Финансовый анализ предприятия

Основными видами деятельности общества являются:

           -  производство и реализация (оптовая и розничная) готовых лекарственных средств;

            -  выполнение работ и оказание  услуг по ценам и тарифам,, устанавливаемым обществом самостоятельно;

            -  монтаж, наладка, ремонт и  техническое обслуживание установок  пожарной сигнализации и выполнение проектных работ по этим установкам на территории акционерного общества «Хитон».

Общество осуществляет свою деятельность в соответствии с требованиями Федерального закона «О лекарственных  средствах» и Федерального закона «О наркотических средствах и психотропных веществах».           

Отдельными видами деятельности, перечень которых определяется федеральными законами, Общество может заниматься только на основании специального разрешения (лицензии). Если условиями предоставления специального разрешения (лицензии) на занятие определенным видом деятельности предусмотрено требование о занятии  такой деятельности как исключительной, то Общество в течении срока действия специального разрешения (лицензии) не вправе осуществлять иные виды , за исключением видов деятельности, предусмотренных специальным разрешением (лицензий) и им сопутствующим.

Уставный капитал общества составляет 173449 (Сто семьдесят три  тысячи четыреста сорок девять) рублей.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Оценка имущественного  положения ОАО «Хитон»

 

Имущественное положение – это сумма средств компании и их источников по их видам. В оценке имущественного положения применяется ряд показателей, рассчитываемых по данным бухгалтерской отчетности. На основании показателей имущественного положения можно сделать вывод о его качественном изменении, структуре хозяйственных средств и их источников.

При анализе имущественного положения на основе  бухгалтерской отчетности рассчитываются показатели, его характеризующие, определяется их изменение за год и за ряд лет.

 

Имущественное положение  предприятия ОАО «Хитон» за 2009-2011гг

Таблица 2.1

 

Показатели	Формулы	2011 год,тыс.руб	2010 год,тыс.руб	2009 год,тыс.руб	Абс.изменение,в тыс.р.	Отн.изменение,в %
Величина капитала компании (К)	Итог баланса	815 981	758929	776000	57 052	107,52
Собственный капитал (СК)	Итог раздела №3	600 730	574 874	592 000	25 856	104,50
Собственные оборотные средства (СОС)	СК+ДО-ДА или ТА(текущие активы) – ТО (текущие обязательства)	510 998	493 903	592000	17 095	103,46
Привлеченный капитал (ПК)	ДО + ТО	4433	5388	6027	-955	82,28
Текущие активы (ТА)	Итог раздела № 2	680 632	622 381	651 000	58 251	109,36
Долгосрочные активы (ДА)	Итог раздела № 1	135 349	136 548	124 000	-1 199	99,12
Долгосрочные обязательства (ДО)	Итог раздела № 4	45 617	55 577	65 883	-9 960	82,08
Текущие обязательства	Краткосрочные кредиты и займы	169 634	128 478	118 000	41 156	132,03

 

Размещение средств предприятия имеет очень большое значение в финансовой деятельности и повышении ее эффективности. От того, какие инвестиции вложены в основные и оборотные средства, сколько их находится в сфере производства и обращения, в денежной и материальной форме, насколько оптимально их соотношение, во многом зависят результаты производственной и финансовой деятельности, а следовательно и финансовая устойчивость предприятия. В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить изменения в их составе и структуре и дать им оценку. Для этого составим таблицу 2.2.

 

 

 

Структура активов предприятия  ОАО «Хитон» за 2009-2011гг

Таблица 2.2

Активы	Сумма,тыс руб.			Уд.вес,%			Прирост		Изменение уд.веса, %
	2011	2010	2009	2011	2010	2009	По отн. к 2010	По отн. к 2011	По отн. к 2010	По отн. к 2011
Внеоборотные	135349,00	136548,00	124000,00	16,59	17,99	16,00	12548,00	11349,00	-1,99	-1,99
Оборотные	680632,00	622381,00	651000,00	83,41	82,01	84,00	28619,00	29632,00	1,99	1,99
Итого	815981,00	758929,00	775000,00	100,00	100,00	100,00	16071,00	40981,00	0,00	0,00

 

Исходя из данных таблицы, можно сделать вывод о том, что основным источником имущества  на предприятие являются оборотные  активы. Исследуя эту величину в  динамике можно отметить, что изменение  удельного веса данных за период является незначительным. В 2011 году, по сравнению  с 2009 отмечается увеличение общей суммы  внеоборотных активов. Такую же тенденцию можно отметить и в структуре оборотных активов. Сравнивая изменение удельного веса за период также определяется снижение внеоборотных активов и увеличение суммы оборотных, что свидетельствует об увеличение производственной базы предприятия и расширение количества выпускаемой продукции. Более наглядно структура активов представлена ниже.

 

 

 

 

 

 

Агрегированный баланс предприятия  ОАО «Хитон» за 2009-2011гг                                                                                                                         Таблица 2.3.

Наименование показателя(2)	Код показателя	На 31 декабря 2011___г.(4)	На 31 декабря 2010___г.(4)	На 31 декабря 2009___г.(5)
Нематериальные активы	1110	4	9	47
Результаты исследований и разработок	1120	4 123	4 357	1 651
Основные средства	1130	122 074	124871	120000
Финансовые вложения	1150	0	30	30
Отложенные налоговые активы	1160	8 857	7 199	2 420
Прочие внеоборотные активы	1170	288	82	0
Итого по разделу I	1100	135 349	136548	124000
Запасы	1210	507 484	474705	456000
НДС	1220	0	1	213
Дебиторская задолженность	1230	146 679	135176	173000
Финансовые вложения	1240	0	2 780	5 600
Денежные средства	1250	26 221	9 287	16 239
Прочие оборотные активы	1260	248	432	198
Итого по разделу II	1200	680 632	622381	651000
БАЛАНС	1600	815 981	758929	776000
ПАССИВ
Уставный капитал	1310	173	173	173
Переоценка внеоборотных активов	1340	63 612	85 774	87 075
Резервный капитал	1360	43	43	43
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	536 902	488884	505000
Итого по разделу III	1300	600 730	574874	592000
Заемные средства	1410	24 842	40 442	48 400
Отложенные налоговые обязательства	1420	20 775	15 135	17 483
Итого по разделу IV	1400	45 617	55 577	65 883
Кредиторская задолженность	1520	143 658	106420	118000
Оценочные обязательства	1540	25 976	22 058	0
Итого по разделу V	1500	169 634	128478	118000
БАЛАНС	1700	815 981	758929	776000

 

 

 

 

 

 

Анализ имущественного потенциала ОАО «Хитон» за 2009-2011

Таблица 2.4

		Величина показателя,тыс руб.			Изменение показателя				Удельный вес,%			Изменение уд.веса
					Абсолютное		Относительное		На 31. 12.2011	На 31 .12.2010	На 31 .12.2009	2010-2011	2009-2011
Наименование показателя(2)	Код показателя	На 31 декабря 2011___г.(4)	На 31 декабря 2010___г.(4)	На 31 декабря 2009___г.(5)	2010-2011	2009-2011	2010-2011	2009-2011
Нематериальные активы	1110	4,00	9,00	47,00	5,00	43,00	44,44	8,51	0,00	0,01	0,04	0,00	0,03
Результаты исследований и разработок	1120	4123,00	4357,00	1651,00	234,00	2472,00	94,63	249,73	3,05	3,19	1,33	0,14	1,71
Основные средства	1130	122074,00	124871,00	120000,00	2797,00	2074,00	97,76	101,73	90,19	91,45	96,77	1,26	6,58
Финансовые вложения	1150	0,00	30,00	30,00	30,00	30,00	0,00	0,00	0,00	0,02	0,02	0,02	0,02
Отложенные налоговые активы	1160	8857,00	7199,00	2420,00	1658,00	6437,00	123,03	365,99	6,54	5,27	1,95	1,27	4,59
Прочие внеоборотные активы	1170	288,00	82,00	0,00	206,00	288,00	351,22	0,00	0,21	0,06	0,00	0,15	0,21
Итого по разделу I	1100	135349,00	136548,00	124000,00	1199,00	11349,00	99,12	109,15	100,00	100,00	100,00	0,00	0,00
Запасы	1210	507484,00	474705,00	456000,00	32779,00	51484,00	106,91	111,29	74,56	76,27	70,05	1,71	4,51
НДС	1220	0,00	1,00	213,00	1,00	213,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,03	0,00	0,03
Дебиторская задолженность	1230	146679,00	135176,00	173000,00	11503,00	26321,00	108,51	84,79	21,55	21,72	26,57	0,17	5,02
Финансовые вложения	1240	0,00	2780,00	5600,00	2780,00	5600,00	0,00	0,00	0,00	0,45	0,86	0,45	0,86
Денежные средства	1250	26221,00	9287,00	16239,00	16934,00	9982,00	282,34	161,47	3,85	1,49	2,49	2,36	1,36
Прочие оборотные активы	1260	248,00	432,00	198,00	184,00	50,00	57,41	125,25	0,04	0,07	0,03	0,03	0,01
Итого по разделу II	1200	680632,00	622381,00	651000,00	58251,00	29632,00	109,36	104,55	100,00	100,00	100,00	0,00	0,00
БАЛАНС	1600	815981,00	758929,00	776000,00	57052,00	39981,00	107,52	105,15	-	-	-	-	-
ПАССИВ
Уставный капитал	1310	173,00	173,00	173,00	0,00	0,00	100,00	100,00	0,03	0,03	0,03	0,00	0,00
Переоценка внеоборотных активов	1340	63612,00	85774,00	87075,00	22162,00	23463,00	74,16	73,05	10,59	14,92	14,71	4,33	4,12
Резервный капитал	1360	43,00	43,00	43,00	0,00	0,00	100,00	100,00	0,17	0,11	0,09	0,07	0,08
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	536902,00	488884,00	505000,00	48018,00	31902,00	109,82	106,32	89,37	85,04	85,30	4,33	4,07
Итого по разделу III	1300	600730,00	574874,00	592000,00	25856,00	8730,00	104,50	101,47	100,00	100,00	100,00	0,00	0,00
Заемные средства	1410	24842,00	40442,00	48400,00	15600,00	23558,00	61,43	51,33	54,46	72,77	73,46	18,31	19,01
Отложенные налоговые обязательства	1420	20775,00	15135,00	17483,00	5640,00	3292,00	137,26	118,83	45,54	27,23	26,54	18,31	19,01
Итого по разделу IV	1400	45617,00	55577,00	65883,00	9960,00	20266,00	82,08	69,24	100,00	100,00	100,00	0,00	0,00
Кредиторская задолженность	1520	143658,00	106420,00	118000,00	37238,00	25658,00	134,99	121,74	84,69	82,83	100,00	1,86	15,31
Оценочные обязательства	1540	25976,00	22058,00	0,00	3918,00	25976,00	117,76	0,00	15,31	17,17	0,00	1,86	15,31
Итого по разделу V	1500	169634,00	128478,00	118000,00	41156,00	51634,00	132,03	143,76	100,00	100,00	100,00	0,00	0,00
БАЛАНС	1700	815981,00	758929,00	776000,00	57052,00	39981,00	107,52	105,15	-	-	-	-	-

 

Вывод: В анализируемом  периоде произошло снижение стоимости  внеоборотных активов на 1199,00 тыс. руб или на 0,82%, что само по себе является позитивной тенденцией, поскольку является признаком повышения мобильности имущества предприятия. В сравнение с 2009 годом эта величина возросла на 11349,00 тыс руб,то есть на 9,15 %. В составе внеоборотных активов имело место снижение всех видов имущества,кроме отложенных налоговых обязательств и прочих внеоборотных активов..  При этом снизилась сумма основных средств на 2797,00 тыс. руб. или на 2,24%,финансовых вложений на 30 тыс. руб. Аналогичное снижение финансовых вложений произошло и по сравнению с 2009 годом,а сумма основных средств по отношению к 2009 году возросла на 2074,00.

Оборотные активы предприятия  формируются в основном за счет запасов, краткосрочной дебиторской задолженности, краткосрочных финансовых вложении. Незначительную величину в составе  оборотных средств составляют также  НДС по приобретенным ценностям, долгосрочная дебиторская задолженность, денежные средства. На конец  2010 года стоимость оборотных активов составляла  758929,00 тыс. руб. За 2011 г. она увеличилась на 57052,00 тыс. руб. или на 7,52%, что может свидетельствовать о повышение деловой активности предприятия.

Стоимость запасов за исследуемый  период увеличилась на 32779,00 тыс. руб. или на 6,91% и составила 507484,00 тыс. руб. на конец 2011 г.. В структуре баланса ОАО "Хитон" на начало  периода присутствуют краткосрочные финансовые вложения. В течение анализируемого периода их уровень сократился на 2780 тыс. руб. и приобрел нулевое значение.

В ходе анализа показателей  структурной динамики установлено, что в 2011 г. 83,41% составляют оборотные  активы и 16,59% - внеоборотные активы. В составе внеоборотных активов наибольшую долю занимают основные средства (91,45%), а в составе оборотных активов – дебиторская задолженность (21,55%), материально-производственные запасы (74,56%). Следует обратить внимание на резкое повышение денежных запасов за 2011 г., а также на низкий удельный вес денежных средств в составе оборотных активов (3,85%) и значительное отвлечение средств в запасы и дебиторскую задолженность.

При анализе структуры  пассивов прежде всего следует оценить соотношение собственного и заёмного капитала в составе совокупных источников, собственный капитал составляет 0,03% от общей стоимости источников имущества организации. Можно констатировать, что наибольший удельный вес в совокупных пассивах ОАО «Хитон» занимала нераспределенная прибыль. Ее абсолютная величина за два года возросла на 48018,00 тыс.руб. Уставный капитал организации оставался неизменным на всем промежутке исследования. Долгосрочные обязательства за период анализа возросли на 41156,00 тыс. руб. и составляют 169634,00 тыс. руб. или 43,76 % от их первоначального уровня. В структуре долгосрочных обязательств на начало периода присутствуют оценочные обязательства. В конце периода долгосрочные обязательства состоят из краткосрочной задолженности на 34,99%, оценочных обязательств на 17,76%.