Анализ финансового состояния и финансовых результатов ОАО «Автокран»

 

    В отчетном году ОАО «Автокран» свою деятельность осуществляло по следующим  направлениям:

• промышленное производство товаров, работ и услуг;
• оптовая торговля;
• розничная торговля, общественное питание;
• непромышленное производство (культурно-спортивная, медицинская и др.)

          ОАО «Автокран» является крупнейшим предприятием страны в своей отрасли. Первый автомобильный кран был выпущен на нем еще в 1954 г. Перечень производимой продукции включает модели кранов грузоподьемностью от 16 до 50 т на шасси Урал (КС-35714, КС-35714-2, КС-45717-1), КамАЗ (КС-53215, КС-45717К-1), МАЗ (КС-35715, КС-35715-2, КС-45717А-1), МЗКТ (КС-6973-А). Самый мощный 50-тонник обеспечивает высоту подъема 30,7 м. Установленные на кранах микропроцессорные ограничители с цифровой индикацией позволяют следить за степенью загрузки кранов, длиной и вылетом стрелы, показывают величину груза на крюке и максимальную грузоподъемность на данном вылете.

    

    Автокран  КС-35714-2  
«Автокран»

    Автокрановые  заводы, до последнего времени обделенные вниманием наших УКСов, мостоотрядов и иже с ними, почувствовали изменение конъюнктуры рынка. Но быстро наращивать производственные мощности не так уж легко. Поэтому полностью закрыть потребности российских строителей в кранах на автомобильном ходу отечественной продукцией - задача не одного года. Многих потребителей интересуют прогнозы развития отрасли. Так вот, по моему мнению, при благоприятной экономической ситуации объемы выпуска кранов в России будут увеличиваться и в последующие годы.

    2.2. Оценка динамики  и структуры имущества  предприятия и источников его формирования по активу баланса

    Анализ  финансового состояния предприятия  начинают с изучения состава и  структуры имущества предприятия  по данным баланса.

    Анализ  динамики, состава и структуры  имущества дает возможность установить размер абсолютного и относительного прироста или уменьшение всего имущества предприятия и отдельных его видов.

    Прирост (уменьшение) актива свидетельствует  о расширении (сужении) деятельности предприятия, сворачивание хозяйственной  деятельности может быть вызвано сокращением платежеспособного спроса на товары данного предприятия, ограничением сырья, материалов и др.

    Изменение структуры имущества создает  определенные возможности для основной и финансовой деятельности и оказывает  влияние на оборачиваемость совокупных активов.

    Показатели  структуры динамики отражают долю участия  каждого вида в общем, изменении  совокупных активов. Их анализ позволяет  сделать вывод о том в какие  активы вложены вновь привлеченные финансовые ресурсы или какие  активы уменьшились за счет оттока финансовых ресурсов. Для анализа составим таблицу. 
 
 
 

    Таблица 1. - Анализ состава и структуры имущества предприятия

    Пояснение к таблице 1.

    Как видно из таблицы общая стоимость  имущества предприятия, включая  деньги и средства в расчетах увеличились  на 59061 тыс.руб. или на 5,1%.

    В состав имущества на начало отчетного периода мобильные оборотные средства составляли 475753 тыс. руб. за отчетный период они увеличились на 42574 тыс.руб. или на 8,9%, наиболее существенно возросли долгосрочные финансовые вложения на  5326 тыс.руб. или 124,7% Налог на добавленную стоимость увеличился на 7067 тыс.руб. или на 21,6% . Денежные средства и стоимость ценных бумаг увеличились на 88 тыс.руб. или 26,3 % . Дебиторская задолженность увеличилась за отчетный период на 12694 тыс.руб. или 5,9%.

    Иммобилизованные  средства увеличились за отчетный период на 16487 тыс.руб. или 2,4%. Стоимость ОС и капитальных вложений снизилась на 980 тыс.руб. или на 0,17%. Незавершенное строительство уменьшилось на 9075 тыс.руб. или на 16,5 %. Нематериальные активы увеличились на 29 тыс. руб. или 170,6 %.

    Прирост мобилизованных средств оказался в 2,6 раз выше, чем иммобилизованных средств, что определяет тенденцию к увеличению оборачиваемости всех активов предприятия и создает благоприятные условия для финансовой деятельности предприятия.

    Оценка  динамики и структуры  имущества предприятия  и источников его  формирования по пассиву баланса

    Причины увеличения или уменьшения имущества  предприятия устанавливают, изучая изменения в составе источников его образования. Поступление, приобретение, создание имущества может осуществляться за счет собственных и заемных средств капитала, характеристика соотношения которых раскрывает существо финансового положения предприятия. Оценка динамики состава и структуры источников собственных и заемных средств производиться по данным Формы№1 – бухгалтерский баланс в таблице. 

    Таблица 2.- Анализ состава и структуры  источников средств предприятия

    Пояснение к таблице 2.

    Если  далее посмотреть за счет чего произошло  увеличение имущества и убытков, с точки зрения их формирования, то однозначно можно сказать, что только за счет увеличения заемных средств, причем краткосрочных. Рост собственных средств произошел за счет уменьшения кредиторской задолженности на 26039 т.р. или 9,3%. Произошло увеличение резервов предстоящих расходов на 46т.р. или 100%. Значительно увеличился непокрытый убыток на 116846 тыс.руб. или 35,3%.

    Обобщая сказанное, можно сделать следующие  выводы:

1. В течение последних трех лет политика предприятия, в части формирования капитала, была направлена на уменьшение долгосрочных активов.
2. Оборотные средства предприятия также сокращаются, хотя для улучшения финансового положения желательно их увеличить.
3. Обращает на себя внимание крайне низкая доля денежных средств в общем объеме оборотных средств, что свидетельствует об их серьезном дефиците.
4. Структура пассивов отличается значительным превышением заемного капитала над собственными источниками средств.

    2.3. Анализ финансовой устойчивости

    Финансовая  устойчивость предприятия характеризуется  системой абсолютных и относительных  показателей. Она определяется соотношением стоимости материальных оборотных средств и величин собственных и заемных источников средств для их формирования, т.е. обеспечения запасов и затрат источниками средств для их формирования является сущностью финансовой устойчивости предприятия. Относительные показатели финансовой устойчивости. Устойчивость финансового состояния характеризуется системой финансовых коэффициентов. Они рассчитываются как соотношение абсолютных показателей актива и пассива баланса. Анализ этих коэффициентов заключается в сравнении с их нормативными величинами, а также в изучении их динамики за отчетный период и за несколько лет.

                                       Таблица 3 - Анализ показателей финансовой устойчивости

        

      Пояснение к таблице.3.

    Из  таблицы видно, что финансовое состояние предприятия в большой степени зависит от заемных источников средств, т.к. коэффициент автономии ниже нормы. Это говорит о том, что предприятию невозможно рассчитывать на доверие банков и инвесторов. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств значительно превышает единицу, что подтверждает большую зависимость предприятия от заемных средств. Причем в конце года эта зависимость увеличивается еще больше.

    На  предприятии наблюдается низкий уровень коэффициента маневренности, что отрицательно характеризует финансовое состояние предприятия. Коэффициент обеспеченности собственными средствами значительно ниже единицы, о полной обеспеченности не может быть  речи.  Для выхода из кризисного положения и его стабилизации предприятию необходимо проводить экономическое и финансовое оздоровление.

    Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько  показателей, отражающих различную  степень охвата разных видов источников:

    1. Наличие собственных оборотных  средств, которое определяется  как разница между суммой источников  собственных средств и стоимостью  основных средств и внеоборотных  активов.

    Е^с = И^с – F

    Ес  н= 344 211-680 748= -336537 т.р.

           Ес к=227 365-697 235= -469870 т.р.

    На  анализируемом предприятии наличие  собственных средств составляют на начало года 344 211 т.р. и на конец года 227 365 т.р.

    2. Наличие собственных оборотных  и долгосрочных заемных источников  средств для формирования запасов и затрат.

    Е^Т = (И ^с + К^Т ) –F

    Ет  н=344211+10881-680748= -325656 т.р.

    Ет  к=227365+7442-697235= -462428 т.р.

    3. Общая величина основных источников  средств для формирования запасов  и затрат. Она равна сумма собственных  оборотных средств, долгосрочных  и краткосрочных кредитов и займов.

    Е^∑ = (И^с + К^Т + К^t) – F

            Е^∑ н=344211+10881+801 409-680748= 475753 т.р.