Кредитная система России

 

Специфической функцией современной  рыночной экономики является использование  кредита наряду с деньгами и дотациями  как инструмента ее регулирования. Кредитное регулирование экономики  — это совокупность мероприятий, осуществляемых государством для изменения объема и динамики кредита в целях воздействия на хозяйственные процессы. Государство участвует в процессе движения ссудного капитала от источников к сферам приложения, регулируя доступ заемщиков на рынок ссудных капиталов, облегчая или затрудняя получение ссуд. Путем дифференциации процентных ставок за кредит, предоставления правительственных гарантий и льгот стимулируется преимущественное кредитование тех предприятий и отраслей, деятельность которых соответствует общенациональным программам экономического развития. Данной цели служит также государственный кредит.

 

В России при решении в  настоящее время задач реструктуризации банковской системы предполагается более активное участие государства  в этом процессе, в том числе  стимулирование процесса кредитования банками реального сектора экономики. Данное направление развития кредитного регулирования предполагает сохранение отдельных крупных многофилиальных  банков, которые могли бы выполнять  функции проводников государственной  структурной и инвестиционной политики в сфере кредитования, прежде всего  агропромышленного производства (СБС-АГРО, включая Агробанк), а также в  индустриальной и строительной сфере (Промстройбанк, банк «Российский кредит»).

 

 

 

2.4 Кредитная система

 

Кредитную систему обычно рассматривают как совокупность кредитно-расчетных отношений, форм и методов кредитования и как  совокупность кредитных организаций (финансово-кредитных институтов).

 

Основой кредитной системы  исторически являются кредитные  организации (финансово-кредитные институты), прежде всего банки.

 

Выполнение отдельных  банковских функций восходит к глубокой древности (Древний Вавилон, Египет, Греция и Римская империя). Первые предшественники современных банков возникли во Флоренции и Венеции (1587 г.) на основе меняльного дела —  обмена денег различных областей и стран. Главными операциями банков были прием денежных вкладов и  безналичные расчеты. Позднее по такому принципу организовались банки  в Амстердаме (1605 г.) и Гамбурге (1618 г.).

 

Финансово-кредитные институты  на страновом уровне подразделяются на центральные банки, коммерческие банки и специализированные финансово-кредитные  институты (кредитные организации). Все они являются примером того, насколько тесно переплетены  денежная и кредитная системы.

 

Центральные банки — это  банки, осуществляющие выпуск банкнот  и являющиеся центрами кредитной  системы. Они занимают в ней особое место, будучи «банками банков», и являются, как правило, государственными учреждениями. В странах Западной Европы центральные  банки были национализированы в  период Второй мировой войны или  в послевоенный период. В США центральный  банк (Федеральная резервная система) находится в смешанной собственности.

 

Коммерческие банки представляют собой частные и государственные  банки, осуществляющие универсальные  операции по кредитованию промышленных, торговых и других предприятий, главным  образом за счет тех денежных капиталов, которые они получают в виде вкладов. Появление термина «коммерческие  банки» связано с тем, что в XVII в. они начали с обслуживания торговли и нарождающейся промышленности.

 

Специализированные кредитные  организации включают банковские и  небанковские организации, специализирующиеся на определенных видах кредитования. Так, внешнеторговые банки специализируются на кредитовании экспорта и импорта  товаров, а ипотечные банки и  компании — на предоставлении долгосрочных ссуд под залог недвижимости (земли  и строений).

 

Кроме того, с целью регулирования  валютных и денежно-кредитных отношений  на основе межгосударственных соглашений созданы межгосударственные (международные) банки: Международный банк реконструкции  и развития (Всемирный банк) и  его филиалы — Международная  ассоциация развития и Международная  финансовая корпорация, а также Банк международных расчетов и различные  региональные международные банки  развития, в том числе Европейский  банк реконструкции и развития, а  также другие банки. Членом большинства  этих банков является и Россия.

 

2.5 Функции Центрального  банка

 

Для центрального банка страны характерен ряд основных функций.

 

Эмиссионая функция —  старейшая и одна из наиболее важных функций центрального банка. Хотя в  современных условиях наличные деньги менее важны, чем безналичные, банкнотная эмиссия центральных банков сохраняет  свое значение, поскольку наличные деньги по-прежнему необходимы для  значительной части платежей и обеспечения  ликвидности кредитной системы, которая должна иметь средства окончательного погашения долговых обязательств. Так, в России наличные деньги составляют 35—42% совокупной денежной массы.

 

Функция аккумуляции и  хранения кассовых презервов для  коммерческих банков заключается в  том, что каждый банк, являющийся членом национальной кредитной системы, обязан хранить на резервном счете в  центральном банке сумму в  определенной пропорции к размеру  его вкладов. Изменение нормы  резервов — один из основных методов  денежно-кредитной политики, (в России эта норма в 1999 г. составляла по различным  вкладам и депозитам 5—7%).

 

Одновременно центральный  банк по традиции является хранителем официальных золотовалютных резервов страны (официально золотовалютные резервы  России на 1 июня 1999 г. составили около 112 млрд. долл. против 15 млрд. долл. на 1 июня 1996 г.).

 

Кредитование коммерческих банков центральным банком характерно, прежде всего, для социалистической экономики с ее государственной  монополией на кредитную деятельность, а также для экономики переходного  периода с ее нехваткой средств  у частных финансово-кредитных  институтов. Менее характерно оно  для развитой рыночной экономики, где  подобное кредитование существует преимущественно  в периоды финансовых трудностей. Предоставление кредитов и выполнения расчетных операций правительственных  органов осуществляются следующим  образом.

 

В государственных бюджетах аккумулируется до половины и больше ВВП стран. Эти средства накапливаются  на счетах в центральных банках и  расходуются с них. Поэтому центральные  банки ведут счета государственных  учреждений и организаций, местных  органов власти, аккумулируют на этих счетах средства и проводят выплаты  с них. Кроме того, они осуществляют операции с государственными ценными  бумагами, предоставляют государству  кредит в форме прямых краткосрочных  и долгосрочных ссуд или покупки государственных облигаций. Центральные банки также проводят по поручению правительственных органов операции с золотом и иностранной валютой.

 

Безналичные расчеты, основанные на зачете взаимных требований и обязательств, т.е. клиринги, являются важной функцией центральных банков. В ряде стран  центральный банк ведет операции по общенациональному клирингу, выступая посредником между коммерческими  банками, расположенными в разных районах  страны. Примером общенациональной расчетной  палаты служит Федеральная резервная  система Соединенных Штатов Америки.

 

Совокупность мероприятий  денежной политики (она, прежде всего, регулирует изменение денежной массы) и кредитной политики (нацелена на регулирование объема кредитов, уровня процентных ставок и других показателей  рынка ссудных капиталов) получила название денежно-кредитной политики.

 

2.6 Коммерческие банки

 

Функции коммерческих банков — это, прежде всего, аккумулирование  депозитов и ведение текущих  счетов; оплата выписанных на эти банки  чеков; предоставление кредитов предпринимателям. Коммерческие банки часто называются финансовыми универмагами или супермаркетами кредита. Ведь они осуществляют расчеты  и организуют платежный оборот в  масштабах всего национального  хозяйства. На базе их операций возникают  кредитные деньги (чеки, банковские векселя).

 

На рубеже 80—90-х гг. началось активное внедрение коммерческих банков в страховой бизнес. В результате клиенты коммерческих банков могут  пользоваться услугами самого широкого диапазона. Очевидно, данное направление универсализации коммерческих банков будет развиваться и в ближайшие годы.

 

2.7 Специализированные кредитные  организации (финансово-кредитные  институты)

 

Эти организации возникли в XIX в. Длительное время они играли в денежно-кредитной сфере подчиненную  роль, уступая коммерческим банкам. Однако их роль резко возросла в  странах с рыночной экономикой после  Второй мировой войны. Это произошло, с одной стороны, из-за усиления значения операций, на которых специализировались эти институты, а с другой —  из-за проникновения этих финансово  усилившихся специализированных институтов в сферу действия коммерческих банков. Примером могут служить пенсионные фонды, капиталы которых сильно возросли в последние десятилетия и  которые на Западе являются одними из крупнейших покупателей ценных бумаг.

 

Инвестиционные банки  занимаются эмиссионно-учредительской деятельностью, т.е. проводят операции по выпуску и размещению на фондовом рынке ценных бумаг, получая на этом доход. Они не имеют права принимать  депозиты и привлекают капитал, как  правило, путем продажи собственных  акций или за счет кредита коммерческих банков. Свой капитал они используют для долгосрочного кредитования различных отраслей хозяйства. В  России эти банки немногочисленны.

 

Важное место в кредитной  системе занимает обширная группа сберегательных учреждений. Они привлекают мелкие сбережения и доходы, которые без  помощи кредитной системы не могут  функционировать как капитал. Существуют разные типы сберегательных учреждений: сберегательные банки и кассы, взаимно-сберегательные банки (разновидность кооперативных банковских учреждений в США), доверительно-сберегательные банки (в Великобритании), ссудосберегательные ассоциации (в США), кредитные кооперативы (союзы, ассоциации). В России среди сберегательных учреждений доминирует Сбербанк РФ (на февраль 1999 г. имел 1848 филиалов).

 

Для страховых компаний характерна специфическая форма привлечения  средств — продажа страховых  полисов. Полученные расходы они, вкладывают прежде всего в облигации и  акции других компаний, государственные  ценные бумаги. Они также предоставляют  долгосрочные кредиты предприятиям и государству.

 

Пенсионные фонды различаются  по организации и управлению, по структуре активов. Так, имеются  фонды, застрахованные управляемые  страховыми компаниями) и незастрахованные (управляемые предприятиями или  по их доверенности банками), фундированные (их средства инвестированы в ценные бумаги) и нефундированные (пенсии выплачиваются  из текущих поступлений и доходов) и т.д.

 

В России наряду со страховыми компаниями вопросами пенсионного  обеспечения занимаются также негосударственные  пенсионные фонды (НПФ). По своей сути они являются сберегательными институтами. Однако в деятельности НПФ существует еще немало проблем и изъянов. В частности, некоторые НПФ основаны на пирамидальных схемах, что, несомненно, приведет их к банкротству и может  дискредитировать в глазах населения  идею негосударственного пенсионного  обеспечения.

 

Инвестиционные компании размещают среди мелких держателей свои обязательства (акции) и используют полученные средства для покупки  ценных бумаг различных отраслей хозяйства. Мелкие инвесторы охотно покупают обязательства инвестиционных компаний, так как благодаря значительной диверсификации (вложение средств в различные предприятия) достигается известное рассредоточение активов, снижается опасность потери сбережений из-за банкротств фирм, в чьи акции вложен капитал. Инвестиционные чековые фонды в России являются, в сущности, тоже инвестиционными компаниями.

 

Специализированные кредитные  учреждения играют важную роль в содействии переливу капитала, а стало быть, структурным сдвигам в экономике. В то время как коммерческие банки  обслуживают прежде всего кругооборот  оборотных фондов, на долю специализированных учреждений приходится оборот основного  капитала, т.е. кредитование инвестиционного  процесса.

 

 

3. Особенности кредитной  системы в России

 

В России, как и в большинстве  других стран мира, действует двухуровневая  кредитная система: Центральный  банк — банковские институты и  небанковские кредитные организации. Центральный банк РФ (Банк России, Центробанк, ЦБ РФ) является эмиссионным центром  страны, обладает монопольным правом выпуска в обращение и изъятия  из него наличных денежных знаков в  форме банкнот и монет. В качестве банка банков он предоставляет централизованные кредиты коммерческим банкам, является главным банкиром Правительства  РФ, выполняет функции управляющего золотовалютными резервами, осуществляет кассовое исполнение государственного бюджета (прежде всего организацию  через свои управления и отделения  приема бюджетных платежей в регионах и на местах) и проч.

 

Коммерческие банки являются основой кредитной системы России. Некоторые из них возникли на базе ранее функционировавших специализированных государственных банков, имевших  устойчивое финансовое положение и  обладавших разветвленной сетью  филиалов (Сбербанк, Мосбизнесбанк, Промстройбанк  и др.), другие создавались практически  «с нуля».