Управление дебиторской и кредиторской задолженностью на ОАО Дальполиметалл 2013

Оценка платежеспособности предприятия производится с помощью коэффициентов платежеспособности, являющихся относительными величинами. Коэффициенты платежеспособности, приведенные ниже, отражают возможность предприятия погасить краткосрочную задолженность за счет тех или иных элементов оборотных средств.

Коэффициент абсолютной ликвидности (формула 6) показывает, какая часть краткосрочной задолженности может быть покрыта наиболее ликвидными оборотными активами - денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями :

(6)

где Кла – коэффициент абсолютной ликвидности;

ДС- денежные средства и их эквиваленты;

КП - краткосрочные пассивы.

Коэффициент текущей ликвидности (формула 7) отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов

(7)

где Ктл— коэффициент текущей ликвидности;

ОА — оборотные активы;

ДЗд — долгосрочная дебиторская задолженность;

ЗУ — задолженность учредителей по взносам в уставный капитал;

КО — краткосрочные обязательства.

Показатель обеспеченности обязательств должника его активами показывает, сколько рублей активов предприятия приходится на рубль его обязательств, включая долгосрочные и текущие.

Степень платежеспособности по текущим обязательствам. Степень платежеспособности по текущим обязательствам определяет текущую платежеспособность организации, объемы ее краткосрочных заемных средств и период возможного погашения организацией текущей задолженности перед кредиторами за счет выручки. Степень платежеспособности определяется как отношение текущих обязательств должника к величине среднемесячной выручки.

Финансовая устойчивость — составная часть общей устойчивости предприятия, сбалансированность финансовых потоков, наличие средств, позволяющих организации поддерживать свою деятельность в течение определенного периода времени, в том числе обслуживая полученные кредиты и производя продукцию. Во многом определяет финансовую независимость организации. Финансовая устойчивость и её оценка — часть финансового анализа в организации. Для того, чтобы анализировать финансовую устойчивость предприятия, используются определенные показатели.

Коэффициент автономии (финансовой независимости) показывает долю активов общества, которые обеспечиваются собственными средствами, и определяется как отношение  собственных средств к совокупным активам (формула 8).

(8)

где Ка –  коэффициент автономии;

СС – собственные  средства;

СА – Совокупные активы.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (доля собственных оборотных  средств в оборотных активах) определяет степень обеспеченности организации собственными оборотными средствами, необходимыми для ее финансовой устойчивости, и рассчитывается как  отношение разницы собственных  средств и скорректированных  внеоборотных активов к величине оборотных активов (формула 9).

(9)

где Косс – коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами;

СОС – собственные  оборотные средства;

ОА – оборотные  активы.

Доля просроченной кредиторской задолженности в пассивах характеризует наличие просроченной кредиторской задолженности и ее удельный вес в совокупных пассивах организации и определяется в  процентах как отношение просроченной кредиторской задолженности к совокупным пассивам.

Отношения дебиторской  задолженности к совокупным активам  определяется как отношение суммы  долгосрочной дебиторской задолженности, краткосрочной дебиторской задолженности  и потенциальных оборотных активов, подлежащих возврату, к совокупным активам организации.

После проведенного анализа  оборачиваемости дебиторской и  кредиторской задолженности, можно  сделать выводы:

• о целесообразности размера годового оборота средств в расчетах. Если расчетная и платежная системы работают продуктивно, то это ускоряет процесс оборачиваемости денежных средств в расчетах. А так же содействует погашению кредиторской задолженности, так как себестоимости продукции сокращается и притоку других активов предприятия. Когда происходит увеличение числа оборотов, тогда сокращается доля постоянных расходов, которая относится на показатель себестоимости;
• об ускорении оборота на других стадиях производственного процесса и продажи работ, услуг. Если снизится оборачиваемость кредиторской и дебиторской задолженности, то это повлечет за собой ускорение оборота денежных средств, запасов и обязательств предприятия.

В завершение данного анализа  можно сделать некоторые выводы. Продуктивное управление дебиторской  задолженностью воздействует на ликвидность  и на укрепление финансового положения  организации, включает анализ объема, оборачиваемости и качества, а  так же создание адекватной кредитной  политики и эксплуатации форм рефинансирования. Разработав данную политику по управлению дебиторской задолженностью, предприятие  старается ее соблюдать.

Принимая во внимание сказанное выше, напрашивается вывод, что эффективное управление дебиторской задолженностью является неизбежным условиям успешной работы организации, потому что оно создает предпосылки для увеличения финансовых возможностей организации и быстрого роста бизнеса.

Кредиторская задолженность  так же является источником краткосрочного привлечения средств. Политик предприятия  в данном случае должна учитывать  возможность их быстрого вовлечения в оборот для рационального вложения в наиболее ликвидные активы, которые  будут приносить более высокий  доход.

Главной целью анализа  является определение скорости, а  так же времени оборачиваемости  задолженности и запасов ее ускорения  на разных этапах деятельности организации. Состояние расчетной и платежной  дисциплины на предприятии оказывает  сильное воздействие на ее платежеспособность и финансовую устойчивость.

Дебиторская и кредиторская задолженность – это системы  расчетов между организациями являются неизбежными. Всегда есть разрыв во времени платежа, предъявления платежных документов и их оплаты и момента перехода права собственности на товар. Любая организация может испытывать нехватку денежных средств, но все же поставщики готовы отпустить готовую продукцию взаймы и подождать с оплатой. Иногда в подобного вида сделках посредником является банк, который оплачивает все счета покупателя, а взамен получает сумму основного долга, но и процент за овердрафт.

Продажа в кредит, отсрочка платежа, деловая жизнь предприятия  при наличии постоянной дебиторской  и кредиторской задолженности стали  постоянным атрибутом нашего времени  и в этом нет ничего плохого  при условии, если соблюдена мера, если взаимные долги оправданы и  сбалансированы, если ими разумно  управляют.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2 Оценка финансового  состояния и задолженности предприятия

2.1 Общая организационно  – экономическая характеристика

 

Полное фирменное наименование: Открытое акционерное общество «Горно-металлургический комплекс «Дальполиметалл».

Место нахождения и почтовый адрес: 692446, Российская Федерация, Приморский край, г.Дальнегорск, Проспект 50 лет Октября, 93.

Дата государственной регистрации: 28.06.2002. Номер свидетельства о государственной регистрации 188-480.

Структурные подразделения ОАО  «ГМК «Дальполиметалл» по состоянию на 31.12.2012 года:

1.Рудник « Николаевский» - месторождение  «Николаевское»

2. Рудник «Верхний»- месторождение  «Верхнее», «Майминовское»

3.Рудник «2- ой Советский»- месторождение «Партизанское»,

4.  Рудник «Южный»-  месторождение «Южное»

5. Центральная обогатительная фабрика

6. Металлургический завод (с  15.11.10)

7. Геолого-маркшейдерское управление.

8. Цех технологического транспорта

9. Цех Сервисного обслуживания

10. Железнодорожный цех 

11. Складское хозяйство

12.Лаборатория контроля и анализа.

13. Служба контроля

14. Управление

15. Филиал в п.Светлогорье 

16. Филиал Малиновский в с.Ариадное.

Доля основных видов деятельности в доходах предприятия (рисунок 2.1.1):

1. Выпуск продукции ( в т.ч.свинцового и цинкового  концентратов) – 99,24%.

2. Оказание услуг (в т.ч. санаторно –курортное обслуживание) –0,42%

3  Реализация товаров-0,31%.

4. Выполнение работ (поисковые работы по контракту)-0,02%

Рисунок 2.1.1 – Доля основных видов деятельности в доходах предприятия

Доля экспорта в 2012 году составила 98,9%. Весь объем свинцового и цинкового  концентратов ОАО «ГМК «Дальполиметалл» в 2012 году поставляло на экспорт в страны Азиатско-Тихоокеанского региона – Китай.

Рынки сбыта основных видов продукции (товаров, работ, услуг) ОАО «ГМК «Дальполиметалл»:

1.Свинцовый концентрат: Заводы- переработчики Китая, 100% через компанию «Boron Minerals Company, LTD», зарегистрированную по адресу 905 Silvercord Tower 2, 30 Canton Road, Tsim Sha Tsui, Kowloon Hong Kong .

2. Цинковый концентрат: Заводы-переработчики  Китая, 100% через компанию «Boron Minerals Company, LTD», зарегистрированную по адресу 905 Silvercord Tower 2, 30 Canton Road, Tsim Sha Tsui, Kowloon Hong Kong.

3.Цинковый концентрат (покупной)- доля в экспорте 0,3%: Заводы-переработчики Китая ,100% через компанию «Boron Minerals Company, LTD», зарегистрированную по адресу 905 Silvercord Tower 2, 30 Canton Road, Tsim Sha Tsui, Kowloon Hong Kong.

Реализация продукции, товаров, работ, услуг на внутреннем рынке в 2012 году составила 1,1%. Основные покупатели продукции, товаров, работ, услуг на внутреннем рынке:

- ЗАО «ГХК БОР» г. Дальнегорск (услуги тяжелой техники, кислород, гранулит и пр)-43,4% от общего объема реализации на внутренний рынок.

- ОАО «Новосибирский аффинажный завод» (серебро, золото) – 39,6% от общего объема реализации на внутренний рынок.

Бухгалтерский учет осуществляется  бухгалтерской службой как структурным  подразделением, возглавляемым главным  бухгалтером на основании Федерального Закона РФ «О бухгалтерском учете», Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации (утв. Приказом Минфина РФ от 29.07.98 г. N 34н) .

Все финансово-хозяйственные  операции отражаются в бухгалтерском  учете согласно Плану счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по его применению (утвержденной приказом Минфина РФ от 31 октября 2000 г. N 94н), приказа по учетной политике предприятия, а также других действующих нормативных актов.

Для отражения финансово-хозяйственных  операций в бухгалтерском учете  применяется компьютерная система 1С: Бухгалтерия. Версии 7.7 .

Текущая хозяйственная деятельность ОАО «ГМК «Дальполиметалл» в отчетном периоде характеризуется следующими натуральными показателями:

Таблица 2.1.1 - Выпуск основных видов продукции за 2012 год

Наименование показателя	План	Фактическое	Изменение,%	в % к факту 2011 года
Свинцовый концентрат, т	18568	18661	100,5	132,3
Цинковый концентрат, т	36757	32505	88,4	118,5

 

 

 

Таблица 2.1.2 - Выполнение проходческих работ за 2012 год

Наименование показателя	План	Факт	Изменение, %	в % к факту 2011 года
Горно-подготовительные работы, пм	4791,5	4376,8	94,35	159,9
Эксплуатационные работы, пм	1138	1365,2	120	131,1
Нарезные работы, пм	3455,5	3446,8	99,8	159,1
Геолого-разведочные работы, пм	697	632,3	90,7	988
Горно-капительные работы	430	305,5	71	94,6
Бурение ГРР,м	15123	16561,2	109,5	59,4
Отбойка руды, тыс. т	723,93	583,27	80,6	136,7

За отчетный период добыто 723597 тонн руды при плане 798430 тонн или 90,6 %, по сравнению с 2011 годом объемы добычи руды увеличились на 34,8% (+186746).

Выполнение основных производственных показателей в 2012 году и их рост в сравнении с 2011 годом стал возможным благодаря ритмичной работе  Общества в течение года.