Сущность управления активами и пассивами коммерческого банка

Пассивы коммерческих банков - это ресурсы, за счет которых осуществляются кредитные, инвестиционные и другие активные операции. Ресурсы делятся на собственные, привлеченные и заемные.

К собственным ресурсам, или к банковскому капиталу, принадлежат уставный, резервный и другие фонды, которые создаются для обеспечения финансового постоянства, коммерческой и хозяйственной деятельности банка, а также нераспределенная прибыль текущего и прошлых годов. Собственный капитал коммерческого банка выполняет в основном защитную функцию - страхование интересов вкладчиков и кредиторов, а также покрытие текущего убытка от банковской деятельности. Функция же обеспечения оперативной деятельности для собственного капитала является второстепенной, ее обеспечивают главным образом привлеченные и заемные средства.

Собственный капитал коммерческого банка делится на основной и дополнительный. К основному капиталу относят уставный и резервный фонды, а также нераспределенную прибыль прошлых лет. Дополнительный капитал состоит из общих резервов по активным операциям и текущих прибылей.

Порядок формирования уставного фонда зависит от формы организации банка. Если коммерческий банк образовывается в форме публичного акционерного общества (ПAО), то уставный фонд формируется путем открытой подписки на акции, а если в форме частного акционерного общества (ЧAО) - через перераспределение всех акций среди учредителей банка согласно размеру их доли в уставном фонде. При образовании банка как общества с ограниченной ответственностью уставный фонд делится на доли, размер которых фиксируется в учредительских документах, а участники банка несут ответственность по его обязательствам в пределах своей доли. Уставный фонд коммерческого банка в форме ПАО создается путем выпуска и продажи двух видов именных акций - обычных и привилегированных. Держатели обычных акций принимают участие в управлении банка и разделяют с ним все его прибыли, ущерб и риски. Если коммерческий банк не имеет прибыли, держатели обычных акций не получают дивидендов, им ничего не гарантируется в случае ликвидации банка. Однако убытки держателей обычных акций не могут быть больше, чем первоначальная стоимость их инвестиций, а прибыль в случае прибыльной деятельности банка они могут получать больше, так как распределение остатка прибыли происходит только между владельцами простых (обычных) акций.

Держатели обычных акций вкладывают свой капитал на все время функционирования коммерческого банка. Они, как правило, не могут продать их назад банку-эмитенту. В исключительных случаях, если собрание акционеров примет решение о сокращении числа участников банка, доля простых акций может быть выкуплена банком-эмитентом. Обычные акции свободно покупаются и продаются на вторичном рынке ценных бумаг (фондовой бирже).

Привилегированные акции дают право их владельцам на получение фиксированного размера дивидендов, который не зависит от полученной банком прибыли. Держатели привилегированных акций в случае ликвидации коммерческого банка и распределения его имущества имеют преимущества сравнительно с держателями обычных акций, им возвращается стоимость этих акций. Однако при ликвидации коммерческого банка держателям привилегированных акций возвращается их стоимость после того, как будут удовлетворены денежные требования кредиторов банка. Держатели привилегированных акций не берут участия в управлении коммерческим банком.

С развитием операций коммерческих банков, а также необходимостью удовлетворения требований НБУ относительно минимального размера уставного фонда у коммерческого банка возникает проблема в увеличении размера этого фонда. Это происходит путем проведения дополнительной эмиссии акций. Как правило, банк стремится при дополнительных эмиссиях выпускать в первую очередь привилегированные акции, с тем чтобы предотвратить расширение круга держателей обычных акций и осложнения процесса управления банком.

Первый выпуск акций банка должен полностью состоять из обычных акций. Регистрация и продажа банком-эмитентом первого выпуска акций освобождается от обложения налогом на операции с ценными бумагами.

Все выпуски ценных бумаг банками типа открытого акционерного общества независимо от размера выпуска и количества инвесторов подлежат государственной регистрации в Министерстве финансов Украины. Цель этой процедуры - повысить ответственность банков-эмитентов перед покупателями ценных бумаг и снизить риски, связанные с финансовыми злоупотреблениями и махинациями. Чтобы получить право дополнительной эмиссии акций, банк не должен быть убыточным и не иметь просроченные долги перед бюджетом и кредиторами.

Для регистрации выпуска акций банк-эмитент составляет «проспект» эмиссии, который готовится  учредителями банка (при первой эмиссии) и Правлением банка (при следующих эмиссиях). В «проспекте» эмиссии сообщается о банке, его финансовом положении, помещаются ведомости о будущем выпуске ценных бумаг. «Проспект» эмиссии должен быть заверен независимой аудиторской фирмой.

Эмиссия акций как форма создания и наполнение уставного фонда коммерческого банка регулируется Законами Украины «О хозяйственных обществах» (от 19 сентября 1991 г.) и «О ценных бумагах и фондовой бирже» (от 24 июня 1991 p.).

Резервный фонд коммерческого банка предназначен для покрытия возможного ущерба от банковской деятельности, а также для уплаты дивидендов по привилегированным акциям, когда для этого недостаточно прибыли. Наличие средств в резервном фонде обеспечивает устойчивость коммерческого банка, уменьшает вероятность его банкротства.

Резервный фонд коммерческого банка создается в порядке, определенном сборами акционеров, а его размер устанавливается, как правило, на уровне  50% от размера уставного фонда. Он формируется за счет отчислений из прибыли, которые ежегодно должны равняться не меньше 5 % от суммы полученной прибыли .      
Кроме резервного фонда в коммерческих банках создаются специальные фонды, предназначенные для покрытия ущерба от активных операций и для производственного и социального развития банка, их формирования осуществляется за счет прибыли.

Прибыль является ресурсом внутреннего происхождения. Он существует в виде остатка прибыли после уплаты налогов и отчисление в фонды банка. За его счет платятся дивиденды акционерам. Если после уплаты дивидендов по ставке, установленной собранием акционеров, возникнет остаток прибыли, то эта сумма может быть направлена на пополнение уставного фонда банка. Такая операция (пополнение уставного фонда) может быть осуществленная и без уплаты дивидендов акционерам, но также по решению, которое принимается общим собранием акционеров.

Привлеченные средства банка - это совокупность средств на текущих, депозитных и других счетах банковских клиентов (юридических и физических лиц), на счетах общественных организаций, разнообразных общественных фондов, которые размещаются в активе с целью получения прибыли или обеспечение ликвидности банка. Основную сумму привлеченных средств представляют временно свободные денежные капиталы, которые возникают на основе кругооборота промышленного и торгового капитала, денежные накопления государства, личные денежные накопления населения.

Привлеченные средства формируют преобладающую часть ресурсов, которые используются для выполнения активных операций банков. Как основной элемент денежной массы привлеченные средства банков играют важную роль в экономике, поэтому они являются объектом государственного регулирования, которое осуществляется в формах ограничения выплачиваемого вознаграждения (процентов), установление норм обязательного резервирования и некоторых нормативов регулирования банковской деятельности (платежеспособности, ликвидности и т.п.). Привлеченные средства банков делятся на депозитные и недепозитные. Банки привлекают свободные денежные средства путем выполнения депозитных операций, в процессе которых используются разные виды банковских счетов. Депозиты бывают до востребования и срочные. Депозиты до востребования размещаются в банка на текущем счете клиента. Они используются владельцами для осуществления текущих расчетов с их хозяйственными партнерами. По требованию клиента средства из его текущего счета в любое время могут изыматься путем выдачи денежной наличности, выполнение платежного поручения, оплаты чеков или векселей.

Вклады до востребования являются нестабильными, что ограничивает возможность их использования банком для заемных и инвестиционных операций. В условиях отсутствия (как правило) платы за депозиты до востребования банки стараются привлечь клиентов и стимулировать прирост текущих взносов за счет предоставления им дополнительных услуг и повышение качества обслуживания. Это, в частности, кредитование из текущего счета, льготы вкладчикам в получении кредита, использование удобных для клиента форм расчетов, применение кредитных карточек, чеков, расчетно-консультативное обслуживание и т.п. К вкладам до востребования принадлежат также кредитовые остатки по контокорентным счетам или текущим счетом с овердрафтом. Для покрытия операционных расходов, связанных с ведением текущих счетов, банк взимает с клиента комиссионное вознаграждение.  Некоторые банки не взимают комиссии за ведение текущих счетов при условии хранения на них стабильного остатка, не ниже установленного уровня.

Срочные депозиты (вклады) - это средства, размещенные в банках на определенный срок не меньше от одного месяца и могут быть снятыми после истечения этого срока или после сообщения банка. Изъятие срочных вкладов происходит путем перевода денег на расчетный (текущий) счет или денежной наличностью из кассы банка. Срочные вклады являются для банков лучшим видом депозитов, поскольку они стабильные и удобные в банковском планировании. По ним платится высокий депозитный процент, уровень которого дифференцируется в зависимости от срока, вида взноса, периода сообщения об изъятии, общей динамики ставок денежного рынка и других условий. Срочные вклады являются источником получения прибылей их владельцами, они оформляются соглашением между вкладчиком и банком. Срочные вклады не используются для осуществления текущих платежей. Если вкладчик желает изменить сумму взноса - уменьшить или увеличить, то он может расторгнуть депозитное соглашение и переоформить свой срочный вклад на новых условиях. При досрочном изъятии средств из такого депозита владелец, как правило, лишается предусмотренных соглашением процентов. В этом случае проценты снижаются к уровню, предусмотренному по вкладам до востребования.

Недепозитные привлеченные (одолженные) средства банка - это займы на денежном рынке, которые привлекаются в форме межбанковских кредитов и кредитов центрального банка (НБУ), операций с ценными бумагами на вторичном фондовом рынке, а также займов на рынке євродоларов. Эти средства имеют существенное значение для поддержки текущей банковской ликвидности и потому активно используются коммерческими банками Украины.
Средства, полученные коммерческим банком с помощью облигаций, не могут считаться собственным капиталом, так как облигации выпускаются на определенный срок, после истечения которого эти средства возвращаются инвесторам. Они свидетельствуют о предоставлении владельцами облигаций указанных средств в распоряжение эмитента в форме долгосрочного займа.

Одним из источников пополнения ресурсов коммерческого банка является межбанковский кредит. Кредитными ресурсами торгуют финансово устойчивые коммерческие банки, в которых всегда есть излишек ресурсов. Эти банки для получения прибыли стремятся разместить свободные ресурсы в других банках. Кроме финансовой выгоды, банки-кредиторы получают возможность установления деловых партнерских отношений.
В принципе банкам удобно размещать кредитные ресурсы в других банках сравнительно с кредитованием субъектов хозяйственной деятельности, поскольку первые отличаются, как правило, более высокой надежностью. Тем не менее в Украине во второй половине 1994 г. в банковской системе сложилась кризисная ситуация, одной из причин которой было невозвращение отдельными банками межбанковских кредитов. Поэтому ныне коммерческие банки очень осторожно подходят к решению вопросов о выдаче межбанковских кредитов.
Сроки межбанковских кредитов могут быть разными - от одного дня до трех - шести месяцев. Процентная ставка по межбанковским кредитам, как правило, ниже, чем по кредитам, предоставленным хозяйственникам, и связана с учетной ставкой НБУ.

НБУ применяет механизм рефинансирования коммерческих банков через операции «репо» и ломбардное кредитование, а также предоставление кредитов под залог конверсионных облигаций внутреннего государственного займа (КОВДП) и стабилизационных кредитов.

Основной формой рефинансирования коммерческих банков является ломбардное кредитование и операции «репо». Их доля в общих кредитах НБУ коммерческим банкам представляет более  76 %, в том числе на операции «репо» приходится свыше 54 %, а на ломбардное кредитование - свыше 21 %. На другие механизмы рефинансирования (кредиты под залог КОВДП и стабилизационные) приходится около 24 %.

Операции «репо» - это операции с ценными бумагами, которые состоят из двух частей. Для их осуществления заключается единое генеральное соглашение между участниками рынка (НБУ и коммерческими банками) о продаже-купле государственных ценных бумаг на определенный срок с обязательствами обратной продажи-купли в определенный срок или по требованию одной из сторон по заранее обусловленной цене.
Использование НБУ государственных ценных бумаг для операций «репо» осуществляется через «прямое «репо» - куплю у коммерческого банка государственных ценных бумаг и «обратное «репо» - обязательной продаже государственных ценных бумаг. В ситуации, когда в пределах определенных основных монетарных параметров существует потребность повышения ликвидности коммерческих банков, НБУ осуществляет операции «прямого «репо» и на основании генерального соглашения покупает у коммерческого банка государственные ценные бумаги на соответствующий период с обязательным условием обратного их выкупа этим коммерческим банком в установленный срок. В случае накопления избыточной ликвидности в банковской системе, рост денежной массы значительно выше темпов, чем предполагалось, НБУ может продать коммерческим банкам через механизм «обратного «репо» государственные ценные бумаги (которые есть в его портфеле) на определенный период при условии выкупа их у коммерческого банка на установленный срок.
Национальный банк может осуществлять операции «репо» купли-продажи государственных ценных бумаг как через непосредственную договоренность с коммерческими банками, так и проведением тендера заявок коммерческих банков на участие в операциях «репо» (в случае проведения тендера). Национальный банк через свои региональные управления не позднее как за неделю присылает сообщение о проведении такого тендера с указанием срока операций «репо» и условий его проведения.