Отчет по практике в ОАО «Ивотстекло»

Результаты анализа  позволяют заинтересованным лицам  и организациям принимать управленческие решения на основе оценки текущего финансового положения и деятельности предприятия за предшествующие годы.

Детализация процедурной  стороны методики анализа финансового  состояния зависит от поставленных целей, а также различных факторов информационного, временного, методического, кадрового и технического обеспечения. Аналитическая работа может проводиться в два этапа.

На первом этапе проводят общий анализ финансового состояния  на основании экспресс-анализа баланса  предприятия. Прежде всего, сравнивают итог баланса на конец периода  с итогом на начало года. Это анализ «по горизонтали», позволяющий определить общее направление изменения финансового состояния предприятия. Если итог баланса растет, то финансовое состояние оценивается положительно. Далее, определяют характер изменения отдельных статей баланса. Положительно характеризует финансовое состояние предприятия увеличение в активе баланса остатков денежных средств, краткосрочных и долгосрочных финансовых вложений, нематериальных активов и производственных запасов.

Таблица 3 –  Показатели ликвидности баланса ОАО «Ивотстекло» в 2006-2008 гг.

 

Статьи актива по степени ликвидности	Тыс. руб.	Статьи пассива по степени срочности обязательств	Тыс. руб.	Степень ликвидности  баланса
2006 г.
А1	261	П1	242186	<
А2	140645	П2	66025	>
А3	117109	П3	3593	>
А4	82172	П4	28383	>
2007 г.
А1	897	П1	348812	<
А2	224689	П2	152445	>
А3	234043	П3	8587	>
А4	82645	П4	32430	>
2008 г.
А1	33844	П1	186340	<
А2	86409	П2	127940	>
А3	292391	П3	152602	>
А4	87444	П4	33206	>

 

По данным таблицы  нужно отметить, что баланс ОАО «Ивотстекло» не является ликвидным, так как управление выглядит следующим образом:

2006 год – А1<П1; А2>П2; А3>П3; А4>П4,

2007 год – А1<П1; А2>П2; А3>П3; А4>П4,

2008 год – А1<П1; А2>П2; А3>П3; А4>П4,

что противоречит теории ликвидности баланса предприятия.

Первая группа (А1) включающая в себя абсолютно ликвидные активы, такие, как денежная наличность и  краткосрочные финансовые вложения имеет величину платежного недостатка на сумму 152491 тыс.руб. в 2008 году, и это  говорит о том, что предприятие не сможет быстро платить наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили).

Ко второй группе (А2) относятся  быстро реализуемые активы: годовая  продукция, товары отгруженные и  дебиторская задолженность. Ликвидность этой группы текущих активов зависит от своевременности отгрузки продукции, оформления банковских документов, от спроса на продукцию, форм расчетов и др. Платежный недостаток по этой группе в 2008 году составил 41531 тыс.руб.

По четвертой группе (А4)- это труднореализуемые активы, куда входят основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство, предприятие имеет величину избытка труднореализуемых активов в сумме 54238 тыс.руб., что говорит о том, что собственный капитал (П4), находящийся постоянно в распоряжении предприятия не сможет перекрыть их величину.

 

Таблица 4 –  Коэффициенты платежеспособности ОАО  «Ивотстекло» в 2006-2008 гг.

 

Наименование показателя	Нормативное значение	Фактические значения			Изменение (+,-) 2008 от
		2006 г	2007 г	2008 г	2006 г	2007 г
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,2-0,25	0,001	0,002	0,11	0,109	0,108
Коэффициент промежуточной  ликвидности	≥1	0,46	0,45	0,38	-0,08	-0,07
Коэффициент текущей  ликвидности	≥2	0,84	0,92	1,31	0,48	0,40

 

 

Анализ показателей  платежеспособности предприятия показывает, что у предприятия коэффициенты платежеспособности на протяжении исследуемого периода ниже нормативных показателей.

Но по таким показателям  как коэффициент абсолютной и текущей ликвидности наблюдается рост, так коэффициент абсолютной ликвидности возрос с 0,001 в 2006 году до 0,11 в 2008 году, а текущей ликвидности с 0,84 до 1,31, но все равно в два раза ниже нормативного значения.

По коэффициенту промежуточной  ликвидности при нормативе ≥1 значение в 2008 году составило 0,38, тогда как в 2006 и 2007 году он составляет 0,46 и 0,45 соответственно.

Таблица 5 –  Оценка деловой активности ОАО «Ивотстекло»

 

Показатель	2006 г.	2007 г.	2008 г.	Изменение
				2006 г.	2007 г.
Выручка от реализации продукции тыс.руб.	1057004	1274029	974699	-82305	-299330
Чистая прибыль тыс.руб.	8164	12820	7143	-1021	-5677
Оборачиваемость оборотных  активов
Оборачиваемость оборотных  средств.	3,72	2,57	2,27	-1,45	-0,30
Продолжительность одного оборота, дней.	96,8	139,9	158,5	61,7	18,6
Оборачиваемость активов
Оборачиваемость активов, оборот.	3,11	2,35	1,95	-1,16	-0,40
Продолжительность одного оборота, дней.	115,9	153,2	184,7	68,8	31,5
Оборачиваемость собственного капитала
Оборачиваемость собственного капитала, оборот	37,24	39,29	29,35	-7,89	-9,93
Продолжительность одного оборота, дней	9,7	9,2	12,3	2,6	3,1
Оборачиваемость заемного капитала
Оборачиваемость, оборот	3,39	2,50	2,09	-1,30	-0,41
Продолжительность одного оборота, дней	106,2	144,1	172,4	66,2	28,4
Оборачиваемость дебиторской  задолженности
Оборачиваемость деб. задолженности, оборот	7,5	5,6	11,3	3,8	5,7
Продолжительность одного оборота, дней.	48	64,3	31,8	-16,2	-32,5
Оборачиваемость кредиторской задолженности
Оборачиваемость, оборот	3,4	3,6	5,2	1,8	1,6
Продолжительность одного оборота, дней.	106	100	69,2	-36,8	-30,8
Оборачиваемость МПЗ
Оборачиваемость, оборот	9,0	5,4	3,6	-5,4	-1,8
Продолжительность одного оборота, дней.	40	66,7	100	60,0	33,3

 

Анализ оборачиваемости  капитала предприятия показывает, что коэффициент оборачиваемости совокупного капитала уменьшился на 0,40, что способствовало увеличению количества дней для прохождения одного оборота на 31 день.

Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала также уменьшился на 9,93 оборота, а продолжительность одного оборота возросла на 3 дня. Такое же положение наблюдается по коэффициентам оборачиваемости заемного капитала и оборачиваемости оборотных активов снизились на 0,41 и 0,30 соответственно, что повлекло увеличение времени прохождения одного оборота на 28,4 и 18,6 дней соответственно.

 

Таблица 6 –  Показатели обеспеченности предприятия  собственными оборотными средствами

Наименование показателя	Норматив	Фактические значения			Изменение (+,-) 2008 от
		2006 г	2007 г	2008 г	2006 г	2007 г
1. Величина собственных  оборотных средств	>0	-27717	-14661	-37762	-10045	-23101
2.Коэффициент обеспеченности  собственными источниками оборотных  активов	≥0,1	-0,10	-0,03	-0,09	0,01	-0,06
3.Коэффициент обеспеченности  собственными источниками запасов и затрат	0,6-0,8	-0,24	-0,06	-0,14	-0,08	-0,08
4.Коэффициент маневренности	0,5	-0,98	-0,45	-1,14	-0,161	-0,69

 

 

На основании вышеприведенных  расчетов можно отметить, что у  предприятия отсутствуют собственные  оборотные средства, и наблюдается  тенденция ухудшения показателей, характеризующие эффективность использования оборотных средств.

 

Таблица 7 –  показатели финансовой устойчивости предприятия  по обеспеченности запасов и затрат источниками формирования

 

Наименование показателя	Значение
	2006 г.	2007 г.	2008 г.
Величина запасов и  затрат, тыс.руб.	117109	234043	273419
Собственные источники  формирования запасов, тыс.руб	-27717	-14661	-37762
Собственные и долгосрочные источники формирования запасов, тыс.руб	-24124	-6074	114840
Общая сумма нормальных источников формирования запасов, тыс.руб	41876	146346	242755
Тип финансовой устойчивости	кризисный	абсолютный	абсолютный

 

Проведя анализ финансовой устойчивости предприятия можно сказать, что если в 2006 году тип финансовой устойчивости был кризисным, так как источники формирования запасов ниже суммы величины запасов, то в 2007 и 2008 годах за счет увеличения краткосрочных и долгосрочных займов и предприятия тип финансовой устойчивости стал абсолютным.

 

 

 

 

 

 

Таблица 8 –  показатели рентабельности ОАО «Ивотстекло» в 2006-2008 г.г.

 

Наименование показатели	Значения			Изменение (+,-) 2008 г.
	2006 г	2007 г	2008 г	2006 г	2007 г
Окупаемость затрат по чистой прибыли	0,008	0,01	0,008	-	-0,002
Рентабельность продаж по прибыли от продаж	0,019	0,031	0,042	0,023	0,011
Рентабельность совокупных активов по прибыли до налогообложения	0,032	0,024	0,014	-0,018	-0,01
Рентабельность ПФ по прибыли до налогообложения	0,095	0,105	0,060	-0,035	-0,045
Рентабельность собственного капитала по чистой прибыли	0,288	0,395	0,215	-0,073	-0,18