стр. (300н.г.+300к.г.)/2);

рентабельность оборотных  активов (чистая прибыль (убыток)/средняя стоимость оборотных активов, т.е. код 190 / стр. (290н.г.+290к.г.)/2);

рентабельность продаж (прибыль от продаж/выручка от продажи, т.е.

 код 050 / код 010);

чистая рентабельность собственного капитала (чистая прибыль (убыток)/средняя величина собственного капитала, т.е. код190 / стр. (490н.г.+490к.г.)/2).

Таблица 2.

Анализ показателей  рентабельности ГУП «Учколлектор» 

за 2003-2004 г.г.

Показатели	01.01.2004	01.01.2005	Отклонения (+;-)
1.Рентабельность продаж	0,020	0,069	0,049
2.Чистая рентабельность собственного капитала	0,1473	0,2063	0,059
3.Общая рентабельность  активов	0,1103	0,1743	0,064
4.Чистая рентабельность  активов	0,0836	0,1245	0,0409
5.Рентабельность оборотных  средств	0,0972	0,1386	0,0414

 

Общая рентабельность активов  на начало 2004 года составила 0,1103 (751/(6987+6626)/2), на начало 2005 года – 0,1743 (1264/(6626+7876)/2). Характеризует эффективность использования всех средств, имеющихся в распоряжении у предприятия.

Чистая рентабельность активов на начало 2004 года составила 0,0836 (569/(6987+6626)/2), на начало 2005 года – 0,1245  (903/(6626+7876)/2). Показывает чистую доходность каждого рубля, вложенного в активы предприятия.

Рентабельность оборотных  активов на начало 2004 года составила 0,0972 (569/(5795+5912)/2), на начало 2005 года – 0,1386 (903/(5912+7116)/2). Характеризует эффективность использования мобильной части активов предприятия.

Рентабельность продаж на начало 2004 года составила 0,02 (438/21797), на начало 2005 года –  0,069 (1880/27148). Характеризует  внешнюю эффективность деятельности предприятия. 

Чистая рентабельность собственного капитала на начало 2004 года составила 0,1473 (569/((3702+4024)/2)), на начало 2005 года – 0,2062 (903/((4024+4736)/2)). Показывают, сколько  прибыли приходится на 1 рубль собственного капитала, т.е. какую прибыль приносит каждый рубль инвестированного собственниками капитала.

Таким образом, ГУП «Учколлектор»  имеет устойчивое финансовое состояние, что можно объяснить тем, что  товары, работы и услуги, предоставляемые  данной организацией, пользуются постоянным спросом у населения, это говорит о том, что предприятие не нуждается в вовлечении дополнительных заемных средств в оборот.