Оценка эффективности инвестиционного проекта по созданию производства МДФ (древесноволокнистых плит средней плотности) (на примере «ОА

Таким образом, затраты  на сырье и материалы для производства 1 м³ МДФ составят 1148,59 руб. (табл. 3.5). Самая затратная статья в этой группе – смола (754,3 руб.), затем – древесина (374 руб.).

Расчет стоимости энергоносителей  и стоков представлен в табл. 3.6.

 

 

Таблица 3.6

Расчет стоимости энергоносителей и стоков на технологические нужды при производстве 1 м³ МДФ

№ п/п	Энергоноситель	Единица измерения.	Цена за единицу, руб.	Расход  на 1 м3	Стоимость на 1 м3 (руб.)
1	Электроэнергия	КВтч	0,5,	353,3	176,65
2	Вода	м3	1,7	1,9	3,23
3	Промстоки	м3	1,9	0,69	1,31
	Итого				181,19

 

Таким образом, затраты  на электроэнергию и промышленные стоки  для производства 1 м³ МДФ составят 181,19 руб. (табл. 3.6). Самая затратная статья в этой группе – электроэнергия (176,65руб.).Затраты на воду составили 3,23 руб., а на промышленные стоки 1,31 руб.

Для управления промышленным оборудованием цеху МДФ необходим  персонал. Так как цех работает непрерывно, то при трехсменном графике работы потребность в персонале составит 78 человек. Из них производственных специалистов – 44, вспомогательных рабочих – 12, обслуживающего персонала – 10, ИТР, служащих и материально ответственного персонала - 12 чел.

 Расчетное количество  рабочих дней в году – 320, следовательно, время работы цеха  МДФ при непрерывной работе в три смены - 7980 часов в год. Фонд времени одного рабочего в год при 8-часовом рабочем дне составляет  2560 часов в год.

Система оплаты труда  производственных рабочих - повременная, месячная, при условии выполнения сменных заданий надлежащего качества.

Расчет годового фонда оплаты труда (ФОТ) основных производственных рабочих представлен в табл. 3.7.

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 3.7

Расчет фонда оплаты труда основных производственных рабочих

Основные производственные рабочие	Количество человек	Зарплата (руб.)
		В месяц на 1 чел.	В год  на 1 чел.	Всего в год
Бункеровщик	4	5525	66300	265200
Размольщик древесины	6	5484	65808	394848
Прессовщик	6	5465	65580	393480
Загрузчик древесной плиты	7	5286	63432	444024
Транспортировщик	6	5585	67020	402120
Термообработчик	6	5628	67536	405216
Расформовщик	9	5571	66852	601668
Итого	44			2906556

 

Таким образом, ФОТ основных производственных рабочих на 1 м³  - 36,33 руб. (табл. 3.7),ЕСН 26% – 9,45 руб, итого зарплата с отчислениями на 1 м³ – 45,78 руб.

Расчет годового фонда оплаты труда (ФОТ) административно-управленческого и обслуживающего персонала представлен в табл. 3.8.

Таблица 3.8

Расчет ФОТ административно-управленческого  и обслуживающего персонала 

Состав персонала	Количество, человек	Зарплата  в руб.
		В мес. на 1 чел	В год на 1 чел.	Всего в год
Обслуживающий персонал	10	4215	50580	505800
Вспомогательные рабочие	12	5871	70452	845424
ИТР, служащие,	12	6987	83844	1006128
Итого	34			2357352

Таким образом, ФОТ административно-управленческого  и обслуживающего персонала на 1 м³ составит  29,47 руб. (табл. 3.8), ЕСН – 7,66 руб, итого зарплата с отчислениями на 1 м³ – 37,13 руб.

Расчет годового ФОТ всего персонала  цеха МДФ проведен в табл. 3.9.

Таблица 3.9

Годовой фонд оплаты труда всего  персонала цеха МДФ, руб.

Состав персонала	Количество, человек	Всего в год
Производственный персонал	44	2906556
Обслуживающий персонал	10	505800
Вспомогательные рабочие	12	845424
ИТР, служащие	12	1006128
Итого	78	5263908

 

Таким образом, годовой фонд оплаты труда всего персонала составит 5,26 млн. руб. (табл. 3.9).

Самая затратная статья в этой группе – зарплата производственных рабочих  – 2,9 млн. руб. в год.

Средняя месячная  зарплата по цеху  - 5 263 908 руб/12мес*78 чел=5623,83 руб. (несколько  выше среднемесячной зарплаты по комбинату).

ФОТ всего персонала цеха МДФ  на 1 м³ составит  65,79 руб., отчисления на социальные нужды – 17,11 руб., итого зарплата с отчислениями на 1 м³ – 112,9 руб.

Из проведенного анализа заработной платы мы видим, что средняя  зарплата по цеху недостаточно высока для северных регионов.

Расчет амортизационных отчислений основных фондов предприятия проведен в приложении. 1.

Расчет затрат на эксплуатацию и  содержание основных фондов представлен  в табл. 3.10.

 

 

Таблица 3.10

Расчет  затрат на эксплуатацию и содержание основных фондов,

 млн. руб.

Группа	Наименование	Стоимость, млн. руб.	Затраты на эксплуатацию и содержание основных фондов (ЗЭСОФ)
			Амортизационные отчисления		Отчисления на другие ЗЭСОФ
			%	сумма	%	сумма
1	Здания и сооружения
1.1.	Главный корпус, включая пристройки	160	2	3,2	0,5	0,8
1.2.	Сооружения  (склад готовой продукции, реконструкция склада парафина, прокладка ж/д колеи)	80	2	1,6	0,5	0,4
	Итого по группе 1	240		4,8		1,2
2	Оборудование, включая СМР и  пуско-наладку
2.1.	Комплект технологического оборудования по производству плит МДФ	490	7	34,3	2	9,8
	Итого по группе 2	490		34,3		9,8
3	Оборудование энергообеспечения, включая СМР и пуско-наладку
3.1.	Оборудование (трансформаторная подстанция, водопроводная насосная станция)	30	10	3	2	0,6
3.2.	Энергетические сети (кабельная  линия, теплотрасса, водопровод, канализации)	20	2	0,4	0,5	0,1
	Итого по группе 3	50		3,4		0,7
4	Транспортные средства	15	12,5	1,87	5	0,75
5	Инвентарь	5	20	1	5	0,25
	Всего	800		45,37		12,7

 

Стоимость основных фондов (включая СМР и пуско-наладку) (таблица 3.10)– 800 млн. руб. В этой же таблице приведен расчет накладных расходов на эксплуатацию и содержание основных фондов (15,4 млн. руб.). Годовые издержки на эксплуатацию и содержание оборудования – 58,07 млн. руб., в том числе амортизация – 45,37 млн. руб.

Таким образом, издержки на эксплуатацию и содержание оборудования в расчете на 1 м³ при годовом выпуске 80 тыс. м³ составят 725,94 руб., в том числе амортизация  567,12 руб.

Ранее произведенные расчеты сводим в табл. 3.11и определяем: производственную себестоимость; полную себестоимость; условно-постоянные издержки; условно- переменные издержки.

Таблица 3.11

Калькуляция себестоимости 1 м³ плиты МДФ

№ п/п	Статьи затрат	Сумма, руб.	% к полной себестоимости
1	2	3	4
1	Сырье и материалы	1148,59	52,76%
2	Энергия и топливо на технологические цели	181,19	8,32%
3	Зарплата основного производственного  персонала	36,33	1,67%
4	ЕСН26%	9,45	0,43%
5	Зарплата с отчислениями	45,78	2,10%
6	Содержание и эксплуатация оборудования, зданий и сооружений, в том числе амортизация - 567,12	725,94	33,35%
7	Фонд оплаты труда административно-управленческого  и обслуживающего персонала	29,47	1,35%
8.	ЕСН26%	7,66	0,35%
9.	Зарплата с отчислениями	37,13	1,71%
10	Общезаводские расходы	16,48	0,76%
11	Производственная себестоимость	2155,11	99,00%
12	Внепроизводственные расходы	21,73	1,00%
13	Полная себестоимость	2176,84	100,00%
14	Условно-постоянные издержки((стр6+стр9+стр10 таб з.12))	779,55	35,81%

 

Продолжение табл.3.11

15	Условно-переменные издержки(стр1+стр2+стр5 таб з.11)	1375,56	86,89%
16	Условно-постоянные издержки без амортизаци ((стр6+стр9+стр10 таб з.12))	212,43	3,83%

 

Таким образом, полная себестоимость 1 м³ плиты МДФ составит 2176,84тыс. руб. (табл. 3.11). Наибольший удельный вес в полной себестоимости приходится на долю затрат на сырье и материалы – 52,76% (1,148 тыс. руб.), затем затраты на содержание и эксплуатацию основных фондов – 33,35%% (0,725 тыс. руб.). Удельный вес условно-переменных затрат составляет 86,89% (1,375 тыс. руб.), условно-постоянных издержек –35,81% (0,779 тыс. руб.).

Расчет чистой прибыли, рентабельности производства и основных фондов приведен в приложении 8.Чистая прибыль на каждом этапе расчета является положительной величиной (прил.8.). В первый год реализации проекта чистая прибыль будет равна 369,00млн. руб., а в пятый – 575,47 млн. руб. Как видно из таблицы, производство МДФ является высокорентабельным (203,03% в первый год и 205,55% в пятый год). Это означает, что производство плит МДФ позволяет не только окупить затраты, на и получить 103,03% прибыли в первый год. Рентабельность основных фондов в первый год составила 48,90%, а по мере износа основных средств этот показатель увеличивается, и в пятом году составил 100,41%.

3.2 Обоснование выбора источника финансирования и оценка эффективности инвестиционного проекта

На основании данных, полученных ранее, составляем таблицу значений капвложений, объема производства, цены, постоянных и переменных затрат, налогов по годам реализации продукции (табл. 3.12).

Таблица 3.12

Исходные данные для расчета  экономической эффективности проекта

Год	Квл, млн. руб.	Объм производства, тыс. м3	Цена, тыс. руб./м3	Зпост, млн. руб./год	Зпер, руб./м3
0	837,22
1		78,00	8,86	69,84	1517,31

Продолжение табл.3.12

2		80,00		9,74	76,82	1669,04
3		80,00	10,71		84,50	1835,94
4		80,00	11,79		92,95	2019,54
5		80,00	12,96		102,25	2221,49