Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния предприятия

Одновременно, обеспеченность собственными оборотными средствами запасов и затрат. в 2009 году составила 0,788, в 2011 году обеспеченность оборотными средствами запасов и затрат увеличилась до 0,885, а в 2011 году – снизилась до 0,637.                     

Обеспеченность материальных оборотных  средств источниками их формирования можно оценить по следующим соотношениям: в 2009 году наблюдается превышение материальных оборотных средств источниками их формирования  на 9799 тыс. руб. (9154 тыс. руб. ≤ 18953 тыс. руб.). В 2010 году  превышение источников над величиной материальных оборотных средств составило 15476 тыс. руб. (23958 тыс. руб. ≥ 8482 тыс. руб.) 2011 году - 17159 тыс. руб. (19539≤36698 тыс. руб.).                              

Анализ финансовой устойчивости показал, что финансовое состояние исследуемого предприятия в 2009-2011 годах характеризуется как абсолютно финансово устойчивое, сопровождающееся независимостью от внешних кредиторов. В данной ситуации предприятие платежеспособно в любой момент времени (как в краткосрочном, так и в долгосрочном периоде).

Коэффициентный анализ финансовой устойчивости ООО «Фаворит» характеризует невысокую зависимость предприятия от внешних кредиторов  и финансовую устойчивость предприятия.

Так, значение коэффициента концентрации собственного капитала выше оптимального значения (≥0,5) на протяжении 2009-2010 годов, а в 2011 году данный показатель составил 0,476.  Это свидетельствует о том, что данное предприятие устойчивое, стабильное и не зависит от внешних кредиторов.

Соответственно, значения коэффициента финансовой независимости в рассматриваемом периоде также соответствует нормативу: он находится в пределах 0,479-0,807 при нормативе 0,5. Эти значения говорят о том, что заемный капитал покрывается за счет общей суммы имущества предприятия.

Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств в 2009-2010 годах равен 0,238 и 0,417 соответственно, то есть находится в пределах нормы. В 2011 году он незначительно превышает необходимое значение (1,088), следовательно, наблюдается небольшой прирост привлеченных средств в части формирования имущества предприятия.

Анализ ликвидности баланса ООО «Фаворит» показал, что ликвидность баланса ООО «Фаворит» в рассматриваемом периоде не является абсолютной и выдерживается условие перспективной ликвидности.

За весь анализируемый период, коэффициент  текущей ликвидности, не соответствует  нормальному ограничению, это говорит  о том, что оборотные активы предприятия  не обеспечивают погашение краткосрочных  обязательств.

Коэффициент срочной ликвидности  в 2009 году – 0,28, в 2010 году -0,84, в 2011 году – 0,51. То есть, в случае немедленного погашения всех краткосрочных обязательств, если предприятие по каким-то причинам не сможет реализовать свои запасы, ему придется привлекать со стороны в 2009 году 1 - 0,28 = 0,72 руб. на каждый рубль краткосрочных обязательств, в 2010 году соответственно -0,26 руб., и в 2011 году -0,49 руб.

В течение 2010 года коэффициент абсолютной ликвидности вырос почти в два раза. Однако эта тенденция не сохранилась в 2011 году и коэффициент абсолютной ликвидности уменьшился на 0,33 или 39,23 %.

Таким образом, анализ финансового состояния показал, что ООО «Фаворит» в течение рассматриваемого периода финансово устойчиво и платежеспособно.

Коэффициенты деловой активности позволяют по анализу оборачиваемости  средств делать выводы, насколько  эффективно организация использует свои средства.

По результатам анализа деловой активности ООО «Фаворит» можно сделать следующие выводы: в целом произошло ускорение всех активов, то есть прирост выручки превысил прирост всех видов активов предприятия. Это с положительной стороны характеризует деловую активность ООО «Фаворит», свидетельствуя о повышении эффективности использования активов предприятия.

Так, оборачиваемость средств в расчетах ООО «Фаворит» в 2010 году возросла на 4,72 оборота и составила 16,32 оборота в год. В 2011 году данный показатель снизился до 4,24 оборота, то есть ликвидность оборотных средств предприятия значительно снизилась. Следовательно, оборачиваемость дебиторской задолженности в 2011 году составила 84,91 дня, когда в 2009 и 2010 годах она составляла 31,03 и 22,06 дня соответственно.

Коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов возрос с 5,60 в 2009 году до 7,10 в 2011 году. Оборачиваемость производственных запасов снизилась с 64,29 дней в 2009 году до 50,70 дней в 2011 году, то есть снизился цикл прохождения запасов в процессе производства.

За 2011 год с 33,68 до 78,43 дней увеличилась оборачиваемость кредиторской задолженности. Период погашения задолженности перед своими кредиторами увеличился на  44,75 дней.

По анализируемому предприятию продолжительность операционного цикла составляет: в 2009 году 95,32 дня, в 2010 году – 84,34 дня, а в 2011 году увеличивается до 135,61 дней. Длительность финансового цикла равна: в 2009 году – 73,30 дней, в 2010 году – 50,66 дней, в 2011 году – 57,18 дней.

За 2010 год рентабельность продаж возросла на 3,45% и составила 4,74%, то есть с каждого рубля оказанных услуг предприятие имеет 4,74 рубля прибыли. В 2011 году данный показатель снизился с 4,74 в 2010 году до 0,98%.

Рентабельность основной деятельности в 2009 году составила 0,90%. В 2010 году она  возросла на 1,90% и составила 2,80%. В 2011 году она уменьшилась на 2,52% в  основном за счет увеличения управленческих расходов. Все показатели рентабельности за 2011 год имеют тенденцию снижения.

Итак, оценка показателей деловой активности ООО «Фаворит» в 2011 году свидетельствует о низкой эффективности использования оборотного и внеоборотного капитала исследуемого предприятия, о чем свидетельствует низкий уровень всех показателей оборачиваемости активов и капитала. Снижение анализируемых показателей оборачиваемости ООО «Фаворит» за исследуемый период требует от его руководства принятия экстренных мер по повышению эффективности использования вовлеченного в оборот капитала.

Таким образом, если бы организация  использовала свои резервы роста  прибыли за счет увеличения объемов  реализации и снижения себестоимости, то прибыль от реализации продукции  составила 34635,6 тыс. руб. вместо 16312 тыс. руб.

Таким образом, для увеличения положительного результата в ООО «Фаворит» предлагается следующие мероприятия:

а) увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества товарной продукции;

б) проведение масштабной и эффективной политики в области подготовки персонала, что представляет собой особую форму вложения капитала;

в) повышение эффективности деятельности организации по сбыту продукции. Прежде всего, необходимо больше внимания уделять повышению скорости движения оборотных средств, сокращению всех видов запасов, добиваться максимально быстрого продвижения изделий от производителя к потребителю.

Располагая возможностями привлечения  собственного капитала в размере 50 тыс. руб. ООО «Фаворит» может существенно увеличить объем своей хозяйственной деятельности за счет привлечения заемного капитала.

Расчет показал, что наименьшее значение средневзвешенной стоимости  капитала достигается в варианте, при котором соотношение собственного и заемного капиталов равном 50% и 10%. Такая структура позволяет минимизировать затраты по обслуживанию капитала и является наиболее оптимальной.