Оценка финансового состояния ООО « Технострой»

 

- П₄ – постоянные пассивы. Рассчитываются как:

 

                                                Ф1с.490                                                      (33)

 

Группировка пассивов представлена в таблице 3.5

 

 

 

Таблица 3.5

Группировка пассивов ООО  «Технострой» по степени срочности погашения.

Пассив	На начало отчетного периода, тыс. руб.	На конец отчетного  периода, тыс. руб.	Изменение
			Абсолютное, тыс. руб.	Относительное, %
П1	21740	36569	14829	68,21
П2	0	7600	7600	-
П3	0	12000	12000	-
П4	1861	4534	2673	143,63

 

Баланс предприятия считается  абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:

 

                          А₁≥П₁; А₂≥П₂; А₃≥П₃; А₄≤П_{4. [5]}

 

Соответствие групп активов  и пассивов условиям абсолютной ликвидности, а также соответствующие платежные  излишки и недостатки представлены в таблице 3.6.

Таблица 3.6

Платежный излишек и недостаток.

Группы	Платежный излишек (недостаток)
	Условие ликвидности	На начало отчетного периода, тыс. руб.	На конец отчетного  периода, тыс. руб.	Изменение
				Абсолютное, тыс. руб.	Относительное, %
А1-П1	≥0	-17144	24210	41354	-241,22
А2-П2	≥0	17071	2819	-14252	-83,49
А3-П3	≥0	1139	-10144	-11283	-990,61
А4-П4	≤0	-1066	21087	22153	-2078,14

 

Как следует из итогов таблицы, ни на начало, ни на конец отчетного  периода баланс предприятия не является абсолютно ликвидным, потому, что не соблюдается условия А₁≥П₁; А₂≥П₂; А₃≥П₃; А₄≤П₄. Это говорит о том, что предприятию не хватает наиболее ликвидных активов для погашения наиболее срочных обязательств. Кроме того, отрицательная разница между этими группами продолжает увеличиваться, к концу отчетного периода она составляет -2078,14 %. Это говорит о том, что предприятие постепенно становится неплатежеспособным, и эта тенденция со временем будет только увеличиваться, так как продолжает расти отрицательная разница между наиболее ликвидными активами и наиболее срочными обязательствами. Кроме того разность быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов тоже является отрицательной. Это также свидетельствует о наличии тенденции к возникновению и развитию неплатежеспособности предприятия.

 

Оценка коэффициентов платежеспособности и ликвидности ООО «Технострой»:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности. Данный коэффициент рассчитывается как:

 

;(34)

 

Значение данного коэффициента принимается достаточным, если оно выше 0,2.

Коэффициент абсолютной ликвидности ООО «Технострой» на начало отчетного периода:

      

 

Коэффициент абсолютной ликвидности ООО «Технострой» на конец отчетного периода:

 

 

Значения коэффициента на начало и на конец отчетного периода  соответствуют достаточному значению:

0,21>0,2; 0,28>0,2.

Это говорит о том, что ООО «Технострой» пока способно погасить все свои долги на 20% и на начало, и на конец отчетного периода, что говорит о его нормальной платежеспособности.

2. Коэффициент критической ликвидности. Данный коэффициент рассчитывается как:

 

; (35)

 

Значение данного коэффициента принимается достаточным, если оно выше 1,0.

Коэффициент критической  ликвидности ООО «Технострой» на начало отчетного периода:

 

 

Коэффициент критической  ликвидности ООО «Технострой» на конец отчетного периода:

 

 

Коэффициент критической  ликвидности отражает, какая часть  краткосрочных обязательств будет  погашена при условии своевременного расчета с дебиторами.

Значения коэффициента на начало и на конец отчетного периода  не соответствую достаточному значению:

0,99< 1,0; 0,52< 1,0.

Это говорит о том, что  платежные возможности ООО «Технострой» на текущий момент не достаточны для своевременного и быстрого погашения своей задолженности.

3) Коэффициент текущей ликвидности. Данный коэффициент рассчитывается как:

 

;             (36)

 

Значение данного коэффициента принимается достаточным, если оно выше 2,0.

Коэффициент текущей ликвидности ООО «Технострой» на начало отчетного периода:

 

 

 

Коэффициент текущей ликвидности ООО «Технострой» на конец отчетного периода:

 

 

 

Коэффициент текущей ликвидности  характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств предприятия.

Значения коэффициента на начало и на конец отчетного периода  не соответствует достаточному значению:

1,83<2; 0,9< 2.

Это говорит о том, что на данный момент предприятие не достаточно обеспечено оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения своих срочных обязательств.

В таблице 3.7 представлены обобщенные итоговые данные по коэффициентам ликвидности ООО «Технострой».

 

Таблица 3.7

Коэффициенты ликвидности ООО «Технострой»

Показатель	Нормат. знач-е	На начало отчетного периода	На конец отчетного  периода	Изменение
				абс.	относит., %
Коэффициент абсолютной ликвидности	>0,2	0,21	0,28	0,07	33,33
Коэффициент критической  ликвидности	>1,0	0,99	0,52	-0,47	-47,47
Коэффициент текущей ликвидности	>2,0	1,83	0,9	-0,93	--50,82

 

Исходя из данных таблицы 3.7 можно сделать вывод о том, что в течение отчетного периода ликвидность предприятия постепенно уменьшается за счет сокращения оборотных средств в виде дебиторской задолженности и роста краткосрочных обязательств в виде кредиторской задолженности, что негативно отражается на его платежеспособности. Можно предположить, что в перспективе предприятие уже не сможет полноценно отвечать по своим долговым обязательствам.

Расчет коэффициента восстановления платежеспособности.

Коэффициент восстановления платежеспособности позволяет определить, способно ли предприятие восстановить свою платежеспособность за определенный период.

Коэффициент восстановления платежеспособности ООО «Технострой» за период равный 6-ти месяцам рассчитывается по формуле:

 

                                                              (37)

 

где:

К_тек.л.1 – фактическое значение коэффициента текущей ликвидности на конец отчетного периода:

К_тек.л.0 – фактическое значение коэффициента текущей ликвидности на начало отчетного периода;

К_{тек.л.норм} – нормативное значение текущего коэффициента ликвидности (равное 1,5);

6 – период восстановления  платежеспособности, мес.;

Т – отчетный период, мес.

Значение данного коэффициента принимается достаточным, если К_в.п.>1,0.

Таким образом, коэффициент  восстановления платежеспособности ООО «Климат Контроль» имеет следующее значение:

 

 

Значение коэффициента 0,29 значительно не соответствует нормативному значению (0,29<1). Это значит, что ООО «Технострой» теряет возможность восстановить свою платежеспособность в течение 6-ти месяцев. Это подтверждает выводы по предыдущим расчетам, говорящие о снижении платежеспособности и ликвидности предприятия.

 

3.3 Оценка  финансовой устойчивости ООО «Технострой»

 

 

Определение финансово устойчивого  предприятия и характеристика типов  финансовой устойчивости предприятия  уже были даны выше. Можно дать еще  одно определение финансовой устойчивости предприятия: финансово устойчивым является такое предприятие, которое  за счет собственных источников финансирует  приобретение внеоборотных активов и оптимальную часть оборотных средств.

Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие  степень обеспеченности запасов  и затрат источниками их формирования. Оценка абсолютных показателей заключается в том, что трем показателям наличия источников формирования запасов соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками их формирования. Расчет сводится в таблицу, после чего определяем трехкомпонентный показатель ситуации, который показывает степень финансовой устойчивости предприятия.

Трем показателям наличия  источников формирования запасов соответствуют  три показателя обеспеченности запасов  источниками их формирования:

- Излишек или недостаток  собственных оборотных средств  (Ф^с);

- Излишек или недостаток  собственных и долгосрочных источников  формирования запасов (Ф^т);

- Излишек или недостаток  общей величины основных источников  формирования запасов (Ф^о).

С помощью этих показателей  определяется трехкомпонентный тип  финансовой устойчивости:

1 - если Ф>0;

0 – если Ф<0.

В таблице 3.8 представлены результаты оценки типов финансовой устойчивости. [11]

Таблица 3.8

 Оценка типов финансовой устойчивости ООО «Технострой».

Показатель	На начало отчетного периода, тыс.руб.	На конец отчетного  периода, тыс. руб.	Изменение
			Абс., тыс. руб.	Отн., %
Общая величина запасов и  затрат (ЗЗ): Ф1с.220 + Ф1с.210	622	3991	3369	541,64
Наличие собственных оборотных  средств (Соб): Ф1с.490 - Ф1с.190	2656	30155	27499	1035,35
Функционирующий капитал (ФК): Ф1с.590 + Соб	2656	42155	39499	1487,16
Общая величина источников (ВИ): ФК + Ф1с.610	2656	42155	39499	1487,16
Излишек/недостаток собственных  оборотных средств (Фс): Соб - ЗЗ	2034	27730	25696	1263,32
Излишек/недостаток собственных  источников финансирования запасов  (Фт): ФК-ЗЗ	2034	39730	37696	1853,29
Излишек/недостаток общей  величины основных источников, покрывающих  запасы (Фо): ВИ - ЗЗ	2034	38164	36130	1776,30
Трехкомпонентный показатель типов финансовой устойчивости	(1; 1; 1)	(1; 1; 1)	-	-