Структура и содержание актива бухгалтерского баланса

ign:justify">     Удельный вес незавершенного строительства в структуре внеоборотных активов ЗАО «Рестайл» в анализируемый период составляет в  среднем  23,2 %,

и в динамике имеет тенденцию к снижению, однако наблюдается рост суммы денежных средств, отраженных по данной статье бухгалтерского баланса. Это вызвано постоянным ростом и развитием торговых и складских площадей, производственных мощностей.

     Оборотные активы занимают большой удельный вес в общей валюте баланса. Это наиболее мобильная часть капитала, от состояния и рационального использования которого во многом зависят результаты хозяйственной деятельности и финансовое состояние предприятия. Основная цель анализа оборотных активов  - своевременное выявление и устранение недостатков управления оборотным капиталом и нахождение резервов повышения интенсивности  и эффективности его использования.    

     Оборотные активы ЗАО «Рестайл» в бухгалтерской отчетности представлены по следующим статьям: «Запасы», «Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям», «Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты», «Краткосрочные финансовые вложения», «Денежные средства», «Прочие оборотные активы».

     Для анализа состава и структуры оборотных активов анализируемого предприятия, а также их динамики может быть использована таблица 3.7.

     Таблица 3.5 – Состав и структура оборотных активов ЗАО «Рестайл»

Оборотные активы	2008г.		2009г.		2010г.
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу
1	2	3	4	5	6	7
1.Запасы	8521833	39,0	10093995	47,7	12668499	37,9
в том числе:
сырье и материалы	229474	1,0	475185	2,2	538109	1,6
незавершенное производство	187039	0,9	268455	1,3	356994	1,1
готовая продукция	8035888	36,7	9248157	43,7	11544347	34,6
расходы будущих периодов	69432	0,3	102198	0,5	229049	0,7
1	2	3	4	5	6	7
2. НДС по приобр. ценностям	183261	0,8	388119	1,8	382709	1,1
3. Дебиторская задолженность	4890211	22,4	5392327	25,5	7512342	22,5
в том числе:
покупатели и заказчики	606777	2,8	843936	4,0	1541745	4,6
авансы	3440150	15,7	3216580	15,2	3654507	10,9
прочие	843284	3,9	1331811	6,3	2316090	6,9
4. Краткосрочные финансовые влож.	5498949	25,1	2364497	11,2	9944489	29,8
5. Денежные средства	2770764	12,7	2891014	13,7	2869768	8,6
6. Прочие оборотные активы	3219	0,01	9453	0,04	10078	0,03
Итого:	21868237	100,0	21139405	100,0	33387885	100,0

 

     Результаты анализа таблицы 3.7 показывают, что наибольший удельный вес в составе оборотных активов составляют запасы, представленные в значительной степени запасами готовой продукции, что обусловлено спецификой деятельности предприятия. Общий прирост запасов составил 4146555 тыс. руб. В анализируемом периоде остаток запасов увеличился в 1,5 раза, в то время как объем продаж предприятия за этот период вырос в 1,8 раз.

      На величину производственных запасов, а также запасов товаров непосредственное влияние оказывают объем продаж, характер производства, физические особенности самих запасов, возможность перебоев в снабжении, а также затраты по приобретению и поддержанию запасов. Для характеристики существенности данной статьи при оценке финансового состояния, ее влияния на операционный цикл и скорость оборота средств анализируемой организации используют следующие показатели.

     Величина запасов готовой продукции  и товаров для перепродажи в первую очередь зависит от объемов продаж, условий и типов воспроизводства и ряда других условий.

     В  балансе готовая продукция отражается по полной фактической себестоимости. Эта статья   активов в   балансе   ЗАО   «Рестайл»   отражает    в

составе оборотных активов информацию о величине товаров, закупленных у других организаций для оптовой и розничной торговли. В соответствии с п.13 5\01 товары отражаются в бухгалтерском учете в организациях оптовой торговли, снабжения и сбыта только по стоимости их приобретения.

     В ЗАО «Рестайл» наблюдается недостаток товаров по сравнению с плановым их объемом. Это связано с неполным удовлетворением потребностей организации в товарах поставщиками. Решение этой проблемы довольно сложно, т.к. отказ от таких поставщиков предполагает расторжение договора эксклюзивной дистрибьюции, что повлечет за собой рост цен и издержек.

     Большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в оборотные активы, а следовательно и на финансовое состояние предприятия оказывает увеличение или уменьшение дебиторской задолженности. Ее величина зависит от объема продаж, условий расчета с покупателями, периода отсрочки платежа, платежной дисциплины покупателей, организации контроля за состоянием дебиторской работы и т.д.

     В ЗАО «Рестайл» контроль за состоянием дебиторской задолженности осуществляет контрольно-ревизионный отдел. Расчеты с покупателями осуществляются в наличной и безналичной формах. Клиентам, зарекомендовавшим себя как платежеспособные, предоставляется отсрочка платежа от 7 до 14 дней. В случае несвоевременного погашения задолженности предусмотрены штрафные санкции или решение вопроса через суд.

     Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике предприятия по отношению к покупателям, либо об увеличении объема продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве части покупателей.

     Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов ЗАО «Рестайл» составляет в среднем 23,5%, и в структуре оборотных активов данный показатель довольно стабильный.

     Анализ дебиторской задолженности представлен в следующей таблице:

 

     Таблица 3.8 – Анализ дебиторской задолженности ЗАО «Рестайл»

Показатели	2008г.	2009г.	2010г.	Изменение 2010г. к 2008г. (+;-)
Выручка, тыс. руб.	89967361	129455249	169751947	+79784586
Средняя величина дебиторской задолженности, тыс. руб.	4060067	5141269	6452334,5	+2392267,5
Средняя величина сомнительной дебиторской задолженности, тыс. руб.	8610	22740	14130	+5520
Отношение дебиторской задолженности к выручке, %	4,5	4,0	3,8	- 0,7
Период оборота дебиторской задолженности, дни	16,2	14,3	13,7	- 2,5
Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов, %	22,4	25,5	22,5	+0,1
Доля сомнительной дебиторской задолженности в общем объеме задолженности, %	0,2	0,4	0,2	0

 

     Из таблицы 3.8 следует, что состояние расчетов с дебиторами по сравнению с предыдущими периодами незначительно улучшилось. На 2,5 дня уменьшился средний срок погашения дебиторской задолженности, что свидетельствует об ускорении ее оборачиваемости. По сравнению с 2007 годом доля сомнительной дебиторской задолженности в общем объеме задолженности осталась на прежнем уровне. Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов также осталась неизменной, что позволяет сделать вывод о неизменности показателя ликвидности оборотных активов в целом.

     При наблюдающемся росте дебиторской задолженности необходимо сопоставить величину задолженности и ее динамику с изменениями в выручке. В том случае, если рост дебиторской задолженности не сопровождается соответствующим увеличение выручки, можно  судить об   увеличении   сроков

погашения  дебиторской задолженности. В анализируемом периоде на данном предприятии наблюдается рост выручки на 188,7%, в то время как сумма дебиторской задолженности за этот же период выросла на 158,9%. Данное сопоставление позволяет сделать вывод о повышении качества дебиторской задолженности на предприятии.

     Статью бухгалтерского баланса «Краткосрочные финансовые вложения» часто относят к составу высоколиквидных, приравнивая ее к статье денежных средств. Таким образом можно рассуждать при уверенности в том, что ценные бумаги действительно являются легкореализуемыми, имеют короткий срок обращения, обладают незначительным риском снижения рыночной стоимости. Краткосрочные финансовые вложения ЗАО «Рестайл» представлены ценными бумагами других организаций, а именно долговыми ценными бумагами (облигации, векселя), и предоставленными займами, депозитными вкладами. Как видно из таблицы 3.3 сумма краткосрочных финансовых вложений довольно стабильна в динамике.

     Управление денежными средствами имеет такое же значение, как и управление запасами и дебиторской задолженностью. В составе денежных средств в бухгалтерском балансе находят отражение денежные средства, находящиеся на дату составления отчетности в кассе, на расчетных и валютных счетах, а также остаток денежных средств, находящиеся в пути. По приведенным выше данным можно отметить, что сумма остатков денежных средств в анализируемом периоде выросла незначительно, при этом их доля в структуре оборотных активов уменьшилась на 4,1 %-пункта.

     Коэффициент текущей ликвидности дает оценку возможности предприятия погашать свои долги, показывая, сколько рублей оборотных средств приходится на один рубль краткосрочной кредиторской задолженности. Данный коэффициент рассчитывается по формуле:

L = ОА\КО = стр. 290\690,                      (1)

где ОА – оборотные активы предприятия;

КО – краткосрочные обязательства.

     Таким образом коэффициент текущей ликвидности 2008г. составил 0,9, а в 2010 – 1,1, т.е. на каждый рубль текущих обязательств приходится 1,1 руб. стоимости оборотных активов. В экономической литературе стандартным показателем текущей ликвидности принимают 2. Таким образом, можно наблюдать отрицательное отклонение от стандартного показателя.

     На основе вышеизложенного можно сделать обобщающие выводы об имущественном состоянии ЗАО «Рестайл» и дать рекомендации по повышению эффективности использования активов.

 

    

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Выводы и предложения

     Цель анализа актива баланса – дать оценку текущего состояния его активов (имущества). Имея на руках бухгалтерский баланс за истекший год или за ряд предыдущих лет, его пользователи должны оценить эффективность использования вложенных капиталов, рентабельность активов организации, финансовую устойчивость и перспективы развития на будущее.

     Начиная с годовой отчетности 2011г.  организации должны будут использовать обновленные формы бухгалтерской отчетности, так как вступает в силу Приказ Минфина от 02.07.2010г. № 66н «О формах бухгалтерской отчетности». Данный приказ исключает рекомендательный характер форм отчетности, но устанавливает, что организации самостоятельно определяют детализацию показателей по статьям отчетов. Обновленные формы бухгалтерской отчетности призваны: наиболее полно и точно предоставлять информацию заинтересованным пользователям.

     Оборотные средства предприятия призваны  обеспечивать непрерывное их движение на всех стадиях кругооборота с тем, чтобы удовлетворять потребности производства в денежных и материальных ресурсах, обеспечивать своевременность и полноту расчетов. Наличие у предприятия достаточных оборотных средств является предпосылкой  для его нормального функционирования в условиях рыночной экономике.

     Основное место в оборотных средствах ЗАО «Рестайл», в связи со спецификой деятельности, занимает готовая продукция, около 34%. В динамике их удельный вес повышается.

     Анализируемое предприятие  стремится к такому функционированию активов, при котором будет обеспечиваться устойчивое состояние финансов, будут достигаться наивысшие результаты деятельности при наименьших затратах.