Анализ финансовых результатов организации

 

 

Оглавление

 

 

 

Введение

 

Прибыль — особый систематически воспроизводимый ресурс  коммерческой организации (предприятия), конечная цель развития бизнеса.

Проблемам учета и анализа финансовых результатов деятельности предприятия посвящены работы таких ведущих ученых-экономистов как Богдановская Л.А., Виногоров Г.Г., Ермолович Е.Е., Савицкая Г.В., Снитко К.Ф., Сушкевич В.В., Русак Н.А. и т.д.

Поддержание необходимого уровня прибыльности — объективная закономерность нормального функционирования организации в рыночной экономике. Систематический недостаток прибыли и ее неудовлетворительная динамика свидетельствуют о неэффективности и рискованности бизнеса, что является одной из главных внутренних причин банкротства.

Финансовый результат – это то, ради чего создается и функционирует любое предприятие. Анализ финансовых результатов позволяет руководителю принимать решения в сторону повышения эффективности деятельности своего предприятия.

Таким образом, цель курсовой работы – осуществить анализ прибыли организации и разработка рекомендации по улучшению эффективности деятельности.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- рассмотреть цели, методы  и содержание анализа прибыли;

- показать анализ динамики  и структуры прибыли;

- исследовать теоретически  анализ рентабельности деятельности  организации;

- провести анализ прибыли и рентабельности ЗАО «ПАРФЮМ»;

-разработать рекомендации  по улучшению финансовых результатов  и повышению эффективности деятельности  ЗАО «ПАРФЮМ».

Предмет дипломного исследования – оценка прибыли деятельности организации.

Объектом исследования послужило предприятие ЗАО «ПАРФЮМ». ЗАО «Парфюм» является дистрибьютором ведущих мировых производителей бытовой химии и парфюмерно-косметических товаров.

Методы исследования – сбор и обработка информации, финансовый и статистический анализ данных финансовой отчетности.

Структура курсовой работы состоит из введения, трех глав, девяти параграфов, заключения, списка литературы.

Информационной базой являются нормативно-правовые акты, учебники, научные публикации, статьи периодической печати, ресурсы интернет.

 

 

 

1. Теоретические аспекты  формирования и анализа прибыли  на предприятии

1.1. Понятие прибыли  и ее виды

 

Важнейшим показателем и критерием эффективности финансовой деятельности предприятия является прибыль, представляющая по своей сущности часть добавленной стоимости, созданной в результате реализации продукции (товаров), выполнения работ, оказания услуг.

Прибыль отражает приращение первоначально авансированной стоимости в производственно-хозяйственную деятельность организации для обеспечения ее деятельности. Она определяется соизмерением доходов и расходов организации1.

Прибыль выступает в различных видах (табл. 1.1).

 

Таблица 1.1. Виды форм прибыли организации (предприятия) по основным классификационным признакам

Признаки классификации прибыли	Виды прибыли по соответствующим признакам классификации
Источники формирования прибыли, отражаемые в бухгалтерском учете	Прибыль от реализации продукции Прибыль от прочих операций, в том числе реализации имущества Балансовая прибыль
Метод расчета	Валовая (банковская) прибыль Чистая прибыль Маржинальная прибыль
Источники формирования прибыли по основным видам деятельности предприятия	Прибыль от операционной деятельности Прибыль от инвестиционной деятельности Прибыль от финансовой деятельности
Характер налогообложения прибыли	Налогооблагаемая прибыль Прибыль, не подлежащая налогообложению
Характер инфляционной «очистки» прибыли	Прибыль номинальная Прибыль реальная
Временной период формирования прибыли	Прибыль прошлых лет Прибыль отчетного периода (нераспределенная прибыль) Прибыль планового периода (планируемая прибыль)
Характер использования прибыли	Капитализированная прибыль Потребленная (распределенная) прибыль
Значение итогового результата хозяйствования	Положительная прибыль Отрицательная прибыль (убыток) Нормальная прибыль

 

 

Необходимо разделять понятия балансовой и экономической прибыли.

Под балансовой прибылью понимается конечный финансовый результат, который был выявлен в отчетным периоде на основании бухгалтерского учета всех хозяйственных операций организации и оценки статей бухгалтерского баланса2.

Первой прибылью в отчете о прибылях и убытках, является валовая прибыль. Валовая прибыль представляет собой разницу между доходом от продажи товаров, продукции, работ, услуг и себестоимостью этих продаж без условно-постоянных управленческих расходов и коммерческих расходов, связанных с реализацией продукции.

Под чистой экономической прибылью понимается остаток средств, остающийся после вычитания всех расходов из общего дохода организации.

В экономической литературе существует понятие маржинальной прибыли и маржинальный анализ. Под маржинальной прибылью понимается превышение выручки над переменными затратами на производство продукции, которое позволяет возместить постоянные затраты и получить прибыль.

Так же необходимо различать номинальную и реальную прибыль. В финансовой отчетности отражается номинальная прибыль. А если ее скорректировать на инфляцию, то это уже реальная прибыль.

Итоговым финансовым результатом деятельности является чистая прибыль, которая представляет собой конечный финансовый результат отчетного периода за вычетом налогов и иных аналогичных обязательных платежей, включая санкции за несоблюдение договоров. По своему содержанию соответствует чистой прибыли.

В финансовом менеджменте существует такой вид прибыли как капитализированная прибыль, под которой подразумевается прибыль, направленная на увеличение собственного капитала (активов) организации. Она является источником расширенного воспроизводства.

Так же существует понятие нормальной прибыли, под которой понимают среднерыночную прибыль, позволяющую сохранять позиции на рынке.

Прибыль как экономическая категория и показатель деятельности организации имеет характерные особенности3.

Во-первых, она характеризует экономическую эффективность, конечный финансовый результат деятельности организации. На величину прибыли и се динамику воздействуют зависящие и не зависящие от организации факторы. К факторам, зависящим от организации, относятся уровень хозяйствования, компетентность руководства и менеджеров, конкурентоспособность продукции, организация производства и труда, его производительность, состояние и эффективность производственного и финансового планирования. Практически вне сферы воздействия организации находятся конъюнктура рынка, финансовая политика государства, уровень цен на потребляемые материально-сырь- евые и топливно-энергетические ресурсы, нормы амортизационных отчислений.

Во-вторых, прибыль обладает стимулирующей функцией. Прибыль организации после уплаты налогов и других обязательных платежей должна быть достаточной для выплаты дивидендов, расширения производственной деятельности, научно-технического и социального развития организации, материального поощрения работников.

В-третьих, прибыль — один из источников формирования бюджетов разных уровней. Налог на прибыль наряду с другими доходными поступлениями в бюджет используется для финансирования выполнения государством своих функций, реализации государственных инвестиционных, производственных, научно-технических и социальных программ.

Основным источником информации о финансовых результатах является форма №2 «Отчет о прибылях и убытках», где отражаются следующие показатели деятельности предприятия: доходы, расходы, финансовые результаты. Состав и содержание доходов и расходов регулируется соответственно ПБУ 9\99 «Доходы организации», ПБУ 10\99 «Расходы организации».

 

1.2. Методика оценки  анализа прибыли предприятия

 

Финансовые результаты деятельности организации находят отражение в системе показателей. Большое количество показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности организации создает методические трудности их системного рассмотрения. Различия в назначении показателей затрудняют выбор каждым участником товарного обмена тех из них, которые в наибольшей степени удовлетворяют его потребности в информации о реальном состоянии данной организации. Например, администрацию предприятия интересуют масса полученной прибыли и ее структура, факторы, воздействующие на ее величину. Налоговые инспекции заинтересованы в получении достоверной информации о всех слагаемых балансовой прибыли: прибыли от реализации продукции, прибыли от реализации имущества, внереализационных результатах деятельности организации и др. Анализ каждого слагаемого прибыли организации имеет не абстрактный, а вполне конкретный характер, потому что позволяет учредителям и акционерам выбрать значимые направления активизации деятельности организации. Другим участникам рыночных отношений анализ прибыли позволяет выработать необходимую стратегию поведения, направленную на минимизацию потерь и финансового риска от вложений в данную организацию.

Анализ финансовых результатов  деятельности организации включает в качестве обязательных элементов исследование4:

• изменений каждого показателя за текущий анализируемый период;
• структуры соответствующих показателей и их изменений;
• динамики изменений показателей финансовых результатов за ряд отчетных периодов (хотя бы в самом обобщенном виде).

Для анализа и оценки уровня и динамики показателей финансовых результатов деятельности организации составляется таблица, в которой используются данные отчетности организации из формы № 2.

Факторный анализ прибыли от продажи продукции (работ, услуг)

Прибыль от реализации товарной продукции в общем случае находится под воздействием следующих факторов:

• изменение объема реализации;
• изменение структуры продукции;
• изменение отпускных цен на реализованную продукцию;
• изменение цен на сырье, материалы, топливо;
• изменение уровня затрат материальных и трудовых ресурсов.

Расчет общего изменения прибыли (DP) от реализации продукции5:

 

                                            DP = P1 - P0                                                   (1.1.)

где    P1 — прибыль отчетного года;

P0 — прибыль базисного года.

 

Расчет влияния на прибыль изменений отпускных цен на реализованную продукцию (DP1)6:

 

                                                                                      (1.2.)

где — реализация в отчетном году в ценах отчетного года,

где p1 — цена изделия в отчетном году;

j1 - количество изделий, реализованных в отчетном году;

- реализация в  отчетном году в ценах базисного  года,

где p0 — цена изделия в базисном году.

 

Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции ( ) (собственно объема продукции в оценке по плановой (базовой) себестоимости):

 

                               DP2 = P0K1 - P0 = P0 (K1-1),                         (1.3.)

где P0 — прибыль базисного года;

K1 — коэффициент роста объема реализации продукции:

K1 = S1.0 / S0,

где S1.0 — фактическая себестоимость реализованной продукции за отчетный период в ценах и тарифах базисного периода;

S0 — себестоимость базисного года (периода).

 

Расчет влияния на прибыль изменений в объеме продукции, обусловленных изменениями в структуре продукции (DP3)7:

 

                                  DP3 = P0K2 - P0K1 = P0(K2-K1)                          (1.4.)

где K2 — коэффициент роста объема реализации в оценке по отпускным ценам;

K2 = N1.0 / N0 , где N1.0 — реализация в отчетном периоде по ценам базисного периода;

N0 — реализация в базисном периоде.

 

Расчет влияния на прибыль экономии от снижения себестоимости продукции (DP4)8:

 

                                         DP4 = S1.0 - S1                                             (1.5.)

где   S1.0 — себестоимость реализованной продукции отчетного периода в ценах и условиях базисного периода;

S1 — фактическая себестоимость реализованной продукции отчетного периода.

 

Расчет влияния на прибыль экономии от снижения себестоимости продукции (DP5)9:

 

                                       DP5 = S0K2 - S1.0.                                                                    (1.6.)

 

Отдельным расчетом по данным бухгалтерского учета определяется влияние на прибыль изменения цен на материалы и тарифов на услуги (DP6), а также экономии, вызванной нарушениями хозяйственной дисциплины(DP7). Сумма факторных отклонений дает общее изменение прибыли от реализации за отчетный период, что выражается следующей формулой10: