Кредитоспособность заемщика как инструмент регулирования кредитом

Случаи невыполнения условий договора. Большинство кредитных договоров содержит раздел, перечисляющий  случаи невыполнения обязательств и  указывающий, какие действия заемщика или отказ от подобных действий представляет собой значительное нарушение условий договора и какие юридические действия уполномочен предпринимать банк, для того, что бы вернуть свои средства. Раздел о случаях невыполнения обязательств  может содержать  указание о том, кто оплачивает расходы по взысканию, которые могут возникнуть  при возбуждении судебного процесса  по кредитному договору.

После того, как договор подписан заемщиком и банком, кредитное управление банком должно постоянно  вести  контроль. Проверка кредитов - необходимость  для осуществления разумной  программы банковского кредитования, Она помогает менеджерам не только  быстрее выявлять банковские кредиты, но и постоянно проверять соответствие действий кредитных инспекторов кредитной политике банка.  По этой причине многие крупнейшие банки создают специальные подразделения по проверке кредитов. Проверка кредитов помогает также  руководству и совету директоров банка в оценке совокупного риска и будущей потребности в увеличении капитала.

Несмотря на то, что сегодня в банковской практике используются различные способы проверки  выполнения кредитных договоров, почти все банки придерживаются  нескольких основополагающих принципов.

1. Периодическая проверка  всех видов кредитов производится, например, каждые  30 или 6 0  дней   все крупные кредиты и выборочно – мелкие.

2. Тщательная разработка этапов проверки кредитов с тем,  что бы обеспечить проверку всех важнейших условий по каждому кредитному договору, таких как  реальный график платежей, качества и состояния любого обеспечения по кредиту.
3. Полноты соответствующей документации и возможности получения в свое  распоряжение любое предоставленное обеспечение и юридическое право предпринимать при необходимости судебные действия  в отношении заемщика.
4. . Оценки соответствия  выданного кредита кредитной политике банка и  стандартам.

5.  В методы управления кредитом  и контроля над выполнением  условий договора входит и  наиболее частая проверка крупнейших  договоров, а также проблемных кредитов, увеличение частоты проверок в условиях экономического спада или появления значительных проблем в тех отраслях, куда банк вложил значительную часть своих ресурсов.

• Совокупное  применение на практике  всех условий банковского кредитования позволяет соблюсти как  общегосударственные интересы, так и  интересы  обеих сторон кредитной сделки – кредитора и заемщика. 

 

Глава 2. КРЕДИТНЫЙ РИСК.

1. АНАЛИЗ  И  ИНТЕРПРЕТАЦИЯ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ

 

В основе финансового анализа лежит анализ финансовой отчетности. В условиях рыночной экономики финансовая отчетность становится основным средством коммуникации и  важнейшим элементом информационного обеспечения  финансового анализа.  Положение об обязательном составлении и публикации финансовой отчетности лежит в основе  национальных стандартов.  Такое внимание к отчетности обьясняется  следующим. Любое предприятие в той или  иной степени нуждается в дополнительных источниках финансирования.  Найти их можно на рынке  капиталов, привлекая потенциальных инвесторов и  кредиторов путем  обьективного информирования их о своей финансово- хозяйственной деятельности., т.е. в основном с помощью финансовой отчетности. И насколько будут привлекательны опубликованные финансовые результаты, настолько высока и вероятность получения дополнительных источников финансирования. Детализация анализа зависит от поставленных целей и организационных  возможностей,  Как правило, аналитическая работа проводится в двух уровнях   Экспресс анализ финансового состояния и  детализированный анализ. Целью экспресс анализа является наглядная и простая оценка финансового благополучия и динамика развития хозяйствующего субьекта. В его процессе предлагается  расчет различных показателей

 Одним из основных элементов  экспресс анализа является умение работать с годовым отчетом и финансовой отчетностью. Положением о бухгалтерском учете и отчетностью Республики Казахстан  предусмотрены периодическое составление отчетности и предоставление ее в соответствующие адреса. Финансовое состояние предприятия можно оценивать с точки зрения краткосрочных и долгосрочных перспектив. В первом случае критерии оценки финансового состояния – ликвидность и платежеспособность предприятия, т.е.  способность своевременно и в полном  обьеме произвести  расчеты по краткосрочным обязательствам. Под ликвидностью какого-либо актива понимается способность его трансфомироваться  в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществлена. Чем короче период, тем выше ликвидность данного актива предприятия.

Но вместе с тем данная методика существует и довольно широко используется  Казахстанскими коммерческими банками.

Анализ ликвидности компании   определяется с помощью следующих показателей:

• Ликвидность баланса – определяется наличием чистого оборотного капитала (ЧОК)
• Коэффициент покрытия задолженности (КП). Теоретически оправданным считается значение КП = 2 – 2,25. В случае, если соотношение равно 3 : 1, то это значит, что происходит превращение излишних текущих активов в ненужные, т.е. это свидетельствует о неэффективном управлении финансами.
• Коэффициент общей ликвидности  (КОЛ). Теоретически оправданным считается значение КОЛ = 0,7 – 0,8.

Анализ структуры ликвидных активов – степень ликвидности отдельных статей текущих активов  не одинакова в силу различной скорости превращения их в денежную наличность. Последняя позволяет выделить три класса ликвидных средств:

• Первоклассные ликвидные средства – денежные средства и краткосрочные финансовые вложения. К ним относятся средства на расчетных, валютных и других денежных счетах в учреждениях банков и краткосрочные финансовые вложения.
• Второклассные ликвидные средства, – легко реализуемые требования представлены средствами в расчетах, для превращения которых в денежную наличность требуется определенное время. К ним относятся дебиторская задолженность, возникшая по коммерческим и некоммерческим операциям и авансы, выданные покупателям и подрядчикам. Анализ дебиторской задолженности следует проводить также в разрезе отдельных дебиторов.
• Ликвидные средства третьего класса – представлены медленно реализуемыми активами: остатками производственных запасов, незавершенного производства и готовой продукции. В условиях стабильной экономики рост материальных текущих активов свидетельствует о снижении ликвидности, т. к. это ведет к замедлению оборачиваемости средств, увеличению затрат на обслуживание товарно – материальных запасов и прямым потерям. В условиях инфляции необходимо ориентироваться на сырье, материалы, покупные полуфабрикаты и на рост рыночных цен.

Для определения степени ликвидности компании важным является не только оценка качества ликвидных активов, но и оценка качества краткосрочных обязательств. Тенденция роста кредиторской задолженности и, в особенности рост просроченной кредиторской задолженности, представляет повышенную опасность для ликвидности компании.

Анализ оборачиваемости текущих активов.

Показатели оборачиваемости дают качественную  характеристику состояния текущих активов, расчет оборачиваемости которых производится как в целом, так и в разрезе составляющих. Оборачиваемость текущих активов в днях оборота определяется по средней хронологической к однодневному обороту по реализации.

• Оборачиваемость дебиторской задолженности в днях оборота (ОДЗ);
• Период оборачиваемости материальных запасов (ПОЗ).

 

Оценка скорости оборота дебиторской задолженности и запасов производится путем сравнения с данными предыдущего периода и среднеотраслевыми значениями.

Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости.

Платежеспособность – это достаточность общих активов для выполнения обязательств как краткосрочного, так и долгосрочного характера. Показатели платежеспособности называются показателями структуры источников или показателями покрытия. С их помощью производится оценка финансового риска, присущего при вложении средств кредиторов в данное предприятие.

• Коэффициент собственности (КС) – ключевой показатель платежеспособности, выражающий соотношение интересов собственников и интересов предприятия.
• Коэффициент обеспеченности чистым оборотным капиталом (КО). Теоретически оптимальное значение КО = 0,5.

 

Анализ прибыльности.

Анализ прибыльности – это оценка эффективности использования вложенных в производство средств. Эффективность производственной деятельности характеризуют показатели рентабельности.

• Рентабельность продаж (РП);
• Рентабельность основной деятельности (Р);
• Рентабельность общего капитала (РОК).

 

По итогам расчета финансовых показателей определяется суммарное количество баллов, на основании которого заемщику присваивается определенный класс кредитоспособности и, в соответствии с ним, рекомендуемое решение о возможности кредитования.

Весомость отдельных финансовых показателей в разрезе групп приведена в таблице 1.

 

Таблица 1.

Весомость показателей оценки кредитоспособности заемщика.

Балл	Показатель
1	2
50	Группа показателей ликвидности
	Ликвидность баланса
10 0	Наличие ЧОК Отсутствие ЧОК
20 15 10 5 0	Коэффициент покрытия задолженности КП ³ 2 1,5 £ КП <2 1,0 £ КП < 1,5 0,35£ КП < 1,0 КП <0,35
20 10 5 0	Коэффициент общей ликвидности КОЛ ³ 0,8 0,5 £ КОЛ < 0.8 0.35 £ КОЛ < 0,5 КОЛ <0,35
40	Группа показателей оборачиваемости
20 15 10 5 0	Оборачиваемость дебиторской задолженности До 30 дней От 30 до 60 дней От 60 до 90 дней От 90 до 180 дней Свыше 180 дней
20 15 10 5 0	Период оборачиваемости запасов До 30 дней От30 до 60 дней От 60 до 90 дней От90 до 180 дней Свыше 180 дней
50	Группа показателей платежеспособности
20 15 5	Коэффициент собственности КС ³ 0,6 0,3 £ КС < 0,6 КС <0,3
20 15 5 0	Коэффициент автономии КА < 0,3 0,3 £ КА <0,5 0,5 £ КА < 0,8 КА ³ 0,8
10 5 0	Коэффициент обеспеченности чистым оборотным капиталом КО ³ 0,5 0,2 £ КО < 0,5 КО < 0,2
40	Группа показателей прибыльности
15 10 5 0	Рентабельность продаж РП ³ 20% 10% £ РП < 20% 1 £ РП < 10% Убыток
15 10 5 0	Рентабельность основной деятельности Р ³ 20% 10% £ Р < 20% 1 £ Р < 10% Убыток
10 8 5 0	Рентабельность общего капитала РОК ³15% 8% £ РОК < 15% 1 £ РОК < 8% Убыток

 

В зависимости от количества баллов, набранных каждым заемщиком при проведении анализа (таблица 1), им присваивается определенный класс кредитоспособности и рекомендуемое решение о выдаче кредита (таблица 2).

Таблица 2.

Взаимосвязь класса кредитоспособности заемщика и рекомендуемого решения о возможности кредитования.

Сумма баллов	Класс кредитоспособности	Группа риска
1	2	1
144 – 180	Отличная кредитоспособность	Риск минимальный, выдача возможна
108 – 143	Хорошая кредитоспособность	Риск приемлемый, выдача возможна
72 – 107	Удовлетворительная кредитоспособность	Риск повышенный, выдача возможна
0 – 35	Неудовлетворительная кредитоспособность	Риск высокий, выдача кредита не рекомендуется

 

Присвоение рейтинга кредитоспособности является окончательным моментом анализа потенциального заемщика по данной методике

 

2. Оценка кредитоспособности заемщика.

Расчет лимита кредитования является первичным при оценке качества кредита и заемщика.

Лимит кредитования – это утвержденный показатель, определяющий в количественном выражении потенциально максимальную величину, в пределах которой банк может осуществлять кредитные операции с данным клиентом.

Методика расчета лимита кредитования основана на комплексном анализе денежных потоков предприятия в совокупности с его финансовым состоянием, согласно документов бухгалтерской отчетности:

• Баланса (Формы 1)
• Отчета о финансовых результатах и их использовании (Формы 2)
• Данных о движении денежных средств по всем счетам клиента

Форма 3.

Определение кредитного рейтинга заемщиков.

Оценка способности заемщика к погашению кредита в соответствии с данной методикой включает два последовательных этапа анализа (см. рис.1).