Управление производственными запасами предприятия

 

Анализ таблицы показал, что на предприятии снижается сумма реализации на рубль производственных фондов с 265 до 198,6, т.е. на 66,4 руб., что свидетельствует о неэффективном использовании ПФ на предприятии. Прибыль на рубль реализации также снизилась с 0,12 до 0,15 коп.

 

 

Таблица 2.2.3. Анализ рентабельности продаж

Показатели	2005 год	2006 год	Отклонение	Темп роста, %
				от 2005 года
А	1	2	3	4
1.Выручка от реализации, тыс. руб.	14322	14696	374	102,6
2.Полная себестоимость реализованной продукции, тыс. руб.	12641	12440	-201	98,4
3. Прибыль от реализации, тыс. руб.	198	384	186	194
4.Рентабельность продаж, %	1,4	2,6	1,2	185,7

 

Рис. 9. Динамика рентабельности продаж

 

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности активы предприятия разделяются на следующие группы:

А1- наиболее ликвидные активы - денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения,

А2 - быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность и прочие активы,

А3 - медленно реализуемые активы - запасы (без расходов будущих периодов), а также статьи из раздела 1 актива баланса "Долгосрочно финансовые вложения" (уменьшенные на величину вложения в уставные фонды других предприятий),

А4 - труднореализуемые активы - итог раздела 1 актива баланса, за исключением статей этого раздела, включенных в предыдущую группу.

Пассивы баланса группируются по степи срочности их оплаты:

П1 - наиболее срочные обязательства - кредиторская задолженность, прочие пассивы, а также ссуды, не погашенные срок,

П2 - краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и заемные средства,

П3 - долгосрочные пассивы - долгосрочные кредиты и заемные средства,

П4 - постоянные пассивы - итог раздела 3 пассива баланса.

Таблица 2.2.4. Данные для оценки ликвидности баланса.

Активы	Сумма, тыс. руб.		Пассивы	Сумма, тыс. руб.
	2005г	2006г		2005г	2006г
А1	63	7	П1	74	514
А2	442	534	П2	1236	1485
А3	818	1397	П3	-	-
А4	54	74	П4	94	47

 

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеет место следующие соотношения:

 

Таблица 2.2.5. Оценка ликвидности баланса

Абсолютно ликвидный баланс	Соотношение активов и пассивов баланса
	2005г	2006г
А1іП1; А2і П2; А3 іП3; А4 ЈП4.	А1<П1; А2<П2; А3 >П3; А4< П4.	А1< П1; А2 <П2; А3 > П3; А4 >П4.

 

 

Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса ОАО "Щёлковский завод вторичных драгоценных металлов" как недостаточную. Сопоставление итогов А1 и П1 отражает соотношение текущих платежей и поступлений. На анализируемом предприятии это соотношение не удовлетворяет условию абсолютно ликвидного баланса, что свидетельствует о том, что в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени организации будет трудно поправить свою платежеспособность. Причём, за отчётный год возрос платёжный недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных. Таким образом, в конце года предприятие могло оплатить абсолютно ликвидными средствами лишь 1,4% своих краткосрочных обязательств, что свидетельствует о некотором недостатке абсолютно ликвидных средств. Сравнение итогов А2 и П2 не показывает тенденцию изменения текущей ликвидности в недалёком будущем.

Второе неравенство также не соответствует условию абсолютной ликвидности баланса (А2<П2), это означает, что и при погашении краткосрочной дебиторской задолженности, предприятие не сможет погасить свои краткосрочные обязательства, но ликвидность не будет положительно. Коэффициенты ликвидности подтверждают вышесказанные выводы (таблица 2.2.5).

 

Таблица 2.2.6. Коэффициенты ликвидности предприятия за период с января 2005 года по январь 2006 года

Показатели	Формула	2005 г	2006 г	Норма
Коэффициент общей ликвидности	=Текущие активы/Текущие обязательства =ф.1.стр.(290-220)/ (стр.610+620+630+670)	1,03	0,98	1,25-2
Коэффициент быстрой ликвидности	= (Дебиторская задолженность, денежные средства, прочие активы)/Текущие обязательства = (ф.1.стр.240 +250+ 260+270)/ (стр.610+620)	0,77	0,004	0,5-0,8
Коэффициент абсолютной ликвидности	=Денежные средства/Текущие обязательства =ф.1.стр.260+250/ (стр.610+620)	0,05	0,004	0,2

 

 

Предприятие не является платежеспособным, т.к. коэффициент быстрой (0,77 и 0,004) и текущей ликвидности (1,03 и 0,98) ниже нормы, имеется недостаток абсолютно ликвидных активов (0,05 и 0,004).

На рис. 10. наглядно изображена динамика коэффициентов ликвидности предприятия за 2 года.

 

Рис. 10. Динамика коэффициентов ликвидности ОАО "Щёлковский завод вторичных драгоценных металлов"

 

Таким образом, видим, что коэффициенты ликвидности снизились в 2006 году, однако за счет того, что предприятие дает продукцию на реализацию, по результатам года имеется положительный финансовый результат. Для определения количественных параметров финансового состояния предприятия и выявления признаков банкротства следует сразу же после составления очередного бухгалтерского баланса рассчитать и проанализировать соотношения следующих финансовых показателей:

* чистой прибыли к сумме всех активов предприятия (внеоборотных и оборотных);

* оборотных активов к сумме всех активов;

* всех пассивов (обязательства) к сумме активов (средства);

* поступление денежной наличности от операций по основной деятельности ко всем обязательствам;

* чистой прибыли плюс проценты по кредиту к процентам по кредиту;

* размера заемных средств к сумме собственных средств;

* величины собственных оборотных средств к стоимости запасов.

В международной практике для определения признаков банкротства предприятий используется формула "Z-счета" Е. Альтмана:

 

' Z-счет" = (Оборотный капитал/ Все активы *1,2) + (Нераспределенная прибыль / Все активы * 1,4)+ ( Доход от основной, деятельности /Все активы * 3,3)+ ( Рыночная стоимость обычных и привилегированных акций / Все активы * 3,3) + Объем продаж / Все активы + 1

 

Если после произведенных расчетов окажется, что "Z-счет" равен или меньше 1,8, то вероятность банкротства этого предприятия очень высока, при величине "Z-счета" от 1,8 до 2,7 -- вероятность высокая; от 2,8 до 2,9 -- банкротство возможно; от 3,0 и выше -- вероятность банкротства очень низкая. Определим данный показатель для предприятия:

 

Z 2005=1350/1404*1,2 +112/1404*1,4+198/1404*3,3+14322/1404+1 = 12,932

Z 2006=1972/2046*1,2+ (-47)/2046*1,4+384/2046*3,3+ 14696/2046+1= 8,443

 

Таблица 2.2.7. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности.

Показатели	За соответствующий период базового года	Отчётный период	Изменения
1. Оборачиваемость дебиторской задолженности 2. период погашения дебиторской задолженности 3. доля дебиторской задолженности в общей сумме текущих активов 4. отношение средней величины дебиторской задолженности к выручке от реализации 5. доля сомнительной дебиторской задолженности	596,98 0,6 0,03   0,002   ----------	863,06 0,4 0,01   0,001   ----------	266,08 -0,2 -0,02   -0,001   ----------

 

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности:

 

 

где

Ν- выручка от реализации продукции;

r^р_ср - средняя за период кредиторская задолженность.

 

К1(база)=29849/10895=2,7

К1(отчёт)=33228/18098=1,8

 

Средний срок оборота кредиторской задолженности:

 

К2(база)=365/2,7=135,2

К2(отчёт)=365/1,8=202,

ΔК=К(отчёт)-К(база)

ΔК=18098-10895=7203

 

Мы видим, что кредиторская задолженность возросла на 7203.

Из этого можно сделать вывод, что на начало года погасить кредиторскую задолженность можно было за 8 дней по 12,5 % задолженности каждый день. А на конец года кредиторскую задолженность можно погасить за 59 дней по 1,7% каждый день.

Из всего выше сказанного можно сделать вывод, что если кредиторская задолженность увеличивается, то мгновенная платёжеспособность предприятия, которую характеризует коэффициент абсолютной ликвидности, уменьшается.

Коэффициент соотношения заёмных и собственных средств:

 

Кз/с1=0,08

Кз/с2=0,09

 

Наиболее срочные обязательства:

 

П1=17516

П2=95100

∆Д=Д(отчёт)-Д(база)

∆Д=27-50=-23

 

дебиторская задолженность уменьшилась на 23.

Так как на нашем предприятии нет дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев, то это ни как не повлияет на оценку ликвидности баланса, если брать быстрореализуемые активы. Но у нас есть дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчётной даты.

 

2.3 Анализ формирования и использования производственных запасов

 

Объем и качество выпускаемой предприятием продукции определяется полнотой и совместимостью обеспечения его соответствующими производственными запасами.

Анализ материально-технического обеспечения предприятия следует начинать с изучения плана снабжения. При этом требуется выявить: по всей ли номенклатуре потребляемых материалов, сырья и технических средств имеется план снабжения; правильно ли определена потребность в материальных ресурсах; каковы намеченные источники покрытия потребностей; как доведен план снабжения до цехов, участков и служб. Вначале проверяются наименования всех видов ценностей, включенных в план снабжения. Максимальным показателем здесь служит полное совпадение номенклатуры потребляемых ценностей с их перечнем, включенным в план снабжения. Минимальное необходимое требование к полноте плана по номенклатуре - это наличие в нем тех видов материальных ресурсов, которые обусловливают объем и ритм производства, а также особо дефицитных и новых, более прогрессивных видов, заменяющих устаревшие и менее эффективные.

Количественной характеристикой полноты плана будет служить процентное отношение суммы поступления тех ценностей, которые включены в план снабжения.

На основе плана снабжения определяется план завода (поставок) как за счет внутрисистемных, так и внешних централизованных фондов. План завода равняется общей потребности в ресурсах, за исключением внутренних источников ее покрытия. Исходя из этих данных, приводимых в плане снабжения, следует далее выделить соответствие выделенных фондов плану поставок. С этой целью целесообразно составить баланс обеспеченности предприятия фондами.

Его можно построить по следующей примерной форме (Таблица 2.3.1).

 

Таблица 2.3.1. Баланс обеспеченности предприятия фондами

Наименование Сырья и Материалов	Единицы Измерения	Отчетный год
		План поставок	Выделено	% обеспеченности фондами
Вторичное золото	тонн	2090	2210	100,5
Серебросодержащие порошки	тонн	86000	86000	100
Азотнокислое серебро Металл Керамзит	тонн	122600	122720	100,5

 

Выделенные фонды следовательно полностью обеспечивали потребность в сырье и материалах, отраженную в плане поставок. При анализе плана снабжения следует обратить внимание на ряд других моментов, например, степень увеличения самозакупок, поступление местного сырья, использование отходов и т.д.

Планирование материально-технического снабжения не исчерпывается составлением плана по предприятию в целом. Планы материально-технического обеспечения должны иметь и производственные подразделения предприятия - его цеха, отделы и участки.

После детального ознакомления с планом материально-технического обеспечения предприятия аннулируют ход и итоги его выполнения. Детальный анализ обеспеченности предприятия всеми видами материальных ценностей - весьма трудоемкая и сложная работа, так как подавляющему большинству предприятий для изготовления продукции, ремонтных нужд, обеспечения рабочих инструментом, инвентарем и спецодеждой требуются самые разнообразные виды, марки, сорта и размеры материальных ценностей, используются материалы, сырье, запасные части, инструменты десятков наименований.

Анализировать выполнение планов поступления по каждому наименованию, типу, размеру, марке и виду ценностей очень трудно. Поэтому детальный анализ за год, по кварталам, месяцам чаще всего производится лишь по тем видам ценностей, которые практически определяют рост и совершенствование производства, лимитируют производственную деятельность, являются особо дефицитными или прогрессивными, экономически наиболее выгодными для предприятия. Такой анализ начинается с изучения поступления материальных ресурсов, затем анализируются организационные формы и виды снабжения предприятия в целом, выясняется влияние снабжения на производственную деятельность предприятия и, наконец, исследуются организация, ход и результаты обеспечения цехов, отделов и участков.