Анализ показателей рентабельности. Пути увеличения прибыли и роста рентабельности

Наименование вида продукции	Количество выпускаемой продукции			Доля от общего объема выручки, %
	2007 год	2008 год	2009 год	2007 год	2008 год	2009 год
Кирпич, тыс. шт.	86695,00	90691,00	92246,00	0,37	0,34	0,32
Плитка, кв.м.	1186,00	1474,00	1811,00	0,63	0,66	0,68

 

В связи с ростом цен  на энергетику, коммунальные услуги, материалы  и сырье, повышение заработной платы  работникам, цены на продукцию предприятия  были повышены в 2008 г. на 2,77%, а в 2009 г. на 14,32%. Анализ прибыли по видам продукции ООО  «Квадро» за 2007 - 2009 гг. отражена в таблице 12.

Таблица 12 - Анализ прибыли по видам продукции ООО  «Квадро» за 2007 - 2009 гг.

Наименование продукции	Себестоимость продукции, тыс. руб.			Себестоимость единицы продукции, руб.			Прибыль на единицу продукции, руб.			Доля прибыли в цене изделия, %
	2007 г.	2008 г.	2009 г.	2007 г.	2008 г.	2009 г.	2007 г.	2008 г.	2009 г.	2007 г.	2008 г.	2009 г.
Кирпич	103294,92	106198,12	190939,94	1, 19	1,17	2,07	1,65	1,84	2,12	58,06	61,11	50,56
Плитка	338420,08	435717,88	709824,06	285,35	295,60	391,95	62,21	59,28	67,55	17,90	16,71	14,70

 

Из таблицы 12 видно, что себестоимость плитки в период с 2007 по 2009 г. возрастает. Себестоимость плитки увеличилась в 2008 г. на 22,33%, а в 2009 г. на 38,62%. В 2008 г. себестоимость кв.м. плитки возросла с 285,35 руб. до 295,60 руб., т.е. на 10,25 руб. или 3,47%. В 2009 г. себестоимость кв.м. плитки увеличилась в гораздо большей степени, чем в 2008 г., а именно: до 391,95 руб., т.е. на 96,95 руб. или 24,58%. Себестоимость кирпича в период с 2007 по 2009 г. также возрастает: в 2008 г. она увеличилась на 2903,20 тыс. руб. (2,73%), а в 2009 г., также как и по плитке, значительно возросла: на 84741,83 тыс. руб. или 44,38%. Себестоимость единицы кирпича в 2008 г. снизилась на 0,02 руб. (1,75%), что связано с увеличением количества выпуска кирпича в 2008 г. (см. табл.12). Однако в 2009 г. себестоимость единицы кирпича значительно увеличилась на 0,90 руб. (43,43%). Увеличение себестоимости продукции (а соответственно и себестоимости единицы продукции) связано с ростом цен на энергетику, коммунальные услуги, материалы и сырье, повышение заработной платы работникам. Прибыль на единицу кирпича напротив на протяжении периода 2007-2009 г. возрастает: на 0,19 руб. (10,33%) в 2008 г. и на 0,28 руб. (15,22%) в 2009 г.

Исходя из значений показателя доли прибыли в цене изделия и  рассмотрев рисунок 5 можно сделать  вывод о том, что производство кирпича для ООО  «Квадро» является более прибыльным.

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами. Их применяют для оценки деятельности предприятия и как инструмент в инвестиционной политике и ценообразовании.

Основные показатели рентабельности ООО  «Квадро» приведены в таблице 13.

 

Таблица 13 - Основные показатели рентабельности ООО «Квадро» за 2007-2009 гг., %

Показатели рентабельности	Формулы расчета	Назначение	2007 г.	2008г.	2009 г.
Рентабельность реализации (продаж)	(Прибыль от продажи продукции/ Выручка от реализации) ×100%	Показывает какой процент прибыли  получает предприятие с каждого  рубля реализации. Служит основанием для выбора номенклатуры выпускаемой  продукции	20,15	18,50	15,96
Рентабельность активов (капитала)	(Чистая прибыль/ Совокупные активы) ×100%	Характеризуют отдачу, которая приходится на 1 руб. соответствующих активов.  Отражает эффективность вложенных  в предприятие денежных средств.	16,81	14,86	15,00
Рентабельность основных средств	(Чистая прибыль/ Величина основных средств) ×100%	Характеризуют отдачу, которая приходится на 1 руб. стоимости основных средств.  Показывает эффективность использования  основных средств и прочих  внеоборотных активов предприятия	35,97	29,37	33,89
Рентабельность собственного капитала	(Чистая прибыль/ Собственный капитал) ×100%	Характеризует прибыль, которая приходится на 1 руб. собственного капитала  после уплаты процентов за  кредит и налогов. Характеризует  отдачу или доходность собственных средств.	18,30	16,59	16,13
Экономическая рентабельность	Валовая прибыль/ (Оборотные активы + Внеоборотные активы) ×100%	Характеризует прибыльность отдельных  видов продукции. Служит основанием для установления цены.	44,652	42,58	40,67

 

На основе таблицы 13 можно сделать вывод о том, что практически по всем показателям рентабельности ООО  «Квадро» за анализируемый период наблюдается спад, за исключением показателя рентабельности активов (капитала) в 2009 г., где наблюдается незначительный рост данного показателя с 14,86% до15,00%, (на 0,14%), а также показателя рентабельности основных средств, где в 2009 г. наблюдается увеличение данного показателя на 4,53%. Снижение показателей рентабельности вызвано тем, что прибыль увеличивалась непропорционально росту себестоимости, т.е. выручка от реализации товаров (работ, услуг) в анализируемом периоде (с 2007 по 2009 гг.) увеличивалась главным образом за счет увеличения объема реализации продукции.

Проведем анализ экономической  рентабельности способом цепных подстановок. Исходные данные приведены в таблице 14.

Таблица 14 - Исходные данные для анализа экономической рентабельности ООО  «Квадро» за 2008-2009 гг.

Показатели	2008 г.		2009 г.
	план	факт	план	факт
Внеоборотные активы, тыс. руб.	335855	366264	366264	420346
Оборотные активы, тыс. руб.	149584	230962	230962	360635
Валовая прибыль, тыс. руб.	216759	254282	254282	317611
Экономическая рентабельность, %	44,65	42,58	42,58	40,67

Модель экономической  рентабельности (Р):

Р = П / (ВОА+ОА) ×100%,                                      (15)

где П - валовая прибыль, ВОА - внеоборотные активы, ОА - оборотные активы.

Изменение экономической  рентабельности в зависимости от валовой прибыли в 2008 г. составляет:

69,41 (%)

Изменение экономической рентабельности в зависимости от валовой прибыли в 2009 г. составляет:

65,45 (%)

Изменение экономической  рентабельности в зависимости от величины внеоборотных активов в 2009 г. составляет:

49,29 (%)

Изменение экономической рентабельности в зависимости от величины внеоборотных активов в 2009 г. составляет:

48,77 (%)

Изменение экономической  рентабельности в зависимости от величины оборотных активов в 2008 г. составляет:

42,58 (%)

Изменение экономической  рентабельности в зависимости от величины оборотных активов в 2009 г. составляет:

40,67 (%)

На основе проведенного факторного анализа экономической  рентабельности можно сделать следующие  выводы. Увеличение суммы валовой прибыли повысило рентабельность по сравнению с плановой в 2008 г. на 69,41 - 44,65 = 24,76 (%), а в 2009 г. на 65,45 - 42,58 = 22,88 (%). В 2008 г. увеличение стоимости внеоборотных активов привело к снижению рентабельности по сравнению с плановой на 49,29 - 69,41 = - 20,12 (%). В 2009 г. увеличение стоимости внеоборотных активов привело к снижению рентабельности по сравнению с плановой на 48,77 - 65,45 = - 16,69 (%). Увеличение стоимости оборотных активов привело к снижению рентабельности по сравнению с плановой в 2008 г. на - 6,72% (42,58% - 49,29%), и в 2009 г. на - 8,10% (40,67% - 48,77%).

Рентабельность изделий, выпускаемых предприятием, оказывает  существенное влияние, как на рентабельность производства, так и на рентабельность предприятия в целом.

ООО  «Квадро» специализируется на производстве кирпича и плитки, поэтому для анализа рентабельности изделий целесообразно рассмотреть данные виды продукции.

Проведем анализ рентабельности отдельных изделий. Исходные данные приведены в таблицах 15 и 16.

 

Таблица 15 - Анализ рентабельности отдельных видов товарной продукции ООО  «Квадро» за 2007-2008 гг.

Продукция	Рентабельность изделия, %			Доля изделий в общей реализации			Влияние на рентабельность продаж изменения
	2007 г.	2008 г.	Отклонение (ст.3 - ст.2)	2007 г.	2008 г.	Отклонение (ст.6 - ст.5)	структура реализации (ст.2 × ст.7)	рентабельность изделия (ст.4 × ст.6)	совокупное влияние (ст.8 + ст.9)
Кирпич	22,40	20,30	-2,10	0,99	0,98	-0,01	-0,07	-2,07	-2,14
Плитка	17,90	16,71	-1, 20	0,01	0,02	+0,01	0,05	-0,02	0,04

 

Как видно из таблицы 15, повышение удельного веса плитки в 2008 г. по сравнению с 2007 г. (на 0,01 доли) привело к увеличению рентабельности продаж на 0,05%, а снижение рентабельности кирпича в 2008 г. на 1, 20% уменьшило рентабельность продаж на 0,07%.

Таблица 16 - Анализ рентабельности продаж отдельных видов товарной продукции ООО  «Квадро» за 2008-2009 гг.

Продукция	Рентабельность продаж изделия, %			Доля изделий в общей реализации			Влияние на рентабельность продаж изменения
	2008 г.	2009 г.	Отклонение (ст.3 - ст.2)	2008 г.	2009 г.	Отклонение (ст.6 - ст.5)	структура реализации (ст.2 × ст.7)	рентабельность изделия (ст.4 × ст.6)	совокупное влияние (ст.8 + ст.9)
Кирпич	20,30	17,23	-3,07	0,99	0,98	-0,01	-0,06	-3,01	-3,07
Плитка	16,71	14,70	-2,01	0,01	0,02	+0,01	0,05	-0,04	0,01
Итого	37,01	31,93	-5,08	1,00	1,00	0,00	0,00	-5,08	-5,08

Из таблицы 16 видно, что повышение удельного веса плитки в 2009 г. по сравнению с 2008 г. (на 0,01 доли) привело к увеличению рентабельности продаж на 0,05%, а снижение рентабельности кирпича в 2009 г. на 3,07% уменьшило рентабельность продаж на 0,06%.

Рентабельность вложений предприятия - это следующий показатель рентабельности, который показывает эффективность использования всего  имущества предприятия. Среди показателей рентабельности предприятия выделяют общую рентабельность вложений, показывающую какая часть валовой прибыли приходится на 1 руб. имущества предприятия, то есть насколько эффективно оно используется; рентабельность вложений по чистой прибыли; рентабельность собственных средств, позволяющий установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования; рентабельность долгосрочных финансовых вложений, показывающая эффективность вложений предприятия в деятельность других организаций [13, С.239-242].

Необходимая информация для расчёта рентабельности вложений ООО  «Квадро» представлена в таблице 17.

Таблица 17 - Показатели для расчёта рентабельности ООО  «Квадро» за 2007-2009 гг., тыс. руб.

Показатели	2007 г.	2008 г.	2009 г.
Прибыль валовая	216759	254282	317611
Прибыль чистая	81608	88716	117115
Среднегодовая стоимость имущества	226876	302091	345551
Собственные средства	110110	168417	305569
Доходы от участия в других организациях	300	-	120
Долгосрочные финансовые вложения	30088	33203	40316

На основе данных показателей  рассчитываются показатели рентабельности вложений, которые представлены в  таблице 18.

Таблица 18 - Показатели рентабельности вложения ООО "Квадро", %

Показатели	2007 г.	2008 г.	2009 г.
Общая рентабельность вложений (с.1/с.3)	0,96	0,84	0,92
Рентабельность вложений по чистой прибыли (с.2/с.3)	0,36	0,30	0,34
Рентабельность собственных средств (с.2/с.4)	0,74	0,53	0,38
Рентабельность долгосрочных финансовых вложений (с.6/с.1)	0,14	0,13	0,12