Контрольная работа по " Статистика финансов"

Все денежные агрегаты выстраиваются  в иерархичную систему: каждый последующий  денежный агрегат включает в свой состав предыдущий.

 

Центральный банк РФ ведет расчеты следующих денежных агрегатов:

 

▪ М₀ – наличные деньги в обращении;

 

▪ M_l = М₀ + средства на расчетных, текущих и специальных счетах предприятий и организаций, + средства страховых компаний, + депозиты населения до востребования в сбербанках и в коммерческих банках;

 

▪ М₂ = M_l + срочные вклады населения в сбербанках;

 

▪ М₃ = М₂ + депозитные сертификаты банков, + облигации государственного займа.

 

Денежные агрегаты отличаются по степени  ликвидности, под которой понимается возможность быстрой конвертации актива в наличность без каких-либо потерь его стоимости.

 

Самой высокой ликвидностью обладает денежный агрегат М₀ (наличные деньги), ликвидность M_l ниже, чем М₀, но выше, чем М₂, поскольку вклады до востребования должны быть возвращены вкладчику по его заявлению, а срочные вклады могут в течение всего срока вклада использоваться банком для своих целей и возвращаются вкладчику по истечении этого срока.

 

1. Рассчитаем скорость обращения денежной массы в целом:

 

Согласно уравнению Фишера формула  обмена может быть записана в следующем виде:

 

M₃ ´ V = S (P ´Q)    (5.1)

где

M₃ – количество денег в обращении (масса денег в обращении – M₃);

V – скорость обращения денег;

P – соответствующий уровень цен;

Q – объём выпуска.

 

Валовой национальный продукт (ВНП) – макроэкономический показатель, представляющие собой рыночную стоимость конечных товаров и услуг, созданных факторами производства, находящимися в собственности граждан данной страны не только внутри страны, но и за рубежом.

 

ВНП может быть рассчитан по формуле:

 

ВНП = S (P ´Q)    (5.2)

где

P – соответствующий уровень цен;

Q – объём выпуска.

 

Объединив формулы (5.1) и (5.2) получим следующее уравнение:

 

ВНП = M₃ ´ V     (5.3)

где

M₃ – количество денег в обращении (масса денег в обращении – M₃);

V – скорость обращения денег;

ВНП – валовой национальный продукт.

 

Следовательно:

 

Скорость обращения  денег (V) может быть рассчитана следующим образом (уравнение 5.3):

 

 

Таким образом:

 

▪ Скорость обращения денег в базисном периоде (V₀):

 

 = 2,1986

 

▪ Скорость обращения денег в отчетном периоде (V₁):

 

 = 2,2807

 

2. Рассчитаем влияние изменения состава каждого денежного агрегата на изменение оборачиваемости денежной массы:

 

Изменение оборачиваемости  денежной массы в отчетном периоде по сравнению с базисным в абсолютном выражении составило:

 

ΔV = V₁ – V₀ = 2,281 – 2,199 = + 0,082 об.    (прирост)

 

Изменение оборачиваемости  денежной массы в отчетном периоде по сравнению с базисным в относительном выражении составило:

 

 = 103,74%

 

Введём обозначения:

 

X₁ – средства на расчетных, текущих и специальных счетах предприятий и организаций, + средства страховых компаний, + депозиты населения до востребования в сбербанках и в коммерческих банках;

 

X₂ – срочные вклады населения в сбербанках;

 

Х₃ – депозитные сертификаты банков, + облигации государственного займа.

 

Тогда денежный агрегат M₃ (совокупная денежная масса в обращении) запишется следующим образом:

 

M₃ = M₀ + X₁ + X₂ + X₃

 

Скорость обращения  денег может быть представлена в  виде следующей факторной модели:

 

1. Изменение объёма ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным составило:

 

▪ В абсолютном выражении:

 

Δ_ВНП = ВНП₁ – ВНП₀ = 2080 – 1860 = + 220 млрд. руб.

 

▪ В относительном  выражении:

 

 = 1,1183 = 111,83%  (прирост = + 11,83%)

 

Следовательно, изменение скорости обращения денег под влиянием изменения объёма ВНП составило = 1,1183

 

2. Изменение совокупной денежной массы в обращении в отчетном периоде по сравнению с базисным составило:

 

▪ В абсолютном выражении:

 

Δ_М = М3₁ – М3₀ = 912 – 846 = + 66 млрд. руб.

 

▪ В относительном  выражении:

 

 = 1,078 = 107,8%   (прирост = + 7,8%)

 

Следовательно, изменение скорости обращения денег под влиянием изменения совокупной денежной массы  составило = 1,078

 

Данные показатели могут  быть объединены в систему.

 

Общее изменение скорости обращения денег под влиянием данных двух факторов составило = 1,1183 / 1,078 = 1,0374 = 103,74% –

 

– данный показатель совпадает  с рассчитанным ранее показателем  изменения скорости обращения денег в целом в отчетном периоде по сравнению с базисным, что подтверждает правильность произведенных расчетов.

 

Таким образом:

 

Изменение скорости обращения денег  под влиянием изменения совокупной денежной массы составило = 1,078

 

 

Рассчитаем состав каждого  денежного агрегата и его изменение  и результаты представим в виде следующей  таблицы:

 

	Показатели, млрд. руб.		Изменение (∆)
	Базисный период	Отчетный период	В абсол. выражении	В относ. выражении
М0	80	105	25	1,3125
X0 = М1 – М0	680	540	-140	0,7941
X1 = М2 – М1	68	145	77	2,132
X2 = М3 – М2	18	122	104	6,7778
Сумма:	846	912	66

 

Рассчитаем влияние  изменения состава каждого денежного  агрегата на изменение оборачиваемости  денежной массы:

 

▪ Влияние изменения денежного агрегата M₀ на изменение оборачиваемости денежной массы:

 

 

 

37,88% от общего изменения скорости обращения денег под влиянием изменения совокупной денежной массы = 1,078

 

▪ Влияние изменения денежного показателя X₁ на изменение оборачиваемости денежной массы:

 

 

 

– 212,12% от общего изменения скорости обращения денег под влиянием изменения совокупной денежной массы = 1,078

 

▪ Влияние изменения денежного показателя X₂ на изменение оборачиваемости денежной массы:

 

 

 

116,67% от общего изменения скорости  обращения денег под влиянием изменения совокупной денежной массы = 1,078

 

▪ Влияние изменения денежного показателя X₃ на изменение оборачиваемости денежной массы:

 

 

 

157,58% от общего изменения скорости  обращения денег под влиянием  изменения совокупной денежной массы = 1,078

 

Данные показатели могут  быть объединены в систему.

 

Общее изменение скорости обращения денег под влиянием изменения состава отдельных денежных агрегатов составило = 37,88 – 212,12 + 116,67 + 157,57 = 100%

 

Выводы:

 

Следовательно, изменение оборачиваемости денежной массы в отчетном периоде по сравнению с базисным в абсолютном выражении составило + 0,082 об.

Изменение оборачиваемости  денежной массы в отчетном периоде по сравнению с базисным в относительном выражении составило 103,74%.

 

В том числе, изменение скорости обращения денег под влиянием изменения объёма ВНП составило = 1,1183

 

Изменение скорости обращения денег  под влиянием изменения совокупной денежной массы составило = 1,078.

 

– В том числе доля изменения  скорости обращения денег под влиянием изменения денежного агрегата M₀ составила 37,88% от общего изменения = 1,078. 

– Доля изменения скорости обращения  денег под влиянием изменения  денежного показателя X₁ составила 212,12% от общего изменения = 1,078.

 

– Доля изменения скорости обращения денег под влиянием изменения денежного показателя X₂ составила 116,67% от общего изменения = 1,078.

 

– Доля изменения скорости обращения  денег под влиянием изменения  денежного показателя X₃ составила 157,57% от общего изменения = 1,078.

 

Данные показатели объединены в систему, что подтверждает правильность произведенных расчетов.

 

3. Определим изменение объема ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным в целом (в млрд. руб.), а также за счет изменения отдельных влияющих факторов:

 

Как показано выше, объем ВНП может быть представлен в виде следующей мультипликативной факторной модели:

 

ВНП = M₃ ´ V

где

M₃ – количество денег в обращении (масса денег в обращении – M₃);

V – скорость обращения денег.

 

Следовательно:

 

Изменение объёма ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным в абсолютном выражении составило:

 

ΔВНП = ВНП₁ – ВНП₀ = 2080 – 1860 = + 220 млрд. руб.

 

Изменение объёма ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным в относительном выражении составило:

 

 = 111,83%

 

Следовательно, прирост  ВНП составил: 111,83% – 100% = + 11,83%

 

Рассчитаем прирост  объёма ВНП за счет влияния отдельных  факторов (мультипликативная факторная  модель):

 

а) Определим изменение объема ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным за счет изменения денежной массы (количественный фактор):

 

ΔВНП_(М) = (М₁ – М₀) × V₀

 

ΔВНП_(М) = (912 – 846) × 2,1986 = 66 × 2,1986 = + 145,11 млрд. руб.

 

б) Определим изменение объема ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным за счет изменения скорости обращения денежной массы:

 

ΔВНП_(V) = (V₁ – V₀) × ВНП₁

 

ΔВНП_(V) = (2,2807 – 2,1986) × 912 = 0,0821 × 912 = + 74,89 млрд. руб.

 

Данные показатели могут  быть объединены в систему.

 

Изменение объёма ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным за счет влияния данных двух факторов составило = 145,11 + 74,89 = + 220 млрд. руб.

 

– показатель совпадает  с рассчитанным ранее показателем  изменения объема ВНП в целом  в отчетном периоде по сравнению  с базисным, что подтверждает правильность произведенных расчетов.

 

в) Определим изменение объема ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным за счет изменения состава денежного агрегата в отдельности:

 

Изменение объема ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным за счет изменения денежной массы составило + 145,11 млрд. руб., в том числе:

 

▪ За счет изменения денежного агрегата M₀ изменение объема ВНП составило:

 

ΔВНП_(М0) = (105 – 80) × 2,1986 = 25 × 2,1986 = + 54,96 млрд. руб.

 

▪ За счет изменения денежного показателя X₁ изменение объема ВНП составило:

 

ΔВНП_(X1) = (540 – 680) × 2,1986 = – 140 × 2,1986 = – 307,8 млрд. руб.

 

▪ За счет изменения денежного показателя X₂ изменение объема ВНП составило:

 

ΔВНП_(X2) = (145 – 68) × 2,1986 = 77 × 2,1986 = + 169,29 млрд. руб.

 

▪ За счет изменения денежного показателя X₃ изменение объема ВНП составило:

 

ΔВНП_(X3) = (122 – 18) × 2,1986 = 104 × 2,1986 = + 228,65 млрд. руб.

 

Данные показатели могут  быть объединены в систему.

 

Изменение объёма ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным за счет изменения состава отдельных денежных агрегатов в отдельности составило = + 54,96 – 307,8 + 169,29 + 228,65 = + 145,11 млрд. руб. –

 

– показатель совпадает с рассчитанным ранее показателем изменения  объема ВНП под влиянием изменения  денежной массы в целом в отчетном периоде по сравнению с базисным, что подтверждает правильность произведенных расчетов.

 

Выводы:

 

Таким образом, изменение  объёма ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным составило + 220 млрд. руб. или + 11,83%.

 

Изменение объема ВНП в отчетном периоде по сравнению с базисным за счет изменения скорости обращения денежной массы составило + 74,89 млрд. руб.