Отчет по практике в ООО ПКФ «Вариант»

 

 

2. АНАЛИЗ ИМУЩЕСТВЕННОГО ПОЛОЖЕНИЯ ООО ПКФ «ВАРИАНТ»

2.1. Анализ структуры и динамики  активов организации и источников их финансирования

Финансовое состояние предприятия   - это совокупность показателей, отражающих способность предприятия погасить свои долговые обязательства. Финансовая деятельность охватывает процессы формирования, движения и обеспечения   сохранности   ресурсов   предприятия,   контроля   за   их пользованием. Финансовое состояние является результатом взаимодействия всех элементов систем финансовых отношений предприятия и поэтому определяется совокупностью производственно-хозяйственных факторов [14,23,26]

Основными элементами содержания анализа финансового состояния предприятия являются [23,с.78]:

-анализ состава и структуры активов (имущества, материальных и нематериальных ценностей, являющихся ресурсами производственно-хозяйственной деятельности предприятия), их состояние и динамика;

-анализ состава и структуры  пассивов (собственного и заемного  капитала), их состояния и динамики;

-анализ абсолютных и относительных  показателей финансовой устойчивости предприятия и оценка изменений ее уровня;

-анализ платежеспособности предприятия  и ликвидности активов его баланса.

Одним из методов исследования структуры и динамики состояния предприятия является сравнительный анализ динамики основных показателей активов баланса (табл. 2, табл. 3).

По данным анализа актива баланса (табл. 2) за отчетный период стоимость актива (имущества) предприятия увеличилась на 95 тыс. руб. или на 2,92 %. Это изменение на  0,63 % обусловлено сокращением оборотных средств и на 12,91 % -  увеличением основных средств и вложений.

Структурный анализ активов позволяет определить долю каждого показателя и значимость изменений по каждому виду активов (табл.3).

Таблица 2 - Анализ статей актива баланса ООО ПКФ «Вариант» за 2011 - 2013 гг.

Активы	Сумма			Изменения  2013 г. к 2012 г.
	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Абсолютные	темп роста, %
Долгосрочные активы в т.ч.,	859	852	962	110	112,91
нематериальные активы
основные средства	385	363	561	198	154,55
долгосрочные вложения (незавершенное строительство)	474	489	401	-88	82,00
Текущие активы, в т.ч.	2378	2400	2385	-15	99,38
Запасы	912	1066	1101	35	103,28
дебиторская задолженность	1106	924	903	-21	97,73
денежные средства	124	145	201	56	138,62
Всего	3237	3252	3347	95	102,92

 

В результате к концу 2013 г. удельный вес основных средств и вложений увеличился на 3,4 пункта по сравнению с 2012 г. и составил 29,72 %, а удельный вес оборотных активов возрос в такой же пропорции и составил 73,68%. При этом в структуре оборотных активов произошли изменения. Рост оборотных активов произошел за счет роста объема и удельного веса материальных запасов (медленно реализуемых) доля которых составила 73,68 % и денежных средств (легко реализуемых), доля которых составила 6,21 %. Темпы роста удельного веса материальных запасов выше темпов роста денежных средств. Объем дебиторской задолженности снизился на 6,27 %, а ее доля на 6,3 пунктов, составив на конец периода 27,9 %.

Для анализа капитала ООО ПКФ «Вариант» проводится структурно-динамический анализ, цель которого состоит в оценке соотношения собственного и заемного капитала. От того, насколько оптимально это соотношение во многом зависит финансовое положение организации и ее устойчивость. Результаты этого анализа приведены в таблице 4.

Таблица 3 – Структурный анализ активов ООО ПКФ «Вариант»

Активы	Сумма, тыс. руб.			Структура, %			Отклоне-ние в % 2013 г. к 2012 г. (+,-)
	2011 г.	2012 г.	2013 г.	2011 г.	2012 г.	2013 г.
Долгосрочные активы в т.ч.,	859	852	962	26,54	26,32	29,72	3,18
нематериальные активы
основные средства	385	363	561	11,89	11,21	17,33	5,44
долгосрочные вложения (незавершенное строительство)	474	489	401	14,64	15,11	12,39	-2,26
Текущие активы, в т.ч.	2378	2400	2385	73,46	74,14	73,68	0,22
Запасы	912	1066	1101	28,17	32,93	34,01	5,84
дебиторская задолженность	1106	924	903	34,17	28,54	27,90	-6,27
денежные средства	124	145	201	3,83	4,48	6,21	2,38
Всего	3237	3252	3347	100,00	100,46	103,40	3,40

 

Таблица 4 – Структурно-динамический анализ капитала ООО ПКФ «Вариант»

Капитал	Наличие средств, руб.					Структура, %			Отклонение в % 2013г. к 2012 г.
	2011 г.	2012 г.	2013 г.	Изменение 2013г. к 2012 г.		2011 г.	2012 г.	2013 г.
				абсолютное	темп роста, %
Собственный капитал	1472	2060	2622	562	127,28	45,47	63,35	78,34	14,99
Заемный капитал	1765	1192	725	-467	60,72%	54,53	36,65	21,66	85,01
Итого	3237	3252	3347	95	102,92%	100,00	100,00	100,00

 

Как показал анализ пассивов, за 2013 год наблюдается абсолютное увеличение собственного капитала на 27,28 %. Причем доля собственного капитала увеличилась на 14,99 % и составила на конец года 78,34 % по отношению к общей величине пассивов. Что касается обязательств, то относительно 2012 г. они уменьшились на 14,99 % и составили на конец года 21,66 % всего капитала предприятия.

Такая доля собственного капитала говорит о способности предприятия к самофинансированию на 78,34 %, а доля обязательств в общей валюте баланса – о снижении финансовой зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов, а также снижении риска банкротства. Однако, следует иметь в виду, что если цены на финансовые ресурсы не высокие, а организация может обеспечивать более высокий уровень отдачи на все вложенные капиталы, то, привлекая заемные средства, она может повысить рентабельность собственного капитала.

В результате проведенного анализа активов и пассивов баланса можно сделать следующие  выводы.

Увеличение оборотных активов за отчетный период свидетельствуют об увеличение ликвидности предприятия, увеличение денежных средств в составе оборотных активов свидетельствует об увеличение платежеспособности, а увеличение источников собственных средств - о финансовой устойчивости.

Такая структурная динамика может характеризовать общее состояние предприятия как устойчивое, платежеспособное и ликвидное, хотя для детализации финансового состояния необходимо провести анализ, ликвидности, платежеспособности и устойчивости. Для определения финансового состояния организации проведем анализ платежеспособности, анализ финансовой устойчивости и анализ ликвидности.

2.2. Расчет чистых активов организации

Стоимость чистых активов - это величина, определяемая путем вычитания из суммы активов акционерного общества, принимаемых к расчету, суммы его пассивов, принимаемых к расчету.

Для оценки стоимости чистых активов общества составляется следующий расчет по данным бухгалтерской отчетности.

 

 

Таблица 5 - Чистые активы ООО ПКФ «Вариант»

Показатель	На начало 2013 г., тыс. руб.	На конец 2013 г., тыс.руб.	Изменение (+,−), тыс. руб.	Темп роста, %
1. Нематериальные активы	0	0	0
2. Основные средства	363	561	198	154,55
3. Незавершенное строительство	0	0	0
4. Доходные вложения в материальные ценности	0	0	0
5. Долгосрочные финансовые вложения	0	0	0
6. Отложенные налоговые активы	0	0	0
7. Прочие внеоборотные активы	489	401	-88	82,00
8. Запасы (с учетом НДС)	1331	1281	-50	96,24
9. Дебиторская задолженность	924	903	-21	97,73
10. Краткосрочные финансовые вложения	0	0	0
11. Денежные средства	145	201	56	138,62
12. Прочие оборотные активы	0	0	0
13. Итого активов для расчета чистых активов	3252	3347	95	102,92
14. Займы и кредиты	20	0	-20
15. Отложенные налоговые обязательства	0	0	0
16. Кредиторская задолженность	1172	725	-447	61,86
17. Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов			0
18. Резервы предстоящих расходов и платежей			0
19. Прочие краткосрочные обязательства			0
20. Итого пассивов, исключаемых из стоимости активов	1192	725	-467	60,82
21. Стоимость чистых активов (п.13-п.20), расчетные данные ф№1	2060	2622	562	127,28
22. Стоимость чистых активов по данным ф. № 3	2060	2622	562	127,28
23. Отклонение (+,−)			0
24. Удельный вес чистых активов  в валюте баланса, %	63,35	78,34	14,99	120,55

В состав активов, принимаемых к расчету, включаются:

   - внеоборотные активы, отражаемые  в первом разделе бухгалтерского  баланса за исключением фактических затрат по выкупу собственных акций у акционеров для их последующей перепродажи или аннулирования;

  - оборотные активы, отражаемые во втором разделе бухгалтерского баланса за исключением фактических затрат по выкупу собственных акций у акционеров для их последующей перепродажи или аннулирования, и задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал.

 В состав пассивов, принимаемых к расчету, включаются:

- статьи четвертого раздела  баланса – «долгосрочные обязательства»;

- статьи пятого раздела баланса  – «краткосрочные обязательства», кроме суммы, отраженной по статье  «доходы будущих периодов» 

Чистые активы организации в 2013 г. составили 12513 тыс. руб., увеличившись на 4718 тыс. руб. по сравнению с 2013 г.

Расчет чистых оборотных активов выявил положительную динамику: в 2013 г. они увеличились на 27,28% по сравнению с 2012 г. и составили 2622 тыс. руб.

Таблица 6 - Расчет чистых оборотных активов организации

Показатели	На 31.12.11 г.	На 31.12.12 г.	На 31.12.13г.	Изменения 2013г.по сравнению с 2011г.		Изменения 2013г.по сравнению с 2012г.
				тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1	2	3	4	5=4-2	6=5:2х100	7=4-3	8=7:3х
							100
1.Оборотные активы, тыс. руб. стр.1200)	2378	2400	2385	7	0,29	-15	-0,63
2.Краткос.очные обязательства, тыс. руб. (стр.1500)	1365	1172	725	-640	-46,89	-447	-38,14
3.Чистые оборотные активы, тыс. руб. (стр.1200-стр.1500)	1013	1228	1660	647	63,87	432	35,18