Анализ финансового состояния ООО «РЕМиС»

          В процессе реализации финансовой стратегии предприятия большое внимание должно уделяться направлениям улучшения финансового состояния предприятия, а именно, повышению ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости и деловой активности.

Рассмотрим подробно основные направления улучшения финансового состояния предприятия.

          Направление «Оптимизация или уменьшение затрат» предполагает действия с целью остановить снижение прибылей. Очень эффективным механизмом является создание системы по эффективному контролю затрат. Иногда можно сократить расходы, просто начав их учитывать. Замечено, например, что, когда предприятие начинает регистрировать исходящие междугородные и международные звонки своих сотрудников по дате, времени и цели, общее количество звонков снижается за счет уменьшения звонков по личным делам сотрудников. При этом обязательным условием является поддержка сотрудниками существующей системы учета затрат. Важным моментом в данном направлении является анализ причин возникновения затрат, который позволяет предпринять необходимые действия по ликвидации причин нежелательного роста затрат.

          Так, например, если растут представительские расходы, полезно определить, почему сотрудники тратят деньги предприятия в дорогих ресторанах: потому, что предприятие активно расширяет клиентскую базу и растет число подписанных контрактов, или потому, что просто ослаблен контроль за использованием представительских средств. Целесообразно также проанализировать организационную структуру с целью устранения излишних уровней управления и сокращения затрат на оплату труда.

          Направление «Проведение реорганизации инвентарных запасов» предполагает, что запасы разносятся по категориям в зависимости от степени их важности для повышения стабильности деятельности. Объемы тех видов запасов, которые не являются критическими для функционирования бизнеса, должны быть уменьшены. Одновременно следует активизировать деятельность в области заказов на снабжение путем внедрения более эффективных контрольных процедур, таких как централизация хранения и отпуска товаров, перераспределение площадей хранения или улучшение документооборота.

          Залежавшиеся запасы целесообразно продать со скидками с тем, чтобы получить дополнительные денежные средства.

          Направление «Получение дополнительных денежных средств от использования основных фондов» После этого можно определить наиболее подходящие каналы коммуникации для эффективного доведения до участников рынка предложений о продаже или сдаче в аренду имущества. Имущество, которое не удалось сдать в аренду, необходимо законсервировать, составить акт о консервации и представить его в налоговую инспекцию, что позволит исключить это имущество из расчета налогооблагаемой базы.

          Направление «Взыскание задолженностей с целью ускорения оборачиваемости денежных средств». Возврат задолженностей клиентами может стимулироваться путем предоставления специальных скидок. Необходимо также создать систему оценки клиентов, которая бы суммировала все риски, связанные с ними как с деловыми партнерами. Общая зависимость от клиента будет включать его дебиторскую задолженность, товары на складе, подготовленные к отгрузке, продукцию

в производстве, предназначаемую этому клиенту. Можно установить формальные лимиты кредита каждому клиенту, которые будут определяться общими отношениями с ним, потребностями фирмы в денежных средствах и оценкой финансового положения конкретного клиента. Наблюдение за клиентами и изменение их статуса целесообразно возложить на менеджеров по продажам, а оплату их труда привязать к реальному поступлению денежных средств от клиентов, с которыми они работают. Наконец, в некоторых случаях можно попытаться продать банку, обслуживающему фирму, ее дебиторскую задолженность.

          Направление «Изменение структуры долговых обязательств» предполагает подробный анализ данных обязательств и возможные варианты их погашения с целью повышения ликвидности в будущем. В случае невозможности погашения данных обязательств рассматриваются варианты изменения структуры (перевод долгосрочных обязательств в краткосрочные или наоборот).

          Направление «Разграничение выплат кредиторам по степени приоритетности для уменьшения оттока денежных средств» предполагает ранжирование поставщиков в зависимости от степени их важности. Критически важные поставщики должны быть в центре внимания. Целесообразно интенсифицировать контакты с ними, чтобы укрепить взаимопонимание и стремление к сотрудничеству.

          Направление «Пересмотр планов капитальных вложений» является

средством увеличения поступления денежных средств. Он направлен на минимизацию расходов. Особенно в условиях угрозы кризиса имеет смысл отказаться от инвестиций в капитальное строительство, приобретение новой техники, расширение сбытовой сети и т.д., кроме безотлагательных случаев. Для их определения необходимо оценить, какие потребности в капитальных инвестициях не могут быть отложены на более поздний срок. Надо также отказаться от тех капитальных расходов, которые не могут дать немедленную отдачу для предприятия.

          Направление «Увеличение поступления денежных средств из заинтересованных финансовых источников, не связанных с взаимной торговлей», предполагает оказание помощи основными группами поддержки банком, акционерами или владельцами.

          Направление «Увеличение объема производства и продаж» обеспечивает увеличение денежных средств, получаемых от реализации продукции, т.е. увеличение абсолютно ликвидных активов, а значит и самой ликвидности. С этой целью необходимо выделить группы товаров, приносящие наибольшую прибыль, провести анализ цены и объема реализуемой продукции для определения наиболее разумного компромисса, который поможет предприятию, несмотря на снижение объемов продаж, увеличить поступление дополнительных денежных средств за счет увеличения цены, торговых наценок или объемов продаж.

          Следующие два направления – «Прогнозирование финансового состояния» и «Введение эффективной системы прогнозирования движения денежных средств» тесно взаимосвязаны между собой. Прогнозирование финансового состояния предприятия всегда должно осуществляться после комплексного анализа с целью определения перспективного финансового состояния в ближайшем будущем и, как следствие, разработки соответствующих мероприятий. Прогнозирование движения денежных средств является важнейшей составляющей прогнозирования финансового состояния в целом. Достоверность, точность, обоснованность используемых методов обеспечивает эффективность системы прогнозирования в целом. Реализация вышеперечисленных направлений позволит улучшить финансовое состояние предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                                           ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Проанализировав финансовую отчетность ООО «РЕМиС» за 2009 и 2010 годы, можно сказать, что общий оборот хозяйственных средств в 2010 г., т.е. активов, против начала года уменьшились на 2198 тыс. рублей, что составляет 76%.

В целом ситуация с основными средства ООО «РЕМиС» крайне негативна, то есть только 41,2 % из всех основных средств  предприятия пригодны к эксплуатации.

          Очень настораживает отсутствие в отчетных документах размера сомнительной дебиторской задолженности, проводя анализ дебиторской задолженности, было замечено, что за анализируемый период в ООО «РЕМиС» ни разу не проводилась инвентаризация дебиторской задолженности, в результате которой, могла бы быть выявлена не только сомнительная, но и просроченная дебиторская задолженность.

Сделав характеристику состояния оборотных активов ООО «РЕМиС», можно говорить о том, что произошло  снижение к концу года оборотных активов на 75%. К  концу года по сравнению с его началом уменьшилась доля оборотных активов.

Данные анализа дебиторской задолженности свидетельствуют о том,   что в течение 2010 г. сумма краткосрочной дебиторской задолженности уменьшилась на 1660 тыс. руб., это свидетельствует о возможном снижении объема продаж в кредит, потеря покупателей. Следует отметить снижение к концу года по сравнению с его началом статьи «покупатели и заказчики» (с 19,53% до 6,01 %).  Удельный вес просроченной дебиторской задолженности в начале отчетного года составлял 25,31% от общей суммы задолженности, и к концу отчетного периода ─ уменьшился до 8,86%.

  Следовательно, можно сделать вывод о том, что на конец отчетного периода наблюдается повышение платежеспособности дебиторов, предприятия может отрицательно сказаться на финансовых результатах.    

     Заемный  капитал на конец 2009 и 2010 г.г. составил соответственно ─ 6398 тыс. руб. и 4489 тыс. руб.

   Уменьшение кредиторской задолженности произошло по задолженности перед поставщиками и подрядчиками  на 388 тыс. руб. и задолженности перед прочими кредиторам на 749 тыс. руб.

  В результате проведенного анализа показателей ликвидности можно сделать вывод о полной неликвидности  предприятия  в настоящее время, и оценивая финансовое состояние организации в соответствии с коэффициентами, введенными действующими «Методическими положениями по оценке финансового состояния   предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса».

  Если руководство не примет правильное решение, то предприятие рискует полностью перейти на ведение всей своей деятельности и текущей работы за счет краткосрочных обязательств, а это в свою очередь способно привести к банкротству.

Организация  не в состоянии полностью и в срок погасить свои обязательства. Не смотря на то, что к концу 2010 года коэффициент абсолютной ликвидности несколько увеличился, тем не менее организация в состоянии оплатить лишь 1% своих краткосрочных обязательств.  Динамика коэффициентов промежуточной и текущей ликвидности отрицательная. Данные расчета показывают, что краткосрочные обязательства и на начало года и на конец превышали стоимость оборотных активов, или, иначе говоря, оборотные активы не покрывали полностью краткосрочных обязательств. Платежеспособность организации полностью зависит о надежности дебиторов.

          Учитывая эту негативную динамику, делаем вывод, что средства данного предприятия не обладают маневренностью.

         Коэффициент утраты платежеспособности показывает, что предприятие имеет предпосылки для окончательной утраты своей платежеспособности за 5-6 месяцев.

          ООО «РЕМиС» совершенно не в состоянии обеспечить себя самостоятельно запасами для  текущей деятельности.

 На предприятии явная недостаточность СК. Учитывая также негативную динамику, делаем вывод, что средства данного предприятия не обладают маневренностью, и   не сможет в ближайшем будущем изменить вид деятельности.

Отсутствие  у  ООО «РЕМиС» долгосрочных обязательств говорит о том, что с позиции долгосрочной перспективы предприятие не зависит от внешних инвесторов.

Дальнейшие расчеты показывают, что в организации кризисное финансового состояния и в начале и в конце анализируемого периода. Другими словами, предприятие полностью зависит от заемных источников финансирования. Собственного капитала и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материальных оборотных средств, то есть пополнение запасов идет за счет средств, образующихся в результате замедления погашения кредиторской задолженности. В этой ситуации необходима оптимизация структуры пассивов. Финансовая устойчивость может быть восстановлена путем обоснованного снижения запасов и затрат.

 Характеризуя изменение абсолютных показателей прибыли,  следует отметить, что  прибыли от продаж идет на уплату налогов, а остальная ее часть была «утеряна» в операционных,  внереализационных и других расходах.

 Анализ динамики показателей, характеризующих доходы, расходы ООО «РЕМиС»  показывает, что  суммарные доходы и расходы предприятия уменьшились.  

 Как отрицательное явление, следует рассматривать снижение рентабельности производственных фондов и рентабельности основного вида деятельности. Основной причиной сложившегося положения является изношенность производственного оборудования.

          Приведенные  в курсовой работе расчеты  говорят о тяжелом финансово ─ экономическом положении организации ООО «РЕМиС. В течение 2010 г. все показатели, характеризующие эффективность работы предприятия претерпели резкое изменение, причем  это изменения произошли в отрицательную сторону. Исследовав финансовую отчетность за 2009  и 2010 г.г. можно сказать, что положительных тенденций в работе ООО «РЕМиС» не выявлено:

    1) основной капитал размещен не рационально, так как на конец периода возникли иммобилизации, что говорит о плохой финансовой политике, к тому же число нерациональных активов снизилось не значительно;

    2) оборотный капитал размещен более ли менее рационально;

    3) половина основных средств находится в состоянии износа;

     4) на предприятии явная недостаточность СК, поэтому значение данного коэффициента отрицательное. Учитывая также негативную динамику, делаем вывод, что средства данного предприятия не обладают маневренностью, и организация   не сможет в ближайшем будущем изменить вид деятельности.

     5) платежеспособность организации полностью зависит о надежности дебиторов.

Поэтому, руководству организации необходимо более взвешенно подходить к приобретению основных средств, также заниматься эффективной логистической работой (наличие материалов на складе только в том объеме, который необходим для процесса производства по нормативу) и более эффективно работать с дебиторами. Эти мероприятия повысят рациональность активов, а также способствуют увеличению финансового результата работы предприятия.

Так же необходимо как можно быстрее погасить задолженность по опасным долгам и начать вливание в собственный капитал за счет формирования добавочного капитала, резервного капитала, а также уставного капитала, который был полностью использован в неизвестных целях. В качестве финансирования собственного капитала по данным видам можно использовать реинвестированный капитал, который в данный момент полностью формирует собственный капитал предприятия.