Прибыльность и доходность на примере ОАО «Сбербанк»

 

Рисунок 1 – Структура работающих активов Сбербанка России за 2011 г.,%

 

Пассивная часть баланса  Сбербанка характеризует источники  средств и природу финансовых связей банка, поскольку пассивные  операции в значительной мере определяют условия, формы и направления  использования банковских ресурсов ²¹.

Проведем анализ собственных средств за 2009-2011 гг., который делится на качественный и количественный.

Качественный анализ дает возможность  выявить, за счет каких источников сформированы собственные средства Сбербанка²².

Количественный анализ – это определение удельного  веса источников формирования собственных средств в их общей сумме.

Как известно, собственные  средства банка состоят из фондов Сбербанка, собственных источников финансирования капиталовложений и прибыли (см. Приложение Б). В приведенной таблице видно, что собственные средства более чем на 45% сформированы за счет фондов и неиспользованной прибыли прошлых лет (непогашенные убытки прошлых лет). В период с 2010 г. по 2011 г. они увеличились на 2,97% и достигли в 2011 г. 153089986 тыс.руб. Это свидетельствует о качественной работе по наращиванию собственного капитала интенсивным путем. Динамика капитала банка вполне стабильна, о чем свидетельствует наличие и рост прибыли в течение трех рассматриваемых периодов. Так, в период с 2009 года по 2011 г. она возросла более чем на 288800416 тыс.руб. В итоге, общая сумма собственных средств увеличилась на 250755285 тыс.руб. и составила 1300642439 тыс. руб.

 

Рисунок 2 – Структура собственных средств Сбербанка России за 2011 г.,%

 

Далее проведем анализ привлеченных средств  за 2009-2011 г. (таблица 3), так как основным источником формирования ресурсов Сбербанка являются привлеченные средства. Согласно требованиям ЦБ РФ к ним относятся: средства на расчетных и текущих счетах субъектов хозяйствования, корреспондентские счета, межбанковский кредит, средства в расчетах, депозиты юридических и физических лиц, средства для долгосрочного кредитования, финансирование капиталовложений, операции с ценными бумагами, другие дебиторы и кредиторы. Сравнительный качественный анализ структуры привлеченных средств за определенный период дает возможность оценить работу Сбербанка по привлечению новых источников средств. Привлеченные средства одновременно являются кредитными ресурсами, поэтому целесообразно привлечь такую сумму средств, которую в дальнейшем можно разместить в активах как кредитные вложения. Привлеченные средства, с точки зрения платности, можно поделить на «дешевые» и «дорогие». К последним относятся межбанковские кредиты и депозиты. Если в структуре привлеченных средств на часть межбанковских кредитов приходится 50% и более, то такая структура является неэффективной и рискованной ²³.

Рассмотрим анализ состава, структуры и динамики привлеченных средств Сбербанка России,тыс. руб.(см. Приложение В). В таблице видно, что в структуре привлеченных средств наибольший удельный вес занимают средства клиентов (в 2011 г. – 86,38%). А именно вклады физических лиц в 2011 г. по сравнению с 2010 г. увеличились на 833 333 855,00тыс.руб. Такое увеличение объясняется снижением ставки рефинансирования ЦБ РФ. Средства кредитных организаций (межбанковские кредиты) занимают небольшой удельный вес в структуре привлеченных средств (в 2011 г. – 5,24%). Это объясняется тем, что межбанковские кредиты имеют наиболее высокие процентные ставки и относятся к «дорогим» средствам. Так в 2011 г. они увеличились на 186 373 042 тыс. руб. по сравнению с 2010 г., и составили 477 466 955 тыс. рублей. Выпущенные долговые обязательства в 2011 г. по сравнению с 2010 г. уменьшилось на 24 760 558тыс. руб. и составили 87 222 883 тыс.руб. Они занимают небольшой удельный вес в общей структуре привлеченных средств (в 2011 г. – 0,96%). Прочие источники привлеченных средств имеют незначительный удельный вес. Следовательно, можно сказать, что структура привлеченных средств Сбербанка России оптимальна и эффективна.

Рисунок 3 - Структура  привлеченных средств Сбербанка  России за 2011 г.

Далее проведем обобщенный анализ капитала Сбербанка России за 2009-2011 гг.

Таблица 1 – Динамика и структура капитала Сбербанка России за 2009-2011 гг., руб.

Ресурсы банка	2009 г.		2010 г.		2011 г.		Изменение
	руб.	Уд. вес,%	руб.	Уд. вес,%	руб.	Уд. вес,%	Абсолютное, руб.	Относительное, %
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Собств.средства	848253110	11,95	1049887154	12,32	1300642439	12,48	250755285	0,16
Привлеченные средства	6 248 742 183,00	88,05	7 473 360 076,00	87,68	9 118 776 724,00	87,52	1 645 416 648,00	-0,16
Продолжение таблицы 1
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Всего ресурсов	7 096 995 293	100,00	8 523 247 230	100,00	10 419 419 163	100,00	1 368 859 416	0,00

 

Следовательно, по таблице 4 и рисунку 4 можно сделать вывод о том, что за анализируемый период привлеченные средства в общей сумме банковских ресурсов занимают преобладающее место, нежели собственные средства. Их доля составляет более 87,52% в 2011 г.

Рисунок 4 - Структура  привлеченных средств Сбербанка России за 2009-2011 гг., тыс.руб.

 

Преобладание привлеченных средств для банка не является отрицательным моментом, т.к за счет этих средств он получает доход в  виде процентов от выдачи кредитов. Далее проведем подробный анализ доходности банка.

 

2.3 Анализ доходности  коммерческого банка на примере ОАО

«Сбербанка России»

 

 Рассмотрим анализ финансовых результатов деятельности Сбербанка РФ, который состоит в проведении анализа доходов, расходов банка, расчета прибыли и рентабельности. Основным источником информации для проведения анализа финансового положения является форма «Отчет о прибылях и убытках». Доходы Сбербанка – это общая сумма денежных средств, полученных от осуществления банковских операций ²⁴.

Целью структурного анализа доходов Сбербанка Российской Федерации является выявление основных их видов для оценки стабильности источников дохода и сохранения их в будущем. Анализ проводится на основе фактических данных за прошлые годы (см.Приложение Г). Как видно из таблицы, процентные доходы на протяжении трех лет росли, они же составляют наибольший удельный вес в статье доходов. Так, в 2011 г. по сравнению с 2009 г. процентные доходы выросли на 26 571 581 тыс. руб. или в 5,55 %. Это связано с тем, банк размещает практически все кредитные ресурсы самостоятельно. Это положительный момент, так как самостоятельное размещение кредитных ресурсов способствует развитию страны, и является наиболее выгодным. Наибольший удельный вес процентных доходов составляют доходы от выдачи кредитов физическим лицам. Так например, в 2011 г. их доля в процентных доходах составила 87,07 %. Если провести динамику за предыдущий год, то доходы от выдачи кредитов физическим лицам увеличились, это связано с ростом спроса на потребительские кредиты со стороны физических лиц. Общие доходы за 2011 г. составили 746 269 550 тыс.руб., что практический в 3  раза выше объема доходов, произведенных в 2009 г.

Для наглядности проведем динамику доходов Сбербанка России, для того чтобы четко рассмотреть  результаты финансово-хозяйственной деятельности Сбербанка. Для построения диаграммы возьмем процентные и не процентные доходы за три анализируемых периода. Представим данные динамики диаграммах.

Рисунок 5 – Динамика процентных и непроцентных доходов Сбербанка России в 2009 – 2011 гг., тыс. руб.

Из приведенной диаграммы видно, что процентные доходы в значительных размерах превышают над непроцентными доходами. Динамика непроцентных доходов стабильна за последние года, но процентные доходы к 2011 г. по сравнению с 2010 г. выросли на 40894524 тыс. руб.

Рисунок 6 – Структура доходов Сбербанка России в 2011 г.,%

Как видно из диаграммы  в 2011 г. наибольшую долю занимают доходы от выдачи кредитов физическим лицам (84 %), на втором месте – комиссионные и прочие доходы (15,0 %)

Рисунок 7 – Динамика прибыли после налогооблажения Сбербанка России в 2009 – 2011 гг.

Из рисунка 11 видно, что  все три года банк работало с прибылью, и прибыль росла из года в год. Так прибыль Сбербанка России выросла в 2010 г. по сравнению 2009 на 152284068 тыс.руб. или в 8 раз. А вот в 2011 г. прибыль увеличилась на 136516348 тыс.рублей по сравнению с 2010 г., или в 1,78 раза. Рост прибыли позволяет сделать вывод о стабильной и эффективной работе банка.

Далее проведем анализ прибыльности Сбербанка России за 2009-2011 гг.

Получение прибыли является одной из основных целей предпринимательской  деятельности, в том числе и  в сфере банковского бизнеса. Прибыль является обобщающим (конечным) показателем анализа и оценки эффективности всей деятельности кредитной организации ²⁵. Для анализа динамики прибыли возьмем данные за 2009 – 2011 гг., и рассмотрим изменение за последний год по сравнению с предыдущим годом. Более подробно все результаты отразим в таблице 2.

Таблица 2 – Анализ динамики прибыли Сбербанка России за 2009-2011 гг., в тыс.руб.

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Изменения от предыдущего года
				тыс. руб	%
1	2	3	4	5	6
Полученные проценты	793 455 243	782 670 013	820 253 346	37 583 333	104,80
Уплаченные проценты	–306 138 200	–281 103 660	-260 291 556	-	-
Доходы, полученные от процентной политики	811 316 235	796 993 292	837 887 816	40 894 524	105,13
Прибыль до налогообложения	56 152 654	242 203 249	408 901 545	166 698 296	168,83
Начисленные налоги (включая налог  на прибыль)	34 458 159	68 224 686	98 406 634	30 181 948	144,24
Прибыль (убыток) за отчетный период	21 694 495	173 978 563	310 494 911	136 516 348	178,47

 

Согласно приведенным  в таблице  расчетам, прибыль банка за три анализируемых периода увеличилась на 178,47 % или на 136 516 348 тыс.руб. и составила в 2011 г. 310 494 911 тыс. руб. А за предшествующий год прибыль увеличилась в 8 раз. Увеличение прибыли произошло в основном за счет доходов, полученных от налоговой политики.

Рентабельность (доходность) Сберегательного банка России — один из основных стоимостных показателей эффективной банковской деятельности. Уровень рентабельности Сбербанка РФ охарактеризуем коэффициентами рентабельности активов и рентабельности капитала (см.Приложение Д).

Из приведенных расчетов можно сделать вывод, что рентабельность активов (ROAA) за анализируемый период увеличилась на 0,94 %. Данный показатель характеризует рентабельность активных операций и оценивает величину прибыли на 1 руб. активов. На доходность активов существенно повлияли процентные доходы, заработанные банком, что говорит о верной кредитной политике банка. Большое воздействие на увеличение рентабельности активов (ROAA) оказали непроцентные расходы относительно общих доходов.

Чистая процентная маржа  определяет основную способность банка  иметь прибыль – его доход от разницы процентных доходов и процентных расходов ²⁶. Расчеты, произведенные в Приложении Д свидетельствуют о том, что банк имеет положительную процентную маржу, которая все же постепенно снижается, в период с 2009 по 2011 гг. она снизилась на 0,37 % и составила в 2011 г. 5,53 %.

Таблица 3 – Анализ рентабельности капитала Сбербанка России за 2009-2011 гг., в тыс.руб.

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Абсолютное изменение
1	2	3	4	5
Собственные средства, млн.руб.	848 253 110	1 049 887 154	1 300 642 439	250 755 285
Привлеченные средства, млн.руб.	6 248 742 183	7 473 360 076	9 118 776 724	1 645 416 648
Прибыль (убыток) за отчетный период, млн.руб.	21 694 495	173 978 563	310 494 911	136 516 348
Рентабельность капитала (ROAE), %	2,56	16,57	23,87	7,30
Коэффициент финансового левериджа = СС/ПС х 100%	13,57	14,05	14,26	0,21