Методы оценки финансового состояния организации, как инструмент принятия управленческого решения

Кфн =СК/ВБ, где

СК- собственный капитал, 
ВБ- валюта баланса

Рекомендуемое значение показателя 0,5, превышение указывает на укрепление финансовой независимости предприятия от внешних источников 
2.Коэффициент задолженности Соотношение между заемными и собственными средствами .

Кз= ЗК/СК, где

ЗК- заемный капитал

Рекомендуемое значение показателя 0,67 
3.Коэффициент самофинансирования Соотношение между собственными и заемными средствами.

Ксф= СК/ЗК

Рекомендуемое значение ≥1, указывает на возможность покрытия собственного капитала заемных средств 
4.Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами -Доля собственных оборотных средств чистого оборотного капитала

Ко= СОС/ОА, где

СОС- собственные оборотные средства 
ОА- оборотные активы

Рекомендуемое значение показателя ≥0,1 или 10%, чем  выше показатели, тем больше возможность  у предприятия проводить независимую  финансовую политику 
5.Коэффициент маневренности - Доля собственных оборотных средств в собственном капитале

 Км= СОС/СК

Рекомендуемое значение 0,2-0,5, чем ближе значение показателя к верхней границе, тем  больше у предприятия финансовых возможностей для маневренности. 
6.Коэффициент напряженности - Доля заемных средств в валюте баланса заемщика

  Кфнапр= ЗК/ВБ

 Не более  0,5, превышение верхней границы  свидетельствует о большой зависимости  предприятия от внешних финансовых  источников 
7.Коэффициент мобильных и иммобилизованных активов Сколько внеоборотных активов приходится на каждый рубль оборотных активов

Кс= ОА/ВОА, где

ВОА- внеоборотные (иммобилизованные) активы  
Индивидуален для каждого предприятия , чем выше значение показателя, тем больше средств в оборотном активе 
8.Коэффициент имущества производимого назначения Показывает долю

имущества производственного  назначения в активах предприятия 

Кипн= (ВОА+З)/А, где

З- запасы 
А- общий объем активов Рекомендуемое значение ≥0,5, при снижении показателя ниже нормы необходимо привлечение заемных средств для пополнения имущества. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2. Оценка финансового состояния ОАО «Маяк»

  2.1. Характеристика предприятия ОАО «Маяк»

1. Общие положения

   1.1. Открытое акционерное общество "Кировский завод «Маяк»"   создано в соответствии Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным законом "Об акционерных обществах",  иными нормативными правовыми актами Российской Федерации. Общество создано путем преобразования государственного предприятия «Производственное объединение «Кировский завод «Маяк» и является его правопреемником в отношении всех имущественных и неимущественных прав.

    1.2.  Полное  фирменное наименование Общества на русском языке Открытое акционерное общество «Кировский завод «Маяк».

        Сокращенное фирменное наименование: ОАО «Кировский завод «Маяк».

    1.3. Место нахождения Общества: Российская  Федерация, 610017, г. Киров ул. Молодой  Гвардии, 67.

    1.4. Почтовый адрес Общества: 610017, г. Киров ул. Молодой Гвардии, 67.

    1.5. Общество создано без ограничения срока деятельности.

     1.6. Учредителем общества является Комитет по управлению имуществом Кировской области.

2. Продукция, производимая ОАО Кировский завод "Маяк":

• ОАО «Кировский завод «Маяк» изготавливает тару любого исполнения (материал ДВП, фанера, доска), клееные двери, плинтус половой и потолочный, обналичку дверную и оконную.
• Товары народного потребления,  
  в том числе пульсоколлектор для комплектации доильных установок, стенд для проверки и настройки доильных установок, вентиляционная система «АЭРЭКО», скобяные изделия, формы полипропиленовые.
•   Оружие:  
  устройство дозированного аэрозольного распыления "УДАР", "УДАР - М2".

 
2.2. Состав имущества предприятия и источников его формирования ОАО «Маяк».

     Классификация по предметному составу характеризует  роль того или иного имущества, срок использования предприятием имущества, а также способ включения в  себестоимость. По составу и функциональной роли (характеру использования) имущество организации разделяют на две группы: внеоборотные активы (основной капитал) и оборотные активы (оборотный капитал). Оборотные средства предприятия представляют собой стоимостную оценку оборотных производственных фондов и фондов обращения. Оборотные средства одновременно функционируют как в сфере производства, так и в сфере обращения, обеспечивая непрерывность процесса производства и реализации продукции. 
По источникам формирования оборотные средства подразделяются на собственные и заемные оборотные средства.                                                    Собственные оборотные средства - это средства, закрепленные в уставном фонде в части, предназначенной для формирования оборотных средств, необходимых для функционирования предприятия. Собственные оборотные средства могут пополняться за счет прибыли, амортизационного фонда и др.  
Кроме того, предприятия в качестве источника формирования оборотных средств могут пользоваться средствами, приравненными к собственным (так называемые устойчивые пассивы), к которым относят: постоянная минимальная задолженность по заработной плате и отчислениям на социальные нужды; суммы начисленные работникам за отпуска; расчеты с финансовыми органами по налогам и сборам и т.д. 
Заемные средства служат для покрытия временных нужд предприятия в оборотных средствах, создаются за счет ссуд банка и кредиторской задолженности поставщикам. 

Таблиц 1 Аналитический баланс предприятия ОАО «Маяк» (тыс. руб.)

Актив	Усл. обозн.	На начало года	На конец  года	Пассив	Усл.обозн.	На начало года	На конец года
1 Денежные  активы 2.Дебиторская  задолженность 3. Запасы 4. Итого текущих  активов 5. Внеоборотные  активы	ДА  ДЗ  З ТА  ВОА	368087  424237  392889 1190915  405023	551986  302895  421060 1275941  423208	1.Кредиторская  задолженность 2. Краткосрочные  кредиты и займы 3.Всего краткосрочных  обязательств 4. Долгосрочные кредиты и займы 5. Собственный капитал	КЗ  ККР  ЗКК    ЗКД  СК	305532  500  306035    13045  1271156	463384  0  463384    13610  1222155
Всего имущества	Ва	1590236	1699149	Всего обязательств	Вр	1590236	1699149

 

Таблица 2 Анализ имущества предприятия ОАО «Маяк» (тыс. руб.)

      

Вид имущества	Усл. обозн.	На начало года		На конец  года		Изменения
		Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб. (+,-)	В структуре, %	Темп роста, %
А	1	2	3	4	5	6=4-2	7=5-3	8=4/2 *100
1. Денежные активы	ДА	368087	30,9	551986	43,3	183899	12,4	150
2. Дебиторская задолженность	ДЗ	424237	35,6	302895	23,7	-121342	-11,9	71,4
3. Запасы	З	392889	33	421060	33	28171	0	107,2
4. Всего  текущих активов	ТА	1190915	7,5	1275941	0,8	85026	-6,7	107,1
5. Иммобилизованные  средства	ВОА	405023	25,5	423208	0,2	18185	-25,3	104,5
Итого имущества	ВА	1590236	100	1699149	100	108913	0	106,8

 

Таблица 3 Анализ источников формирования имущества предприятия ОАО «Маяк» (тыс. руб.)

      

Виды  источника	Усл. обозн.	На начало года		На конец  года		Изменения
		Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб. (+,-)	В структуре, %	Темп роста, %
А	1	2	3	4	5	6=4-2	7=5-3	8=4/2 *100
1. Кредиторская задолженность	КЗ	305532	99,8	463384	100	157852	0,2	151,7
2. Краткосрочные кредиты и займы	ККР	500	0,2	0	0	-500	-0,2	0
3. Всего краткосрочных обязательств	ЗКК	306035	19,2	463384	27,3	157349	8,1	151,4
4. Долгосрочный заемный капитал	ЗКД	13045	0,8	13610	0,8	565	0	104,3
5. Собственный капитал	СК	1271156	80	1222155	71,9	-49001	-8,1	96,1
Итого капитала	Вр	1590236	100	1699149	100	108913	0	106,8