Методы и способы управления оборотным капиталом

Показатели  Годы          Структура в % 2008 2009 2010 2008 2009 2010 1.Запасы    в том числе: 192858,5 275185,5 311928,5 45,9 42,3 43,3 -сырье,  материалы 51994,5 77996 72580 12,3 12,0 10,0 -животные  на выращивании и откорме 79437,5 100270 104488,5 18,9 15,4 14,5 -затраты  в незавершенном производстве 57638,5 91732,5 125641 13,7 14,1 17,4 -готовая  продукция и товары для перепродажи 371,5 214,5 546 0,08 0,03 0,07 2. НДС 1025 505 151 0,24 0,07 0,02 3. Дебиторская задолженность(платежи  по которой ожидаются в течение  12 месяцев после отчетной даты)    в том числе: 48002,5 50608 70755 11,4 7,7 9,8 -Покупатели  и заказчики 48002,5 50608 29996 11,4 7,7 4,1 4. денежные средства 183,5 2635,5 3459 0,04 0,40 0,48 Итого: 419885,5 649755 719545 100 100 100

 

  
  

Из  таблицы №17 видно, что основную часть оборотных активов ООО «Нива» занимают запасы (192858,5 в 2008г., 275185,5 в 2009г., 311928,5 в 2010г.). В составе оборотных активов денежные средства составляют наименьшую долю. Следовательно, организации необходимо рассчитаться с дебиторами и повышать долю оборотных активов.    

·  3.2. Прогнозирование будущего финансового состояния предприятия   

Прогнозный баланс составляется для определения будущего финансового состояния предприятия  и определения прогнозной суммы  прибыли и убытков. Прогнозный баланс является составной частью бизнес-плана  разрабатываемого для эффективности капиталовложений в развитие производства.  

Вышеперечисленные в этом разделе предложения должны способствовать улучшению положения  дел в финансовой сфере предприятия. В связи с этим оценим перспективы  развития предприятия в свете  реализации предложенных нами мероприятий, составим прогноз его финансового  состояния в будущем.  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
   

Таблица 18  

Прогнозный  баланс и Отчет о прибылях и убытках ООО «Нива» на 2011г.

Показатели Код строки Отч. год 2010 Прог. год 2011 Актив       I.Внеоборотные  активы Нематериальные  активы 110 - - Основные  средства 120 161747 32349,4 Незавершенное строительство 130 371 371 Доходные  вложения в материальные     ценности 135 - - Долгосрочные  финансовые вложения 140 - - Отложенные  финансовые активы 145 - - Прочие  внеоборотные активы 150 - - II. Оборотные  активы    Запасы 210 210898 42179,6 Дебиторская задолженность (платежи более            чем через 12 месяцев) 220 166 166 Дебиторская задолженность (платежи ожидаются  я в течении 12 месяцев) 230 - - Краткосрочные финансовые вложения 240 - - Денежные  средства 250 65876 65876 Прочие  оборотные активы 260 5052 1010,4 Итого 270 105 105 Пассив       III. Капитал  и резервы Уставный  капитал 410 180623 180623 Собственные акции, выкупленные у акционера       Добавочный  капитал 420 - - Резервный капитал 430 - - Целевое финансирование 450 - - Нераспределенная  прибыль(непокрытый убыток) 470 (12765) (2553) IV. Долгосрочный  обязательства 590 137321 137321 V. Краткосрочные  обязательства   Займы и кредиты 610 171327 171327 Кредиторская  задолженность, в т.ч. 620 123352 123352 Поставщики  и подрядчики 621 104162 20832,4 Задолженность перед персоналом организации 622 4360 872 Задолженность перед гос.внебюджетными фондами 623 1491 298,2 Задлженность  по налогам и сборам 624 9246 1849,2 Прочие  кредиторы 625 4093 4093 Задолженность перед учредителями по выплате доходов 630 - - Доходы  будущих периодов 640 - - Резервы предстоящих расходов 650 - - Прочие  краткосрочные обязательства 660 - - Итого   294679 643120,8 Потребность во внешнем финансировании - (501063,4) Отчет о прибылях и убытках Выручка от реализации 010 188064 394563 Себестоимость, прод. товаров, работ, услуг, прод. 020 (290842) 148891 Коммерческие  расходы 030 - - Управленческие  расходы 040 - - Прибыль(убыток) от продаж (010-020-030-040) 050 (102778) 245672 Прочие  расходы 070 (75847) (75847) Прочие  доходы 060,080,090 124563 124563 Прибыль (убыток) до налогообложения 140 (90149)   Текущий налог на прибыль 150 (3) (3) Чистая  прибыль (убыток) 190 (90146)

 

       

Вывод: Исходя из таблиц, можно сказать, что Актив  по прогнозу =142057,4, а Пассив=643120,8, т.е. А<П. Недостаток в активе указывает на то, что предприятие не нуждается во внешнем дополнительном финансировании.  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
  
 

ВЫВОДЫ  И ПРЕДЛОЖЕНИЯ     

Управление  оборотным капиталом  является важной частью финансового менеджмента, от правильности которого зависит экономическая  эффективность предприятия в  целом.    

Из  проведенного в данной работе анализа можно сказать, что ООО «Нива» применяет умеренный тип управления оборотным капиталом.    

В целом  предприятию находится  в кризисном финансовом состоянии. То есть всех нормальных источников предприятия  не достаточно для формирования запасов  и затрат и для этих целей привлекается кредиторская задолженность. Причем сумма  кредиторской задолженности превышает  сумму дебиторской задолженности. По коэффициентам платежеспособности предприятие является не платежеспособным. И предприятие не может восстановить свою платежеспособность. При изучении рентабельности активов также выяснилось, что она в целом в динамике также снижается. Для улучшения  финансового положения хозяйства, увеличения прибыли, и повышения  уровня рентабельности предлагаю следующие  рекомендации:

1. Проводить активную политику наращивания производственного потенциала в условиях дальнейшего расширения производственных возможностей;
2. Проводить активную политику наращивания собственного капитала  в целях уменьшения зависимости от внешних источников.

 

    Устойчивость  финансового состояния может  быть восстановлена путем:

1. Ускорения оборачиваемости капитала в текущих активах;
2. Обоснованного уменьшения запасов и затрат;
3. Пополнения собственного оборотного капитала.
4. Соблюдение вышеперечисленные рекомендации хозяйство должно достигнуть устойчивого финансового состояния и эффективность управления  оборотным капиталом.

 

    Основными направлениями повышения эффективности  использования оборотных средств  являются:  

1. Повышение прибыльности продаж:     

1.1. повышение объема реализации;     

1.2. обоснованное определение уровня  прибыли в цене (предлагает совершенствование  системы ценообразования с установлением  максимально возможной доли прибыли  в цене продукции, которая пользуется  спросом и завоевала позиции  на рынке) и другие направления  повышения прибыли, которые рассматривается  отдельно.    

2. Повышение оборачиваемости капитала:     

2.1. влияние на выручку через увеличение  объема реализации.    

Эффективно  управлять запасами значит не допускать  «оседания» части оборотного капитала в запасах, в которых нет необходимости  с одной стороны и недопущения  простоев производства из-за отсутствия соответствующих материалов и сырья.    

Элементы  оборотного капитала являются частью непрерывного потока хозяйственных  операций. Покупки приводят к увеличению производственных запасов и кредиторской задолженности; производство ведет  к росту готовой продукции  в запасах.     

 Рациональное  и экономное использование оборотных  фондов - первоочередная задача предприятий.  Снижение материалоемкости изделия  (расход материальных ресурсов в натуральном и стоимостном выражении на единицу продукции) достигается различными путями, среди которых главными являются внедрение новой техники, технологии, совершенствование организации производства и труда.    

Основная  черта современного переходного  периода – нехватка у предприятий  оборотных средств. Ускорение оборачиваемости  оборотных  средств, которое измеряется коэффициентом оборачиваемости  и длительностью одного оборота  в днях, достигается различными мероприятиям на стадиях создания производственных запасов, незавершенного производства и на стадии обращения.    

Финансовое  положение организации находится  в прямой зависимости от состояния оборотных средств, поэтому ООО «Нива» заинтересовано в организации наиболее рационального движения и использования оборотных средств.     

Эффективность использования оборотных средств  характеризуется системой экономических показателей, прежде всего оборачиваемостью оборотных средств.    

Изменение оборачиваемости средств выявляется сопоставлением фактических показателей с плановыми или показателями предшествующего периода. В результате сравнения показателей оборачиваемости оборотных средств выявляется ее ускорение или замедление.    

В ООО «Нива» коэффициент оборачиваемости к  2008 году увеличился. На основании этого можно сделать вывод, что на данном предприятии стали более эффективно использоваться оборотные средства и предприятие стало независимым от внешних источников.    

Повышение эффективности использования оборотных  средств обеспечивается ускорением их оборачиваемости на всех стадиях  кругооборота.     

Значительные  резервы повышения эффективности  использования оборотных средств в ООО «Нива» заложены непосредственно в самой организации. В сфере производства это относится прежде всего к производственным запасам. Запасы играют важную роль в обеспечении непрерывности процесса производства, но в то же время они представляют ту часть средств производства, которая временно не участвует в производственном процессе. В ООО «Нива» должны быть найдены основные пути сокращения производственных запасов и к их рациональному использованию; ликвидации сверхнормативных запасов материалов; совершенствованию нормирования; улучшению организации снабжения, в том числе путем установления четких договорных условий поставок и обеспечения их выполнения, оптимального выбора поставщиков, налаженной работы транспорта. Важная роль принадлежит улучшению организации складского хозяйства.     

Одним из мероприятий по повышению эффективности  использования оборотных средств  является снижение дебиторской задолженности, снижение дебиторской задолженности отразится положительно на всех показателях финансово-хозяйственной деятельности организации, и в частности на эффективности использования оборотных средств.            

 Сокращение времени пребывания  оборотных средств в незавершенном производстве достигается путем совершенствования организации производства, улучшения применяемых техники и технологии, совершенствования использования основных фондов, прежде всего их активной части, экономии по всем стадиям движения оборотных средств.    

Ускорение оборота оборотных средств позволяет  высвободить значительные суммы  и таким образом увеличить  объем производства без дополнительных финансовых ресурсов, а высвобождающиеся средства использовать в соответствии с потребностями организации.