Денежная система и ее элементы

     - отмена  официального золотого содержания  и свободного размена банкнот  на золото, т.е. демонетаризация  золота;

     - переход  к неразменным на золото кредитным  деньгам;

     - выпуск  в обращение банкнот не только  в порядке банковского кредитования хозяйства, но и в значительной мере для покрытия расходов государства;

     - преобладание  в денежном обращении безналичного  оборота;

     - усиление  государственного регулирования  денежного обращения.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.3. Принципы организации денежной системы

 

Принципы организации  денежной системы зависят от прочих элементов базового (фундаментального) блока денежной системы. К основным принципам организации денежной системы относятся следующие [5, с. 96].

  Принцип устойчивости и эластичности денежного оборота: денежная система должна удовлетворять потребности экономики в денежных средствах, но не допускать развития инфляционных процессов.

  Центральный банк, в конечном счете, берет на себя обязательство регулировать безналичную эмиссию в соответствии с потребностями хозяйственного оборота, а также увязывать эмиссию банкнот с процессом производства и обмена товаров и услуг или с обязательством не выпускать такого количества банкнот, на которое владельцы товаров, исполнители работ и услуг не согласны обменивать свои собственные активы.

 Необходимость обслуживания товарооборота фактически означает, что новые выпуски наличных денег могут осуществляться либо в целях замены физически износившихся банкнот, либо под рост национального богатства [5, с. 98].

  Порядок и виды обеспечения денежных знаков, устанавливаемые законодательством, на основании которого определяется, что может служить обеспечением эмиссии денежных знаков. Это могут быть товарно-материальные ценности, золото или другие драгоценные металлы, валютные ценности, ценные бумаги, страховые полисы, гарантии правительства и банков. Сегодня во всех странах эмиссия денежных знаков осуществляется под обеспечение активами центрального банка.

Управленческий (функциональный) блок денежной системы включает такие элементы:

- принципы управления денежной системой;

- эмиссионный механизм;

- механизм (методы и инструменты) денежно-кредитного регулирования;

- порядок установления валютного курса;

- кассовая дисциплина;

- порядок проведения безналичных расчетов [6, с. 38].

К принципам управления денежной системой можно отнести следующие:⁵

 1. Принцип централизованного управления денежной системой предполагает наличие единого государственного центра (в лице центрального банка, министерства финансов или казначейства), определяющего основы организации денежного обращения и регулирующего его. В условиях рынка централизованное управление денежной системой базируется в основном на экономических методах, основанных на мотивации деятельности хозяйствующих субъектов, хотя большое значение имеют и административные методы, поскольку для устойчивого функционирования денежной системы важна хорошо проработанная правовая база.

  2. Принцип планирования денежного оборота непосредственно связан с таким принципом организации денежной системы, как устойчивость и эластичность денежного оборота. Обеспечение устойчивости и эластичности требует предварительного планирования объема и структуры денежной массы и денежного оборота. В условиях командно-административной экономики результатом процесса планирования являются жесткие централизованные планы, в условиях рынка этот процесс заключается в составлении соответствующих прогнозов. Исключением можно считать формирование такого финансового плана государства, как бюджет; он имеет форму закона, остается директивным планом, за выполнение которого отвечает правительство.

   3. Принцип обеспеченности эмитируемых денег и характера денежной эмиссии: выпуск необеспеченных денег провоцирует инфляцию и расстройства денежной системы, но обеспечением денег могут быть золото, активы центрального банка, что приводит к различиям в формах и видах денег и соответственно денежных систем. Современный принцип кредитного характера денежной эмиссии означает, что эмиссия наличных и безналичных денег осуществляется на основе кредитных операций. При этом любое покрытие бюджетного дефицита, государственных расходов выпуском денег со стороны центрального банка (бюджетная эмиссия) приводит к нарушению этого принципа и запрещено законом во всех странах.

   4. Принцип зависимости или независимости центрального банка от государства в области проведения эмиссионных операций, решения задачи обеспечения устойчивости национальной денежной единицы, комплексного использования инструментов денежно-кредитного регулирования, предоставление денежных средств правительству в порядке кредитования.

  5. Принцип надзора контроля над денежным оборотом: государство через банковскую, финансовую систему, налоговые органы должно обеспечивать постоянный надзор и контроль над денежным оборотом и основными денежными потоками в экономике.

Еще один элемент управленческого  блока денежной системы – эмиссионный  механизм, который определяет порядок  эмиссии наличных и безналичных  денег в оборот и их изъятие. Выпуск наличных денег в оборот и их изъятие из оборота осуществляются особыми подразделениями центрального банка (в Российской Федерации, например, рассчетно-кассовыми центрами Центрального банка РФ), в некоторых странах – министерством финансов (казначейством). Безналичные деньги выпускаются в хозяйственный оборот коммерческими банками в процессе кредитования экономики [6, с. 39].

Управление денежной системой предполагает наличие механизма (методов и инструментов) денежно-кредитного регулирования, который представляет собой совокупность методов (административных и рыночных, общих и селективных) и инструментов (прямых и косвенных) денежно-кредитного регулирования, прав и обязанностей органов денежно-кредитного регулирования [5, с. 100].

В состав управленческого  блока денежной системы входит также в качестве элемента порядок установление валютного курса, который определяется на основе котировки.

    Котировка – определение и установление курса иностранной валюты по отношению к национальной валюте.

Котировка валют позволяет  определить соотношение двух денежных единиц, предложенных для обмена. Это соотношение не может быть постоянным, так как меняются спрос и предложение на валютном рынке. Котировку проводят центральные (национальные) банки и крупнейшие коммерческие банки. Различают официальную и сводную (рыночную) котировки валют. В настоящее время чаще всего используется основанный на «корзине валют» способ котировки, при котором национальная валюта сопоставляется с рядом других национальных валют, входящих в «корзину». ⁶

    Кассовая дисциплина – это набор общих правил, форм первичных кассовых документов, форм отчетности, которыми должны руководствоваться хозяйствующие субъекты при организации наличного денежного оборота, проходящего через их кассы. Контроль над соблюдением кассовой дисциплины возложен на коммерческие банки.

    Порядок проведения безналичных расчетов предполагает регулирование счетов, по которым осуществляются безналичные расчеты в экономике, форм расчетов, обязательств, которые возникают при безналичных платежах.

Глава 2. Типы и  структура денежных систем

 

2.1. Типы денежных  систем 

 

В зависимости от того в какой форме функционируют  деньги: как товар – всеобщий эквивалент или как мера стоимости, различают два типа денежных систем:

- система металлического обращения, при которой денежный товар, непосредственно обращается и выполняет все функции денег, а кредитные деньги размены на золото;

- система обращения денежных знаков, когда золото и серебро вытеснены из обращения неразменными на них кредитными и бумажными деньгами [7, c. 80].

В зависимости от металла, который в данной стране был принят в качестве всеобщего эквивалента, и базы денежного обращения различают биметаллизм и монометаллизм.

Биметаллизм – денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента законодательно закреплена за двумя благородными металлами (обычно золотом и серебром), предусматривая свободную чеканку монет из обоих металлов и их неограниченное обращение.⁷

 Существует три  разновидности биметаллизма:

- система параллельной валюты, когда соотношение между золотыми и серебряными монетами стихийно устанавливается на рынке;

- система двойной валюты, когда соотношение между золотыми и серебряными монетами устанавливалось государством в зависимости от различных факторов (спрос на металлы, экономическая и политическая ситуация в стране и т.д.);

- система «хромающей» валюты, при которой золотые и серебряные монеты служили законными платежными средствами, но не на равных основаниях, т.к. чеканка серебряных монет производилась в закрытом порядке в отличие от свободной чеканки золотых монет, т.е. золото имеет более свободное обращение, чем серебряные деньги.

Однако биметаллическая система была противоречива и неустойчива. Она не соответствовала потребностям развития товарного хозяйства, так как использование в качестве меры стоимости одновременно двух металлов (золота и серебра) противоречит природе этой денежной функции. Всеобщей мерой стоимости может служить один товар. Кроме того, устанавливаемое государством твердое стоимостное соотношение между золотом и серебром не соответствовало их рыночной стоимости.

Развитие товарного хозяйства требовало устойчивых денег, единого всеобщего эквивалента, поэтому биметаллизм уступил место монометаллизму [8, с.63].

Монометаллизм – денежная система, при которой один денежный металл (золото или серебро) служит всеобщим эквивалентом и основой денежного обращения, а функционирующие монеты и знаки стоимости размены на золото или серебро.

В истории известны денежные системы, основанные на серебряном монометаллизме, однако наибольшее распространение  в мире получил золотой монометаллизм. В зависимости от характера обращения  и обмена денежных знаков на золото в теории денег различают три разновидности золотого монометаллизма: золотомонетный, золотослитковый и золотодевизный стандарты.

До первой мировой  войны золотой монометаллизм  существовал в мире в форме золотомонетного стандарта, который характеризуется следующими чертами:

- исчисление цен товаров осуществлялось в золоте;

- во внутреннем обращении страны находились полноценные золотые монеты, которые выполняли все функции денег;

- свободная чеканка золотых монет для частных лиц с фиксированным содержанием золота;

- находящиеся в обращении денежные знаки свободно и неограниченно размениваются на золотые монеты;

- свободные ввоз золота и функционирование свободных рынков золота.

Все это обеспечивало относительную устойчивость и эластичность денежной системы. Вместе с тем функционирование золотомонетного стандарта требовало наличие определенных золотых запасов у центральных банков, которые служили резервом монетного обращения, обеспечивая свободный размен монет на золото.⁸

После первой мировой  войны ни одно развитое государство не смогло вернуться к золотомонетному стандарту. В условиях послевоенной экономики в 20-е годы в ряде стран был установлен золотослитковый стандарт. При золотослитковом стандарте, в отличие от золотомонетного:

- в обращении отсутствуют золотые монеты и их свободная чеканка;

- обмен банкнот и других неполноценных денег производится только на золотые слитки весом 12,5 кг;

- необходимо предъявление в банк достаточно крупной суммы денег.

Более того, в большинстве  стран обмен неполноценных денег на золото не был восстановлен даже в такой усеченной форме, а применялся обмен кредитных денег на иностранную валюту, так называемый золотовалютный или золотодевизный стандарт. При золотодевизном стандарте:

- отсутствуют свободное обращение золотых монет и их свободная чеканка;

- обмен неполноценных денег на золото производится с помощью обмена по варианту стран с золотослитковым стандартом;

- связь денежных единиц стран с золотодевизным стандартом с золотом носит косвенный характер [13, с.45].

Золотослитковый и золотодевизный стандарты представляли собой форму  «урезанного» золотомонетного стандарта, и просуществовали недолго. В  результате мирового экономического кризиса были ликвидированы все формы золотого монометаллизма, и утвердилась система неразменных на золото и необеспеченных золотом кредитных и бумажных денег.⁹

С середины 30-х годов  в мире начинают функционировать  денежные системы, основанные на обороте  неразменных кредитных денежных знаков, для которых характерно:

- вытеснение золота, как из внутреннего, так и из внешнего оборота и оседание его в золотых резервах;

- однако золото продолжает выполнять функцию образования сокровища;

- выпуск наличных и безналичных денежных знаков осуществляется на основе кредитных операций банков;

- развитие безналичного и сохранение наличного денежного оборота;

- создание и развитие механизмов денежно-кредитного регулирования.

После второй мировой  войны в мире сложилась так  называемая Бреттон-Вудсская денежная система, которая юридически была оформлена на валютно-финансовой конференции ООН в г. Бреттон-Вудсе. Основные черты этой системы составляли в следующем:

     - функция мировых денег сохранялась за золотом в той мере, в какой оно продолжало быть средством окончательных расчетов между странами и всеобщим воплощением богатства;

     - наряду с золотом в качестве международных платежных средств в международном обороте использовалась национальная денежная единица США – доллар;

    - резервные валюты могли обмениваться на золото в Казначействе США по официально установленному соотношению центральными банками и правительственными учреждениями других стран;

     - цена золота на свободных рынках складывалась на базе официальной цены;

     - приравнивание валют друг к другу и их взаимный обмен осуществлялись на основе официально согласованных странами-членами МВФ валютных паритетов, выраженных в золотое и долларах США;