Оценка финансово-экономической деятельности предприятия

 

Таблица 10 - Состав и динамика балансовой прибыли

 

Наименование показателя	Код строки	Сумма, тыс. руб.		Изменение (+/-) (4 – 3)	Темп роста, % (4/3*100)
		2008	2009
1	2	3	4	5	6
I Доходы и расходы по видам деят-ти
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	010	2653059,0	4531713,0	1878654,0	170,8
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	020	2309137.0	3907301.0	1598164.0	169.2
Валовая прибыль	029	343922.0	624412,0	280490,0	181.6
Коммерческие расходы	030	191282,0	377431,0	186149.0	197.3
Управленческие расходы	040	0,0	0,0	0,0	0,0
Прибыль (убыток) от продаж (строки 010-020-030-040)	050	152640.0	246981.0	94341,0	161.8
Наименование показателя	Код строки	Сумма, тыс. руб.		Изменение (+/-) (4 – 3)	Темп роста, % (4/3*100)
		2008	2009
1	2	3	4	5	6
II Операционные доходы и расходы
Проценты к получению	060	20247,0	1931.0	-18316,0	9.5
Проценты к уплате	070	89006,0	181501,0	92495.0	203.9
Прочие операционные доходы	090	2673380,0	612171,0	-2061209	22.9
Прочие операционные расходы	100	2718403,0	637612,0	-2080791	23.5
III. Внереализационные доходы и  расходы
Внереализационные доходы	120	47705,0	62273.0	14568.0	130.5
Внереализационные расходы	130	63930,0	92031,0	28101.0	144,0
Прибыль (убыток) до налогообложения (строки 050+060-070+080+090- 100+ 120-130)	140	22633.0	12212.0	-10421.0	54,0
Налог на прибыль и иные аналогичные  обязательные платежи	150	78.0	4661.0	4583,0	5975,6
Иные аналогичные обязательные платежи	160	1513.0	5718.0	4205.0	377.9
Нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода (строки 160-470-180)	190	21042,0	221833,0	-19209,0	8,7
Чистая прибыль на 1 руб. прибыли  от продаж		13,8	0,7	-13,0	5.4

 

Вывод: как показывают данные табл. 10, общая сумма прибыли до выплаты налогов в отчетном году уменьшилась на 54% по сравнению с 2008 годом. Чистая прибыль за отчетный период снизилась на 8,7%. Также наблюдается существенное снижение чистой прибыли на 1 рубль прибыли от продаж. Эти показатели говорят о плохой работоспособности предприятия анализируемого предприятия.

 

 

Далее рассмотрим показатели рентабельности. Рентабельность затрат на продукцию показывает сколько прибыли от реализации продукции приходится на 1 руб. полных затрат.

 

Таблица 11 - Оценка показателей рентабельности

 

Показатель	Формула расчета	2008	2009
Рентабельность продаж	Прибыль/Объём продаж*100%	0,06	0,05
Рентабельность затрат на продукцию	Прибыль/Сумма затрат*100%	0,06	0,06
Рентабельность активов	Прибыль/Актив предприятия*100%	0,008	0,004
Рентабельность собственного капитала	Прибыль/Собств. капитал*100%	0,02	0,003
Общая рентабельность	Прибыль/Выручка от реализ. прод.	0,001	0.002

 

Вывод из таблицы 11: Значения показателей говорят нам о том, что в 2008 году на 1 руб. затрат пришлось 0,06 руб., как и в 2009 г. - 0,06. Значения очень невелики, и не видны тенденции к улучшению финансового состояния. Общая рентабельность характеризует прибыльность (убыточность) производственной деятельности предприятия за определенный период времени. Значения данного коэффициента за 2008 - 2009 гг. соответственно равны: 0,001 и 0,002. Т.е. в 2008 г. и в 2009 г. предприятие бесприбыльное. Видны незначительные тенденции к улучшению финансового состояния предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Вывод по главе 3

 

Из анализа по главе 3 видно, что основная доля собственного капитала состоит из уставного капитала, 96,98%. На предприятии краткосрочные заемные средства преобладают над долгосрочными. Как видно из таблицы 3, наибольший удельный вес в оборотных активах имеют запасы: на начало года – 61,8%, на конец 70,6% от всей доли оборотных средств предприятия. Из анализа финансовой устойчивости видно, что предприятие является неликвидным и не платежеспособным, так как незначительная часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющейся денежной наличности. Устранение неплатежеспособности можно обеспечить двумя путями: уменьшением размера текущих внешних и внутренних финансовых обязательств организации в краткосрочном периоде, принятием на себя меньших по объему новых обязательств; увеличением суммы денежных средств за счет продажи запасов, обеспечивающих погашение просроченных и исполнение срочных обязательств. Сокращение размера краткосрочных финансовых обязательств, обеспечивающих снижение объема отрицательного денежного потока в краткосрочном периоде, можно достигнуть за счет следующих основных мероприятий: увеличение периода предоставляемого поставщиками товарного кредита; отсрочки расчетов по отдельным форм внутренней кредиторской задолженности; сокращение расходов на командировки, рекламу.

Из таблицы 7 видно, что предприятие является финансово неустойчивым, поскольку коэффициент автономии меньше нормативного значении, в 2008г. меньше на 0,25, а в 2009 г. на 0,27. Значения коэффициента финансирования ОАО «ПО «Красноярский завод комбайнов» за 2008 - 2009 гг. соответственно равны: 0,34 и 0,3. Это означает, за счет собственных средств финансируется треть части деятельности предприятия, Т.е. на предприятии имеет место нехватка собственных средств. На данном предприятии коэффициент маневренности отрицательный, что означает о неспособности предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников. Восстановление финансовой устойчивости организации в среднесрочном периоде происходит как продолжение реализации новых мер по сокращению потребления финансовых ресурсов и увеличению положительного потока прироста собственных финансовых ресурсов. Это можно достигнуть следующими мерами: осуществление дивидендной политики, адекватной кризисному финансовому развитию, с целью увеличения чистой прибыли, направляемой на производственное развитие; сокращением объема программы участия наемных работников в прибыли; отказом от внешних социальных программ, финансируемых за счет прибыли. Цель этого этапа будет достигнута, когда предприятие выйдет на рубеж равновесия, Т.е. потребность и наличие денежных средств в обороте будут сбалансированы.

Обеспечение финансовой стабильности (равновесия) в длительном периоде необходимо будет обеспечить следующими мерами: ускорить оборачиваемость внеоборотных и оборотных активов; сократить сроки расчетов за поставляемые материалы.

Обеспечение финансовой устойчивости в длительном периоде  за счет увеличения прибыли создаст  хорошие условия для самофинансирования экономического роста ОАО «ПО «Красноярский завод комбайнов» и сократит привлечение кредитных ресурсов.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

 

Анализ финансового  состояния ОАО «ПО «Красноярский  завод комбайнов» позволяет сделать следующие выводы.

На протяжении 2008-2009 гг. предприятие находится в зоне банкротства и неплатежеспособности.

Как видно из показателя ликвидности активов (за 2008 год он равен 0,079, а в 2008 году - 0,005) очень незначительная часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющейся денежной наличности. Поэтому для увеличения денежной наличности необходимо продать часть запасов, которых по балансу очень много (за 2008 год - l 314 955 тыс. руб. и за 2009 год 1 578 095 тыс. руб.).

На анализированном  предприятии наблюдается превышение кредиторской задолженности над дебиторской, что означает зависимость ОАО «ПО «Красноярский завод комбайнов» от заемных источников средств.

Коэффициент маневренности  отрицательный, что означает о неспособности  предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников.

Значения рентабельности затрат на продукцию говорят нам  о том, что в 2008 году на 1 руб. затрат пришлось 0,003 руб., а в 2009 г. - 0,038. Значения очень невелики, но видны тенденции к улучшению финансового состояния.

Общая рентабельность характеризует  прибыльность (убыточность) производственной деятельности предприятия за определенный период времени. Значения коэффициента общей рентабельности за 2008 - 2009 гг. соответственно равны: 0,001 и 0,002. Т. е. в 2008 г. и в 2009 г. предприятие было бесприбыльным. Но, несмотря на это, незначительные тенденции к улучшению финансово-экономического состояния предприятия прослеживаются.

 

 

 

Список  использованной литературы

 

1. Экономический анализ: Учебник для ВУЗОВ/Под ред. Л.Т. Гиляровской - 2-е изд., ДОП.-М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002.

2. Экономический анализ: Учеб. / Г.В. Савицкая. - 10-е изд., испр. - М.: Новое знание, 2004.

3. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-М, 2004.

4. «Анализ хозяйственной деятельности предприятия» учеб. / В.В. Ковалев, О.И. Волкова, Москва, Проспект, 2001

5. «Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия», А.А. Канке, И.П. Кошевая, Москва, Форум – Инфра-М, 2001

6. «Методика финансового анализа», А.Д. Шеремет, Москва, Инфра-М, 1995

7. Анализ финансовой отчетности. Кононенко О. - 3-е изд., перераб. и доп. - Х.: Фактор, 2008

8. Котов А.И. Оценка имущества предприятий//Бух. учет. – 2005. №8. – с.41

9. http://polbu.ru/ecanalysis/ch56_i.html - Библиотека "Полка букиниста"

10. http://www.unilib.org/ – Уникальная Электронная Библиотека