Управление дебиторской задолженностью

МИНОБРНАУКИ  РОССИИ

Государственное образовательное учреждение высшего  профессионального образования

«РОССИЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ГУМАНИТАРНЫЙ УНИВЕРСИТЕТ»

(РГГУ)

ИНСТИТУТ  ЭКОНОМИКИ, УПРАВЛЕНИЯ И ПРАВА

ФАКУЛЬТЕТ УПРАВЛЕНИЯ

 

 

 

 

 

 

Управление дебиторской задолженностью.

Реферат по  <Финансовый менеджмент> студента

4-го курса  заочной формы обучения

 

 

 

                                                                                           Руководитель

                                                                                                                                                                              (ученая степень, ученое звание)

                                                                                      _______________________

 

 

 

 

 

 

Москва 2012

Содержание

 

Введение

 Теоретические аспекты анализа  расчетов дебиторского и кредиторского  характера......................................................................................................................5

 Анализ результатов хозяйственной  деятельности предприятия

2.1 Характеристика ООО «Конфи»..........................................................................12

2.2 Анализ выпуска и реализации  продукции.........................................................13

2.3 Анализ выполнения плана по ассортименту.....................................................13

2.4 Анализ влияния структуры на выпуск продукции............................................14

2.5 Анализ выпуска продукции по кварталам.........................................................15

2.6 Анализ интенсивности движения ОПФ.............................................................19

2.7 Анализ технического состояния ОПФ...............................................................20

2.8 Оценка использования ОПФ...............................................................................20

2.9 Оценка динамики затрат на 1 рубль ТП.............................................................22

2.10 Оценка динамики структуры затрат.................................................................22

2.11 Оценка динамики показателей удельных затрат.............................................24

2.12 Обеспеченность трудовыми ресурсами и их структура.................................24

2.13 Анализ движения трудовых ресурсов..............................................................25

2.14 Анализ ПТ...........................................................................................................26

2.15 Анализ динамики заработной платы................................................................26

2.16 Анализ динамики показателей прибыли..........................................................27

2.17 Анализ динамики состава и структуры доходов.............................................27

2.18 Анализ динамики состава и структуры расходов...........................................28

2.19 Динамика показателей рентабельности...........................................................29

2.20 Факторный анализ рентабельности..................................................................30

 Предложения по повышению  эффективности управления дебиторской  и кредиторской задолженностью.................................................................................32

Выводы........................................................................................................................36

Список используемой литературы...........................................................................38

 

Введение

дебиторская задолженность основной фонд прибыль

В основе финансовой деятельности коммерческих предприятий лежит постоянный кругооборот  денежных средств, авансированных для  производства и сбыта продукции. В каждом хозяйственном цикле  эти средства должны возобновляться, то есть с прибылью возвращаться предприятию. Дебиторская задолженность является одним из основных источников формирования финансовых потоков платежей. Кредиторская задолженность как долговое обязательство  организации всегда содержит суммы  потенциальных выплат, нуждающихся  в бухгалтерском наблюдении и  контроле. От состояния расчетов с  дебиторами и кредиторами во многом зависит платежеспособность организации, ее финансовое положение и инвестиционная привлекательность.

Для предприятия  очень важно не допустить необоснованного  увеличения дебиторов и суммы  их долгов, избегать дебиторской задолженности  с высокой степенью риска, вовремя  выставлять платежные счета, следить  за сроками их оплаты и своевременно принимать меры по истребованию просроченной задолженности. В то же время нужно  очень внимательно относиться к  расчетам с кредиторами, своевременно возвращать им долги, иначе предприятие  может потерять доверие своих  поставщиков, банков и других кредиторов, будет иметь штрафные санкции  по расчетам с контрагентами, что  говорит об актуальности этой темы.

Дебиторская и кредиторская задолженность естественное явление для существующей в России системы расчетов между предприятиями. Для того чтобы правильно выстроить  взаимоотношения с клиентами, необходимо постоянно контролировать текущее  состояние взаиморасчетов и отслеживать  тенденции их изменения в средне - и долгосрочной перспективе. .

Политика  управления дебиторской и кредиторской задолженностью представляет собой  часть общей политики управления оборотными активами и маркетинговой политики предприятия, направленной на расширение объема реализации продукции и заключающейся в оптимизации общего размера этой задолженности и обеспечении своевременной ее инкассации.

Дебиторская задолженность всегда отвлекает  средства из оборота, препятствует их эффективному использованию, следствием чего является напряженное финансовое состояние предприятия.

Кредиторская  задолженность в определенной мере полезна для предприятия, т.к позволяет  получить во временное пользование  денежные средства принадлежащие другим организациям.

Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают  сильное влияние на финансовое состояние  организации.

Целью данной курсовой работы является рассмотрение теоретических основ дебиторской  и кредиторской задолженности, анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия, в том числе и  анализ дебиторской и кредиторской задолженности на примере ООО  «Конфи».

 

1. Теоретические аспекты  анализа расчетов дебиторского  и кредиторского характера

 

Каждое  предприятие, организация в своей  хозяйственной деятельности ведут  расчеты с внешними и внутренними  контрагентами: поставщиками и покупателями, заказчиками и подрядчиками, с  налоговыми органами, с учредителями (участниками), банками и другими  кредитными организациями, со своими работниками, прочими дебиторами и кредиторами. В зависимости от того, возникают  ли обязательства со стороны предприятия  или же по отношению к нему, в  существующей практике принято подразделять задолженность на дебиторскую и  кредиторскую.

Под дебиторской  задолженностью понимают задолженность  других организаций, работников и физических лиц данной организации (задолженность  покупателей за купленную продукцию, подотчетных лиц за выданные им в  подотчет денежные суммы, задолженность  учредителей по взносам в Уставный фонд и т.д.). Соответственно, организации  и физические лица, которые должны данной организации, называются дебиторами.

Под кредиторской понимают задолженность данной организации  другим организациям, работникам и  лицам, которые в свою очередь  называются кредиторами. Если задолженность  перед кредиторами возникла в  связи с покупкой у них материальных ценностей, таких кредиторов называют поставщиками.

Для целей  составления бухгалтерской отчетности Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ и рядом других нормативных  актов закреплено деление дебиторской  и кредиторской задолженности на краткосрочную и долгосрочную. Границей между долгосрочной и краткосрочной  задолженностью является срок погашения  через 1 год. Ниже этого порога задолженность  считается краткосрочной, выше - долгосрочной. В бухгалтерском балансе задолженность со сроками погашения до 12 месяцев и свыше 12 месяцев отражается отдельно.

Деление задолженности на краткосрочную  и долгосрочную играет значительную роль при проведении анализа активов  предприятия и их оборачиваемости.

Между обоими видами задолженности есть много  общего, но имеются и определенные различия. Общее состоит в том, что как кредиторская, так и  дебиторская задолженность основаны на разрыве во времени между товарной сделкой и ее оплатой и, следовательно, на функции денег как средства платежа. Различия между ними возникают  из-за особенностей функционирования каждой разновидности долговых обязательств.

Анализ  дебиторской и кредиторской задолженности  необходим не только руководству  и главному бухгалтеру организации, но и работникам ее финансовой и  юридической служб, руководителям  отделов маркетинга и продаж, организаций  имеет для банков и других кредитных  учреждений, для инвестиционных фондов и компаний, которые, прежде чем предоставить кредит или осуществить финансовые вложения, с особой тщательностью  анализируют бухгалтерскую отчетность клиентов, в том числе и их долговые обязательства. Многие банки и инвестиционные компании имеют в своем штате  финансовых и кредитных аналитиков или пользуются услугами сторонних  специалистов.

Анализ  задолженности - составная часть  оценки ликвидности предприятия, его  способности погашать свои обязательства. Для этого необходимо изучить  и сопоставить объемы и распределение  во времени денежных потоков, проанализировать тенденции изменения соотношения  краткосрочной задолженности финансовой отчетности предприятия включает:

анализ  динамики и структуры долговых обязательств;

анализ  оборачиваемости дебиторской и  кредиторской задолженности;

анализ  влияния долговых обязательств на платежеспособность, ликвидность и финансовую устойчивость предприятия.

Анализ  дебиторской задолженности имеет  особое значение в периоды инфляции, когда такая иммобилизация собственных  оборотных средств становится особенно невыгодной.

Проблема  управления дебиторской задолженностью в России значительно осложняется  несовершенством нормативной и  законодательной баз в части  востребования задолженности. Российская экономика стала постепенно избавляться  от некоторых советских принципов  поддержки отстающих предприятий.

Развитие  рыночных отношений в нашей стране привело к возникновению различных  форм расчетов между предприятиями. Они варьируются в зависимости  от ситуации, финансового положения  организации, специфики ее деятельности, достижения определенных целей и  т.д.

Управление  дебиторской задолженностью во многих случаях сведено к поиску цепочек  взаимозачетов, к оценке возможностей использования бартера, обязательств, векселей и иных суррогатных платежей. Разумеется, факторинг, клиринг, фьючерсные сделки и т.п. являются важным дополнением  денежных расчетов (наличных и безналичных), но они не могут заменить их. Однако упорядочение платежных отношений  между предприятиями возможно только при нормализации всей кредитно-денежной системы в государстве. Лишь в  этом случае станет возможным, использовать весь разнообразный арсенал методов  управления дебиторской задолженностью. Управление дебиторской задолженностью состоит в выработке и реализации политики ценообразования, инвестиций и кредита, направленной на ускоренное востребование долгов и снижение риска неплатежей. Неравномерность  изменения цен на различные группы ресурсов и товаров в условиях инфляции должна быть также учтена в процессе управления. Управление дебиторской задолженностью включает в себя анализ дебиторов, анализ реальной стоимости существующей дебиторской  задолженности, контроль за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности, разработку политики предоставления коммерческих кредитов, оценку параметров и реализацию авансовых, факторинговых, фьючерсных и других видов расчетов.

Анализ  дебиторов предполагает, прежде всего, анализ их платежеспособности с целью  выработки индивидуальных условий  представления коммерческих кредитов и условий факторинговых договоров. Уровень и динамика коэффициентов  ликвидности могут привести менеджера  к выводу о целесообразности продажи  продукции только на условиях предоплаты или, наоборот, о возможности снижения процента по коммерческим кредитам и  т.п.