Ликвидность ОАО «Сбербанк России»

 

(2)

 

Где

 – норматив текущей  ликвидности;

 – ликвидные активы, то есть финансовые активы, которые должны быть получены банком, и (или) могут быть востребованы в течение ближайших 30 календарных дней, и (или) в случае необходимости реализованы банком в течение ближайших 30 календарных дней в целях получения денежных средств в указанные сроки;

 – обязательства (пассивы) по счетам до востребования, по которым вкладчиком и (или) кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении;

 – величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования.

Минимально допустимое значение норматива Н3 должно быть больше или равно 50%.

Расчет этого норматива позволяет оценить оптимальность соотношения между активами и пассивами в целях укрепления ликвидности банка.

Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) регулирует риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы и определяет максимально допустимое отношение кредитных требований банка с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, к собственным средствам (капиталу) банка и обязательствам (пассивам) с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, скорректированным на величину минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций), определяемую в порядке, установленном эмиссионном банком. Норматив долгосрочной ликвидности банка рассчитывается по формуле (3)

 

     (3)

 

Где

 – норматив долгосрочной  ликвидности;

 – кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, а также пролонгированные, если с учетом вновь установленных сроков погашения кредитных требований сроки, оставшиеся до их погашения, превышают 365 или 366 календарных дней, за вычетом сформированного резерва на возможные потери по указанным кредитным требованиям;

 – капитал  банка;

 – обязательства (пассивы) банка по кредитам и депозитам, полученным банком, за исключением суммы полученного банком субординированного кредита (займа, депозита) в части остаточной стоимости, включенной в расчет собственных средств (капитала) банка, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам банка с оставшимся сроком погашения свыше 365 или 366 календарных дней;

 – величина минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций), не вошедшим в расчет показателя ОД.

Минимальное допустимое значение норматива должно быть меньше или равно 120%.

Сумма долгосрочных кредитов не должна превышать сумму собственных средств-брутто и долгосрочных кредитов. Если фактическое значение постоянно превышает норматив, то банку необходимо активизировать депозитную политику. Причем приоритетными должны являться средства, привлеченные на долгосрочной основе.

Расчет коэффициентов ликвидности для ОАО «Сбербанк России» приводится в таблице 3.1.

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 3.1

Наименование показателя	Нормативное значение, %	Фактическое значение, %
		01.01.09	01.01.10	01.01.11	01.01.12	01.01.13
1	2	3	4	5	6	7
Норматив мгновенной ликвидности (Н2)	Min 15	53,5	82,5	80,6	50,8	61,43
Норматив текущей ликвидности (Н3)	Min 50	70,5	114,4	103	72,9	74.26
Норматив долгосрочной ликвидности (Н4)	Max 120	71,4	73,8	78	83,3	99,82

Коэффициенты ликвидности для ОАО «Сбербанк России»

Коэффициенты ликвидности для ОАО «Сбербанк России»

 

Источник: составлено автором

Сравним значения коэффициентов с контрольными значениями и дадим оценку ликвидности баланса. Из данных таблицы можно сделать вывод о том, что все показатели ликвидности соответствуют нормативам на протяжении всего рассматриваемого периода.

 

Рис. 3.1 Нормативы мгновенной ликвидности (Н2) за 2009-2013 гг.

 

В анализируемых периодах Н2 (норматив мгновенной ликвидности) составил соответственно на 01.01.09 – 53,5%; на 01.01.10 – 82,5%; на 01.01.11 – 80,6%, 01.01.12 – 50,8% и на 01.01.13 – 61,43. Это больше 20%, что является положительным результатом деятельности банка, это говорит о высоком уровне ликвидности банка, но также прослеживается нестабильность

Значительные отличия показателей ликвидности за разные периоды времени объясняются изменением количества используемых счетов, а также существенных изменений сумм по некоторым из них.

 

Рис. 3.2 Нормативы текущей ликвидности (Н3) за 2009-2013 гг.

 

Норматив текущей ликвидности (Н3) на протяжении последних четырёх лет находился в пределах 70,5-114,4 %, при предельно низком допустимом значении 50 %. Это говорит об оптимальности соотношения между активами и пассивами, что укрепляет ликвидность банка. Изменения в значениях норматива были вызваны единовременными изменениями структуры активов и пассивов банка: объемов ликвидных и высоколиквидных активов и размерами обязательств со сроком исполнения до 30 дней.

 

Рис. 3.3 Нормативы долгосрочной ликвидности (Н4) за 2009-2013 гг.

 

Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) на протяжении 5 последних лет находился в пределах 44,5 – 99,82 % при максимально допустимом значении 120 %. Планомерное увеличение норматива вызвано поступательным развитием долгосрочного кредитования юридических и физических лиц. Показатель долгосрочной ликвидности при максимальном уровне 120 % увеличивался и составил на 01.01.13 – 99,82 %, т.е. долгосрочные вложения банка достаточно значительны по отношению к сумме капитала и долгосрочных пассивов, следовательно, с каждым годом запас долгосрочной ликвидности уменьшается.

В общем, по всем нормативам ликвидности прослеживается положительная оценка. Показатели ликвидности Банка в течение последних 5 лет находились в пределах, установленным Банком России, активы и пассивы по срокам были достаточно диверсифицированы и сбалансированы между собой.

 

 

 

2. Направления совершенствования управления ликвидностью коммерческого банка

 

Сберегательный банк России занимает доминирующее положение в российском банковском секторе, у него огромный запас ликвидности, обеспечиваемый клиентскими депозитами, и улучшающиеся финансовые показатели.

Однако, негативными факторами следует считать недостаточный, хотя и растущий уровень капитализации, громоздкую организационную структуру и высокий кредитный риск, характерный для российской экономики в целом.

В качестве итогов всего вышеизложенного необходимо предоставить рекомендации, способствующие повышению ликвидности и платежеспособности банка.

Сбербанку России необходимо продолжать оценивать ликвидность баланса путем расчета коэффициентов ликвидности. В процессе анализа баланса на ликвидность могут быть выявлены отклонения в сторону как снижения минимально допустимых значений, так и их существенного превышения. Для того чтобы показатели ликвидности находились в соответствии с нормативными значениями необходимо регулирование, прежде всего межбанковских кредитов, кредиторской задолженности и других видов привлеченных ресурсов, а также за счет увеличения собственных средств Сбербанка.

С другой стороны, общей основой ликвидности выступает обеспечение прибыльности выполняемых операций. Таким образом, если фактическое значение основного нормативного коэффициента ликвидности оказывается намного больше, чем установленное минимально допустимое. То деятельность Сбербанка будет отрицательно оцениваться его пайщиками, с точки зрения неиспользованных возможностей, для получения прибыли. В этой связи следует заметить, что анализ ликвидности баланса должен проводиться одновременно с анализом доходности Сбербанка. Опыт работы Сбербанка РФ показывает, что он получает больше прибыли, когда функционирует на грани минимально допустимых значений нормативов ликвидности, т.е. полностью используют предоставляемые им права по привлечению денежных средств в качестве кредитных ресурсов.

В то же время особенности его работы как учреждения, основывающего свою деятельность на использовании средств клиентов, диктует необходимость применения показателей ликвидности. Максимальная ликвидность достигается при максимизации остатков в кассах и на корреспондентских счетах по отношению к другим активам. Но именно в этом случае прибыль минимальна.

Максимизация прибыли требует не хранения средств, а их использования для выдачи ссуд и осуществления инвестиций. Поскольку для этого необходимо свести кассовую наличность и остатки на корреспондентских счетах к минимуму, то максимизация прибыли ставит под угрозу бесперебойность выполнения Сбербанком своих обязательств перед клиентами.

Следовательно, целевая функция управления ликвидностью коммерческим банком заключается в максимизации прибыли при обязательном соблюдении устанавливаемых и определяемых самим Сбербанком экономических нормативов.

Сбербанк должен продолжать определять потребность в ликвидных средствах на краткосрочную перспективу.

Как уже отмечалось, прогнозирование этой потребности может осуществляться двумя методами. Один из них предполагает анализ потребностей в кредите и ожидаемого уровня вкладов каждого из ведущих клиентов, а другой - прогнозирование объема ссуд и вкладов. Оба рассмотренных метода имеют недостаток: они опираются на средний, а не предельный уровень ликвидности. Это может быть достаточным для оценки ликвидности банковской системы в целом, но оно не подскажет руководству банка, какова должна быть его кассовая наличность на следующей неделе, чтобы покрыть изъятие вкладов и заявки на кредит. Только анализ счетов отдельных клиентов банка позволят определить потребности в наличных деньгах на данный момент.

В решении этой задачи поможет также предварительное изучение хозяйственных и финансовых условий на местном рынке, специфики клиентуры, возможностей выхода на новые рынки, а также перспективы развития банковских услуг, в том числе, открытие новых видов счетов, проведение операций по трасту, лизингу, факторингу и т.д. Причем, кроме местных факторов, необходимо учитывать также и общенациональные. Например, изменения в денежно-кредитной политике, в законодательстве и т.д.

Изучение всего этого, а также прогнозирование поможет Сбербанку более точно определить необходимую долю ликвидных средств в активе банка. При этом Сбербанк должен опираться на свой многолетний опыт.

Исходя из спрогнозированной величины необходимых ликвидных средств, банку нужно сформировать ликвидный резерв для выполнения непредвиденных обязательств, появление которых может быть вызвано изменением состояния денежного рынка, финансового положения клиента или банка партнера.

Поддержание ликвидности на требуемом уровне осуществляется при помощи проведения определенной политики Сбербанка в области пассивных и активных операций, вырабатываемой с учетом конкретных условий денежного рынка и особенностей выполняемых операций. То есть Сбербанк должен продолжать разрабатывать грамотную политику управления активными и пассивными операциями.

При этом в управлении активами Сбербанку следует обратить внимание на следующие моменты:

 

Рис. 3.4 Направления совершенствования управления активами ОАО «Сбербанк России»

 

• управление наличностью должно быть более эффективным, то есть необходимо планировать притоки и оттоки наличности и разработать графики платежей;

• сроки, на которые Сбербанк размещает средства, должны соответствовать срокам привлеченных ресурсов. Недопустимо превышение денежных средств на счетах актива над денежными средствами на счетах пассива;

• акцентировать внимание на повышении рентабельности работы в целом и на доходности отдельных операций в частности.

Так в управлении кредитным портфелем необходимо:

a) контролировать размещение  кредитных вложений по степени  их риска, форм обеспечения возврата  ссуд, уровню доходности. Кредитные  вложения Сбербанка России можно  классифицировать с учетом ряда  критериев (уровень кредитоспособности клиента, форма обеспечения возврата кредита, возможность страхования ссуд, оценка надежности кредита экономистом банка и др.). Доля каждой группы кредитов в общей сумме кредитных вложений Сбербанка и ее изменение служат основой для прогнозирования уровня коэффициента ликвидности;

б) анализировать размещения кредитов по срокам их погашения, осуществляемое путем группировки остатков задолженности по ссудным счетам с учетом срочных обязательств или оборачиваемости кредитов на шесть групп (до 1 мес.; от 1 до 3 мес.; от 3 до 6 мес.; от б до 12 мес.; от 1 до 3 лет: свыше 3 лет), которое служит основой для прогнозирования уровня текущей ликвидности;