Основы финансового прогнозирования

или Сс = стр.490 - стр.190

         2. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат (Скф):

Скф = III раздел пассива баланса - I раздел актива баланса + IV раздел пассива баланса = (капитал и резервы - внеоборотные активы + долгосрочные пассивы)                                                                                                 (1.2)

или Скф = стр.490 + стр.590 - стр. 190

         3. Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат (Сои):

Сои = (III раздел пассива баланса + IV раздел пассива баланса + стр.610) - I раздел актива баланса                                                                            (1.3)

или Сои = стр.490 + стр.590 + стр.610 - стр.190.

         Трем показателям источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками их формирования:

         Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств ():

= Сск – F                                                                                                (1.4)

или  стр. 490 - стр.190 - [стр.210]

         Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат ():

= Cкф – F                                                                                                (1.5) 

или стр. 490 + стр.590 - стр.190 - [стр.210]

         Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат ():

= Сои – F                                                                                                (1.6)

или стр.490 + стр.590 + стр.610 - стр.190 - [стр.210]

         С помощью этих показателей можно определить трехмерный показатель S(х):

S(х) = 1, если х0; S(х) = 0, если х<0.

         В связи с этим выделяют четыре типа финансовой устойчивости:

         1. Абсолютно устойчивое финансовое состояние (S = {1,1,1}.    (1.7)

Встречается крайне редко  и характерна для организаций с абсолютной платежеспособностью. Оно задается условием:

         2. Нормальная устойчивость финансового состояния организации, гарантирующая ее платежеспособность, соответствует следующим условиям:

т.е. S = {0,1,1}.                                                                                       (1.8)

         3. Неустойчивое финансовое состояние (удовлетворительная ФУ), когда нарушена платежеспособность, но не нарушена возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств и увеличения (СОС):

т.е. S = {0,0,1}.                                                                                       (1.9)

         4. Кризисное финансовое состояние. Велик риск банкротства.

S = {0,0,0}.                                                                                             (1.10)

         Расчет указанных показателей позволяет выявить финансовую ситуацию, в которой находится предприятие, и получить качественную характеристику его финансового состояния.

         Помимо расчета абсолютных показателей в рамках проводимого анализа финансовой устойчивости рассчитываются и относительные показатели - коэффициенты.

         1. Коэффициент финансовой независимости (автономии) характеризует долю формирования активов за счет собственного капитала:

Кавт. = собственный капитал (СК) / активы.                                         (1.11)

         Данный коэффициент является одной из важнейших характеристик устойчивости финансового положения предприятия, его независимости от заемных средств в целом.

         2. Коэффициент финансовой устойчивости характеризует долю формирования активов за счет долгосрочных источников средств:

Кфу = СК + ДО (долгосрочные обязательства) / активы;                      (1.12)    

         3. Коэффициент финансовой зависимости характеризует степень зависимости организации от заемных средств:

Кфз = заемный капитал (ЗК) / активы;                                                   (1.13) 

         4. Коэффициент финансирования характеризует соотношение между собственным капиталом и привлеченными заемными средствами:

Кфин = СК/ЗК;                                                                                       (1.14)

         5. Коэффициент финансового рычага характеризует в какой степени предприятие зависит от внешних источников финансирования, т.е. сколько заемных средств привлекла организация на 1 руб.:

Кфр = ЗК/СК;                                                                                         (1.15)

         6. Коэффициент инвестирования характеризует долю собственного капитала, участвующего в формировании внеоборотных активов:

Кинв. = СК / ВА (внеоборотные активы);                                              (1.16)

         7. Коэффициент постоянного актива характеризует долю собственного капитала, направленную на финансирование внеоборотных активов:

Кпа = ВА/СК;                                                                                         (1.17)

         8. Коэффициент маневренности собственного капитала характеризует долю собственного капитала, направленную на финансирование оборотных активов:

Кмск = СК + ДО - ВА / СК;                                                                   (1.18)

         9. Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует долю формирования оборотных активов за счет собственного капитала:

Ксос = СОС/ОА (оборотные активы)                                                     (1.19)

         10. Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами характеризует долю формирования запасов за счет собственного капитала:

Кзап = СОС/запасы                                                                                (1.20)

         11. Коэффициент собственных оборотных средств в совокупных активах характеризует долю собственных оборотных средств в общей величине хозяйственных средств; чем выше значение показателя, тем большая часть собственных средств организации направлена на формирование мобильных (оборотных) активов.

Кса = СОС/активы                                                                                 (1.21)

         В широком смысле слова финансовое прогнозирование заключается в изучении возможного финансового положения предприятия в будущем, разработке основных направлений стратегии в области финансов для обеспечения необходимой устойчивости предприятия при финансировании определенных расходов. Такой прогноз имеет значение прежде всего для самого предприятия, поскольку постоянными задачами при продолжающейся деятельности остается привлечение капитала и предупреждение банкротства. В условиях цивилизованного рынка конкуренция побуждает увеличивать объем продаж, снижать издержки, обеспечивать качество продукции, диверсифицировать производственную деятельность, что требует постоянного притока капитала и финансовой устойчивости.

         Наряду с этим понятие прогноза употребляется применительно к расчетам, необходимым для составления финансовых планов, например, прогноз объема реализации продукции, прогноз величины затрат и т.п. Это придает расчетам определенную гибкость, позволяет вносить коррективы в зависимости от изменившихся обстоятельств.

         Прогноз перспектив финансового состояния предприятия имеет значение и для внешних пользователей экономической информации. В их число входят банки, которые в процессе кредитования обеспечивают финансовыми ресурсами предприятие - ссудозаемщика, заинтересованы в своевременном погашении кредита, имеют доступ к текущей финансовой отчетности клиентов и возможности для анализа и прогнозирования. По опыту западных стран можно сказать, что в банках проводится значительная работа по прогнозированию банкротства предприятий. Применяемые методы оценки вероятности банкротства освещаются в специальной литературе, в том числе и отечественной. Примером финансового прогноза может служить также оценка финансового состояния предприятия по критериям для определения неудовлетворительной структуры баланса, разработанным в целях реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий. В соответствии с результатами оценки финансового состояния предприятие может быть признано неплатежеспособным, могут быть сделаны выводы о реальной возможности у предприятия-должника восстановить свою платежеспособность, о реальной возможности предприятия утратить платежеспособность, если в ближайшее время им не будут выполнены обязательства перед кредиторами.

         Таким образам, использование методов и инструментов финансового прогнозирования позволяет разработать обоснования финансового прогноза деятельности предприятия с учетом релевантных факторов и принять необходимые превентивные меры для предупреждения ухудшения финансовой устойчивости предприятия в прогнозном периоде.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Анализ основных  финансовых показателей ООО «ЙондозПлюс»           

2.1 Организационно-экономическая характеристика предприятия,                                            структура управления ООО «ЙондозПлюс»

ООО «ЙондозПлюс» создано на основании решения Учредителя, 3 марта 2001 г. Форма собственности – частная.

ООО «ЙондозПлюс» является юридическим лицом, имеет в собственности обособленное имущество, несет самостоятельную ответственность по своим обязательствам, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права.

• Местонахождение ООО «ЙондозПлюс». Адрес: 450071 г. Уфа, ул. Менделеева, д.217а
• Основным видом хозяйственной деятельности ООО «ЙондозПлюс» является строительство объектов гражданского назначения, проведение капитальных ремонтов.

Имущество ООО «ЙондозПлюс», составляют оборотные средства, внеоборотные активы, фонды, а также иные ценности, стоимость которых отражаются на балансе предприятия.

Источниками формирования имущества ООО «ЙондозПлюс»,  являются:

•взносы Учредителей в  уставный капитал предприятия;

•доходы от реализации своей  продукции, работ и услуг;

•доходы от оказания услуг  населению;

•доходы за выполненные  и оказанные услуги и работы по хозяйственным договорам;

•иные источники, не запрещенные  законодательными актами Российской Федерации.

Чистая (после уплаты всех налогов и других обязательных платежей) прибыль, образующаяся из собственных  доходов ООО «ЙондозПлюс», остается в его распоряжении и распределяется в соответствии с решениями Совета Учредителей.

Управление ООО «ЙондозПлюс», осуществляется в соответствии с законодательством Российской Федерации и Уставом на основе сочетания прав и интересов работников предприятия и его Учредителей.

Возглавляет ООО «ЙондозПлюс», директор, назначаемый на должность и освобождаемый от должности решением Совета учредителей. Директор руководит деятельностью ООО «ЙондозПлюс»; без доверенности действует от имени ООО «ЙондозПлюс», представляя его интересы во всех организациях, учреждениях, предприятиях; осуществляет управление финансово-хозяйственной деятельность предприятия.

На рисунке 1.1 представлена производственная структура ООО «ЙондозПлюс».

Рисунок 1.1 Производственная структура ООО «ЙондозПлюс»

 

Внешний контроль за деятельностью ООО «ЙондозПлюс», осуществляется при помощи аудиторских проверок финансово-хозяйственной деятельности предприятии, которая проводится по инициативе Учредителей, а также при помощи иных контрольно-ревизионных мероприятий, которые проводятся уполномоченными на то органами (налоговые органы).

Порядок ведения бухгалтерского учета в ООО «ЙондозПлюс» закреплен приказом об учетной политике, приложением к которой является рабочий план счетов.

Руководство бухгалтерским  учетом в организации осуществляет главный бухгалтер. Главный бухгалтер  назначается на должность и освобождается  от должности руководителем организации  в соответствии с ее учредительными документами.

Главный бухгалтер предприятия  подчиняется непосредственно руководителю организации.

В компетенцию главного бухгалтера входят:

- постановка и ведение  бухгалтерского учета в организации;