Структура и содержание актива бухгалтерского баланса

     В процессе анализа прежде всего необходимо изучить изменения в наличии и структуре оборотных активов. При этом следует иметь в виду, что стабильная структура оборотного капитала свидетельствует о стабильном, хорошо отлаженном процессе производства и сбыта продукции. Существенные ее изменения говорят о нестабильной работе предприятия. После этого более детально изучаются отдельные виды оборотных активов, причины и следствия их изменения.

     Анализ состояния производственных запасов и материалов необходимо начинать с изучения их динамики и проверки соответствия фактических остатков их плановой потребности. Период оборачиваемости производственных запасов (сырья и материалов) равен времени их хранения на складах  от момента поступления до передачи в производство. Чем меньше этот период, тем меньше производственно-коммерческий цикл.

     На многих предприятиях большой    удельный   вес   в    оборотных   активах

занимает готовая продукция. Увеличение остатков готовой продукции на складах  предприятия приводит к длительному замораживанию оборотного капитала – это одна из основных  причин спада производства, снижения его эффективности, низкой платежеспособности предприятий.

     Значительный удельный вес в оборотных активах на многих предприятиях занимает незавершенное производство. Увеличение   остатков   незавершенного

производства может свидетельствовать, с одной стороны, о расширении производства, а с другой  - о замедлении оборачиваемости капитала.

     Большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в оборотные активы, а следовательно, и на финансовое состояние предприятия оказывает увеличение или уменьшение дебиторской задолженности. Замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости капитала. В процессе анализа необходимо прежде всего изучить динамику  дебиторской задолженности. Затем надо проанализировать давность образования дебиторской задолженности, установить нет ли в составе ее сумм, нереальных для взыскания, или таких, по которым истекают сроки исковой давности. Для характеристики качества дебиторской задолженности определяется и такой показатель, как доля резерва по сомнительным долгам в общей сумме дебиторской задолженности.

     Управление денежными средствами имеет такое же значение, как и управление запасами и дебиторской задолженностью. Процесс управления денежными средствами состоит в том, чтобы держать на счетах минимально необходимую сумму денежной наличности, которая нужна для текущей оперативной деятельностью. Сумма денежных средств, которая необходима предприятию – это, по сути, страховой запас, предназначенный для покрытия кратковременной несбалансированности денежных потоков. Наличие больших остатков денег  на протяжении длительного времени может быть результатом неправильного использования оборотного капитала.

    Далее на практическом опыте будет представлено имущество конкретного предприятия.

2 Организационно-экономическая характеристика ЗАО «Рестайл»

     Закрытое акционерное общество  «Рестайл» было основано 15 мая 1994 года. Располагается по адресу: г. Оренбург, ул. Чкалова, д. 45; адрес логистического центра: г. Оренбург, Шарлыкское шоссе, д. 4. Имеются филиалы ЗАО «Рестайл» в городах Орск и Бузулук.

     Основное направление деятельности: оптово-розничная продажа бытовой химии, косметики и парфюмерии. На сегодняшний день ЗАО «Рестайл» является ведущим поставщиком бытовой химии в Оренбурге. 22 марта 2005г. слово «Рестайл» было зарегистрировано в качестве товарного знака.

     Имущество организации сформировано за счет фонда, образуемого из вкладов его участников, доходов от собственной деятельности, доходов от размещения собственных средств в банках, заемных средств.

     Структура ЗАО «Рестайл» представлена следующим образом:

- офис ЗАО «Рестайл»;

- направление ITM;

- сеть розничных магазинов «Магнат» (на 01.01.2011г. – 43 магазина);

- логистический центр;

     На 01.01.2011г. номенклатурный справочник  ЗАО «Рестайл» составил 18693 наименования. В ассортимент ЗАО «Рестайл» входят следующие группы товаров: синтетические моющие средства, синтетические чистящие средства, средства первой необходимости, декоративная косметика, инстиктициды, средства по уходу за лицом, телом, волосами, детская косметика и т.д.

     Справочник контрагентов ЗАО «Рестайл» по состоянию на  01.01.2011г. составил 964 клиента  по г. Оренбургу и оренбургской области.

     Основными конкурентами в отрасли бытовой химии и парфюмерии являются:      ООО «Хозяйка»,      ООО «Шар»,         ЗАО    «Форпост-парфюм»,

ООО «Магнат-трейд». 

     Общая площадь складских помещений составляет 26 000м².

     В соответствии с направлениями работы, организационная структура предприятия выглядит следующим образом:

     Схема 2.1  - Организационная структура  ЗАО «Рестайл»

     ЗАО «Рестайл» ведет оперативный, статистический и бухгалтерский учет своей деятельности и предоставляет отчетность в сроки, установленные законом. Баланс, учет прибылей и убытков, а также иные финансовые документы для отчета составляются в соответствии с действующим законом РФ.

      Для более полной характеристики финансового положения и результатов деятельности ЗАО «Рестайл »на основании вышеизложенного будет составлен горизонтальный и вертикальный анализы баланса, исследованы состав и структура актива бухгалтерского баланса.

3 Структура и содержание актива баланса ЗАО «Рестайл»

     В данном разделе курсовой работы будет раскрыто ее содержание по выбранной теме по выбранному объекту исследования.

     Алгоритм исследования актива баланса включает следующие этапы:

- обработка информации – составление аналитических таблиц и агрегированных форм отчетности;

- расчет показателей изменения статей, как в структуре, так и в динамике;

- расчет финансовых коэффициентов и анализ их изменений – выявление тенденций ухудшения или улучшения;

- подготовка заключения о состоянии активов предприятия на основе интерпретации обработанных данных.

     Анализ структуры и содержания активов ЗАО «Рестайл» будет проводится на основании годовых форм отчетности за период 2008 – 2010 годов (Приложение Б).

       В результате исследования структуры и содержания актива баланса необходимо выявить: величину текущих и постоянных активов, статьи, растущие опережающими темпами, долю замороженных активов в запасах и дебиторской задолженности.

     Для выявления отклонений в показателях баланса, для более полной характеристики финансового состояния предприятия  следует начинать с построения горизонтального и вертикального анализов баланса.

     3.1 Горизонтальный и вертикальный анализ активов ЗАО «Рестайл»

     Горизонтальный анализ баланса заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения). Этот анализ позволяет установить  абсолютные приращения и темпы роста, что важно для характеристики финансового состояния предприятия.

     Таблица 3.1 – Горизонтальный анализ активов ЗАО «Рестайл»

     Анализ горизонтального баланса – дело довольно трудоемкое и неэффективное, т.к. слишком большое число расчетных показателей не позволяет выделить главные тенденции в финансовом состоянии организации.

     На основе анализа финансового состояния предприятия по сравнительному аналитическому балансу можно дать более развернутое представление о динамике финансового состояния  за отчетный период. Можно выделить  основные черты вертикального анализа: относительные показатели сглаживают негативное влияние инфляционных процессов, которые существенно искажают абсолютные показатели финансовой отчетности и тем самым затрудняют их сопоставление в динамике. В таблице 3.2 приведено структурное представление баланса.

     Таблица 3.2 – Структурный баланс активов ЗАО «Рестайл»

     Горизонтальный анализ активов предприятия показывает, что абсолютная их сумма в анализируемом периоде возросла на 34148531 тыс. руб. Если бы не было инфляции, то можно было бы сделать вывод, что предприятие повышает свой экономический потенциал. При сравнении стоимости активов и объема продаж, мы видим, что объем продаж растет быстрее экономического потенциала. Можно сделать вывод об эффективном использовании ресурсов на предприятии. В ЗАО «Рестайл» темп роста активов составил 191,3%, темп роста выручки составил 188,7%, темп   роста   прибыли – 133,9%,   что   говорит

нам о снижении деловой активности предприятия.

     Данные, полученные в результате вертикального анализа показывают, что структура активов анализируемого предприятия изменилась довольно существенно: увеличилась доля основного капитала на 11,8%, а оборотного соответственно уменьшилась. На начало периода отношение оборотного капитала к основному составляет 1,4, а на конец – 0,9, что свидетельствует о снижении его оборачиваемости и снижению доходности.

     Анализ показывает, что основной статьей актива баланса является «Основные средства». Второй крупной статьей баланса является группа запасов: в абсолютном выражении их сумма возросла на 4146666 тыс. руб., при этом их удельный вес в активе баланса снизился на 5,1%-пункт.

     Заемный капитал превышает собственный и темпы его роста превышают темпы роста заемного капитала.

     Темпы прироста кредиторской задолженности  - 197,3% превышают темпы прироста дебиторской задолженности, что также не характеризует экономическую политику предприятия с лучшей стороны. При стабильном финансовом положении эти два показателя должны уравновешивать друг друга.

     Для более полной характеристики имущества предприятия, и его влияния на финансовые результаты его деятельности, необходимо изучение статей баланса данного предприятия, их структуры, динамики.

          3.2 Структурно-динамический анализ активов ЗАО «Рестайл»

     В первую очередь необходимо  рассмотреть разделы бухгалтерского баланса построчно, на основании чего изложить отклонения, их анализ, внести предложения по устранению недостатков и улучшению формирования активов.

     Внеоборотные активы в балансе ЗАО «Рестайл» представлены по следующим статьям: «Внеоборотные активы», «Основные средства», «Незавершенное строительство», «Долгосрочные финансовые вложения», «Отложенные налоговые активы».

     В таблице 3.1 представлены состав,  структура   и   динамика   внеоборотных