Оценка кредитоспособности

Введение 

      В условиях перехода к рыночной экономике  в значительной степени усиливается  жесткость финансовых ограничений  хозяйственной деятельности предприятий. Это проявляется, прежде всего, в  ликвидации безвозмездной государственной  поддержки, отказе от государственного финансирования, что с неизбежностью вызывает необходимость использования коммерческого и банковского кредита. Соответственно кардинально изменилась кредитная система, которая теперь функционирует в условиях нестабильности и банкротства огромного числа предприятий.

      В этой связи, выбранная нами тема исследования представляет особую актуальность.

      Предметом нашего дипломного исследования является современный методический аппарат по оценке кредитоспособности заемщика.

      Объектом  исследования - Методика по оценке кредитоспособности заемщика СБС «Агро».

      В связи с вышеизложенным, целью  дипломной работы является систематизация научных достижений в проблеме оценки кредитоспособности заемщика, анализ  методического  аппарата  и  практики  его применения  в  банковском отделении, чтобы на этой  основе  попытаться предложить конкретные  пути совершенствования основного документа кредитного отдела банка. 

1. 1. Кредитоспособность  заемщика как экономическое  понятие.

      Кредитоспособность  клиента (заемщика) - одно из тех новых понятий, которое буквально внесла в нашу жизнь новая экономическая эпоха. Несмотря на это, сегодня, уже можно с уверенностью сказать, что оно заняло в ней свое место прочно и навсегда.

      Существует  множество определений кредитоспособности клиента (заемщика). Самым распространенным из них является следующее: способность лица полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам, что делает неотличимым его от другого термина – «платежеспособность».

      В связи с этим, рассмотрим отличия понятий кредитоспособности и платежеспособности:

 

     Существует  множество  дополнений, уточнении, и  даже иных трактовок  нашего  искомого понятия, большинство которых можно  кратко свести к следующим определениям.

      Кредитоспособность  как:

      - необходимая предпосылка или  условие получения кредита;

      - готовность и способность возвратить  долг;

      - возможность правильно использовать  кредит;

      - возможность своевременно  погасить  ссуду (реальный возврат кредита) .

     В трудах экономистов 20-х годов, где  проблемы  кредитования всегда были актуальны и широко освещены, кредитоспособность понимали как:

      с точки зрения заемщика: способность к совершению кредитной сделки и возможности своевременно возвратить ссуду;

      с точки зрения банка: правильное определение размера допустимости кредита(17.-с. 49).

      Современные условия - перестройка кредитной системы страны, образование коммерческих банков и переход к двухуровневой структуре банковской системы, ориентация на рыночный характер экономики потребовали разработки более глубоких подходов к проблеме оценки банками кредитоспособности заемщиков.

      Наиболее  содержательное определение  кредитоспособности было предложено М.О. Сахаровой, которая полагает, что кредитоспособность банковских клиентов представляет собой «такое финансово-хозяйственное состояние предприятия или организации, которое дает уверенность в эффективности использовании заемных средств, способности н готовности заемщика вернуть кредит в соответствии с условиями кредитного договора» (38.-с. 20).

     Другие  исследователи возражают по поводу принятия за основу такого определения при рассмотрении методики оценки кредитоспособности (23.-с.32), утверждая, что если под эффективностью использования заемных средств понимать получение дохода от кредитуемого мероприятия, то банк не вправе предъявлять такие требования к заемщику. Кроме того, приводимые определения кредитоспособности не учитывают важнейшее условие кредитной сделки, как правоспособность заемщика.

     По  мнению этих авторов, сущность категории "кредитоспособность" представляет собой « то - реально сложившееся  правовое и хозяйственное положение заемщика, и, сходя из оценки которого банк принимает решение о начале (развитии) или прекращении кредитных отношений с заемщиком» (23. -с. 32).

      Это определение мы и примем за основу в данной исследовательской работе.

      При определении банком кредитоспособности, как правило, принимаются во внимание следующие факторы:

      - дее- и правоспособность заемщика  для совершения кредитной сделки;

      - его моральный облик, репутация;

      - наличие обеспечительного материала  ссуды;

      - способность заемщика получать доход.

      Правоспособность - это признанная государством способность  юридических лиц иметь права  и нести обязанности, предусмотренные  и допускаемые законом (23.-с. 33).

      Дееспособность - это правомочность заемщика к  получению кредита. Это предполагает не только наличие  Устава, Свидетельства о регистрации предприятия. Лицензии на тот  или  иной вид  деятельности, Согласие членов партнерства или Учредительный   договор, и другие  документы, но и характеризуется отсутствием каких-либо ограничений и запретов на самостоятельность предприятия как юридического лица (37.-с. 236).

      Моральному  облику  клиента в  России особенно большое внимание уделялось  в литературе дореволюционного периода. По  мнению И. Ададурова, "первым и важнейшим условием кредита является необходимость, чтобы личность, ищущая у нас возможности кредитования, по своим нравственным качествам  не внушала недоверия" (11.-с. 59). При этом моральную основу кредитной сделки (честность и порядочность) напрямую связывали с фактором управления делами, компетентностью, умением руководителей хозяйств предвидеть изменения экономической конъюнктуры и пользоваться ими, своевременно перестраивать производство и т. д. Сложность составляет измерение  и  оценка подобных факторов, ибо представить их значение в цифрах невозможно.

      Естественно, к числу  важнейших аспектов кредитоспособности относилось наличие материального  обеспечения ссуды. Отдельные специалисты даже придавали этому фактору  решающее значение. Н.Бунге связывал  высшую  кредитоспособность с  наибольшей неподвижностью капитала, вложенного в недвижимое имущество. Он писал, что "имущество недвижимое рассматривается как самая лучшая гарантия" (11.-с. 59).

      Самым важным фактором большинство экономистов  того времени при рассмотрении вопроса  о выдаче кредита считали возможность получения заемщиком дохода. Тот же И.Ададуров связывал возможность кредитования конкретного хозяйства " с его высшей целесообразностью, устойчивостью и доходностью" (11. -с. 59). На этом и делался акцент в исследованиях 20-х годов. Способность заемщика погасить ссудную задолженность имеет значение для кредитора лишь в том случае, если она относится к будущему периоду (является прогнозом такой способности, причем прогнозом достаточно обоснованным и правдоподобным). Между тем все показатели кредитоспособности, применяемые на практике, обращены в прошлое, так как рассчитываются по данным за истекший период или периоды, к тому же обычно данные об остатках ("запасах") на отчетную дату, а не более точные данные об оборотах ("потоках") за определенный период. Здесь – ограничительное значение показателей кредитоспособности. Сложности, порождаемые инфляцией, искажают показатели, характеризующие возможность погашения ссудной задолженности (это относится, например, к показателям оборачиваемости капитала и отдельных его частей  (активов, основного капитала, запасов), и неодинаковой динамикой объема оборота из-за опережающего роста цен на реализуемую продукцию) и оценкой остатков (основных средств, запасов).

      В ЗАКЛЮЧЕНИЕ отметим, что в современных условиях связывать кредитоспособность с одним из вышеперечисленных факторов, как это делают ныне в рыночно развитых странах не приходится, также, как получить единую, синтетическую оценку кредитоспособности заемщика с обобщением цифровых и нецифровых данных.

      Во-первых, потому что, рассматривая любой фактор, сталкиваешься с проблемой его определения.

      Во-вторых, свою лепту в объективные трудности вносит субъективная доставляющая - кризисные российские условия, которые не позволяют говорить об общей высокой кредитоспособности субъектов экономики, и любой из факторов при их комплексном рассмотрении может оказаться решающим. Это означает, что для обоснованной оценки кредитоспособности помимо информации в цифровых величинах нужна экспертная оценка квалифицированных аналитиков.

1.2. Методы оценки  кредитоспособности  заемщика. 

      Разнообразие  определений кредитоспособности заемщика и сложность самой ее оценки обусловливают  применение множество подходов к  решению данной проблемы.

      Существуют  различные способы оценки кредитоспособности. Каждый их них взаимно дополняет друг друга. Если, к примеру, анализ целевого риска позволяет оценить кредитоспособность клиента в момент совершения сделки только на базе одной ссудной операции, то система финансовых коэффициентов прогнозирует риск с учетом совокупного долга, сложившихся средних стандартов и тенденций.

      Анализ  денежного потока клиента не только оценивает в целом кредитоспособность клиента, но и показывает на этой основе предельные размеры новых ссуд, а  также слабые места управления предприятием, из которых могут вытекать условия кредитования и т.п.

      Рассмотрим  более подробно некоторые из них.

     Метод оценки кредитоспособности заемщика на основе системы финансовых коэффициентов, определяемых по балансовым формам.

      В мировой практике применяются 5 групп таких коэффициентов:

      1. коэффициенты ликвидности;

      2. коэффициенты эффективности;

      3. коэффициенты финансового левеража;

      4. коэффициенты прибыльности;

      5. коэффициенты обслуживания долга.

      Этот  метод, по существу, только в разной степени избирательности финансовых коэффициентов использует, наверное, любая  современная методика оценки кредитоспособности заёмщика. В последующем изложении мы подробнее остановимся на отдельных  ее  моментах  при проводимой оценки кредитоспособности заемщиков одним из  современных банков, а здесь лишь скажем, что множество коэффициентов этого метода позволяют оценить текущее состояние дел заемщика  на  основе сравнения их с нормативными критериями. Заемщики подразделяются на несколько групп и кредитуются банком с учетом номера группы заемщика и специфики отрасли.

      Расчет  таких коэффициентов в динамике может дать комплексное отражение  состояния дел заемщика, но поскольку  при оценке кредитоспособности предполагается обращенность соответствующих показателей в будущее, то в связи с этим метод целесообразно дополнять прогнозными оценками специалистов.

      В зарубежной практике коммерческие банки  выбирают коэффициенты для практического  использования, решают вопросы об особенностях методологии их расчета. Далее коэффициенты включаются в стандартные бланки отчетности клиентов, т.е. рассчитываются клиентами. Работники банка своими методами проверяют "логику отчета", правильность рассчитанных коэффициентов.

     Метод оценки кредитоспособности заемщика на основе расчета финансовых коэффициентов, построенных на счете результат.

      В отличие от предыдущего данный метод  ориентирует банк рассматривать  не процесс осуществления деятельности, а лишь финансовый результат, ибо  в конечном итоге важен реальный возврат кредита. Схематично данный метод можно представить следующим образом: