Управление внеоборотными активами предприятия

.

Увеличение коэффициент  износа означает ухудшение состояния  основных средств предприятия, но такая  оценка не является достаточно объективной, поскольку на сумму износа большое влияние оказывает принятая на предприятии система начисления амортизации. Оборудование также, к примеру, может быть на консервации. Физически в этом случае основные средства не изнашиваются, но общая сумма их износа увеличивается.

Анализ возрастного  состава и морального износа проводится по группам, исходя из продолжительности  эксплуатации: до 5 лет, 5—10 лет, 10—20 лет  и более 20 лет.[3]

Для дальнейшего анализа  оборудование группируется по технической  пригодности:

1) оборудование, требующее капитального ремонта;

2) непригодное оборудование, которое подлежит списанию.

В заключение обычно производится анализ степени выполнения плана по внедрению новой техники.[12]

 

3.3. Анализ интенсивности и экстенсивности  
использования основных фондов.

Использование производственных и финансовых ресурсов предприятия  может носить как экстенсивный, так  и интенсивный характер. Экстенсивное использование ресурсов и экстенсивное развитие ориентируются на вовлечение в производство дополнительных ресурсов. Интенсификация экономики состоит в том, чтобы результаты производства росли быстрее, чем затраты на него, чтобы, вовлекая в производство сравнительно меньше ресурсов, можно было добиться больших результатов. База интенсивного развития – научно-технический прогресс. [9]

Экстенсивные факторы  роста производства:

увеличение количества используемых ресурсов:

а) увеличение количества средств труда;

б) увеличение количества предметов труда;

в) увеличение численности  рабочей силы;

увеличение времени  использования ресурсов:

а) увеличение времени  использования рабочей силы;

б) увеличение времени  использования средств труда;

в) увеличение продолжительности  функционирования основных производственных фондов;

г) увеличение продолжительности  оборота (запасов) оборотных производственных фондов;

устранение непроизводительного  использования ресурсов:

а) устранение непроизводительного  использования средств труда;

б) устранение непроизводительного  использования предметов труда;

в) устранение непроизводительного  использования рабочей силы.[10]

Интенсивные факторы:

совершенствование качественных характеристик используемых ресурсов:

а) совершенствование  используемых средств труда;

б) совершенствование  используемых предметов труда;

в) совершенствование  используемой рабочей силы;

совершенствование процесса функционирования используемых ресурсов:

а) совершенствование  технологии производства;

б) совершенствование  организации производства; в)совершенствование  организации труда;

г) совершенствование  организации управления;

д) совершенствование воспроизводства и ускорения оборачиваемости основных производственных фондов;

е) ускорение оборачиваемости  оборотных производственных фондов.[10]

Количественное соотношение  экстенсивности и интенсивности  развития выражается в показателях:

Наиболее обобщающим показателем эффективности использования основных фондов является фондорентабельность.

Фондорентабельность:

.

Отношение прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов

Фондоотдача:

.

Фондоотдача — это отношение стоимости произведенной или реализованной продукции после вычета НДС и акцизов к среднегодовой стоимости основных средств. В стоимости основных средств не учитываются находящиеся на консервации и сданные в аренду другим организациям. Это один из факторов интенсивного использования основных средств и интенсивного роста объема выпуска продукции. Он служит характеристикой технологической эффективности производства. Если фондоотдача растет, следовательно, амортизационная емкость (А / ВП) будет снижаться, т.е. сумма амортизационных отчислений, приходящихся на 1 рубль готовой продукции, уменьшается, соответственно доля прибыли в цене товара возрастает.[12]

Фондоемкость:

.

Это обратный показатель фондоотдачи — удельные капитальные  вложения на один рубль прироста продукции.

Особый смысл приобретают  расчет и оценка фондоемкости в динамике, поскольку показывает прирост или  снижение объема (стоимости) основных средств на 1 рубль продукции.

 

3.4. Амортизация и обновление  основных фондов.

Важным аспектом системы  управления основным капиталом компании является выбор амортизационной политики. Амортизационная политика компании представляет собой установление процедуры определения амортизационных отчислений, уровень которых обусловливает скорость возможного обновления операционных внеоборотных активов. Необходимость обновления операционных внеоборотных активов вытекает из их «склонности» к моральному и физическому износу.

Физический износ внеоборотных активов означает постепенное утрачивание  ими первоначальных функциональных свойств (старение техники, технический износ). Ремонтные работы отчасти сдерживают данный процесс. Однако рано или поздно наступает такой момент, когда дальнейшее использование основных средств становится технически невозможным и требуется уже радикальная замена устаревшей техники.

Моральный износ - явление  более сложного порядка. Он связан с  относительной потерей операционными  внеоборотными активами своих свойств (по отношению к новой технике, с более высоким уровнем качества, более надежной, с более высокой  производительностью и т.п.), в результате чего эксплуатация отдельных видов активов становится экономически нецелесообразной. [12]

Таким образом, старая техника  требует замены не только по техническим  причинам, но и по причинам экономическим. Как же сформировать целевой источник средств для данных целей? Обычаи делового оборота предлагают здесь амортизационный механизм. Общие принципы, подходы и нормы амортизации обычно задаются государством. Это связано с тем, что амортизационные отчисления включаются в себестоимость продукции (работ, услуг), а значит, уменьшают базу налогообложения, то есть задевают прямой финансовый интерес государства. В то же время каждая компания имеет свою «степень свободы» в выборе той или иной амортизационной политики исходя из своих целей и желаемой скорости (интенсивности) обновления основного капитала.

В современной отечественной  практике различают два основных метода амортизации внеоборотных активов:

• метод линейной (прямолинейной) амортизации,

• метод ускоренной амортизации.

Первый метод основан на прямолинейно-пропорциональном способе начисления износа амортизируемых активов (основных средств, нематериальных активов), при котором норма амортизации для каждого года определяется по формуле:

На = 100% / П,

где На - годовая норма амортизации в процентах, а П - нормативно установленный или предполагаемый период использования (службы) конкретного актива в годах. [2]

Тогда ежемесячная амортизация, которая начисляется на тот или  иной актив и включается в себестоимость  продукции (работ, услуг), определится как:

А = 1/12 Cа х На,

где Cа - первоначальная (восстановительная) стоимость актива.[2]

Если же необходимо узнать общий износ (сумму износа) внеоборотного  актива, то надо просуммировать все  начисленные ранее амортизационные  начисления.

Метод ускоренной амортизации позволяет сокращать период амортизации активов за счет использования повышенных норм амортизации. Действующим законодательством ускоренная амортизация разрешена только по активной части основных производственных средств (машин, механизмов, оборудования, используемых в производственном процессе). Применение данного метода способствует ускорению инновационного процесса в компании, так как позволяет быстрее обновлять парк машин и механизмов, а также обеспечивать процесс формирования собственных финансовых ресурсов для целей обновления активов. Кроме того, метод ускоренной амортизации позволяет снизить сумму налога на прибыль, уплачиваемую компанией, а значит, уменьшает стороннее «изъятие» денежных средств, улучшает качество денежного потока.[12]

Среди методов начисления ускоренной амортизации, применяемой  в зарубежной практике, следует отметить следующие:

1. Метод «снижающегося остатка». Основан на использовании норм амортизации по отношению не к первоначальной, а к остаточной стоимости активов.

2. Метод «суммы лет». Основан на максимизации норм амортизационных отчислений в первый год использования активов с последующим их снижением и минимизацией в последний год (пропорционально сумме лет).

3. Метод «единиц производства». Этот метод амортизации предполагает расчет суммы износа отдельных

видов активов в расчете  на единицу продукции с последующим  умножением на объем выпуска продукции  в отдельных периодах при списании на себестоимость. В этом случае амортизационные  отчисления из категории постоянных издержек переходят в категорию переменных издержек.

4. Метод «линейной дегрессивной амортизации». Этот метод основан на продлении общего периода амортизации, при этом сумма амортизационных отчислений ежегодно уменьшается на постоянную величину, называемую «разностью». [10]

Средства амортизационного фонда, накопленные в результате систематических ежемесячных отчислений по тому или иному методу амортизации, направляются как на восстановление действующих активов (текущий и  капитальный ремонт), так и на приобретение аналогичных новых активов (реальные инвестиции) взамен выбывающих.

Воспроизводство (обновление) операционных внеоборотных активов  может осуществляться на простой  или расширенной основе. Простое  воспроизводство операционных внеоборотных активов осуществляется по мере физического и морального их износа в пределах накопленной амортизации, а расширенное воспроизводство операционных внеоборотных активов предполагает также формирование новых видов основных средств, в том числе за счет прибыли, кредитов, средств учредителей и других источников финансирования.

Данные процессы можно  промоделировать следующими формулами:

ПВ = Сф + См и   РВ = П - Ф +Сф + См ,

где ПВ - необходимый объем средств для простого воспроизводства операционных внеоборотных активов;

РВ - необходимый объем средств для расширенного воспроизводства операционных внеоборотных активов;

Сф - стоимость операционных внеоборотных активов, выбывающих в связи с физическим износом;

См - стоимость операционных внеоборотных активов, выбывающих в связи с моральным износом;

П - общая потребность компании в операционных внеоборотных активах, включая новые виды;

Ф - фактическое наличие  используемых операционных внеоборотных активов компании на конкретную рассматриваемую  дату. [3]

Обновление операционных внеоборотных активов в процессе простого или расширенного воспроизводства может осуществляться в следующих основных формах:

• текущий ремонт, который  представляет собой процесс частичного восстановления функциональных свойств  и стоимости основных средств в процессе их обновления;

• капитальный ремонт, представляющий собой процесс полного (или близкого к полному) восстановления основных средств и частичной  замены отдельных изношенных элементов. На сумму произведенного капитального ремонта уменьшается износ основных средств, и тем самым увеличивается их остаточная стоимость;

• приобретение новых  видов операционных внеоборотных активов  с целью замены используемых аналогов в пределах суммы накопленной  амортизации;

• модернизация - инвестиционная операция, связанная с совершенствованием и приведением активной части операционных внеоборотных активов в состояние, соответствующее современному уровню технологий. Может осуществляться путем конструктивных изменений основного парка машин, механизмов и оборудования;

• реконструкция - инвестиционная операция, связанная с существенным преобразованием всего производственного  процесса на основе современных научно-технических  достижений. Ее осуществляют в соответствии с комплексным планом реконструкции  предприятия в целях радикального увеличения его производственного потенциала, существенного повышения качества выпускаемой продукции, внедрения ресурсосберегающих технологий и т.п. [6]

 

Заключение.

Управление основным капиталом является важнейшей задачей  современного капиталоёмкого предприятия. Значительная часть его расходов связана с поддержанием фондов (техники, оборудования, зданий, сооружений) в эксплуатационном состоянии, причем эта деятельность осуществляется в рамках жестких требований: с одной стороны − к срокам, своевременности и качеству технического обслуживания и ремонта, с другой стороны − к объему материальных, финансовых и кадровых ресурсов. Функцию управления в этой сфере выполняют соответствующие специалисты, технический менеджмент компании, область ответственности которых − эффективность процессов техобслуживания и ремонта.