Финансовая политика корпорации

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 11 Октября 2014 в 06:04, курсовая работа

Описание работы

Сложившаяся в настоящее время в России экономическая ситуация стала благоприятной основой для зарождения и функционирования новых организационных форм хозяйствования, основой деятельности которых является четкое законодательное и экономическое распределение функций между хозяином и управляющим. В то же время реальная ситуация такова, что без слияния производства и финансовых капиталов предприятиям все труднее выдержать требования постоянно усиливающейся конкурентной борьбы. Поэтому объективно складывается тенденция укрупнения хозяйствующих субъектов и их естественного отбора с целью приспособления к окружающей среде.

Скачать архив (102.74 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Файлы: 1 файл

курсовая работа по корпоративным финансом 5 - копия.docx

— 105.92 Кб (Скачать файл)

3.п.10 за год = 49896,17-400+16=49512,17 тыс. руб.

4.п.10 за 4 квартал = 12176,54-160+4= 12020,54 тыс. руб.

5.п.12 за год = 49512,17+1100= 50612,17 тыс. руб.

6.п.12за 4 квартал =12020,54+320= 12340.54 тыс. руб.

 

2.3 Расчет прибыли планируемого года

 

Ок.г. = ОВ*N,                                                                                                                (3)

 

где ОВ – однодневный выпуск товарной продукции;

N – норма запаса в днях (п.3а)

Для расчета однодневного выпуска продукции в действующих ценах берется выпуск товарной продукции за 4 –й квартал (т.5, п.13) и делится на число дней в квартале.

 

ОВ = В4 /90,                                                                                                               (4)

 

где В4 – однодневный выпуск товарной продукции в 4-м квартале;

 

ОВ= ЗIV /90                                                                                                            (5)

 

РП = Он.г. + ТП – Ок.г.,                                                                                              (6)

 

где Он.г – остатки на начало года (п.1)

ТП – выпуск товарной продукции в планируемо году (п.2);

Ок.г – остаток на конец года (п.3);

РП - объём реализуемой продукции в планируемом году

Таблица 6

Показатели

Сумма, тыс. руб.

1) Фактические остатки нереализованной продукции на начало года:

а) в ценах базисного года без НДС и акцизов

б) по производственной себестоимости

в) прибыль*

 

 

4100,00

2800,00

1300,00

2) Выпуск товарной продукции (работ, услуг):

а) в ценах базисного года без НДС и акцизов*

б) по полной себестоимости*

в) прибыль*

 

69400,00

50612,17

18787,83

3) Планируемые остатки нереализованной продукции на конец года:

а) в днях запаса

б) в действующих ценах без НДС и акцизов*

б) по производственной себестоимости*

в)прибыль*

 

 

19

3842,18

361,42

3480,76

4) Объём реализуемой продукции в планируемом году:

а) в действующих ценах без НДС и акцизов*

б) по полной себестоимости*

в) прибыль от реализации товарной продукции*

 

69657,82

8976,58

60681,24

5) Прибыль от реализации излишнего оборудования*

(балансовая стоимость 6000 т.руб., рыночная цена – 8000т. руб.)

2000,00;

6) Планируемая прибыль (убыток) от внереализованных операций,* в т.ч. дивиденды, полученные от реализации – резидента*

проценты, уплаченные за долгосрочный кредит*

-487,98

 

 

487,98

7) Прибыль (убыток) планируемого года*

62193,26


 

 

Решение:

1.п.1в=4100-2800=1300 тыс. руб.

2.п.2в=69400-50612,17=18787,83 тыс. руб.

3.ОВ= 18200/90 = 202,22 тыс. руб.

4. п.3б Ок.г=202,22*19= 3842,18 тыс. руб.

5.ОВ=1712/90=19,02 тыс. руб.

6. п.3в Ок.г.=19,02 *19=361,42 тыс. руб.

7. п.3г =3842,18-361,42=3480,76 тыс. руб.

8.п.4а =4100+69400-3842,18=69657,82 тыс. руб.

9.п.4б =2800+6538-361,42=8976,58 тыс. руб.

10.п.4в = 1300+62862-3480,76=60681,24 тыс. руб.

11.п.5 = 8000-6000=2000 тыс. руб.

12.п.6 =2439,91*20% = 487,98 тыс. руб.

13.п.7 = 60681,24+ 2000-487,98=62193,26 тыс. руб.

2.4 Расчет источников финансирования капитальных вложений

 

Таблица 7 - Показатели по капитальному строительству, тыс. руб.

Показатели

Сумма,

тыс. руб.

1)Капитальные вложения производственного назначения

в т.ч. объём строительно-монтажных работ, выполняемых

хозяйственным способом

9200,0

1000,0

2)Капитальные вложения непроизводственного назначения

5000,0

3)Норма плановых накоплений по СМР, выполненным хозяйственным способом, %

7,1

4)Средства, поступающие в порядке долевого участия в жилищном строительстве

3200,0

5)Ставка процента за долгосрочный кредит, %

20,0


 

 

Решение к таблице 8:

1.п.3 = 1000*7,1%=71 тыс. руб.

2.п.6 = 9200 - (5200+1489,09+ 71) = 2439,91 тыс. руб.

3.п.8 = 2439,91 * 20%= 487,98 тыс. руб.

 

 

 

 

Таблица 8- Расчет источников финансирования капитальных вложений, тыс. руб.

Источники

Капвложения

производственного

назначения

Капвложения

непроизводственного

назначения

1) Прибыль, направляемая на капвложения

5200,00

2100

2) Амортизационные отчисления по основным средствам производственного назначения

1489,09

-

3) Плановые накопления по смете на СМР, выполняемые хозяйственным способом

71,00

-

4) Поступления средств на жилищное строительство в порядке долевого участия

  

3200

5) Прочие источники

-

-

6) Долгосрочный кредит

2439,91

  

7) Итого

9200,00

5000

8) Сумма процентов за долгосрочный кредит

487,98

-


 

 

2.5 Расчет налога на прибыль

 

Таблица 9- Расчет налога на прибыль

Показатели

Сумма тыс. руб.

1) Прибыль полученная предприятием в т.ч. дивиденды, полученные от организации – резидента

62193,26

2) Налогооблагаемая прибыль

62193,26

3) Ставка налога на прибыль, %

в федеральный бюджет

в бюджет субъекта РФ

в местный бюджет

20%

2%

18%

-

4) Сумма налога, причитающегося к уплате

в т.ч. в федеральный бюджет

в бюджет субъекта РФ

в местный бюджет

12438,65

1243,86

11194,79

-

5) Налог на прочие доходы

-

6) Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия

49754,61


 

 

2.6 Расчет потребности в оборотных средствах

 

Таблица 10 – Данные к расчету потребности в оборотных средствах, тыс.руб.

Показатели

Сумма

1

2

1)Снижение расходов будущих периодов

15

2)Норматив на начало года:

Производственные запасы

Незавершенное производство

Расходы будущих периодов

Готовая продукция

 

920

530

36

740

Продолжение таблицы10

1

2

3)Норма запаса в днях:

Производственные запасы

Незавершенное производство

Готовая продукция

 

25

8

9

4)Прирост устойчивых пассивов

74


 

 

Таблица 11 - Расчет потребности предприятия в оборотных средствах, тыс. руб.

Статьи затрат

Норматив на

начало года

Затраты

IV кВ.

всего

Затраты

IV кВ.

в день

Нормы

запаса

в день

Норматив

на конец

года

Прирост

снижение

1) Производственные запасы

920

5400

60,0

25

1500,0

+580,0

2) Незавершенное производство

530

1548

17,2

8

137,6

-392,4

3) Расходы будущих периодов

36

      

21

-15,0

4) Готовая продукция

740

1712

19,0

9

171,0

-569,0

5) Итого

          

-396,4

Источники финансирования прироста

6) Прирост устойчивых пассивов

          

74,0

7) Прибыль

            

 

 

ОЗ=ЗIV / 90,                                                                                                                   (7)

 

где ОЗ - однодневные затраты.;

З IV - общяя сумма затрат 4-го квартала

 

Н=ОЗ * N,                                                                                                                    (8)

 

где Н – норматив на конец года (гр.7);

N- норма запаса в днях (гр.6);

ОЗ - однодневные затраты;

2.7 Распределение прибыли

 

Таблица 12 Данные к распределению прибыли, тыс. руб.

Показатели

Сумма тыс. руб.

1)Капитальные вложения производственного назначения

5200

2)Строительство жилого дома

2100

3)Приобретение ценных бумаг

1350

4)Выплата премий работникам предприятия за счет средств целевого финансирования

1800

5)Удешевление питания в столовых

695

6)Затраты на проведение спортивных мероприятий

250

7)Финансовая помощь детскому дому

415

8)Плата за сверхнормативные выбросы загрязняющих веществ

186

9)Выплата дивидендов

2480


 

 

 

 

 

Таблица 13- Распределение прибыли, тыс. руб.

Показатели

Сумма, тыс. руб.

Прибыль к распределению

62193,26

1)Налог на прибыль

12438,65

2)Налог на прочие доходы

-

3)Отчисления в резервный фонд

208.46

4)Капитальные вложения производственного назначения

5200,00

5)Строительство жилого дома

2100,00

6)Приобретение ценных бумаг

1350,00

7)Выплата премий работникам предприятия за счет средств целевого финансирования

1800,00

8)Удешевление питания в столовых

695,00

9)Затраты на проведение спортивных мероприятий

250,00

10)Финансовая помощь детскому дому

415,00

11)Плата за сверхнормативные выбросы загрязняющих веществ

186,00

12)Прирост оборотных средств

-322,40

13)Выплата дивидендов

2480,00

14)Остаток нераспределенной прибыли

35392,55


 

2.8 Составление финансового плана

 

Таблица 14-Баланс доходов и расходов (финансовый план)

Разделы и статьи баланса

Сумма, тыс. руб.

1

2

I.Доходы (приток денежных средств)

  

А.От текущей деятельности

  

Выручка от реализации продукции, работ, услуг (без НДС)

69657,82

Прирост устойчивых пассивов

74,00

Прочие поступления

  

Итог по разделу А

69731,82

Б.От инвестиционной деятельности

  

Выручка от прочей реализации (без НДС)

2000,00

Доходы от внереализационных операций (в т.ч. дивиденды полученные)

-487,98

Накопления по СМР, выполненным хозяйственным способом

71,00

Средства, поступившие в порядке долевого участия в жилищном строительстве

3200,00

Продолжение таблице 14

1

2

Итого раздел Б

4783,02

В.  От финансовой деятельности

  

Увеличение уставного капитала

  

Увеличение задолженности, в том числе:

  

получение новых займов, кредитов

2439,91

выпуск облигаций

  

Итого раздел В

2439,91

Итого доходов

76954,75

II. Расходы (отток денежных средств)

  

А. По текущей деятельности

  

Затраты на производство и реализацию продукции (без амортизационных отчислений и налогов, относимых на себестоимость)

32400,00

Платежи в бюджет – всего

  

в т.ч. налоги, включаемые в себестоимость

6000,00

Налог на прибыль

12438,65

Налоги, уплачиваемые за счет прибыли, остающейся в распоряжении предприятия

208,46

Налог на прочие доходы

-

Выплаты социального характера – всего

  

в т.ч. премии работникам предприятия за счет средств целевого финансирования

1800,00

Удешевление питания в столовых

695,00

Затраты на проведение спортивных мероприятий

250,00

Прирост собственных оборотных средств

-322,40

Итого по разделу А

53469,71

Б. По инвестиционной деятельности

  

Инвестиции во внеоборотные активы - всего

  

в т.ч.: капитальные вложения производственного назначения

9200,00

Капитальные вложения непроизводственного назначения

5000,00

Долгосрочные финансовые вложения

1350,00

Расходы по прочей реализации

  

Расходы по внереализационным операциям

1278,00

Прочие расходы

  

Итого по разделу Б

16828,00

В. По финансовой деятельности

  

Погашение долгосрочных кредитов и займов

2439,91

Уплата процентов по долгосрочным кредитам

487,98

Краткосрочные финансовые вложения

  

Выплата дивидендов

2480,00

Отчисления в резервный фонд

208,46

Продолжение таблице 14

1

2

Оказание финансовой помощи

415,00

Прочие расходы

186,00

Итого по разделу В

6217,35

Итого по разделу II

65592,46

Превышение доходов над расходами (+)

+439,69

Превышение расходов над доходами (-)

  

Сальдо по текущей деятельности

+16188,11

Сальдо по инвестиционной деятельности

-12044,98

Сальдо по финансовой деятельности

-3777,44

Информация о работе Финансовая политика корпорации