Рентабельность и пути её повышения (на примере ООО СМП №509)

Ознакомимся с  ресурсами СМП-509 при помощи таблицы 2.1            

Таблица 2.1

Показатель	2005г	2006г	2006г к 2005 г,%
Среднегодовая численность персонала,
Человек	156	117	75
Общая площадь  предприятия, кв. м	26810,2	26810,2	100
Среднегодовая стоимость основных
производственных  фондов, тыс. руб	497	837	168,4
Фондообеспеченность, тыс. руб	0,019	0,031	163,2
Среднегодовая стоимость оборотных
средств, тыс. руб	20217	50977	252,2
Фондовооруженность  труда персонала,
тыс. руб	4,21	7,15	295,5

Оценка производственных ресурсов СМП-509 показала, что в 2006 году в сравнении с 2005 годом произошло  увеличение суммы производственных ресурсов на 168,4%, в итоге среднегодовая сумма основных производственных фондов составила  837 тыс. руб

В период 2004-2006 годов общее количество работников снизилось на 39 человек, составив в 2006 году 117 человек. В 2006 году фондовооруженность труда персонала составила – 7,15 тыс. руб, фондообеспеченность - 0,031 тыс. руб

Сумма оборотного капитала СМП-509 за период 2005-2006 годов  значительно возросла на 152,2%, составив в 2006 году 50977 тыс.руб 

Состояние и  эффективность использования основных и оборотных средств СМП-509.

Для того чтобы  производить продукцию непременным  условием является наличие средств  производства, которые состоят из средств труда и предметов  труда. Выраженные в денежной форме, средства производства представляют собой  производственные фонды, которые подразделяются на основные и производственные. Основные фонды функционируют многократно в производственном процессе, сохраняя свою натурально-вещественную форму, постепенно перенося свою стоимость на изготовляемую продукцию частями, по мере износа.

Одним из важнейших  факторов увеличения объема производства является обеспеченность основными  средствами в необходимом количестве и ассортименте и полное и эффективное  их использование.

В условиях рыночной экономики и конкуренции успешно  функционируют те производители, которые эффективно используют свои ресурсы, в частности основные средства производства. От интенсивности и эффективности использования основных средств будет зависеть доходность капитала СМП-509 и многие показатели деятельности.

Фондорентабельность – это отношение прибыли от основной деятельности к среднегодовой стоимости основных средств;

Фондоотдача основных средств - это отношение стоимости  произведенной продукции к среднегодовой  стоимости основных средств;

Фондоотдача активной части основных средств – это отношение стоимости произведенной продукции к среднегодовой стоимости активной части основных средств;

Фондоемкость - это отношение среднегодовой  стоимости основных средств производственного  назначения к стоимости произведенной  продукции за отчетный период;

Норма прибыли  – это отношение прибыли к  среднегодовой стоимости основных и оборотных фондов.

Обобщающим  показателем эффективности использования  основных средств является рентабельность капитала, вложенного в основные средства.

Таблица 2.3 поможет  ознакомиться с перечисленными выше показателями, и узнать экономическую  эффективность использования основных средств.

Таблица 2.3

Показатель	2005г	2006г	2006г к 2005г, %
Денежная выручка	22404	116702	520,9
Среднегодовая стоимость  основных
производственных  фондов тыс. руб:	497	837	168,4
Фондоотдача основных
производственных  фондов, руб	45,1	139,4	309,1
Прибыль, тыс. руб	77	405	525,9
Фондорентабельность, %	15,48	48,4	-
Норма прибыли, %	0,28	0,78	-

 

 Данные таблицы показывают, что уровень рентабельности основных средств СМП-509 увеличился, и составил 48,4%. Фондоотдача основных производственных фондов увеличилась, и составила в отчетном году 139,4 тыс. руб. Уровень рентабельности зависит от фондоотдачи, рентабельности продаж и от доли реализованных СМР. За счет сокращения целодневных простоев оборудования СМП-509 повысило рентабельность основного капитала. 

Несмотря на увеличение фондоотдачи основных средств  и фондорентабельности произошло  снижение нормы прибыли. За 2006 год норма прибыли составила 0,78 %.

Основные результаты финансово-хозяйственной деятельности

Устойчивое  финансовое состояние достигается  при достаточности собственного капитала, хорошем качестве активе, достаточном уровне рентабельности. Для обеспечения финансовой устойчивости СМП-509 должно обладать гибкой структурой капитала, уметь организовать движение капитала таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для самофинансирования. 

При помощи таблицы 2.4 рассмотрим финансово-хозяйственные  результаты деятельности СМП-509.

Таблица 2.4

Показатель	2005г		2006г	2006г, к 2006г,    %
Денежная выручка, тыс. руб	22404		116702	520,8
Себестоимость, тыс. руб	22327		116297	1520,9
Валовая прибыль, тыс. руб	77		405	525,9
Рентабельность  деятельности	0,34		0,35	102,9
Прибыль от продаж, тыс. руб	77		405	525,9
Операционные  доходы, тыс. руб	-		-	-
Операционные  расходы, тыс. руб	24		-
Внереализационные доходы, тыс.руб	-		145	-
Внереализационные расходы, тыс.руб	-		36
Прибыль до налогообложения, тыс.руб	53		514	969,8
Налоги и  платежи, тыс. руб	13		123	964,2
Чистая прибыль, тыс. руб	40	391		977,5

За период 2005-2006 года валовая прибыль возросла на 425,9 % и за 2006 год она составила 405 тыс. руб, она возросла за счет повышения выручки . Выручка от реализации СМР в 2006 году составила 116702 тыс. руб Себестоимость выполненных СМР за 2006 год составила 116297 тыс.руб

СМП-509 имеет  положительный финансовый результат  – прибыль от деятельности в 2006 году составила 391 тыс. руб За анализируемый период произошло очень резкое увеличение чистой прибыли.

 

3. Анализ  рентабельности предприятия

3.1 Анализ  показателей рентабельности предприятия.

Показатели  рентабельности и эффективности  использования имущества характеризуют прибыльность деятельности предприятия и рассчитывается как отношение полученной прибыли к различным видам или статьям затрат. Это важнейшая группа показателей, так как результаты их анализа позволят принять решения о вложении собственных средств в тот или иной бизнес, характеризует целесообразность деятельности компании, является результирующей ее ценой.

Рентабельность  как было выше указано – степень  выгодности, прибыльности бизнеса. Она  измеряется с помощью целой системы  относительных показателей, характеризующих эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности, выгодность производства отдельных видов продукции и услуг.

Показатели  рентабельности более полно, чем  прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина отражает соотношение эффекта с вложенным капиталом или потреблёнными ресурсами. Их используют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразования.

Показатели прибыльности (рентабельности) позволяют дать оценку эффективности использования предприятия его активов (эффективность использования оборотных средств, основных активов, собственного капитала и так далее). Компоненты показателя: величина прибыли (чистая, операционная, прибыль до выплаты налога) и величина актива или капитала, которые порождают эту прибыль. Будем считать термины “рентабельность” и “прибыльность” синонимами. Величина показателя рентабельности продаж широко варьируется в зависимости от сферы деятельности предприятия. Объясняется это различиями в скорости оборота средств, связанными с различиями в размерах используемого капитала, необходимого для хозяйственных операций, в сроках кредитования, величине складских запасов. Длительный оборот капитала делает необходимым получение большей прибыли, чтобы достичь удовлетворительных результатов. Более быстрый оборот капитала приносит те же результаты и при меньшей величине прибыли в расчете на объем выручки.

Показатели  рентабельности можно объединить в несколько групп:

1) Показатели, базирующиеся  на затратном подходе. К ним  относятся - рентабельность продукции,  рентабельность операционной деятельности, рентабельность инвестиционной  деятельности и отдельных инвестиционных  проектов, рентабельность обычной деятельности; 2) Показатели, характеризующие прибыльность продаж. К ним относятся - валовая рентабельность продаж и чистая рентабельность продаж; 3) Показатели, в основе которых лежит ресурсный подход. К ним относятся - рентабельность совокупных активов или общая рентабельность, рентабельность операционного капитала, рентабельность основного капитала, рентабельность оборотного капитала, рентабельность собственного капитала и другие.

Рентабельность  продукции исчисляется путем  отношения прибыли от реализации до выплаты процентов и налогов к сумме затрат по реализованной продукции. Она показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Может рассчитываться в целом по предприятию, отдельным его сегментам и видам продукции.

Rп=Прп/Зрп.

Где Прп –  прибыль от реализации до выплаты  процентов и налогов, а Зрп - сумма  затрат по реализованной продукции.

Рентабельность  собственного капитала - самый значимый показатель в деятельности предприятия, характеризующий эффективность использования имущества, находящегося в его собственности. На основе этого  
показателя собственник активов может выбрать место их вложения. При расчете принимается во внимание не операционный доход, а конечная, чистая прибыль, которая будет образом распределена между владельцами (акционерами) предприятия. Рассчитывается как отношение чистой прибыли к среднегодовой стоимости собственного капитала.

Rск = ЧП/СК.

Где ЧП - чистая прибыль, а СК - собственный капитал.

Рентабельность  операционной деятельности рассчитывается в целом по предприятию как отношение прибыли от операционной деятельности до выплаты процентов и налогов к общей сумме затрат по операционной деятельности.

Rод=Под/Зод.

Где Под –  прибыль от операционной деятельности до выплаты процентов и налогов, а Зод – общей сумма затрат по операционной деятельность. 

Данный показатель характеризует окупаемость затрат в операционной деятельности. Он полнее предыдущего показателя отражает результаты работы предприятия, поскольку при  его расчете учитываются не только реализационные, но и внереализационные результаты, относящиеся к основной деятельности.

Рентабельность  продаж (оборота) рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, работ  и услуг до выплаты процентов  и налогов на сумму полученной выручки. Характеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности: сколько прибыли имеет предприятие с рубля продаж. Рассчитывается в целом по предприятию и отдельным видам продукции.

Rоб=Прп/Врп

Где Прп –  прибыль от реализации продукции, а Врп – полученная выручка. 

Величина показателя рентабельности продаж широко варьируется  в зависимости от сферы деятельности предприятия. Объясняется это различиями в скорости оборота средств, связанными с различиями в размерах используемого капитала, необходимого для хозяйственных операций, в сроках кредитования, величине складских запасов. Длительный оборот капитала делает необходимым получение большей прибыли, чтобы достичь удовлетворительных результатов. Более быстрый оборот капитала приносит те же результаты и при меньшей величине прибыли в расчете на объем выручки.

Рентабельность (доходность) операционного капитала исчисляется отношением брутто-прибыли  от операционной деятельности до выплаты  процентов и налогов к среднегодовой  стоимости операционного капитала, задействованного в операционном процессе.

Rок=Под/ОК.

Где Под –  прибыль от операционной деятельности до выплаты налогов и процентов, а ОК – операционный капитал.

Рентабельность  совокупных активов определяется отношением общей суммы прибыли от обычной деятельности до выплаты процентов и налогов к среднегодовой сумме совокупного капитала, вложенного в активы предприятия.

ВЕР= ЕВIТ/КL.

Где ЕВIТ - прибыли  от обычной деятельности до выплаты  процентов и налогов, а КL - совокупный капитал, вложенный в активы предприятия.

Рентабельность  активов показывает прибыль, приносимую всеми без исключения средствами предприятия, независимо от их вида или  источника формирования. Рассчитывается как отношение чистой прибыли  к общей величине актинов. Служит для оценки эффективности бизнеса в целом.