Мероприятия по восстановлению платежеспособности и поддержке эффективной хозяйственной деятельности организации

 

На основании этих четырех показателей, характеризующих наличие источников, формирующих запасы и затраты  для производственной деятельности, можно определить три показателя обеспеченности запасов источниками  их финансирования.

 

Показатель	Характеристика и расчет	2010	2011	2012
Финансовый показатель Ф1	Отражает достаточность собственных оборотных средств предприятия для финансирования запасов и затрат. Ф1=СОС-ЗИЗ	206-2539= -2333	1642-2799= -1157	8152-7030= 1122
Финансовый показатель Ф2	Отражает достаточность собственных и долгосрочных заемных средств для финансирования запасов и затрат. Ф2=СДЗС-ЗИЗ	206-2539= -2333	1642-2799= -1157	8152-7030= 1122
Финансовый показатель Ф3	Отражает достаточность общей  величины основных источников формирования оборотных средств для финансирования запасов и затрат. Ф3=ОВИ-ЗИЗ	13963-2539= 11424	26951-2799= 24152	74781-7030= 67751

 

Приведенные выше показатели обеспеченности запасов соответствующими источниками  финансирования характеризуют тип  финансовой устойчивости предприятия:

1. Ф1>0, Ф2>0,Ф3>0 - абсолютная финансовая устойчивость;

2. Ф1 <0,Ф2>0,ФЗ>0 - нормальная финансовая  устойчивость;

3. Ф1<0, Ф2<0,ФЗ>0 - неустойчивое финансовое  состояние;

4. Ф1<0, Ф2<0,Ф3<0 - кризисное финансовое  состояние.

В результате проведенного анализа можно сделать следующие выводы:

В 2011 году по сравнению с 2010 годом:

1. Собственные оборотные средства увеличились (на 1436 т.р. ). из-за увеличения собственного капитала (на 1993 т.р.), а именно существенного увеличения нераспределенной прибыли с 498 т.р. до 2482 т.р., несмотря на  увеличение внеоборотных активов (на 557т.р.). Полученное значение собственных оборотных средств говорит о том, что наша организация может профинансировать свои запасы и затраты и рассчитаться по краткосрочным обязательствам. Платежеспособность и финансовая устойчивость нашей организации в 2011 году улучшилась.

2. Собственные и долгосрочные заемные средства увеличились (на 1436 т.р.). Это произошло вследствие увеличения собственных оборотных средств и полного отсутствия долгосрочных займов, что является положительным достижением.

3.    Общая величина основных источников формирования запасов и затрат увеличилась (на 12 988 т.р.) это произошло из-за увеличения собственных оборотных средств (на 1436 т.р.) и краткосрочных обязательств (на 11552 т.р.) в частности из-за увеличения кредиторской задолженности (11534т.р.) и прочих обязательств. (17 т.р.). Это достаточности источников формирования запасов и затрат и возросшей деловой активности.

4. Увеличение (на 200 т.р.) запасов и затрат произошло из-за увеличения запасов (на 260 т.р.), налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям остался на прежнем уровне (3 т.р.). Это свидетельствует о накоплении организацией запасов для улучшения финансово-хозяйственной деятельности, но может означать и возможные проблемы со сбытом продукции и существенных складских расходов.

В 2010 г. Ф1<0, Ф2<0, ФЗ>0  (-2333<0; -2333<0; 11424>0) наблюдается неустойчивое финансовое положение, в 2011 г. Ф1<0, Ф2<0, ФЗ>0 (-1157<0;-1157< 0;24152>0) наблюдается неустойчивое финансовое положение, а именно существенной нехватки  собственных оборотных и собственных долгосрочных заемных средств для финансирования запасов и затрат, несмотря на достаточность основных источников формирования оборотных средств для формирования запасов и затрат.

В 2012 году по сравнению с 2011 годом:

1.Собственные оборотные средства увеличились (на 6510т.р.) за счет увеличения собственного капитала (на 6478т.р.),а именно существенного увеличения нераспределенной прибыли и уменьшения внеоборотных активов (на 32т.р.),а именно уменьшения основных средств. Полученное значение собственных оборотных средств говорит о том, что платежеспособность и финансовая устойчивость нашей организации значительно улучшилась, и при необходимости у организации есть возможность для развития производства и инвестирования.

2.Увеличение собственных и долгосрочных заемных средств ( на 6510т.р.) произошло вследствие увеличения собственных оборотных средств, а долгосрочных займов у организации по-прежнему  нет, что скорее всего является положительной тенденцией.

3. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат увеличилась (на 47830т.р.) из-за увеличения собственных оборотных средств и краткосрочных обязательств (на 41320 т.р.) в частности из-за значительного увеличения кредиторской задолженности ( на 41336 т.р.) и несмотря на  снижение прочих обязательств (на 16 т.р.), Это достаточности источников формирования запасов и затрат и возросшей деловой активности.

4.Увеличение запасов и затрат произошло из-за сильного увеличения запасов (на 4231 т.р.) и налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (на 538 т.р.). Учитывая полученные данные прошлых периодов, это скорее всего, является негативной тенденцией так как говорит о чрезмерном накоплении запасов.

В 2012г. Ф1>0, Ф2>0, Ф3>0 (1122>0; 1122>0; 67751>0) наблюдается абсолютная финансовая устойчивость, у предприятия достаточно собственных и долгосрочных заемных средств для финансирования сильно возросших запасов, а также достаточная величина основных источников формирования запасов.

Проанализировав полученные данные за три года, можно сделать вывод  об улучшении финансовой устойчивости организации, увеличении деловой активности организации, а также обеспеченности запасами источниками их финансирования.

 

2.4. Анализ деловой активности  предприятия

Об эффективности использования  предприятием своих средств судят  по различным показателям деловой  активности. Данную группу показателей  еще называют показателями оценки оборачиваемости  активов, коэффициентами использования  активов или коэффициентами управления активами. Показатели деловой активности позволяют оценить финансовое положение  предприятия с точки зрения платежеспособности: каков производственный потенциал  предприятия, эффективно ли используется собственный капитал и трудовые ресурсы, как использует предприятие  свои активы для получения доходов  и прибыли.

 

Показатель	Характеристика и расчет	2010	2011	2012
1.Производительность труда или выработка на одного работника	Данный показатель характеризует  эффективность использования трудовых ресурсов предприятия. Определяется отношением выручки(2110) к среднесписочной численности работников за отчетный период.	38981/22= 1771,86	53487/22= 2431,23	173577/22= 7889,86
2.Фондоотдача (оборач.осн ср-в)	Характеризует эффективность использования  основных средств предприятия, показывает, сколько на 1 рубль стоимости основных средств реализовано продукции. Определяется  отношением выручки(2110) к сумме основных средств за отчетный период.(1150)	38981/293= 133,04	53487/850= 62,93	173577/818= 212,20
3.Оборачиваемость запасов в оборотах	Характеризует продолжительность прохождения  запасами всех стадий производства и  реализации. Определяется  отношением себестоимости реализованной продукции (услуг) (2120) к сумме запасов за отчетный период(1210).	34327/2536= 13,54	46388/2796=16,59	173577/6489= 26,75
4.Оборачиваемость кредиторской задолженности в днях	Оборачиваемость кредиторской задолженности  в днях характеризует скорость погашения  кредиторской задолженности.  Определяется отношением суммы кредиторской задолженности(1520) к себестоимости реализованной продукции (услуг) (2120) за отчетный период.	13757/34327=0,4   360/0,4= 898(дн)	25291/46388=0,55   360/0,55= 660(дн)	66627/162062 =0,41   360/0,41= 876(дн)
5.Оборачиваемость дебиторской задолженности в оборотах	Характеризует скорость погашения дебиторской  задолженности предприятия. Определяется отношением выручки (2110) к сумме дебиторской задолженности(1230) за отчетный период.	38981/9866= 3,95   360/3,95 =91(дн)	53487/15936=3,36   360/3,36 =107(дн)	173577/53931=3,22   360/3,22= 112(дн)
6.Оборачиваемость собственного капитала	Характеризует скорость оборачиваемости  собственного капитала предприятия. Определяется отношением выручки (2110) к сумме собственного капитала (1300) за отчетный период.	38981/499= 78,12	53487/2492=21,46	173577/8970= 19,35

 

В 2011году по сравнению с 2010 годом:

1.Производительность  труда возросла на 659,37 т.р. это связано с увеличением выручки на 14506 т.р. и говорит о возросшей эффективности использования трудовых ресурсов организации.

2.Фондоотдача  снизилась (на 70,11т.р.) из-за непропорционального увеличения основных средств и выручки, это говорит о том, что эффективность использования основных средств в 2011 году существенно снизилась, а также уменьшилась реализация продукции.

3.Оборачиваемость запасов увеличилась (на 3,05 об.) в связи с увеличением себестоимости реализованной продукции (на 12061) и увеличением запасов (на 260 т.р.), что является положительным результатом. Это говорит о высокой подвижности средств, которые организация вкладывает в создание запасов и о повышении деловой активности.

4.Оборачиваемость  кредиторской задолженности снизилась  на 238 дней, потому что увеличились  кредиторская задолженность (на 11534 т.р.) и себестоимость реализованной продукции (на 12061 т.р.). Полученное значение говорит о том, что компания редко рассчитывается с долгами, но по сравнению с данными 2010 года ситуация немного улучшилась.

5.Оборачиваемость  дебиторской задолженности увеличилась на 16 дней, так как непропорционально увеличилась выручка на 14506 т.р. и дебиторская задолженность на 6070 т.р. Это говорит о том, что скорость погашения дебиторской задолженности стала ниже и организации стали реже возвращать долги.

6.Оборачиваемость  собственного капитала снизилась  на 56,66 об. из-за увеличения выручки  на 14506 т.р. и увеличения собственного  капитала 1993т.р., что говорит о бездействии некоторой части собственных средств.

 

В 2012 году по сравнению с 2011 годом:

1.Производительность  труда возросла на 5458,63 т.р., так  как увеличилась выручка на 120090 т.р. при той же списочной  численности работников (22 чел), что говорит о сильно возросшей эффективности использования трудовых ресурсов организации.

2.Фондоотдача  так же возросла (на 149,27 т.р.).Это увеличение произошло из-за сильного увеличения выручки, что говорит о эффективном использовании основных средств и возросшей реализации продукции.

3.Увеличение  оборачиваемости запасов (на 10.16 об.) связано с увеличением себестоимости реализованной продукции (на 127189 т.р.) и увеличением запасов (на 3693 т.р.) Это является положительной тенденцией, что говорит о повышении деловой активности и о высокой подвижности средств, вкладываемых организацией в создание запасов.

4.Увеличение  оборачиваемости кредиторской задолженности  (на 216 дн.) связано с непропорциональным увеличением кредиторской задолженности (на 41336 т.р.) и себестоимости реализованной продукции (на 115674 т.р.) и это говорит о том, что фирма стала еще реже, по сравнению с 2011 годом, выплачивать свои долги и делает это очень редко.

5.Оборачиваемость дебиторской задолженности несущественно увеличилась (на 5 дней) , так как увеличилась выручка на 120090 т.р. и увеличилась дебиторская задолженность на 37995 т.р., это означает то, что возврат долгов нашей компании стал чуть реже.

6.Оборачиваемость собственного капитала уменьшилась на  2.11 об., вследствие увеличения выручки и собственного капитала на 64,78 т.р., что говорит о бездействии некоторой части собственных средств.

Проанализировав данные за три года можно сказать о том, что у  предприятия имеются проблемы со сроками погашения кредиторской задолженности и сроками возврата дебиторской задолженности, также в динамике заметно падение скорости оборачиваемости собственного капитала, что говорит о бездействии некоторой части собственных средств и неведении их в оборот.

Так можно сказать о высокой эффективности использования трудовых ресурсов, о высокой эффективности использования основных средств и высокой оборачиваемости запасов предприятия, что говорит о том, что накопленные в 2012 году запасы эффективно используются.

2.5. Анализ рентабельности предприятия

Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности  деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных  позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена. Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли (дохода) предприятия. По этой причине  они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования. Рассмотрим основные показатели рентабельности.

Показатель	Характеристика и расчет	2010	2011	2012
1.Рентабель-ность продаж (%)	Данный показатель отражает доходность вложений в основное производство. Определяется  отношением прибыли от продаж (2200) к  сумме постоянных и переменных издержек (2120+2210+2220) за отчетный период.	(384/(34327+0+ 4270))* 100%=0,99%	(2487/(46388+0+4612))* 100%=4,88%	(7665/(162062+0+3850))* 100%=4,62%
2.Рентабель-ность собственного капитала(%)	Отражает  доходность использования  собственных средств. Определяется отношением величины чистой прибыли (2400) к собственному капиталу (1300).	(270/499)* 100%=54,11%	(1993/2492)* 100%=79,98%	(6477/8970)* 100%=72,21%
3.Период окупаемости собственного  капитала	Характеризует продолжительность периода  деятельности, необходимого для полного  возмещения величины собственного капитала чистой прибылью. Определяется  отношением собственному капиталу (1300) к величине чистой прибыли (2400).	499/270 =1,85	2492/1993 =1,25	8970/6477= 1,38
4.Рентабель-ность активов(%)	Относительный показатель эффективности  деятельности, показывает способность  активов компании порождать прибыль. Определяется отношением чистой прибыли (2400) к сумме активов(1600).	(270/14255)*100%=1,89%	(1993/27801)* 100%=7,17%	(6477/75599)* 100%=8,57%
5. Коэффициент производствен-ной себестоимости	Позволяет выяснить истинную причину  изменения показателей прибыльности предприятия и определяется отношением себестоимости реализованной продукции (услуг)(2120) к выручке от реализации(2110)	34327/38981 =0,88	46388/53487 =0,87	162062/173577=0,93
6.Общая рентабельность (комплексная) (%)	Является итоговой характеристикой  прибыльности, показывает долю прибыли в каждом заработанном рубле Определяется  отношением чистой прибыли (2400) к выручке  от реализации (2110)	(270/38981)*100%=0,69%	(1993/53487)* 100%=3,72%	(6477/173577)*100%=3,73%