Учет кассовых операций и ценных бумаг

7. Консолидация ценных  бумаг - замена всех ценных бумаг  одного вида на меньшее их  количество с пропорциональным  уменьшением числа ценных бумаг  у всех собственников. Если ценные  бумаги имеют номинальную стоимость, их консолидация сопровождается  ее пропорциональным увеличением.

8. Деноминация ценных  бумаг - изменение номинальной стоимости  всех ценных бумаг одного вида. Деноминация может сопровождаться  дроблением или консолидацией  ценных бумаг.

9. Конвертирование ценных  бумаг - изъятие эмитентом из обращения  и аннулирование всех ценных  бумаг одного вида путем их  обмена на ценные бумаги другого  вида данного эмитента (если это  предусмотрено решением об эмиссии  этих ценных бумаг) или ценные  бумаги иного эмитента (в случае  реорганизации данного эмитента).

10. Аннулирование ценных  бумаг - совокупность действий эмитента  по гашению и (или) уничтожению  ценных бумаг в порядке, установленном  настоящим Законом и иными  нормативными актами.

11. Эмитент - юридическое  лицо или орган исполнительной  власти либо орган местного  самоуправления, несущие от своего  имени обязательства перед владельцами  ценных бумаг по осуществлению  прав, закрепленных ими.

12. Именные эмиссионные  ценные бумаги - ценные бумаги, информация  о владельцах которых должна  быть доступна эмитенту в форме  реестра владельцев ценных бумаг, переход прав на которые и  осуществление закрепленных ими  прав требует обязательной идентификации  владельца.

13. Эмиссионные ценные  бумаги на предъявителя - ценные  бумаги, переход прав на которые  и осуществление закрепленных  ими прав не требуют идентификации  владельца.

14. Документарная форма  эмиссионных ценных бумаг - форма  эмиссионных ценных бумаг, при  которой владелец устанавливается  на основании предъявления оформленного  надлежащим образом сертификата  ценной бумаги или, в случае  депонирования такового, на основании  записи по счету депо.

15. Бездокументарная форма  эмиссионных ценных бумаг - форма  эмиссионных ценных бумаг, при  которой владелец устанавливается  на основании записи в системе  ведения реестра владельцев ценных  бумаг или, в случае депонирования  ценных бумаг, на основании записи  по счету депо.

16. Решение о выпуске  ценных бумаг - документ, зарегистрированный  в уполномоченном Правительством  Приднестровской Молдавской Республики  исполнительном органе государственной  власти, в ведении которого находятся  вопросы регулирования рынка  ценных бумаг и содержащий  данные, достаточные для установления  объема прав, закрепленных ценной  бумагой.

17. Сертификат эмиссионной  ценной бумаги - документ, выпускаемый  эмитентом при документарной  форме выпуска и удостоверяющий  совокупность прав на указанное  в сертификате количество ценных  бумаг. Владелец ценных бумаг  имеет право требовать от эмитента  исполнения его обязательств  на основании такого сертификата.

18. Владелец ценных бумаг - лицо, которому ценные бумаги  принадлежат на праве собственности  или ином вещном праве.

19. Номинальный держатель  ценных бумаг (далее номинальный  держатель) - лицо, зарегистрированное  в системе ведения реестра, в  том числе являющееся депонентом  депозитария, и не являющееся  собственником или обладателем  иного вещного права в отношении  этих ценных бумаг.

20. Обращение ценных бумаг - заключение гражданско-правовых  сделок, влекущих переход прав  собственности на ценные бумаги.

21. Размещение эмиссионных  ценных бумаг - отчуждение ценных  бумаг эмитентом первым владельцам  путем заключения гражданско-правовых  сделок.

22. Эмиссия ценных бумаг - установленная настоящим Законом  последовательность действий эмитента  по размещению ценных бумаг.

23. Профессиональные участники  рынка ценных бумаг - юридические  лица, в том числе кредитные  организации, которые осуществляют  виды деятельности, указанные в  главе 4 настоящего Закона.

24. Фондовая биржа - юридическое  лицо, исключительным видом деятельности  которого является организация  торговли ценными бумагами, осуществляемой  в соответствии с действующим  законодательством и согласно  установленным биржей правилами.

25. Брокер - посредник, осуществляющий  сделки с ценными бумагами  по поручению, за счет и в  интересах клиентов, действующий  на основании договора за вознаграждение.

26. Дилер - профессиональный  участник, совершающий сделки с  ценными бумагами от своего  имени и за свой счет с  целью получения прибыли в  результате последующей перепродажи  ценных бумаг или совершения  иных сделок с ними.

27. Депозитарная деятельность - оказание услуг по хранению  сертификатов ценных бумаг и (или) учету и переходу прав на  ценные бумаги.

28. Клиринговая деятельность - деятельность по определению  взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по  сделкам с ценными бумагами  и подготовка бухгалтерских документов  по ним) и их зачету по поставкам  ценных бумаг и расчетам по  ним.

29. Саморегулируемая организация  профессиональных участников рынка (далее саморегулируемая организация) - добровольное объединение профессиональных  участников рынка ценных бумаг, действующее на принципах некоммерческой  организации в соответствии с  настоящим Законом и иными  законодательными актами.

30. Добросовестный приобретатель - лицо, которое приобрело ценные  бумаги, произвело их оплату и  в момент приобретения не знало  и не могло знать о правах  третьих лиц на эти ценные  бумаги, если не доказано иное.

31. Передаточное распоряжение - распоряжение зарегистрированного  лица или иного лица, установленного  законодательством Приднестровской  Молдавской Республики, о передаче  права собственности на ценные  бумаги другому лицу (лицам) в  случаях купли- продажи, дарения, наследования  ценных бумаг, передачи права  собственности в порядке удовлетворения  обязательств, обеспеченных залогом  ценных бумаг, в других случаях, предусмотренных законодательством Приднестровской Молдавской Республики.

32. Государственный регистрационный  номер - цифровой (буквенный, знаковый) код, который идентифицирует конкретный  выпуск эмиссионных ценных бумаг.

33. Идентификационный номер  – цифровой (буквенный, знаковый) код, который идентифицирует конкретный  выпуск эмиссионных ценных бумаг, не подлежащий государственной  регистрации.

34. Дисконт – разница  между номинальной стоимостью  ценной бумаги и ее рыночной  стоимостью (стоимостью приобретения), если рыночная стоимость ниже  номинальной без учета начисленных  на время приобретения процентов.

Набор характеристик, которыми обладает любая ценная бумага, включает:

Временные характеристики:

• срок существования: когда выпущена в обращение, на какой период времени или бессрочно;

Пространственные характеристики:

• форма существования: бумажная, или, выражаясь юридически, документарная форма, или безбумажная, бездокументарная форма;
• национальная принадлежность: ценная бумага отечественная или другого государства, т. е. иностранная;

Рыночные характеристики:

• порядок фиксации владельца: на предъявителя или на конкретное лицо (юридическое, физическое);
• форма выпуска: эмиссионная, т. е. выпускаемая отдельными сериями, внутри которых все ценные бумаги совершенно одинаковы по своим характеристикам, или неэмиссионная (индивидуальная);
• вид эмитента, т. е. того, кто выпускает на рынок ценную бумагу: государство, корпорации, частные лица;
• степень обращаемости: свободно обращается на рынке или есть ограничения;
• уровень риска: высокий, низкий и т. п.;
• наличие начисляемого дохода: выплачивается какой-то доход или нет;
• порядок передачи (форма обращения): вручение, уступка прав требования: цессия или индоссамент;
• регистрируемость: регистрируемая или нерегистрируемая;
• вид номинала: постоянный или переменный.

Классификация и виды ценных бумаг

В зависимости от различных характеристик ценные бумаги классифицируют следующим образом:

Виды ценных бумаг по сроку существования:

• срочные (срок существования ограничен во времени);
• бессрочные (срок существования не ограничен во времени);

Ценные бумаги, выпускаемые на весь срок существования лица, обязанного по ним, напрямую не связаны с каким-либо временным периодом, а потому они есть бессрочные бумаги. К ним обычно относятся акции. Ценные бумаги, выпускаемые на какой-то ограниченный период времени, независимо от того, задан он при выпуске ценной бумаги или будет определен в ходе ее обращения, составляют группу срочных ценных бумаг.

Срочные ценные бумаги имеют установленный при их выпуске срок существования или порядок установления этого срока. Обычно срочные бумаги делятся на три подвида:

• краткосрочные, имеющие срок обращения до 1 года;
• среднесрочные, имеющие срок обращения от 1 года до 5лет;
• долгосрочные, имеющие срок обращения от 5 до 30 лет (ипотечные ценные бумаги по законодательству можно выпускать со сроком обращения до 40 лет).

Срочные ценные бумаги, срок обращения которых ничем не регламентирован, т. е. они существуют до момента погашения, дата которого никак не обозначена при выпуске ценной бумаги, а установлен лишь порядок их гашения (выкупа), называются отзывными.

Виды ценных бумаг по форме существования:

• бумажные, или документарные;
• безбумажные, или бездокументарные;

Классическая форма существования ценной бумаги — это бумажная форма, при которой ценная бумага существует в форме документа. Развитие рынка ценных бумаг требует перехода многих видов ценных бумаг, прежде всего эмиссионных, к бездокументарной форме существования.

Виды ценных бумаг по национальной принадлежности:

• национальные (российские);
• иностранные;

Виды ценных бумаг по форме владения:

• предъявительские, или ценные бумаги на предъявителя;
• именные, которые содержат имя своего владельца и зарегистрированы в реестре владельцев данной ценной бумаги;

Владение ценной бумагой может быть именное или на предъявителя. Предъявительская ценная бумага не фиксирует имя ее владельца, и ее обращение осуществляется путем простой передачи от одного лица к другому. Именная ценная бумага содержит имя ее владельца и, кроме того, регистрируется в специальном реестре. Обычно она передается по соглашению сторон или путем цессии.

Если именная ценная бумага передается другому лицу путем совершения на ней передаточной надписи (индоссамента), или приказа ее владельца, то она называется ордерной ценной бумагой.

Виды ценных бумаг по форме выпуска:

• эмиссионные, т. е. выпускаемые в обращение крупными партиями, внутри которых все ценные бумаги абсолютно идентичны;
• неэмиссионные, обычно выпускаемые поштучно, или небольшими партиями без государственной регистрации;

Выпуск ценных бумаг может сопровождаться или не сопровождаться их обязательной регистрацией в органах государственного управления. Обычно государственной регистрации подлежат эмиссионные ценные бумаги, так как их выпуск затрагивает интересы большого числа участников рынка. По российскому законодательству обязательной регистрации подлежат выпускаемые акции, облигации, банковские сертификаты (регистрируются Центральным банком) и закладные. Остальные виды российских ценных бумаг, независимо от размеров их выпуска, государственной регистрации не подлежат.

Эмиссионные ценные бумаги выпускаются обычно крупными сериями, которые подлежат государственной регистрации. Это обычно акции и облигации. Не эмиссионные ценные бумаги выпускаются без какой-либо государственной регистрации.

Виды ценных бумаг по виду эмитента:

• государственные ценные бумаг — это обычно различные виды облигаций, выпускаемые государством;
• негосударственные, или корпоративные — это ценные бумаги, которые выпускаются в обращение корпорациями (компаниями, банками, организациями) и даже частными лицами.

Государственные ценные бумаги — ценные бумаги, выпускаемые государством. Они занимают особое место в ряду ценных бумаг. Государство не является капиталистом и не использует привлекаемые через ценные бумаги денежные средства для получения дохода, оно лишь перераспределяет их через государственный бюджет или через свою финансовую систему, т. е. выступает посредником. Следовательно, государственные ценные бумаги — это не представитель непосредственно функционирующего капитала, а представитель капитала, которого у государства нет, который окольными путями возвращается в экономику (через зарплату государственных служащих, военных, закупку товаров, например, военной техники и др.). Поэтому государственные ценные бумаги — это косвенный представитель действительного капитала.

Виды ценных бумаг по уровню риска:

• низкорисковые;
• среднерисковые;
• высокорисковые;