- договор, расчет по которому
может быть произведен собственным долевым
инструментом, являющийся:
- таким непроизводным инструментом,
по которому у компании есть или может
появиться обязанность получить переменное
число собственных долевых инструментов,
или
- таким производным инструментом,
расчет по которому может быть произведен
любым способом за исключением обмена
фиксированной суммы денежных средств
или иного финансового актива на фиксированную
сумму собственных долевых инструментов
компании.
Поэтому в долевые инструменты
компании не входят инструменты,
которые являются договорами на получение
или предоставление собственных долевых
инструментов компании в будущем.
Финансовые
обязательства (financial liability) – любые обязательства,
представляющие собой:
- договорное обязательство:
- предоставить денежные средства
или другой финансовый актив другой компании,
или
- обменять финансовый актив
или финансовое обязательство с другой
компанией по условиям, которые будут
потенциально невыгодными для компании ;
- договор, расчеты по которому
могут быть произведены собственными
долевыми инструментами компании.
Примеры финансовых инструментов,
которые входят в сферу применения
МСФО 39:
- денежные средства,
- срочные вклады и вклады до
востребования,
- акции ,
- кредиторская задолженность , займы к выплате и получению,
- облигация, обеспеченная другими
ценными бумагами, в основе которых лежит
закладная, договор об обратной покупке,
и обеспеченная дебиторская задолженность
- инструменты, включая опционы,
варранты, фьючерсные контракты, срочные
контракты, свопы;
- задолженность по договорам
финансовой аренды.
Практика: Активы и обязательства по
налогу на прибыль, НДС к возмещению и
прочие налоговые активы и обязательства
не являются финансовым инструментом,
так как они не являются договорными.
Производный
финансовый инструмент – это инструмент со следующими
свойствами:
- его стоимость меняется в
зависимости от изменения процентной
ставки, курса ценной бумаги, цены товара, кредитного рейтинга или кредитного индекса;
- для его приобретения
либо вообще не требуются первоначальные
инвестиции, либо требуются
инвестиции в меньшем размере, чем потребовались
бы для приобретения других
типов договоров, которые обладают
схожей зависимостью от изменений рыночных
факторов;
- расчеты по нему осуществляются
в будущем.
Примеры производных
финансовых инструментов:
- форвардный контракт,
- процентный своп и соглашение
о будущей процентной ставке,
- фьючерсный контракт,
- опцион.
Встроенные
производные инструменты (embedded
derivatives)
Финансовые инструменты, включая
производные финансовые инструменты,
и другие контрактные обязательства могут
предусматриваться одним договором, вследствие
чего и возникает встроенный финансовый
инструмент.
Некоторые договоры непосредственно
не являются финансовыми инструментами,
но могут, тем не менее, содержать
встроенные производные инструменты.
Например, договор на покупку товара
по фиксированной цене, в будущем включает
производную, которая внесена в цену товара.
Встроенный производный инструмент
(встроенный дериватив) – производный
инструмент являющийся составной частью
единого договора. Необходимость выделения
такого объекта учета объясняется тем,
что некоторые денежные потоки согласно
договору, варьируются так же, как и у отдельно
взятого производного инструмента.
МСФО 39 требует выделения
встроенного производного инструмента
и учета его в качестве производного
финансового инструмента при условии
что:
- экономические характеристики
и риски встроенного производного инструмента
не находятся в тесной связи с экономическими
характеристиками и рискам и основного
договора;
- встроенный компонент соответствует
определению производного инструмента;
Учет ведется по справедливой
стоимости с отражением ее изменений на
счёте прибылей или убытков.
Примеры встроенных
производных инструментов, у которых
нет тесной связи с их основными
договорами, включают:
- возможность конвертации капитала
в задолженности, конвертируемой в обыкновенные
акции;
- инфляционные поправки в платежах
по лизингу, финансируемые заемными
средствами;
- валютные инструменты в договорах
на покупку и продажу нефинансовых активов,
где иностранная валюта для каждой
стороны договора не является валютой, в которой компании совершают международные операции и не является валютой, которая обычно используется в подобных контрактах в экономической среде, в которой имеет место данная сделка.
Пример: Российская компания продает
нефть в Италии. Договор купли - продажи
нефти деноминирован в фунтах стерлингов,
хотя, как правило, в международной практике
контракты на нефть деноминируются
в долларах США. Российская компания должна
рассматривать договор на поставку
в качестве основного договора со встроенным
форвардным контрактом на покупку
фунтов стерлингов. Если МСФО 39 требует,
чтобы встроенные производные инструменты
были отделены от основного договора,
но компания не может оценить встроенные
производные инструменты отдельно,
то весь сложный договор необходимо учитывать
как финансовый актив или финансовое
обязательство , предназначенное для торговли
и переоценивать по справедливой стоимости
на каждую отчетную дату с отражением
эффекта в отчете о прибылях и убытках
.
Классификация
финансовых активов и обязательств
МСФО (IAS) 39 разделяет финансовые
активы на четыре класса и финансовые
обязательства на два класса следующим
образом:
- финансовые активы и обязательства,
включая все производные инструменты,
не являющиеся инструментами хеджирования,
оцениваемые по справедливой стоимости
с отнесением изменений на прибыли и убытки
(ОПУ) – признаются в момент их возникновения (financial assets at fair value through profit and loss);
- все прочие финансовые активы,
классифицируемые как имеющиеся в наличии
для продажи и оцениваемые по справедливой
стоимости, при этом вся прибыль и убытки
от переоценки отражаются в составе капитала.
При выбытии прибыль и убытки, ранее отраженные
в капитале, относят в ОПУ (available - for - sale financial assets);
- кредиты и дебиторская задолженность,
которые обычно отражаются по амортизируемой
стоимости, как и большинство обязательств (loans and receivables);
- инвестиции, удерживаемые до
погашения, также учитываемые по амортизированной
стоимости (held - to - maturity investments).
Финансовые активы,
оцениваемые по справедливой стоимости
через прибыль или убыток.
Эта категория имеет 2 подкатегории:
1. Активы, отнесенные в
данную категорию, при первоначальном
признании. Включает любые финансовые
активы, определяемые при первоначальном
признании как финансовые активы,
оцениваемые по справедливой
стоимости через прибыль или
убыток.
2. Финансовые активы, предназначенные
для торговли (financial assets held - for - trading).
Финансовые активы, приобретаемые или
предназначенные для продажи в скором
будущем, или если они являются частью
портфеля идентичных ценных бумаг, по
которым существует недавний факт
получения прибыли от торговли, или если
это производный финансовый инструмент
(кроме финансовой гарантии или договора
хеджирования).
Займы и дебиторская
задолженность.
Финансовые активы с фиксированными
или определяемыми платежами, не обращаемые
на активном рынке, не предназначенные
для торговли, и которые не были
отнесены при первоначальном признании
в категорию «финансовые активы, оцениваемые
по справедливой стоимости через прибыль
или убыток ».
Инвестиции,
удерживаемые до погашения.
Финансовые активы с фиксированным
и или определяемым и платежами, которые
компания намеревается и имеет возможность
удерживать до погашения и которые
не соответствуют определению займа
и дебиторской задолженности, финансовых
активов, оцениваемых по справедливой
стоимости через прибыль или убыток,
финансовых активов, имеющихся в наличии
для продажи.
Финансовые
активы, имеющиеся в наличии для продажи.
Любые непроизводные финансовые
активы, определяемые при первоначальном
принятии как имеющиеся в наличии для
продажи. Оцениваются по справедливой
стоимости в балансе. Изменения в справедливой
стоимости признаются в капитале.
Общая сумма расхода или дохода, признанная
в капитале признается как прибыль
или убыток при выбытии актива.
Классификация
финансовых обязательств.
выделяет 2 категории финансовых
обязательств:
· финансовые обязательства,
оцениваемые через прибыль или убыток
по справедливой стоимости
· прочие финансовые обязательства,
оцениваемые по амортизированной стоимости
с использованием метода эффективной
ставки процента.
Финансовые
обязательства, оцениваемые через прибыль
или убыток по справедливой стоимости,
подразделяются на следующие категории
:
1. обязательства, отнесенные
в данную категорию, при первоначальном
признании;
2. обязательства, предназначенные
для торговли. Финансовое обязательство,
которое определено как предназначенное
для торговли, например, обязательство
по ценным бумагам, полученное на короткие
периоды времени, которое должно быть
возвращено в ближайшем будущем.
Первоначальное
признание
При первоначальном признании
в соответствии с МСФО ( IAS ) 39 финансовый
актив или финансовое обязательство оценивается
по фактическим затратам, т.е. по справедливой
стоимости внесенного (в случае актива)
или полученного (в случае обязательства)
на него возмещения.
Как отмечалось ранее, существует
четыре категории финансовых активов.
Указанная классификация имеет особое
значение, поскольку она определяет порядок
последующей оценки. В таблице (см. ниже)
кратко сформулированы основные принципы:
Категории
финансовых активов |
Последующая
оценка |
Изменения балансовой стоимости |
Резерв под обесценение |
Активы,
оцениваемые
по справедливой
стоимости
через ОПУ |
Справедливая стоимость |
Отчет о прибылях и убытках |
Нет |
Кредиты и дебиторская задолженность |
Амортизируемая стоимость |
Отчет о прибылях и убытках |
Да |
Инвестиции, удерживаемые до
погашения |
Амортизируемая стоимость |
Отчет о прибылях и убытках |
Да |
Активы, имеющиеся в наличии
для продажи |
Справедливая стоимость |
Капитал
(%% - ОПУ) |
Да |
Если финансовый актив оценивается
по справедливой стоимости, и его справедливая
стоимость становится отрицательной,
такой актив превращается в финансовое
обязательство.
Если финансовый актив классифицирован
в категорию «имеющийся в наличии для
продажи», при этом имеет фиксированные
или определяемые платежи, транзакционные
затраты по нему амортизируются через
ОПУ с использованием метода эффективной
ставки процента.
Если финансовый актив, имеющийся
в наличии для продажи, не имеет фиксированных
или определяемых платежей, то транзакционные
затраты признаются в отчете о прибылях
и убытках в момент прекращения признания
актива или при признании его обесценения.
Справедливая
стоимость
Справедливая
стоимость – это сумма, по которой
может быть обменян актив, или урегулировано
обязательство при совершении сделки
между хорошо осведомленными, желающими
совершить такую сделку и независимыми
друг от друга сторонами. В основе определения
справедливой стоимости лежит допущение,
что компания является действующей. Таким
образом, справедливая стоимость – это
не сумма, которую компания получит или
заплатит при вынужденной операции, принудительной
ликвидации или ликвидационной распродаже.