Анализ формирования и распределения прибыли предприятия

Прибыльность принято  считать основным показателем успешной работы подразделения или корпорации а целом, который в дальнейшем учитывается ее руководителями при начислении премий сотрудникам. Несмотря на чрезмерную популярность показателей прибыли как критерия оценки успешной работы предприятия, их слабые стороны давно не представляют ни для кого секрета [31]:

Прибыль ни в коем случае нельзя считать показателем ценности предприятия. Показатели прибыли и нормы возврата инвестиций отражают результативность, эффективность деятельности предприятия за прошедший период времени, а не его возможности и потенциал успешной работы в будущем.

Резкое увеличение прибыли  скорее свидетельствует о приближающемся крушении фирмы, чем об улучшении  ее деятельности, т.к. большинство программ направленных на увеличение прибыли  являются «выжиманием последних  соков» из имеющихся средств.

Существует три основных источника формирования прибыли. Источники прибыли в хозяйственной деятельности показывают, каким именно образом предприятие может достигнуть положительного финансового результата. Выделяют три основных источника получения прибыли[8].

1. Монопольное положение предприятия по производству и продаже той или иной продукции и (или) уникальности последней. Для поддержки данного источника на относительно высоком уровне необходимо постоянно обновлять ассортимент продукции.
2. Производственная и предпринимательская деятельность. В рамках данного источника размер прибыли зависит:

– от правильности выбора производственной направленности предприятия по выпуску продукции(выбор продуктов, пользующихся стабильно высоким спросом);

– возможности создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг(цена, сроки поставки, обслуживание покупателей, послепродажное обслуживание покупателей);

– возможности увеличения объемов производства (чем больше объем производства, тем больше масса прибыли);

– возможности снижения издержек производства и реализации.

3. Инновационная деятельность предприятия. Для поучения прибыли из этого источника необходимо постоянно обновлять выпускаемую продукцию с целью обеспечения ее конкурентоспособности, роста объемов реализации и увеличения массы прибыли.

Прибыль как важнейшая  категория рыночных отношений выполняет  следующие основные функции, рис. 2.2.[39]:

 

 
 

 

 

 

Рис. 2.2. Функции прибыли

Под распределением прибыли  понимается порядок ее направления, определяемый законодательством. Конкретные формы и методы использования прибыли постоянно видоизменяются и развиваются с ростом общественного производства и с изменением задач, стоящих перед экономикой. Каждый этап во взаимоотношениях между бюджетом и предприятием по поводу использования прибыли порождает новые формы и методы этого использования, рис. 2.3.[12].

Прибыль распределяется между государством, собственниками предприятия и самим предприятием. Пропорции этого использования в значительной мере воздействуют на эффективность деятельности предприятия как позитивно, так и негативно. Взаимоотношения предприятий и государства по поводу прибыли строится на основе налогообложения прибыли.

На предприятии распределению  подлежит прибыль после уплаты налогов и выплаты дивидендов. Из этой прибыли так же уплачиваются некоторые налоги в местные бюджеты и взыскиваются экономические санкции. Использование прибыли предприятием зависит от многих факторов. В период технического перевооружения и модернизации производства, освоение новых видов продукции и новых технологий предприятие крайне нуждается в финансовых ресурсах, и предоставить их должны в первую очередь собственники. Однако это не означает, что они должны отказаться от своих ожиданий и не получать доход на вложенный капитал.

 

 
 
 

 

 

Рис. 2.3. Распределение  и использование прибыли предприятия

Использование прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, регламентируется внутренними документами  предприятия, как правило, в учетной политике. Некоторые аспекты распределительного процесса фиксируются в уставе предприятия.

Распределение и использование  прибыли основывается на соблюдении трех принципов:

– обеспечение материальной заинтересованности работников в достижении наивысших результатов при наименьших затратах;

– накопление собственного капитала;

– выполнение обязательств перед государственным бюджетом[13].

В резервный фонд можно  направить не более 50% суммы прибыли, подлежащей налогообложению. Средства этого фонда имеют целевое  назначение для покрытия непредвиденных потерь, компенсации риска, других расходов, возникающих в процессе хозяйственной деятельности и при распределении прибыли в различные фонды предприятия. Существование резервного фонда определяет возможности выплаты дивидендов по акциям в случае недостатка суммы чистой прибыли.

Для дивидендов, на которых  полностью отражаются колебания  прибыли, характерна неустойчивость. Если акции акционеров общества котируются на фондовой бирже, одним из важнейших  ограничителей распределения прибыли  становится их курс. Существенные изменения  в размерах выплаченных дивидендов немедленно отражаются на курсе акций[20].

Если суммы уставного  капитала и фонда накопления превышают  величину полученной прибыли, можно  говорить об устойчивости финансовой направленности средств на развитие предприятия.

Направляя значительную долю чистой прибыли на текущие потребности, предприятие снижает темпы экономического роста и, следовательно, ограничивает возможности будущего потребления. Прибыль, направленная на капиталовложения, способствует ускорению экономического роста, тем самым расширяются возможности будущего потребления.

В фондах специального назначения аккумулируется значительная часть  прибыли, резервированная или направленная на образование источников финансирования, затрат на создание нового имущества  предприятия производственного назначения и социальной инфраструктуры. Фонды специального назначения четко разграничивают средства, направленные предприятием на производственное развитие и на потребительские нужды. В этой связи образуются две самостоятельные группы фондов: фонды накопления и фонды потребления.

В идеале предприятие  должно постоянно стремиться к получению  прибыли от всех источников, однако реально оно может одновременно использовать один или два источника. Комплексному использованию всех источников часто мешает отсутствие стратегического подхода к управлению.

 

2.2. Оценка эффективности  деятельности предприятия

 

В 2012 г.  «Ишимская швейная  фабрика» получила 862 млн. руб. прибыли  от реализации продукции. Оценку работы предприятия за 2005г. определяют темпы роста основных целевых показателей прогноза социально-экономического развития, табл. 2.1.

Таблица 2.1

Основные показатели работы «Ишимской швейной фабрики»

п/п	Показатели	Ед. изм.	2005 г.
			План	Факт
1.	Объем производства потребительских  товаров	%	103,0	103,5
2.	Объем производства в сопоставимых ценах	%	103,5	103,9
3.	Производство продукции	%	98,2	99,4
4.	Выручка	%	101,0	101,4
5. 8.	Производительность на 1 раб. ППП	%	102,9	103,1
6.	Рентабельность реализованной  продукции	%	24,7	20,1
7.	Уровень снижения материалоемкости	%	-1,0	-7,9
8.	Показатель по энергосбережению	%	-5,0	-5,9

 

Анализируя данные табл. 2.1. можно сделать вывод, что экономическое  развитие предприятия «Ишимской  швейной фабрики» на должном уровне – почти все запланируемые показатели соответствуют фактическим данным. Рентабельность реализованной продукции (рентабельность продаж) равна 20,1% – это достаточно высокий показатель для данной отрасли производства, т. е. на 1 рубль выручки предприятия приходится 20,1% прибыли.

Рассмотрим более подробно формирование прибыли от реализации продукции «Ишимской швейной  фабрики», табл. 2.2.

Таблица 2.2

Прибыль предприятия  от реализации продукции за 2011 – 2012 гг.

Показатель	2011г.	2012г.	Изменение
			млн. руб.	темп роста, %
Выручка от реализации продукции	4342	5157	815	18,7
Себестоимость товаров, продукции, работ, услуг	3575	4270	695	19,4
Валовая прибыль	767	887	120	15,6
Коммерческие расходы	22	25	3	13,6
Прибыль от реализации	745	862	117	15,7

 

Данные табл. 2.2. также свидетельствует о том, что предприятие в 2012 г. получило на 15,6% больше валовой прибыли, определяемой как разница между выручкой от реализации и себестоимостью продукции. Отметим, что увеличению прибыли от реализации способствовало повышение выручки от реализации продукции на 815 млн. руб. или на 18,7%.

Формирование балансовой прибыли, или прибыли отчетного  период осуществлялось за счет изменения  операционных и внереализационных  доходов и расходов, табл. 2.3.

 

 

 

 

Таблица 2.3

Изменения балансовой прибыли «Ишимской швейной фабрики»

Показатель	2011г.	2012г.	изменение
			млн. руб.	темп роста, %
Прибыль от реализации	745	862	117	115,7
Доходы от участия в других организациях	-	1	1	-
Прочие операционные доходы	48	206	158	4,29 раз
Прочие операционные расходы	219	372	153	169,8
Внереализационные доходы	4	1	-3	25
Внереализационные расходы	2	7	5	3,5 раз
Общая прибыль	576	691	115	119,9

 

Таким образом, общая  прибыль «Ишимской швейной фабрики» увеличилась в 2012г. по сравнению  с 2011г. на 115 млн. руб. или на 19,9%. В целом общая прибыль меньше прибыли от реализации в 2011г на 169 млн. руб., в 2012г. на 171 млн. руб. положительным моментом в 2012г. явилось получение дохода от участия в других организациях, а также рост прочих операционных доходов, негативным – снижение внереализационных доходов и значительное повышение внереализационных расходов.

Размер чистой прибыли  в 2012г. составил 429 млн. руб., в 2011г. 360 млн. руб., то есть чистая прибыль выросла  на 69 млн. руб. или на 18,9%.

В целом, динамика валовой  прибыли, прибыли от реализации, общей прибыли и чистой прибыли предприятия «Ишимской швейной фабрики» представлена на рис. 2.1.

 

 

Рис. 2.4 Динамика показателей прибыли «Ишимской швейной фабрики»

Данные рис. 2.4. свидетельствует  о том, что в 2011г. наблюдалось снижение прибыли предприятия, в 2012г. она вновь повысилась.

Изменения в структуре  балансовой прибыли представлены в  табл.2.4.

Таблица 2.4

Динамика структуры  балансовой прибыли за 2011 – 2012 гг.

Показатель	2005г.	2004г.	Изменение
Балансовая прибыль всего	100,0	100,0	-
В том числе:
Прибыль от реализации	124,7	129,3	-4,6
Прибыль от финансовых результатов	-	-	-
Прибыль от финансово-хозяйственной  деятельности	100,7	99,6	+1,1
От внереализационных операций	-0,8	0,3	-1,1
Чистая прибыль	62,1	62,5	-0,4

 

Таким образом, в 2012г. произошли  как положительные, так и отрицательные  изменения в структуре прибыли. Так, снизился удельный вес прибыли  от реализации и внереализационных  операций, в результате чего, полученная предприятием чистая прибыль (ее удельный вес) также снизилась. Положительным является увеличение удельного веса прибыли от финансово-хозяйственной деятельности.