Финансы

ОМСКАЯ АКАДЕМИЯ МВД РОССИИ

                   КАФЕДРА ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ТЕОРИИ И ФИНАНСОВОГО ПРАВА 

 
 
 
 
 
 
 

Контрольная работа

по дисциплине  «Финансы организаций»

                                                      Вариант №4 
 
 
 
 

                                                                     Выполнил: 

курсант 481 ФС уч. группы

рядовой полиции

Восковец  С.В. 
 

Проверил:

ст. преподаватель кафедры ЭТ и ФП

                                                                     подполковник полиции

Сурикова Л.А. 
 
 
 
 
 

                                                           Омск 

                                                      2011г.

Основные  положения методики финансового анализа на примере ОАО «Грифон»

      Исследуемые аспекты:

1. Оценка динамики и структуры баланса. Аналитический баланс.
2. Анализ финансовой устойчивости предприятия.
3. Анализ ликвидности баланса и платежеспособности.
4. Анализ рентабельности и деловой активности организации
1. Оценка динамики и структуры баланса. Аналитический баланс

    Исходным моментом методики анализа финансового состояния является оценка динамики и структуры активов и пассивов. Ниже приведена форма баланса в агрегированном виде, а также условные обозначения итоговых величин по разделам баланса и наиболее важным группам статей внутри разделов. Изображенное в таблице параллельное расположение статей и разделов актива и пассива называется также балансом в форме счета. Обозначения из этой таблицы будут использованы ниже при записи формул преобразований и показателей анализа.

АКТИВ	код показателя	на начало отчетного года	на конец  отчетного периода
1	2	3	4
1.ВНЕОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ                       нематериальные активы	110
основные  средства	120	561	56
незавершенное строительство	130	402100	420130
доходные  вложения в материальные ценности	135	42805	62388
досрочные финансовые вложения	140	789	12045
отложенные  налоговые активы	145	4175	6105
прочие  внеоборотные активы	150
ИТОГО по разделу1	190	450430	500724
2.ОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ                                                    запасы	210	117331	178515
в том числе:                                                                             сырье, материалы и др. аналогичные  ценности	211	105792	146740
животные  на выращивании и откорме	212
затраты в незавершенном производстве	213	10929	29105
готовая продукция и товары для перепродажи	214	352	348
товары  отгруженные	215
расходы будущих периодов	216	1158	3187
прочие  запасы и затраты	217
налог на добавленную стоимость по приобретенным  ценностям	220	18109	19566
дебиторская задолженность (платежи по которой  ожидаются более чем через 12 месяцев  после отчетной даты)	230	87758	102943
в том числе покупатели и заказчики		87535	102560
дебиторская задолженность (платежи по которой  ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	439369	346860
в том числе покупатели и заказчики		292885	233927
краткосрочные финансовые вложения	250	88375	93001
денежные  средства	260	74460	149097
прочие  оборотные активы	270
ИТОГО по разделу2	290	1324053	1405849
БАЛАНС	300	1774483	1906573
ПАССИВ	код показателя	на начало отчетного года	на конец  отчетного периода
1	2	3	4
3.КАПИТАЛ  И РЕЗЕРВЫ                                            Уставный капитал	410	85	85
собственные акции, выкупленные у акционеров
добавочный  капитал	420	352427	360653
резервный капитал	430	35032	38756
в том числе:                                                                        резервы, образованные в соответствии с законодательством		17	17
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами		33015	367362
нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток)	470	381102	76570
ИТОГО по разделу3	490	801678	843443
4.ДОЛГОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА                      займы и кредиты	510	25595	22405
отложенные  налоговые обязательства	515
прочие  долгосрочные обязательства	520		15825
ИТОГО по разделу4	590	25595	38230
5.КРАТКОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА                     займы и кредиты	610		8889
кредиторская задолженность	620	245230	242448
в том числе:                                                                       поставщики и подрядчики	621	93377	70779
задолженность перед персоналом организации	622	7608	13509
задолженность перед государством	623	13785	12824
задолженность по налогам и сборам	624	19946	40850
прочие  кредиторы	625	91065	85060
задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов	630		193
доходы  будущих периодов	640	175094	198071
резервы предстоящих расходов	650	301105	352277
прочие  краткосрочные обязательства	660
ИТОГО по разделу5	690	947210	1024900
БАЛАНС	700	1774483	1906573

 

    Баланс  активов и пассивов в агрегированном виде 

Актив	Строки	Обоз.	Пассив	Строки	Обоз.
I. Внеоборотные активы в том  числе основные  средства и незавершенное строительство II.Оборотные активы в том  числе	190    120+130    290	ВОА     ОСиНС    ОА	III.Собственный капитал3 в том  числе -капитал  и резервы -доходы  будущих периодов и резервы  предстоящих расходов	490+640+650    490    640+650	CК    КиР    ДиР
-запасы из них  сырье, материалы, незавершенное производство расходы будущих  периодов	210	З    СМиНП    РБП	IV. Заемный капитал3 в том  числе -долгосрочные  обязательства4 из них займы и кредиты	590+690-640-650  590    510	ЗК    ДО    ДЗК
-НДС по приобретенным ценностям1 -дебиторская  задолженность2 -краткосрочные  финансовые вложения -денежные  средства	220  230+240+270    250  260	НДС   ДбЗ    КФВ   ДС	-краткосрочные  обязательства3 из них займы и кредиты кредиторская  и прочая задолженность5	690 -640-650  610  620+630+660	КО    КЗК   КрЗ
Баланс	300	B=А	Баланс	700	B=П

 

Примечания  к таблице.

¹в упрощенных расчетах отражается вместе с запасами,

²в упрощенных расчетах к дебиторской задолженности присоединяются прочие оборотные активы,

³в аналитических методиках к собственному капиталу присоединяются строки 640 и 650 из раздела краткосрочных обязательств,

⁴раздел в отчетном балансе также включает отложенные налоговые обязательства,

⁵в упрощенных расчетах к кредиторской задолженности относят прочие краткосрочные обязательства. 

    Необходимым предварительным этапом, предшествующим проведению анализа, является преобразование отчетного баланса в такую  форму, которая, с одной стороны, делает возможным объективный анализ и, с другой стороны, максимально удобна для проведения аналитических расчетов. Сравнительный аналитический баланс может быть представлен как единой таблицей, так и с разделением по активам и пассивам.

    Информация  для анализа динамики и структуры  активов представлена ниже в формате аналитического баланса по активам.

    Все показатели аналитического баланса  можно подразделить на три группы:

    1.показатели  структуры баланса (показатели  в графах 2-5);

    2.показатели  динамики баланса (показатели  в графах 6 и 8 );

    3.показатели  структурной динамики баланса (показатели в графах 7 и 9). 

    Имущество и его динамика 

Наименование  статей агрегированного баланса Абсолютные  величины Удельные  веса Изменения на  начало периода на конец  периода на начало периода п.гр.2 итог.гр.2 на конец  периода   п.гр.3 итог.гр.3 в абсолют-ных  величи-нах (гр.3-гр.2) в удель-ных  весах (гр.5-гр.4) в % к величии-нам  на начало года п.гр.6* 100 п.гр.2 в % к измене-нию  итога баланса п.гр.6* 100 итог  гр.6 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1. Внеоборотные  активы 450430 500724 25,38% 26,26% 50294 0,88% 11,17% 38,08% 2. Оборотные активы 1324053 1405849 74,62% 73,74% 81796 -0,88% 6,18% 61,92% -  запасы с НДС 135440 198081 7,63% 10,39% 62641 2,76% 46,25% 47,42% -  дебиторская  задолженность 527127 449803 29,71% 23,59% -77324 -6,12% -14,67% -58,54% -  денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения 162835 242098 9,18% 12,70% 79263 3,52% 48,68% 60,01% Итого имущество 1774483 1906573 100% 100% 132090 0% 7,44% 100%

 

    Аналитический баланс по активу дает следующую информацию:

1. Имущество предприятия за отчетный период по результатам расчетов увеличилось на 132 090 рублей или на 7,44 % (итоги по графам 6 и 8);
2. Темп прироста внеоборотных активов за отчетный период был больше темпа прироста оборотных активов на 4,99 % (по графе 8).
3. Изменение оборотных активов (в частности уменьшение дебиторской задолженности и увеличение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений) в большей степени отразилось на общем изменении (по графе 9).
4. Доля внеоборотных активов увеличилась на 0,88 %, а доля оборотных активов наоборот снизилась на 0,88 % (по гр.7).

    Дополнительную  информацию для выводов о состоянии  имущества организации и его изменения можно получить, рассчитав следующие коэффициенты:

• соотношения мобильных и иммобилизованных средств (отношение оборотных активов к внеоборотным). Норматив – не менее 0,5.

    Данный  коэффициент показывает, сколько  внеоборотных средств приходится на 1 рубль оборотных активов. В нашем случае на начало года на 1 рубль оборотных активов приходилось 2,94 рубля внеоборотных средств, а на конец года – 2,81 рубля. Данные результаты соответствуют нормативу, что отмечается в положительном ключе. Но тем уменьшение данного коэффициента на 0,13 рубля говорит нам о том, что предприятие стало вкладывать меньше средств в оборотные активы, что является отрицательной тенденцией развития предприятия.

• доли имущества производственного назначения (отношение суммы основных средств, незавершенного производства, сырья, материалов к итогу баланса). Для производственных предприятий норматив – не менее 0,5.

    Данный  коэффициент показывает долю имущества производственного назначения в общей стоимости всех средств предприятия. На начало года он составил 0,07. На конец – 0,09. Наблюдается положительная динамика, предприятие увеличило долю имущества производственного назначения на 0,02. Норматив – не менее 0,5, но предприятие не является производственным, следовательно, данное условие не существенно.

• доли запасов в оборотных активах – характеризует структурное состояние текущих активов. На нашем предприятии на начало года доля запасов составляла 8,86 %, на конец года – 12,70 %. То есть за отчетный период она увеличилась на 3,84 %, что может являться следствием  затоваривания, либо снижения спроса на продукцию предприятия.
• доли дебиторской задолженности в оборотных активах – показывает удельный вес дебиторской задолженности в оборотных активах организации. На начало отчетного периода доля составила 39,81 %, на конец – 32 %. Таким образом, произошло снижение доли дебиторской задолженности в оборотных активах на 7,81 %, что является положительным моментом, поскольку все большая доля оборотных активов участвует в процессе текущей деятельности организации.
• доли денежных средств и краткосрочных финансовых вложений в оборотных активах – показывает удельный вес наиболее мобильных активов (денежных средств и краткосрочных финансовых вложений) в оборотных активах предприятия. Чем выше значение этого показателя, тем выше мобильность оборотных активов. На нашем предприятии значение показателя на начало года – 12,30 %, на конец – 17,22 %. Следовательно, мобильность оборотных активов увеличилась на 4,92 %, что характеризуется положительно.