Анализ имущественного положения предприятия и оценка эффективности использования его активов

- планировать поток денежных  средств и налоговых выплат;

- избежать дефицита бюджета;

- принимать экономически обоснованные инвестиционные решения;

- оценить эффективность существующих  проектов;

3.2 Оценка предложенных мероприятий

 

При анализе платежеспособности и  ликвидности ООО «Супер-Строй», комплексно рассмотрены все эти факторы, что позволяет объективно оценить финансовое положение предприятия и разработать рекомендации по укреплению платежеспособности и ликвидности на основе выявленных резервов.

На предприятии можно также  рекомендовать, чтобы регулярно  проводился анализ деятельности предприятия, для того, чтобы предприятие могло «на ходу» оценить и улучшить свое финансовое положение.

Сложившаяся ситуация требует одного из основных и радикальных направлений  финансового оздоровления предприятия: поиск внутренних резервов прибыльности и достижению безубыточной работы за счет полного использования мощности предприятия, повышения качества и конкурентоспособности продукции, снижения ее себестоимости, проведения инвентаризации запасов, оценки их востребованности, выявления излишних и некомплектных запасов, рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращения расходов и потерь.

Основное внимание необходимо уделить  вопросу о снижении себестоимости  реализуемой продукции: сокращение затрат за счет повышения уровня производительности труда, экономного использования сырья, материалов, электроэнергии, оборудования и т.д.; сокращение затрат установленных по каждой статье расходов за счет конкретных организационно-технических мероприятий, которые будут способствовать экономии зарплаты, сырья, материалов, энергии и т.д. 

На данный момент предприятие имеет  долговременные отношения с поставщиком  сырья и материалов, который пользуясь  своим положением «не стесняется»  повышать цену на предлагаемую им продукцию. Срок договорных отношений истекает 1 января 2012 года. Предприятию необходимо найти более дешевое, но качественное сырье. Есть возможность поменять поставщика стройматериалов, осуществляемого доставку на склад покупателя (стоимость доставки входит в цену товара), по цене в том числе НДС (18%) - дешевле на 3 %.

Если организация ООО «Супер-Строй» поменяет поставщика, то себестоимость продукции понизится на 3%, отсюда предприятие сэкономит:

33398 тыс.руб. * 0,03 = 1001,94 тыс.руб.

Другим направлением является снижение потерь от брака.

Брак – это, по сути, производственные потери, но его величина влияет на финансовые результаты предприятия.

Таким образом, необходимо выработать меры по снижению брака. Реализации мер  производственно – техническими службами предприятия по снижению брака  может снизить его уровень почти на 6%, что приведет к росту выручки. Брак на предприятии составляет около 4%, отсюда:

33398 тыс.руб. * 0,04 = 1335,92 тыс.руб. расходы  от брака.

При снижении брака на 6%, получим:

33398 тыс.руб. * 0,06 = 2003,88 тыс.руб.

2003,88 – 1335,92 = 667,96 тыс.руб. экономии.

К сожалению ,более значительное сокращение потерь от брака возможно только при закупке нового оборудования. В настоящее время предприятие не располагает финансовыми возможностями в таком объеме.

Если организация сменит поставщика, выработает меры по снижению брака, то в общая экономия в 2008 году составит:

1001,94 + 667,96 = 1669,9 тыс.руб., что приведет  к росту выручки, а это в  свою очередь приведет к снижению  краткосрочных обязательств.

Рассчитаем коэффициенты ликвидности с учетом предполагаемой экономии на 1 января 2012 года.

Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) составит:

Клт 01.01.12. = 22336 / (16172 – 1669,9) = 1,54

Коэфиициент текущей ликвидности  повысился с 1,38 до 1,54, - ликвидность  активов предприятия увеличится, показывая, сколько рублей текущих активов приходится на один рубль текущих обязательств.

Коэффициент быстрой ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия) составит:

Клб 01.01.12. = (22336 – 2569) / (16172 – 1669,9) = 1,36

Коэффициент быстрой ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия) повысился с 1,22 до 1,36. Это увеличение логически можно охарактеризовать тем, что денежные средства, которые можно будет выручить в случае вынужденной реализации производственных запасов, могут быть существенно ниже затрат по их приобретению.

Коэффициент абсолютной ликвидности  составит:

Кла 01.01.12. = 0 / (1672 – 1669,9) = 0

Коэффициент абсолютной ликвидности  остался прежним, т.к. на 1 января 2011 года сумма денежных средств и краткосрочных финансовых вложений составляет – 0.

Коэффициент обеспеченности оборотных  активов собственными средствами составит:

Коас 01.01.09. = (6164 + 1669,9) / 22336 = 0,35

Коэффициент обеспеченности оборотных  активов собственными средствами повысился  с 0,28 до 0,35, – это характеризует наличие собственных средств у организации, необходимых для его финансовой устойчивости.

Отсюда, показатели платежеспособности и ликвидности на 1 января 2009 года – возрастут, что говорит об укреплении платежеспособности и ликвидности  ООО «Супер-Строй».

Кроме того, одним из путей пополнения собственных оборотных средств  является продвижение продукции. Рост доходов от реализации зависит от цен на ее продукцию, ее ассортимента и качества, от кредитной политики организации, от направления стратегии маркетинга на максимизацию прибыли путем наибольшего удовлетворения спроса на продукцию и т.п.

На увеличение спроса влияет не только потребность, но и соотношение цены и качества товара, активность рекламы; возможность приобретения товара в  рассрочку, предоставление коммерческих кредитов (в разумных пределах на небольшие сроки), скидки за увеличение объема проданных товаров (накопительная система скидок) – внедрение подобных мероприятий даст возможность предприятию увеличить поступление выручки от реализации продукции.

Снижение расходов, является задачей, стоящей перед предприятием. Оптимизация  затрат, запасов, ценностей, совершенствование их структуры.

Резервы сокращения затрат устанавливаются  под каждой статьей расходов за счет конкретных мероприятий (улучшение организации труда, усиление контроля за состоянием складского хозяйства, систематическое проведение инвентаризаций, контроль обоснованностью списания расходных материалов, сравнение прайс-листов поставщиков, проведение переговоров по поводу снижения расценок на товары, заключение договоров поставки с более выгодными для предприятия условиями и т.п.).

При осуществлении плана увеличении прибыли и сокращения затрат, предприятие  ООО «Супер-Строй» будет иметь свободные денежные средства, и вкладывать их в ликвидные запасы.

Увеличение выручки, и, соответственно, прибыли предприятия, позволит ООО  «Супер-Строй» погасить свою кредиторскую задолженность.

Дебиторская и кредиторская задолженность  предприятия должна быть сокращена  и увеличен собственный капитал, т.к. использование заемных средств в таком соотношении делает невыгодным хозяйственную деятельность предприятия. При сохранении существующей кредитной политики предприятие окончательно потеряет доверие кредиторов.

Исходя из вышеизложенного, предприятие  ООО «Супер-Строй» имеет реальную возможность восстановить свою платежеспособность, так например при небольшом значении коэффициента абсолютной ликвидности, организация всегда может быть платежеспособной, если сумеет сбалансировать и синхронизировать приток и отток денежных средств по срокам и объему.

Отсюда, поскольку значение коэффициента текущей ликвидности (покрытия) тесно  связано с уровнем эффективности  работы организации в отношении  управления запасами: можно внедрить систему поставки сырья и материалов известной под названием «точно в срок», что может существенно сократить уровень запасов. Так же, при высокой оборачиваемости денежных средств организация может позволить себе относительно невысокие значения коэффициента текущей ликвидности. 

Таким образом, анализируя текущее финансовое положение организации ООО «Супер-Строй», нужно по возможности учитывать и другие факторы, в явном виде не оказывающие влияния на значение коэффициента текущей ликвидности (покрытия).

 

Заключение

На современном этапе развития нашей экономики вопрос анализа имущественного положения предприятия является очень актуальным. От имущественного положения предприятия зависит во многом успех его деятельности. Поэтому анализу имущественного положения предприятия должно уделяется много внимания.

Актуальность данного вопроса обусловила развитие методик оценки имущественного положения предприятий. Эти методики направлены на экспресс оценку имущественного положения предприятия для дальнейшего анализа финансового состояния, подготовку информации для принятия управленческих решений, разработку стратегии управления имущественным и финансовым состоянием.

В данной работе был проведён анализ финансовой состояния ООО «Супер-Строй» за 2008-2010 годы. Цель данного анализа заключалась в том, чтобы на основе документов бухгалтерской отчётности рассмотреть имущественное положение предприятия.

В этой работе были рассмотрены такие  показатели, как актив баланса, основной капитал, оборотные активы и общая  оценка имущественного положения предприятия.

Структура активов за 2008-2010 гг предприятия несколько изменилась: уменьшилась доля внеоборотных активов, а доля оборотного соответственно увеличилась в 2009 г на 3,56%, в 2010г на 5,21 % . Доля оборотных средств в сфере производства уменьшилась в 2009г на 1,8 %, а в 2010г увеличилась на 6,14%. В сфере обращения доля оборотных средств в 2009г увеличилась на 1,81%, в 2010г уменьшилась на 6,14 %. Изменилось органическое строение капитала: в 2008г отношение основного капитала к оборотному составляло 1,51% , в 2009г - 1,31%, в 2010 г - 1,06%, что будет способствовать ускорению его оборачиваемости.

В 2009 г. повысилась сумма основных средств на 3206 тыс. руб. В 2010 же году наблюдается и суммарный рост, и рост доли основных средств в структуре основных средств на 5677 тыс. руб. и на 4,69 % соответственно. Увеличение суммы основных средств свидетельствует о расширении инвестиционной деятельности предприятия.

Анализируя состав основных средств  мы пришли к следующим выводам: за анализируемый период большую часть  основных средств составляли сооружения и передаточные устройства (более 40 % от общей суммы): в 2008 г. их доля составила 44,08 %, в 2009 г. – 44,72 %, а в 2010 же году их удельный вес – 41,55 %. Доля зданий в составе основных средств снизилась и составила: в 2008 г. – 30,14 %, в 2009 г. – 29,33%, в 2010 г. – 28,52%.

Особое внимание уделяется изучению состояния и динамике основных средств, так как они имеют большой  удельный вес в долгосрочных активах  предприятия. Для этого были рассчитаны показатели состояния и движения основных средств. Коэффициент износа основных средств в 2009г снизился на 11,17%, что свидетельствует о процессе обновления основных средств, причем рост процесса обновления составил 40,95%. В 2010г коэффициент износа увеличился на 0,06%, но при этом рост процесса обновления основных средств составил 150,97% . В основном данные изменения произошли за счет введения в действие незавершенных капитальных вложений.

В целом сумма активов увеличилась  в 2009г на 18364 тыс. руб., в 2010г. на 20679 тыс. руб. Но хоть и доля внеоборотных активов превышает, наблюдается увеличение доли оборотных средств с 39,77% в 2008г до 48,54% в 2010г в имуществе (активах).

За анализируемый период наибольший удельный вес в оборотных активах  имеет дебиторская задолженность: в 2008 г. – 70,74 %, а к 2009 г. - 73,83 %. А в 2010 г. несмотря на суммарный рост дебиторской задолженности с 61421 тыс.руб. до 70772 тыс. руб., ее доля в структуре оборотных активов уменьшилась, по сравнению с 2009 г. на 5,26 %, и составила 68,57 %. Также было выявлено, что темпы роста дебиторской задолженности выше темпов роста кредиторской. Наличие дебиторской задолженности создаёт финансовые затруднения, так как ощущается недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и др.

Стоимость запасов и затрат увеличилась  с 16110 тыс. руб. в 2008 г. до 17897 тыс. руб. в 2009г. и до 28831 тыс. руб. в 2010 г., что также может являться и положительным, и негативным моментом одновременно.

Проводя общую оценку имущественного положения предприятия на основе сравнительного аналитического баланса стало видно, что валюта баланса повысилась на 18364 тыс. руб. в 2009 году и на 20679 тыс. руб. в 2010 году, что стало следствием поступления внеоборотных активов на 4 % в 2009 г. и на 0,6 % в 2010 г.

Данные горизонтального баланса, представленные в таблице 9, свидетельствуют  о повышении валюты баланса до уровня 110,5% в 2009г и до уровня 110,77 в 2010г. Наибольшие темпы роста были по статье «Краткосрочные кредиты и займы» - на 299,95% в 2009г и на 183,36% в 2010г; по статье «Нераспределенная прибыль» – на 130,66% в 2009г и на 129,08% в 2010г. Значительные изменения претерпели запасы и затраты – они повысились на 122,12% в 2009г и на 125,19 в 2010г. В источниках собственных средств не произошло никаких изменений.

В целом при анализе имущественного положения на основе наиболее характерных  признаков «хорошего баланса», можно  сделать вывод, что предприятие  находится в достаточно хорошем  имущественном положении, за исключением  соотношения темпов роста дебиторской и кредиторской задолженности. Это объясняется тем, что при стабильной финансовой устойчивости у предприятия темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности должны быть уравновешены.

По результатам анализа, проведенного по предприятию МУП «Октябрьсктеплоэнерго» были намечены пути повышения эффективности использования активов предприятия.

Необходимо принимать меры по повышению  эффективности использования основных средств, которые составляют 88,75% в  2010г. нужно определить основные приоритетные направления повышения использования основных средств и рассчитать первоочередные меры на результативные показатели, в том числе нужно провести подсчет экономических резервов. Недостаточно определить только экономические резервы, но и требуется проконтролировать их внедрение, обеспечив необходимыми трудовыми, материальными и финансовыми ресурсами. Одним из важных направлений анализа эффективности использования основных средств является использование амортизационной политики. Начисление амортизации осуществляется для возмещения затрат на приобретение основных фондов и соответственно амортизация предназначена для инвестирования и возмещения.

Снижение величины собственных  оборотных средств свидетельствует  о неэффективности управления оборотными средствами. Нужно искать дополнительные источники пополнения оборотных средств, например увеличения уровня оборотных средств. Это объясняется тем, что при стабильной финансовой устойчивости у предприятия темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности должны быть уравновешены.