Антикризисное управление

Существует множество проблем. И первые из них - как закупить дешевое качественное сырье, исходя из ограниченных ресурсов, как его быстрее завезти и своевременно рассчитаться с поставщиками? Как расширить рынок сбыта и продать выгодно свою продукцию?

Основные причины нынешней ситуации по сбыту продукции состоят в следующем:

* Падение спроса на рынке  металлопроката, что связано в  большей степени с перенасыщением  рынка металлопродукцией и увеличением  числа конкурентов

* Дефицит денежных средств у  потребителей.

* Несвоевременное выполнение заказов потребителей из-за отсутствия материалов, что больше зависит не от предприятия, а от поставщиков и посредников.

* Зачастую непродуманная система  ценообразования и отсутствие  гибкой системы оплаты за продукцию.

* Крайне тяжелое финансовое  положение предприятия.

* Внутренняя неорганизованность.

* Не всегда продуманная практика  получения средств и их использование.

Анализируя отчетные документы  предприятия, так же, можно выявить  и другие, более конкретные, причины  сложившейся ситуации.

Основных средств на балансе предприятия нет, что свидетельствует о больших затратах на аренду помещения и оборудования. Не всегда отсутствие собственных основных фондов приводит к подобной ситуации. При наличии быстрого производственного цикла и большой выручке многие предприятия могут вполне реально существовать на заемные средства. Но, по-видимому, анализируемое предприятие не справляется, так как при данном производстве достаточно велики издержки производства.

Постоянная дебиторская задолженность  перед предприятием ни когда не будет способствовать улучшению финансового состояния.

Рост обязательств на первый взгляд покрывается ростом оборотного капитала, но при расчете можно сделать  вывод что скорость роста обязательств в несколько раз превышает  рост оборотного капитала.

Так же причиной неплатежеспособности можно назвать резкое уменьшение денежных средств в наличии.

Вывод:

Причины неплатежеспособности ООО "Приз-Металл-Сервис" можно охарактеризовать как внутренние и внешние.

К внешним причинам относятся: нестабильная экономическая ситуация в стране, нестабильность спроса на рынке, нехватка денежных средств у потребителей, а также недобросовестность партнеров.

К внутренним причинам относятся такие  как: непродуманная система ценообразования, неумение управлять доходами, превышающий рост обязательств перед ростом доходов и оборотного капитала, отсутствие в наличии денежных средств.

Высокая себестоимость реализации товаров, не соразмерные расходы, низкая выручка (себестоимость составляет 93% от выручки и 7% расходы), все это показывает о несостоятельности данного производства.

3. Рекомендации по выбору пути  выхода из кризисного положения

3.1 Возможные причины неплатежеспособности

Представляется очевидным, что  неплатежеспособность прямо пропорциональна  объему обязательств. Действительно, абсолютно платежеспособным является предприятие, капитал которого полностью является собственным, а обязательства отсутствуют.

Так как обязательства возникают  всегда (например по налогам), это означает, что данное предприятие с опережением (авансом) исполняет свои обязательства. Оно никому не должно, и вопрос о его неплатежеспособности просто не возникает.

В то же время предприятие может  абсолютно не иметь собственного капитала, работать целиком на заемных  средствах и оставаться платежеспособным. Все зависит от выручки.

Например, предприятие, не имея ни единицы  собственного капитала, работает целиком  на заемных средствах в объеме 1000 условных единиц. Но если его среднедневная  выручка равна 100 единицам, оно успевает рассчитаться с кредиторами за 10-дневный цикл и никаких проблем с его платежеспособностью у кредиторов не возникает.

Таковое справедливо, однако, если кредиторов устраивает 10-дневный цикл, т.е. они  склонны отпускать свои средства и товары в ссуду на 10 дней.

Из вышеприведенного примера следует, что неплатежеспособность прежде всего обратно пропорциональна выручке. Чем меньше выручка, тем выше неплатежеспособность (естественно, при наличии обязательств).[13]

В общем и целом неплатежеспособность предприятия, как тенденция прямо  пропорциональна объему обязательств и обратно пропорциональна величине среднедневной выручки.

Если за определенный период темпы  роста обязательств были выше темпов прироста выручки, то предприятие продвинулось в направлении роста неплатежеспособности.

В общем случае причинами неплатежеспособности являются факторы, влияющие на:

* снижение или недостаточный  рост выручки;

* опережающий прирост обязательств.

Замедление  темпов роста выручки либо ее абсолютное снижение наблюдается при:

* затоваривании,  когда рынок снижает спрос на продукцию из-за ее неудовлетворительного качества, высокой цены или снижения на нее потребности;

* растущем  невозврате платежей за отгруженную  продукцию, когда предприятие  работает с ненадлежащим покупателем  или не свободно в выборе  надлежащего;

* сужении  рынка за счет ограничения  на него доступа путем ввода  запретов, квот, таможенных барьеров  и т.д.

Иными словами, здесь простые причины: или не берут продукцию (услуги) или берут, но не платят, или не пускают на рынок.

Опережающий темп прироста обязательств наблюдается в случаях, когда:

* предприятие  осуществляет неэффективные долгосрочные  финансовые вложения (капиталовложения), которые не сопровождаются соответствующим  ростом выручки. Здесь может  быть и разрыв между сегодняшними  вложениями и завтрашним приростом выручки.

* предприятие  загружает производство избыточными  (неработающими) запасами, которые  не увеличивают объемов производства  и выручки;

* предприятие  наращивает средства в расчетах (сумма раздела III активов баланса), которые практически не имеют отношения к выручке;

* предприятие  несет убытки.

Данный  комплекс общих причин неплатежеспособности характерен для всех предприятий, испытывающих трудности своевременного расчета  по своим обязательствам, независимо от страны производства и рынка.[21]

Ситуация  особо усугубляется, когда отсутствует  планирование и управление денежными  потоками.

В общем  и целом причины неплатежеспособности могут быть сведены к двум основным:

* отставанию  от запросов рынка (по предлагаемому  ассортименту, по качеству, по цене и т.д.). В этом случае можно говорить о болезни бизнеса;

* неудовлетворительному финансовому  руководству предприятием, когда  оно избыточно отягощается обязательствами.  В данном случае можно говорить  о болезни финансового управления  или менеджмента.[20]

Первый случай наиболее наглядно отражается на выручке, второй — на приросте массы  обязательств.

Вывод:

В общем случае причинами неплатежеспособности могут быть следующими:

* снижение или недостаточный  рост выручки (затоваривание,  сужение рынка, невозврат платежей);

* опережающий прирост обязательств (неэффективные финансовые вложения, избыточные запасы, наращивание  средств в расчетах);

* отставание от запросов рынка;

неудовлетворительное

3.2 Пути выхода из кризисного  состояния

Следует уяснить существующие объективные условия для массовой несостоятельности предприятий различных организационно-правовых форм собственности и всего народно-хозяйственного комплекса РФ. Они порождены прежде всего непродуманностью экономической концепции и стратегии развития хозяйства в условиях рыночных отношений, низким качественным потенциалом управленческих кадров, а также явились следствием:

* замедленного развития организационно-правовых  основ развития экономики; 

* наличия социально-психологических  стереотипов, не воспринимающих необходимость перехода к рыночным отношениям;

* неудовлетворительного финансово-экономическое  положения в стране и субъектах  РФ;

* затухающих темпов инновационных  процессов; 

* высоких темпы инфляционных  процессов.

Во многих случаях, в основном это относится к предприятиям на грани банкротства, предлагается включить механизм антикризисного управления.

Антикризисное управление может и  должно быть эффективным. Для этого  важно заниматься различными сторонами  процесса. Управлять следует:

* активами (пассивами) предприятия;

* этапами бизнес - процесса (сбыт, производство, снабжение, учет);

* программами защиты имущества  и безопасности бизнеса;

* кадрами (включая вопросы формирования  кадровой политики, социальные вопросы,  отношения с профсоюзами);

* программами построения отношений с акционерами, партнерами, органами государственной власти;

* программами информационной поддержки  (включая доведение до сведения  трудового коллектива информации  о планах, методах и принципах  управления, а так же доведение  социально-значимых аспектов деятельности до широкой общественности).[22,21]

Балансы предприятий необходимо "расчистить" от накопленных неплатежей, поскольку  во многих случаях происходит самовозрастание  задолженности из-за преобладания в  ее структуре штрафов и пени и искажение финансового состояния предприятий.

Однако это не единственная мера в отношении отдельно взятой организации, так как нет гарантии от повторного накопления долгов.

В настоящее время при наличии  развитого рынка капиталов возможно провести весь цикл процедур по "расчистке" балансов: от их разделения до рекапитализации. Однако без участия государственных органов данную проблему решить невозможно.

Для улучшения структуры баланса  предприятия и его платежеспособности в первую очередь следует изучить причины побудившие данную ситуацию и выявить направления улучшения.

Абсолютное уменьшение валюты баланса  свидетельствует о сокращении предприятием хозяйственного оборота, что и явилось  причиной его неплатежеспособности.

Установление факта свертывания  хозяйственной деятельности требует тщательного анализа его причин. Такими причинами могут быть сокращение платежеспособного спроса на продукцию и услуги данного предприятия, ограничение доступа на рынки сырья, постепенное включение в активный хозяйственный оборот дочерних предприятий за счет материнской компании и др.

В зависимости от обстоятельств, вызвавших  сокращение хозяйственного оборота, могут  быть рекомендованы различные пути вывода его из состояния неплатежеспособности. В данном случае можно рекомендовать повышать спрос с помощью комплекса маркетинговых инструментов (реклама, продвижение продукции и т.д.). Необходимо более ответственно относиться к поставщикам и посредникам, заботиться о собственном имидже, с целью привлечения к себе поставщиков сырья.

При увеличении валюты баланса за отчетный период следует учитывать влияние переоценки фондов, удорожания производственных запасов, готовой продукции. Без этого трудно сделать заключение о том, является ли увеличение валюты баланса следствием расширения хозяйственной деятельности предприятия или следствием инфляционных процессов.

Если предприятие расширяет  свою деятельность, то причины его  неплатежеспособности следует искать в нерациональном использовании  прибыли (больших отчислений в фонд потребления), отвлечении средств в дебиторскую задолженность, замораживании средств в сверхплановых производственных запасах, ошибках при определении ценовой политики и т.д. В данном случае можно порекомендовать более жесткое управление организацией, с целью укрепления дисциплины, более продуманного использования результатов хозяйственной деятельности и распределения прибыли. Необходимо вырабатывать особенную ценовую политику, цена не должна быть слишком высокой, так как она сделает товар неконкурентоспособным, особенно если он не высокого качества. А низкая цена приведет к непокрытию себестоимости работ и убыткам. Поэтому очень важно изучать данные моменты и вести гибкую ценовую политику.

Исследование структуры пассива  баланса позволяет установить одну из возможных причин неплатежеспособности предприятия – это слишком высокая доля заемных средств в источниках финансирования хозяйственной деятельности. Тенденция увеличения доли заемных средств, с одной стороны, свидетельствует об усилении финансовой неустойчивости предприятия и повышении степени его финансового риска, а с другой – об активном перераспределении в условиях инфляции доходов в пользу предприятия-заемщика. Если в процессе анализа выявлено что именно большая доля заемных средств приводит к плачевному состоянию предприятия, то необходимо отказаться от использования заемных средств и создать условия для накопления собственных.[7]

Активы предприятия и их структура  изучаются как с точки зрения их участия в производстве, так  и с позиции их ликвидности. Изменение  структуры активов в пользу увеличения оборотных средств свидетельствует:

- о формировании более мобильной  структуры активов, способствующей  ускорению оборачиваемости средств  предприятия;

- об отвлечении части текущих  активов на кредитование покупателей,  дочерних предприятий и прочих дебиторов, что свидетельствует о фактической мобилизации оборотного капитала из производственного процесса;

- о свертывании производственной  базы;

- о запаздывающей корректировке  стоимости основных фондов в  условиях инфляции.