Учет собственного капитала и его использование

В соответствии с Планом счетов, утв. Приказом Минфина  РФ от 31.10.2000 N 94н, информация о краткосрочных  займах и кредитах отражается организациями  на счете 66 "Расчеты по краткосрочным  кредитам и займам", а информация о долгосрочных займах и кредитах - на счете 67 "Расчеты по долгосрочным кредитам и займам".

Перечень  затрат, связанных с получением займов и кредитов, приведен в п.11 ПБУ 15/01. К ним относятся:

проценты, причитающие к уплате по полученным займам (кредитам);

курсовые  и суммовые разницы, относящиеся  на причитающиеся к оплате проценты по займам и кредитам, полученным и  выраженным в иностранной валюте или условных денежных единицах, образующиеся начиная с момента начисления процентов по условиям договора до их фактического погашения (перечисления);

дополнительные  затраты, произведенные в связи  с получением займов и кредитов (примерный  перечень дополнительных затрат приведен в п.19 ПБУ 15/01).

Порядок учета затрат по займам и кредитам зависит от того, на какие цели используются заемные средства.

Если  заемные средства используются для  предварительной оплаты материально- производственных запасов, то затраты  по указанным займам и кредитам относятся  на увеличение дебиторской задолженности, образовавшейся в связи с предварительной  оплатой и (или) выдачей авансов  и задатков на указанные выше цели.

После получения  ОАО «ЭМАльянс» материально- производственных запасов дальнейшее начисление процентов и осуществление других расходов, связанных с обслуживанием займов (кредитов) отражается в бухгалтерском учете в составе прочих расходов (п.15 ПБУ 15/01).

Рассмотрим  данную операцию на примере:

ОАО «ЭМАльянс» взяло кредит в банке в сумме 120000 рублей сроком на 2 месяца с уплатой процентов по ставке 30 % годовых.

Сумма кредита  поступила на счет организации 15 января 2008 года. Организация возвратила кредит вместе с процентами за весь срок пользования  заемными средствами 15 марта 2008 года.

Заемные средства были использованы организацией для предварительной оплаты материалов. Оплата была произведена 16 января 2008 года, а сами товары были получены от поставщика 26 января 2008 года.

В учете  ОАО «ЭМАльянс» сделаны следующие проводки:

 

Таблица 7

Корреспонденция счетов

Содержание хозяйственной операции	Сумма	Дебет	Кредит
Получен кредит	120000	51	66
произведена предоплата за материалы (в  том числе НДС - 21600 руб.)	120000	60	51
проценты по кредитному договору за период с 16 по 26 января 2008 года отнесены на увеличение дебиторской задолженности (120000 х 0,3 / 365 х 11 = 1085)	1085	60	66
оприходованы поступившие товары по фактической себестоимости, включающей в себя сумму процентов, начисленных до даты оприходования товаров (п.6 Положения по бухгалтерскому учету "Учет материально - производственных запасов" ПБУ 5/01, утв. Приказом Минфина РФ от 09.06.2001 N 44н);	97315	10	60
НДС по приобретенным материалов	21600	19	60
проценты по кредитному договору за период с 27 января по 15 марта 2008 года включены в состав прочих расходов (120000 х 0,3 / 365 х 49 = 4833);	4833	91	66
возврат кредита вместе с процентами	102148	66	51

 

Так же ОАО «ЭМАльянс» использует полученные кредиты на приобретение или строительство инвестиционного кредита, то затраты по ним должны включаться в стоимость этого актива и погашаться посредством начисления амортизации, кроме случаев, когда правилами бухгалтерского учета начисление амортизации актива не предусмотрено (п.23 ПБУ 15/01).

Для целей  применения ПБУ 15/01 под инвестиционным активом понимается объект имущества, подготовка которого к предполагаемому  использованию требует значительного  времени (объекты основных средств, имущественные комплексы и другие аналогичные активы, требующие большого времени и затрат на приобретение и (или) строительство). Обращаем Ваше внимание, что для целей ПБУ 15/01 приобретение объектов основных средств, не требующих  монтажа, например, приобретение легкового автомобиля для служебных целей, не считается приобретением инвестиционного актива.

Включение затрат по полученным займам (кредитам) в первоначальную стоимость инвестиционного  актива прекращается с первого числа  месяца, следующего за месяцем принятия актива к бухгалтерскому учету в  качестве объекта основных средств  или имущественного комплекса (по соответствующим  видам активов, формирующих имущество  комплекса), либо с первого числа  месяца, следующего за месяцем фактического начала эксплуатации (если фактическая  эксплуатация инвестиционного актива началась до его принятия к учету  в качестве объекта основных средств  или имущественного комплекса) (п.30, 31 ПБУ 15/01). После этой даты затраты  по полученным заемным средствам  включаются в состав прочих расходов.

Рассмотрим  на примере отражение данных операций в учете.

ОАО «ЭМАльянс» взяло кредит в банке в размере 1 000 000 руб. на строительство склада. Кредит взят на 2,5 года с уплатой процентов по ставке 15 % годовых. Сумма кредита поступила на счет предприятия 15 февраля 2008 года.

Завершенный строительством склад был принят к учету в составе основных средств предприятия 9 ноября 2008 года.

В учетной  политике ОАО «ЭМАльянс» прописано, что инвестиционными активами являются основные средства, которые числятся на счете 08 «Вложения во внеоборотные активы» меньше 12 месяцев.

Следовательно, производственный склад является инвестиционным активом.

В 2008 году в учете ОАО «ЭМАльянс» делаются следующие проводки:

 

Таблица 8

Корреспонденция счетов

Содержание хозяйственной операции	Сумма	Дебет	Кредит
Поступили денежные средства	1 000 000	51	67
отражена стоимость выполненных  подрядных работ	1 000 000	08	60
оплачена подрядчику стоимость выполненных  работ	1 000 000	60	51
проценты по кредиту за период с 16 января по 30 ноября 2008 года отнесены на увеличение первоначальной стоимости  цеха (1000000 х 0,15 / 365 х 319 = 131096);	131096	08	67
законченный строительством склад принят в состав основных средств предприятия  по первоначальной стоимости, включающей в себя в том числе и сумму  процентов по кредиту	131096	01	08
проценты по кредиту за декабрь 2008 года включены в состав прочих расходов (1000000 х 0,15 / 365 х 31 = 12740).	12740	91	67

 

В дальнейшем до момента возврата кредита начисленные  проценты будут включаться в состав прочих расходов предприятия.

При использовании  заемных средств для приобретения (строительства) инвестиционного актива необходимо учитывать следующие  особенности:

Затраты по полученным займам (кредитам), связанным  с формированием инвестиционного  актива, по которому по правилам бухгалтерского учета амортизация не начисляется, в стоимость такого актива не включаются, а относятся на операционные расходы организации (п.23 ПБУ 15/01).

 

Глава 3. Совершенствование учета  собственного капитала

 

В условиях перехода к рыночным отношениям перед  российскими предприятиями особенно остро встала проблема рационального  соотношения различных источников финансирования хозяйственной деятельности. Данная тема актуальна тем, что является одной из составляющих учета и  анализа хозяйственной деятельности предприятия. Любое предприятие, действующее  в условиях рыночной экономики по принципам хозрасчета и самофинансирования, должно осуществлять управление финансами. Для обеспечения динамичности и  эффективности деятельности руководство  предприятия должно управлять активами предприятия, а для их покрытия - пассивами, т.е. источниками средств.

Заемные средства - это часть средств финансирования деятельности предприятия, отличающаяся от других источников кругом их владельцев, альтернативными вариантами их использования (и привлечения), срочностью, формами  возврата, ценой и другими критериями. Специалисту необходимо реально  оценивать все эти составляющие заемного финансирования с целью  снижения финансовых рисков и получения  большей отдачи от использования.

Заемные средства в нормальных экономических  условиях способствуют повышению эффективности  производства, увеличению рентабельности собственных средств. Многообразие заемных средств дает возможность  использования их в различных  ситуациях. Всегда есть группа ссудодателей, которые готовы предоставить капитал  подходящему заявителю на согласованный  срок и с согласованной прибылью обычно в обмен на какую-то форму  обеспечения или гарантии.

Одна  из главных задач финансового  менеджмента - максимизация уровня рентабельности собственного капитала при заданном уровне финансового риска - реализуется  разными методами. Одним из основных механизмов реализации этой задачи является "финансовый леверидж".

Финансовый  леверидж характеризует использование  предприятием заемных средств, которое  влияет на изменение коэффициента рентабельности собственного капитала. Иными словами, финансовый леверидж представляет собой  объективный фактор, возникающий  с появлением заемных средств, позволяющий  предприятию получить дополнительную прибыль на собственный капитал. 
В современных условиях структура капитала является тем фактором, который оказывает непосредственное влияние на финансовое состояние предприятия – его долгосрочную платежеспособность, величину дохода, рентабельность деятельности.

Внешние пользователи (банки, инвесторы, кредиторы) оценивают изменение доли собственных  средств предприятия в общей  сумме источников средств с точки  зрения финансового риска при  заключении сделок. Риск нарастает  с уменьшением доли собственного капитала. Внутренний анализ структуры  капитала связан с оценкой альтернативных вариантов финансирования деятельности предприятия.

 В  кризисном состоянии величина  собственного капитала играет  особенно важную роль т.к. используется  при расчете показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия. Следовательно необходима объективная информация о движении средств в составе собственного капитала, формировании и использовании резервов.

Возможный путь роста устойчивости финансового  положения ОАО «ЭМАльянс» - увеличение уставного капитала за счет дополнительной эмиссии и размещения акций. Для этого необходимо сформулировать бизнес-план деятельности, заинтересовать инвесторов, а также технически оформить увеличение уставного капитала, объективно отразить данные операции в учете.

Другим  важным моментом является грамотное  управление затратами. Для принятия решения о сокращении расходов также  необходима объективная, подробная информация о затратах, месте их возникновения.

Для решения  этой задачи на предприятии нужно  внедрить систему управленческого учета, позволяющую проследить цепочку возникновения затрат и найти способ их сокращения.

 

Заключение

 

Главной целью любого коммерческого  предприятия является получение  прибыли в размере, необходимом  для обеспечения нормального  функционирования, включая инвестирование средств в активы и использование  прибыли на цели потребления. При  этом отдача на вложенный собственниками капитал должна быть не ниже той  ставки доходности, по которой средства могли бы быть размещены вне предприятия. Учредитель, предоставляя капитал, теряет возможность получения дохода от вложения имеющихся у него средств. Компенсацией должны стать будущие доходы.

Не менее  важной для действующего предприятия  целью является сохранение источника  дохода, т.е. собственного капитала. Значимость его для жизнеспособности и финансовой устойчивости предприятия настолько  высока, что она получила законодательное  закрепление в Гражданском кодексе  РФ в части требований о минимальной  величине уставного капитала; соотношении уставного капитала и чистых активов; возможности выплаты дивидендов в зависимости от соотношения чистых активов и суммы уставного и резервного капитала.

Таким образом, очевидно, что уставный капитал играет важную роль в работе предприятия.

Важным  условием хорошей работы капитала является оптимальный выбор его размера, источников формирования; определение  правовых, договорных и финансовых ограничений в распоряжении текущей  и нераспределенной прибылью; выявление  приоритетности прав собственников  при ликвидации предприятия.

 

Список использованной литературы

 

1.Гражданский кодекс РФ часть I от 30.11.1994 51-ФЗ (в ред. федеральных законов от 20.02.1996 N 18-ФЗ, от 12.08.1996 N 111-ФЗ, от 08.07.1999 N 138-ФЗ, от 16.04.2001 N 45-ФЗ, от 15.05.2001 N 54-ФЗ).

2.Гражданский кодекс РФ часть II от 26.01.1996 14-ФЗ (в ред. федеральных законов от 12.08.1996 N 110-ФЗ, от 24.10.1997 N 133-ФЗ, от 17.12.1999 N 213-ФЗ).

3.Налоговой кодекс РФ часть I от 31.07.1998 146-ФЗ (в ред. федеральных законов от 09.07.1999 N 154-ФЗ, от 02.01.2000 N 13-ФЗ, от 05.08.2000 N 118-ФЗ (ред. 24.03.2001)).

4.Налоговой кодекс РФ часть II от 05.08.2000 117-ФЗ (в ред. федеральных законов от 29.12.2000 N 166-ФЗ, от 30.05.2001 N 71-ФЗ, от 07.08.2001 N 118-ФЗ).

5.Федеральный закон от 21 ноября 1996 г. N 129-ФЗ "О бухгалтерском учете" (с изм. и доп. от 28 марта 2002 г.).

6.Положение по бухгалтерскому учету Учетная политика организации ПБУ 1/98. Приказ Минфина РФ от 9 декабря 1998 г. N 60н.

7.Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации Приказ Минфина РФ от 29 июля 1998 г. N 34н (с изм. и доп. от 30 декабря 1999 г., 24 марта 2000 г.).

8.Положение по бухгалтерскому учету "Учет материально-производственных запасов" (ПБУ 5/98) Приказ Минфина РФ от 15 июня 1998 г. N 25н.

9.Положение по бухгалтерскому учету Доходы организации (ПБУ 9/99) Приказ Минфина РФ от 06 мая 1999 N 32н (ред. от 30.12.1999)

10.Положение по бухгалтерскому учету Расходы организации ПБУ 10/99. Приказ Минфина РФ от 6 мая 1999 г. N 33н.

11.Приказ Минфина РФ от от 31 октября 2000 г. N 94н Об утверждении плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации и инструкции по его применению.

12.Бухгалтерский учет: Учебник /П.С. Безруких, В.Б. Ивашкевич, Н.П. Кондраков и др.; Под ред. П.С. Безруких. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: Бухгалтерский учет, 2004. – 624 с.

13.Бухгалтерский учет: Учебник для вузов/ Под ред. проф. Ю.А. Бабаева. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. – 476 с.

14.Ануфриев В. Е. Учет капитала предприятия // Бухгалтерский учёт. – 2004.- № 05

15.Волков Н. Г. Учет вкладов в уставный капитал // Бухгалтерский учёт. – 2005.- № 10

16.Лытнева Н. А., Малявкина Л. И., Лытнева Е. А. Учет операций по формированию и увеличению уставного капитала общества с ограниченной ответственностью // Бухгалтерский учёт. – 2006.- № 14

17.Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - Москва "Финансы и статистика", 2004 год, 432 с.